RAPORT ZA PIERWSZE PÓŁROCZE 2013

Transkrypt

1 RAPORT ZA PIERWSZE PÓŁROCZE 2013 SPORZĄDZONY ZGODNIE Z MIĘDZYNARODOWYMI STANDARDAMI SPRAWOZDAWCZOŚCI FINANSOWEJ Michał Nowacki Prezes Zarządu Artur Jankowski Wiceprezes Zarządu Adam Mizerski Członek Zarządu Podmiot, któremu powierzono prowadzenie ksiąg rachunkowych Complex Finance Sp. z o.o. Łódź, dnia 30 sierpnia 2013 Małgorzata Tarnowiecka Wiceprezes Zarządu Complex Finance Sp. z o.o.

2 Spis treści PÓŁROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ COMPLEX SPORZĄDZONE ZGODNIE Z MIĘDZYNARODOWYMI STANDARDAMI SPRAWOZDAWCZOŚCI FINANSOWEJ... 4 Informacje ogólne... 4 Wybrane skonsolidowane dane finansowe Skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej Zobowiązania warunkowe z tytułu udzielonych gwarancji i poręczeń Zestawienie zmian w skonsolidowanym kapitale własnym Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych Informacja dodatkowa do półrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego. 19 Dodatkowe noty i objaśnienia do półrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego PÓŁROCZNE SKRÓCONE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE COMPLEX S.A. SPORZĄDZONE ZGODNIE Z MIĘDZYNARODOWYMI STANDARDAMI SPRAWOZDAWCZOŚCI FINANSOWEJ Wybrane jednostkowe dane finansowe Jednostkowe sprawozdanie z całkowitych dochodów Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej Zestawienie zmian w jednostkowym kapitale własnym Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych Dodatkowe noty i objaśnienia do półrocznego skróconego jednostkowego sprawozdania finansowego SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁALNOŚCI SPÓŁKI KAPITAŁOWEJ Opis organizacji Spółki Kapitałowej Emitenta, ze wskazaniem jednostek podlegających konsolidacji, a w przypadku emitenta będącego jednostką dominującą, który na podstawie obowiązujących go przepisów nie ma obowiązku lub może nie sporządzać skonsolidowanych sprawozdań finansowych również wskazanie przyczyny i podstawy prawnej braku konsolidacji Wskazanie skutków zmian w strukturze jednostki gospodarczej, w tym połączenia, przejęcia lub sprzedaży jednostek Spółki kapitałowej Emitenta, inwestycji długoterminowych, podziału, restrukturyzacji i zaniechania działalności Stanowisko Zarządu odnośnie możliwości zrealizowania wcześniej publikowanych prognoz wyników na dany rok, w świetle wyników zaprezentowanych w raporcie kwartalnym w stosunku do wyników prognozowanych Wskazanie akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne, co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu emitenta na dzień przekazania raportu kwartalnego wraz ze wskazaniem liczby posiadanych przez te podmioty akcji, ich procentowego 2 S t r o n a

3 udziału w kapitale zakładowym, liczby głosów z nich wynikających i ich procentowego udziału w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu oraz wskazanie zmian w strukturze własności znacznych pakietów akcji emitenta w okresie od przekazania poprzedniego raportu kwartalnego Wskazanie postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej Informacje o zawarciu przez Emitenta lub jednostkę od niego zależną jednej lub wielu transakcji z podmiotami powiązanymi, jeżeli pojedynczo lub łącznie są one istotne i zostały zawarte na innych warunkach niż rynkowe Informacja o udzieleniu przez Emitenta lub jednostkę od niego zależną poręczeń kredytu lub pożyczki lub udzieleniu gwarancji łącznie jednemu podmiotowi lub jednostce zależnej od tego podmiotu, jeżeli łączna wartość istniejących poręczeń lub gwarancji stanowi równowartość, co najmniej 10% kapitałów własnych emitenta Inne informacje, które są istotne dla oceny sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku finansowego i ich zmian Wskazanie czynników, które w ocenie Emitenta będą miały wpływ na osiągane przez niego wyniki w perspektywie, co najmniej jednego kwartału Opis podstawowych zagrożeń i ryzyka związanych z pozostałymi miesiącami roku obrotowego S t r o n a

4 PÓŁROCZNE SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ COMPLEX SPORZĄDZONE ZGODNIE Z MIĘDZYNARODOWYMI STANDARDAMI SPRAWOZDAWCZOŚCI FINANSOWEJ Informacje ogólne I. Dane jednostki dominującej: Nazwa: Forma prawna: Siedziba: Kraj rejestracji: Podstawowy przedmiot działalności: COMPLEX S.A. SPÓŁKA AKCYJNA ul. Papiernicza 7, Łódź Polska Działalność holdingów finansowych Organ prowadzący rejestr: Sąd Rejonowy dla Łodzi-Śródmieścia w Łodzi, XX Wydział Krajowego Rejestru Sądowego Numer statystyczny REGON: II. Czas trwania Grupy Kapitałowej: Spółka COMPLEX S.A. i pozostałe jednostki Grupy Kapitałowej zostały utworzone na czas nieoznaczony. III. Okresy prezentowane Skonsolidowane sprawozdanie finansowe oraz jednostkowe sprawozdanie podmiotu dominującego zawierają dane na dzień 30 czerwca 2013, za okres od 1 stycznia 2013 roku do 30 czerwca 2013 roku. Dane porównawcze prezentowane są co najmniej według stanu na dzień 31 grudnia 2012 roku dla sprawozdania z sytuacji finansowej i zestawienia zmian w kapitale własnym oraz za okres od 1 stycznia 2012 roku do 30 czerwca 2012 roku dla sprawozdania z całkowitych dochodów, natomiast odnośnie rachunku przepływów pieniężnych dane porównawcze prezentowane są za okres od 1 stycznia 2012 roku do 30 czerwca 2012 roku. IV. Skład organów jednostki dominującej według stanu na dzień 30 czerwca 2013 r.: Zarząd: NOWACKI MICHAŁ TOMASZ - PREZES ZARZĄDU ARTUR JANKOWSKI - WICEPREZES ZARZĄDU Zmiany w składzie Zarządu Spółki: W okresie od dnia 1 stycznia 2013 roku do dnia publikacji sprawozdania finansowego miały miejsce poniżej wyszczególnione zmiany w składzie Zarządu jednostki dominującej: W dniu 05 kwietnia 2013 roku Rada Nadzorcza Spółki dominującej podjęła uchwałę o powołaniu na stanowisko Wiceprezesa Zarządu ds. finansowych Pana Artura Jankowskiego. 4 S t r o n a

5 W dniu 26 lipca 2013 roku Rada Nadzorcza Spółki dominującej podjęła uchwałę o powołaniu w skład Zarządu COMPLEX S.A. Pana Adama Mizerskiego oraz Pana Jarosława Rzytka. Panu Adamowi Mizerskiemu powierzono funkcję Członka Zarządu od dnia 26 lipca 2013 roku, natomiast Pan Jarosław Rzytka będzie pełnił funkcję Członka Zarządu Dyrektora Operacyjnego od dnia 1 września 2013 roku. Rada Nadzorcza: NOWACKA KATARZYNA ANNA - PRZEWODNICZĄCA RADY NADZORCZEJ NOWACKA URSZULA IZABELA - Z-CA PRZEWODNICZĄCEGO RADY NADZORCZEJ OSIECKI STANISŁAW - SEKRETARZ RADY NADZORCZEJ DĄBROWSKA MARIA - CZŁONEK RADY NADZORCZEJ RYSZARD BOJANOWSKI - CZŁONEK RADY NADZORCZEJ Zmiany w składzie Rady Nadzorczej Spółki: W okresie od dnia 1 stycznia 2013 roku do dnia publikacji sprawozdania finansowego w składzie Rady Nadzorczej zaszły następujące zmiany: 3 czerwca 2013 roku wpłynęła do Spółki rezygnacja Pani Ewy Nowackiej z pełnienia funkcji Członka Rady Nadzorczej z dnia 31 maja 2013 roku. W treści złożonej rezygnacji nie zostały wskazane przyczyny niniejszej rezygnacji. W dniu 4 czerwca 2013 r. Zwyczajne Zgromadzenie Spółki uchwałą numer 17 działając na podstawie art Kodeksu Spółek handlowych oraz art. 22 ust.1 Statutu Spółki powołało Pana Ryszarda Bojanowskiego do pełnienia funkcji Członka Rady. V. Biegli rewidenci: VI. Prawnicy: PKF Audyt Sp. z o.o Warszawa ul. Orzycka 6, lok. 1B Kancelaria Radcy Prawnego Joanna Wieczorek Klatkowska, Marta Pałka S.C Łódź ul. Rewolucji 1905 roku nr 82 lok D39s Lege Artis Kancelaria Radcy Prawnego Łódź ul. Żwirki 1 c/1 Chajec, Don-Siemion & Żyto Spółka komandytowa Warszawa ul. Lwowska 19 Tataj Górski, Adwokaci Łódź ul. Piotrkowska S t r o n a

6 Ewa Brodzińska Nowak Kancelaria Adwokacka Chorzów ul. Jagiellońska 1 Kancelaria Radców Prawnych Aleksandry Gaj i Grzegorza Frajmana Al. Kościuszki Łódź VII. Banki: ING Bank Śląski S.A Katowice ul. Sokolska 34 BRE Bank S.A Warszawa ul. Senatorska 18 BZ WBK S.A Wrocław ul. Rynek 9/11 BGŻ S.A Warszawa ul. Kasprzaka 10/16 Bank Polska Kasa Opieki S.A Warszawa ul. Grzybowska 53/57 VIII. Notowania na rynku regulowanym: 1. Informacje ogólne: Giełda: Symbol na GPW: Sektor na GPW: 2. System depozytowo rozliczeniowy: Giełda Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. ul. Książęca Warszawa CMX Przemysł metalowy Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A. (KDPW) ul. Książęca Warszawa 3. Kontakty z inwestorami: COMPLEX S.A. Łódź ul. Papiernicza 7 6 S t r o n a

7 IX. Znaczący Akcjonariusze jednostki dominującej Według stanu na dzień przekazania raportu do publikacji akcjonariuszami na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy byli: Akcjonariusze Liczba akcji Nominalna wartość akcji Udział w kapitale zakładowym% Liczba głosów Udział w ogólnej liczbie głosów na WZA (%) Michał Nowacki ,97% ,97% Katarzyna Nowacka ,01% ,01% Akcje własne ,97% ,97% Pozostali ,04% ,04% Razem ,00% ,00% X. Spółki zależne: W okresie sprawozdawczym w stanie Grupy kapitałowej COMPLEX nie wystąpiły zmiany. Wystąpiły zmiany w strukturze właścicielskiej spółek grupy: Spółka Metalzbyt Premium Technik Sp. z o.o. obecnie 100% udziałów Spółki posiada Complex IQ Sp. z o.o., udziały posiadane dotychczas przez Complex S.A. zostały wniesione aportem Spółka WEIGT Sp. z o.o. (dawniej Zakłady Hydrauliki Siłowej Sp. z o.o.) - 0,22% udziałów należących do udziałowców mniejszościowych zostały w dniu 31 stycznia 2013 r. zakupione przez Complex S.A. Spółka Fabryka Elektronarzędzi Celma S.A. w dniu 21 maja 2013 r. Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki podwyższyło kapitał zakładowy o kwotę tys. zł., to jest do kwoty tys. zł. w drodze emisji zwykłych imiennych akcji serii B oznaczonymi numerami B 1 do B , emisja akcji nastąpiła w trybie subskrypcji prywatnej. Nowe akcje zostały objęte przez dotychczasowego akcjonariusza Complex S.A. w liczbie oraz w liczbie przez Spółkę Zakłady Elektromaszynowe Elektronarzędzia CELMA S.A. Obecnie Complex S.A. posiada 23,95 % kapitału akcyjnego Spółki, a 76,05 % posiada ZEM - EN CELMA S.A. Ze względu na szybki rozwój Spółki IBS Polska Sp. z o.o. oraz Spółki Fen Celma S.A. oraz ich strategiczne znaczenie dla grupy, Zarząd Grupy podjął decyzje o objęciu spółek pełną konsolidacja od dnia roku. Zrealizowanie akwizycji Spółek spowodowało wzrost kapitału własnego grupy o kwotę 299 tys. zł. z tytułu zrealizowanego zysku na okazjonalnym nabyciu ujętym w wyniku skonsolidowanym. Poniższa tabela prezentuje spółki należące do Grupy Kapitałowej: lp. Nazwa spółki Siedziba 1 Quinto Sp. z o.o. 2 COMPLEX Automotive Bearings Sp. z o.o. 3 COMPLEX IQ Sp. z o.o. 4 Komplexmetal Ukraina OOO Radzionków ul. Objazdowa 5/ Łódź ul. Papiernicza Łódź Al. Śmigłego Rydza 20 Ukraina Lwów ul. Zołota 8 m 21 Przedmiot działalności Produkcja urządzeń i aparatury przemysłowej Dystrybucja samochodowych zestawów naprawczych i części dla motoryzacji Świadczenie usług logistycznych Dystrybucja części do maszyn Właściciel Wartość udziałów w tys. zł. Ilość udziałów/a kcji % udział w kapitale i głosach metoda konsolidacji Complex S.A ,00% konsolidacja pełna Complex S.A ,00% konsolidacja pełna Complex S.A ,00% konsolidacja pełna Complex S.A ,00% konsolidacja pełna 7 S t r o n a

8 lp. Nazwa spółki Siedziba 5 METALZBYT PREMIUM TECHNIK Sp. z o.o.( dawniej Premium Technik Polska Sp. z o.o.) 6 ZEM - EN CELMA S.A WEIGT Sp. z o.o. (dawniej Zakłady Hydrauliki Siłowej Sp. z o.o.) OSTRANA Internationale GmbH Przedsiębiorstwo Handlowo-Usługowe METALZBYT Sp. z o.o. 10 CELMA Metal Sp. z o.o. 11 CELMA Motors Sp. z o.o CELMA Power Tools Sp. z o.o. Jotes Business Park Sp. z o.o. COMPLEX WaelzlagerDeutschland GmbH COMPLEX AutoteileRadlagersatze Deutschland GmbH International Business Services Polska Sp. z o.o. COMPLEX Production Sp. z o.o. COMPLEX Finance Sp. z o.o. Metrolog Centrum Pomiarowe Sp. z o.o. 20 B2B Properties Sp. z o.o. 21 Zinger Dystrybucja Sp. z o.o. (dawniej Polskie Centrum Caravaningu Sp. z o.o.) 22 ConnectON Sp. z o.o Synergy Systems Sp. z o.o. Fabryka Maszyn Jotes Sp. z o.o. 25 HERTZ Polska Sp. z o.o Łódź ul. Papiernicza Goleszów ul. Przemysłowa Łódź ul. Papiernicza Wiedeń ul. Grasbergergasse Będzin ul. Bory Goleszów ul. Przemysłowa Goleszów ul. Przemysłowa Goleszów ul. Przemysłowa Łódź ul. Papiernicza Berlin ul. Augusta ViktoriaAllee Berlin ul. Augusta ViktoriaAllee Łódź Al. Śmigłego Rydza Łódź Al. Śmigłego Rydza Łódź Al. Śmigłego Rydza Łódź Al. Śmigłego Rydza Łódź Al. Śmigłego Rydza Łódź ul. Papiernicza Łódź Al. Śmigłego Rydza Łódź Al. Śmigłego Rydza Łódź ul. Papiernicza Łódź Al. Śmigłego Rydza 20 Przedmiot działalności Dystrybucja części dla przemysłu, rolnictwa, motoryzacji oraz elektronarzędzi Dystrybutor profesjonalnych elektronarzędzi Produkcja urządzeń hydraulicznych Dystrybucja elektronarzędzi i części do elektronarzędzi Dystrybucja narzędzi, elektronarzędzi i artykułów metalowych Obróbka mechaniczna komponentów do produkcji elektronarzędzi Produkcja silników elektrycznych Montaż elektronarzędzi Spółka prowadzi działalność w zakresie zarządzania nieruchomościami Dystrybucja części maszyn i elektronarzędzi Dystrybucja samochodowych zestawów naprawczych Windykacja należności Produkcja części dla przemysłu Usługi finansowoksięgowe Świadczenie usług pomiaru parametrów technicznych wyrobów Zarządzanie nieruchomościami Sprzedaż, wynajem i naprawa przyczep kempingowych, dystrybucja sprzętu wodnego i wypoczynkowego Zarządzanie informacja wewnętrzną Przedmiotem działalności spółki jest świadczenie usług z zakresu e- commerce Właściciel Complex IQ Sp. z o.o. Wartość udziałów w tys. zł. Ilość udziałów/a kcji % udział w kapitale i głosach metoda konsolidacji ,00% konsolidacja pełna Complex S.A ,01% konsolidacja pełna Complex S.A ,42% konsolidacja pełna Metalzbyt Premium Technik Sp. z o.o. Metalzbyt Premium Technik Sp. z o.o. ZEM- EN Celma S.A. ZEM- EN Celma S.A. ZEM- EN Celma S.A ,00% konsolidacja pełna ,00% konsolidacja pełna ,01% konsolidacja pełna ,01% konsolidacja pełna ,01% konsolidacja pełna Complex S.A ,00% konsolidacja pełna Complex IQ Sp. z o.o. Complex Automotive Bearings Sp. z o.o ,00% ,00% nie konsolidowana nie konsolidowana Complex S.A ,87% konsolidacja pełna Complex S.A ,00% nie konsolidowana Complex S.A ,00% nie konsolidowana Complex S.A ,00% Complex S.A ,00% COMPLEX Automotive Bearings Sp. z o.o ,00% Complex S.A ,00% Complex S.A ,00% Produkcja szlifierek Complex S.A ,00% Dystrybucja połączeń śrubowych Complex S.A ,00% nie konsolidowana nie konsolidowana nie konsolidowana nie konsolidowana nie konsolidowana nie konsolidowana nie konsolidowana 8 S t r o n a

9 lp. Nazwa spółki Siedziba 26 KENNER Polska Sp. z o.o. 27 CMX Outlet Sp. z o.o CMX3 (dawniej Audio Fonica Sp. z o.o.) CELMA Business Park Sp. z o.o. 30 ITC Infologic Sp. z o.o. 31 CMX Properties Sp. z o.o. 32 Travel Sp. z o.o. 33 Fabryka Elektronarzędzi CELMA S.A. 34 FORKitchen Sp. z o.o. 35 Factory Business Park Sp. z o.o Łódź ul. Papiernicza Łódź Al. Śmigłego Rydza Łódź Al. Śmigłego Rydza Łódź Al. Śmigłego Rydza Łódź Al. Śmigłego Rydza Łódź Al. Śmigłego Rydza Łódź ul. Przybyszewskiego 176/ Łódź ul. Papiernicza Łódź ul. Papiernicza Łódź ul. Przybyszewskiego 176/178 Przedmiot działalności Działalność badawcza i rozwojowa Upłynnianie trudno zbywalnych zapasów spółek Spółka nie prowadzi aktualnie działalności gospodarczej Zarządzanie nieruchomością Świadczenie usług informatycznych Zarządzanie nieruchomościami Szeroko pojęta działalność turystyczna Dystrybutor profesjonalnych elektronarzędzi Sprzedaż hurtowa pozostałych artykułów użytku domowego Zarządzanie nieruchomością Właściciel Wartość udziałów w tys. zł. Ilość udziałów/a kcji % udział w kapitale i głosach Complex S.A ,00% Complex S.A ,00% Complex S.A ,00% metoda konsolidacji nie konsolidowana nie konsolidowana nie konsolidowana Complex S.A ,00% nie konsolidowana Complex S.A ,24% nie konsolidowana Complex S.A ,00% nie konsolidowana Zinger Dystrybucja sp. Z o.o. (dawniej nie ,00% Polskie konsolidowana Centrum Caravaningu Sp. z o.o.) Complex S.A ,95% ZEM- EN CELMA S.A ,05% Complex S.A ,00% B2B Properties Sp. z o.o. Razem ,00% Razem spółki, w których Emitent posiada udziały Razem pozostałe spółki w Grupie Kapitałowej konsolidacja pełna nie konsolidowana nie konsolidowana XI. Spółki stowarzyszone: Jednostka dominująca oraz spółki zależne nie posiadają spółek stowarzyszonych. XII. Oświadczenie Zarządu Na podstawie rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych, Zarząd Spółki dominującej: Michał Nowacki Prezes Zarządu jednostki dominującej Artur Jankowski Wiceprezes Zarządu jednostki dominującej Adam Mizerski Członek Zarządu jednostki dominującej Oświadczają: że wedle swojej najlepszej wiedzy, niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe oraz jednostkowe sprawozdanie finansowe podmiotu dominującego i dane porównywalne sporządzone zostały zgodnie z obowiązującymi Grupę zasadami rachunkowości oraz że odzwierciedlają w sposób prawdziwy, rzetelny i jasny sytuację majątkową i finansową Grupy Kapitałowej oraz jej wynik finansowy. Jednocześnie przedstawia ono prawdziwy obraz rozwoju i osiągnięć Grupy Kapitałowej oraz opis podstawowych zagrożeń i ryzyka. Niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe oraz jednostkowe sprawozdanie podmiotu dominującego zostało przygotowane przy zastosowaniu zasad 9 S t r o n a

10 rachunkowości, zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejska oraz w zakresie wymaganym przez rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych (Dz. U. Nr 209, poz. 1744) a w szczególności MSR 34. Sprawozdanie to obejmuje okres od 1 stycznia do 30 czerwca 2013 roku i okres porównywalny od 1 stycznia do 30 czerwca 2012 roku. Zarząd oświadcza, że podmiot uprawniony do przeglądu sprawozdań finansowych, dokonujący przeglądu śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego oraz jednostkowego sprawozdania finansowego podmiotu dominującego został wybrany zgodnie z przepisami prawa oraz że podmiot ten i biegli rewidenci, dokonujący tego przeglądu, spełniali warunki do wydania bezstronnego i niezależnego raportu z przeglądu, zgodnie z obowiązującymi przepisami prawa krajowego w tym zakresie. Zgodnie z przyjętymi przez Zarząd zasadami ładu korporacyjnego, biegły rewident został wybrany przez Radę Nadzorczą Uchwałą nr 15/RN/2013 na posiedzeniu w dniu 21 czerwca 2013 roku. Wybrany podmiot: PKF Audyt Sp. z o.o Warszawa ul. Orzycka 6, lok. 1B Wybór audytora został dokonany zgodnie z art. 26 ust. 7 Statutu Spółki oraz zgodnie z obowiązującymi przepisami i normami zawodowymi. Audytor został wybrany do zbadania jednostkowego sprawozdania finansowego COMPLEX S.A. i skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej COMPLEX za rok obrotowy, kończący się 31 grudnia 2013 roku oraz przeglądu jednostkowego sprawozdania finansowego COMPLEX S.A. i skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej COMPLEX, za okres 6 miesięcy, kończący się 30 czerwca 2013 roku. XIII. Zatwierdzenie sprawozdania finansowego Niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe oraz jednostkowe sprawozdanie finansowe podmiotu dominującego zostały zatwierdzone do publikacji przez Zarząd w dniu 30 sierpnia 2013 roku. 10 S t r o n a

11 Wybrane skonsolidowane dane finansowe Skonsolidowany raport za pierwsze półrocze 2013 r. Ogłoszone przez Narodowy Bank Polski średnie kursu wymiany złotego w stosunku do EURO wyniosły w okresach objętych sprawozdaniem finansowym: Okresy objęte sprawozdaniem finansowym Średni kurs w okresie* Kurs na ostatni dzień okresu do ,2140 4, do ,1736 4, do ,2246 4,2613 *) średnia kursów obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca w danym okresie Podstawowe pozycje bilansu, rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów pieniężnych z prezentowanego sprawozdania finansowego oraz danych porównywalnych, przeliczonych na EURO. Poszczególne pozycje aktywów i pasywów bilansu przeliczono według kursów ogłoszonych przez Narodowy Bank Polski dla EURO obowiązujących na ostatni dzień okresu. Poszczególne pozycje rachunku zysków i strat oraz sprawozdania z przepływów środków pieniężnych przeliczono według kursów stanowiących średnią arytmetyczną średnich kursów ogłoszonych przez Narodowy Bank Polski dla EURO obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca w danym okresie sprawozdawczym. Wybrane dane finansowe Dane dotyczące skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i I. materiałów PLN EUR II. Koszt własny sprzedaży III. Zysk (strata) na działalności operacyjnej IV. Zysk (strata) brutto V. Zysk (strata) netto VI. Zysk (strata) netto na akcję zwykłą (zł/euro) 0,01 0,04 0,00 0,01 VII. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (8 836) 608 (2 092) VIII. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (1 042) 708 (247) 168 IX. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (1 369) (325) PLN Wybrane dane finansowe na dzień Stan na Stan na Dane dotyczące skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Stan na EUR Stan na X. Aktywa razem XI. Zobowiązania razem XII. Zobowiązania krótkoterminowe XIII. Kapitał własny XIV. Kapitał podstawowy XV. Liczba akcji w sztukach XVI. Wartość księgowa na akcję (zł/euro) 3,08 3,08 0,71 0,75 11 S t r o n a

12 Skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów Przychody ze sprzedaży Przychody ze sprzedaży produktów Przychody ze sprzedaży usług Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów Koszty wytworzenia sprzedanych produktów i usług Wartość sprzedanych towarów i materiałów Zysk (strata) brutto na sprzedaży Pozostałe przychody operacyjne Koszty sprzedaży Koszty ogólnego zarządu Pozostałe koszty operacyjne w tym straty związane z pożarem - - Zysk (strata) na działalności operacyjnej Przychody finansowe Koszty finansowe Udział w zyskach (stratach) netto jednostek rozliczanych metodą praw własności - - Zysk (strata) przed opodatkowaniem Podatek dochodowy Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej Zysk (strata) z działalności zaniechanej - Zysk (strata) netto Zysk (strata) przypisana akcjonariuszom mniejszościowym (9) 50 Zysk (strata) netto podmiotu dominującego Zysk (strata) netto na jedną akcję (w zł) - Podstawowy za okres obrotowy 0,01 0,04 Rozwodniony za okres obrotowy 0,01 0,04 Zysk (strata) netto na jedną akcję z działalności kontynuowanej (w zł) Podstawowy za okres obrotowy 0,01 0,04 Rozwodniony za okres obrotowy 0,01 0,04 Zysk (strata) netto na jedną akcję z działalności zaniechanej (w zł) - SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z DOCHODÓW CAŁKOWITYCH Zysk/(strata) netto za okres Inne całkowite dochody: Różnice kursowe z tytułu wyceny jednostek zagranicznych 79 (156) Wynik na sprzedaży akcji własnych - Podatek dochodowy dotyczący innych całkowitych dochodów - Aktualizacja inwestycji w jednostki podporządkowane - Inne całkowite dochody netto 79 (156) CAŁKOWITY DOCHÓD ZA OKRES CAŁKOWITY DOCHÓD PODMIOTU DOMINUJĄCEGO Całkowity dochód udziałowców niekontrolujących (9) S t r o n a

13 Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej Skonsolidowany raport za pierwsze półrocze 2013 r. Stan na Stan na Stan na AKTYWA Aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe Wartości niematerialne Wartość firmy Nieruchomości inwestycyjne Inwestycje w jednostkach podporządkowanych Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży Pozostałe aktywa finansowe Aktywa z tytułu podatku odroczonego Pozostałe aktywa trwałe Aktywa obrotowe Zapasy Należności handlowe Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego Pozostałe należności Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży Należności z tytułu obrotu wierzytelnościami Pozostałe aktywa finansowe Rozliczenia międzyokresowe Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Aktywa zaklasyfikowane, jako przeznaczone do sprzedaży AKTYWA RAZEM Stan na Stan na Stan na PASYWA Kapitał własny Kapitały własne akcjonariuszy jednostki dominującej Kapitał zakładowy Kapitały zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ceny nominalnej Akcje własne (wielkość ujemna) (461) (461) (461) Pozostałe kapitały Różnice kursowe z przeliczenia jednostki zagranicznej (79) (73) (109) Niepodzielony wynik finansowy Wynik finansowy bieżącego okresu 355 (3 051) 920 Kapitał akcjonariuszy mniejszościowych Zobowiązanie długoterminowe Kredyty i pożyczki Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego Zobowiązania długoterminowe inne Rozliczenia międzyokresowe przychodów Rezerwy na świadczenia emerytalne i podobne Pozostałe rezerwy Zobowiązania krótkoterminowe Kredyty i pożyczki Zobowiązania finansowe Zobowiązania handlowe Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego Pozostałe zobowiązania Rozliczenia międzyokresowe przychodów Rezerwy na świadczenia emerytalne i podobne Pozostałe rezerwy Zobowiązania bezpośrednio związane z aktywami klasyfikowanymi jako przeznaczone do sprzedaży PASYWA RAZEM Wartość księgowa na akcję 3,08 3,08 3,23 13 S t r o n a

14 Zobowiązania warunkowe z tytułu udzielonych gwarancji i poręczeń POZYCJE POZABILANSOWE Należności warunkowe Od jednostek powiązanych (z tytułu) otrzymanych gwarancji i poręczeń Od pozostałych jednostek (z tytułu) otrzymanych gwarancji i poręczeń Zobowiązania warunkowe Na rzecz jednostek powiązanych (z tytułu) udzielonych gwarancji i poręczeń Na rzecz pozostałych jednostek (z tytułu) udzielonych gwarancji i poręczeń Pozycje pozabilansowe razem S t r o n a

15 Zestawienie zmian w skonsolidowanym kapitale własnym Kapitał zakładowy Kapitały zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ceny nominalnej Akcje własne Wydzielony kapitał na zakup akcji własnych Pozostałe kapitały 6 miesięcy zakończone Różnice kursowe z przeliczenia jednostki zagranicznej Niepodzielony wynik finansowy Wynik finansowy bieżącego okresu Kapitał własny akcjonariuszy jednostki dominującej Kapitał akcjonariuszy mniejszościowych Kapitał własny na dzień (461) (73) (3 051) Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Kapitał własny po korektach (461) (73) (3 051) Zysk/strata z tytułu wyceny aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży Zyska/strata za rok obrotowy (9) 346 Różnice kursowe z przeliczenia jednostki zagranicznej Zysk/Strata netto prezentowany bezpośrednio w kapitale własnym Aktualizacja wyceny inwestycji w jednostkach podporządkowanych (6) - - (6) - (6) (6) (9) Zyska/strata za rok obrotowy Całkowity dochód za okres od do (6) (9) 340 Akcje własne Niepodzielony wynik finansowy przyjęty w wyniku objęcia kontrolą (8) - (8) 1 (7) Niepodzielony wynik finansowy (226) - (226) - (226) Transakcje nabycia udziałów od udziałowców niesprawujących kontroli Przeniesienie wyniku z lat ubiegłych (107) (107) (3 051) Dywidendy Kapitał własny na dzień (461) (79) Kapitał własny ogółem

16 Kapitał zakładowy Kapitały zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ceny nominalnej Akcje własne Wydzielony kapitał na zakup akcji własnych Pozostałe kapitały Różnice kursowe z przeliczenia jednostki zagranicznej Niepodzielo ny wynik finansowy Wynik finansowy bieżącego okresu Kapitał własny akcjonariuszy jednostki dominującej Kapitał akcjonariuszy mniejszościowych 12 miesięcy zakończone Kapitał własny na dzień (354) Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Kapitał własny po korektach (354) Zysk/strata z tytułu wyceny aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży Zyska/strata za rok obrotowy (3 051) (3 051) 55 (2 996) Różnice kursowe z przeliczenia jednostki zagranicznej (120) - - (120) - (120) Zysk/Strata netto prezentowany bezpośrednio w (120) - (3 051) (3 171) 55 (3 116) kapitale własnym Aktualizacja wyceny inwestycji w jednostkach podporządkowanych Zyska/strata za rok obrotowy Całkowity dochód za okres od do (120) - (3 051) (3 171) 55 (3 116) Akcje własne - - (107) Niepodzielony wynik finansowy (1 492) - (3 503) (8 989) (13 984) (388) (14 372) Przeniesienie wyniku z lat ubiegłych Dywidendy (2 040) - (2 020) - (2 020) Kapitał własny na dzień (461) (73) (3 051) Kapitał własny ogółem 16 S t r o n a

17 Kapitał zakładowy Kapitały zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ceny nominalnej Akcje własne Wydzielony kapitał na zakup akcji własnych Pozostałe kapitały Różnice kursowe z przeliczenia jednostki zagranicznej Niepodzielo ny wynik finansowy Wynik finansowy bieżącego okresu Kapitał własny akcjonariuszy jednostki dominującej Kapitał akcjonariuszy mniejszościowych 6 miesięcy zakończone Kapitał własny na dzień r (354) Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Kapitał własny po korektach (354) Zysk/strata z tytułu wyceny aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży Zyska/strata za rok obrotowy Różnice kursowe z przeliczenia jednostki zagranicznej (156) - - (156) - (156) Zysk/Strata netto prezentowany bezpośrednio w kapitale własnym (156) Aktualizacja wyceny inwestycji w jednostkach podporządkowanych Zyska/strata za rok obrotowy Całkowity dochód za okres od do r (156) Akcje własne - - (107) (107) - (107) Niepodzielony wynik finansowy (8 989) Przeniesienie wyniku z lat ubiegłych (1 492) - (3 503) - (4 995) - (4 995) Dywidendy (2 040) - (2 040) - (2 040) Kapitał własny na dzień r (461) (109) Kapitał własny ogółem 17 S t r o n a

18 Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych DZIAŁALNOŚĆ OPERACYJNA Zysk / Strata przed opodatkowaniem działalności kontynuowanej Zysk / Strata przed opodatkowaniem działalności zaniechanej - - Korekty razem: (10 317) Amortyzacja Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych 93 (100) Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy) Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej (2 856) (5 220) Zmiana stanu rezerw (1 090) (82) Zmiana stanu zapasów (1 030) Zmiana stanu należności (9 001) 868 Zmiana stanu zobowiązań, z wyjątkiem pożyczek i kredytów (7 548) Zmiana stanu pozostałych aktywów (682) (1 417) Inne korekty (2 665) 156 Gotówka z działalności operacyjnej (8 690) Podatek dochodowy (zapłacony) / zwrócony (278) (146) A. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (8 836) DZIAŁALNOŚĆ INWESTYCYJNA Wpływy Zbycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych aktywów trwałych Zbycie inwestycji w nieruchomości Zbycie aktywów finansowych Inne wpływy inwestycyjne Spłata udzielonych pożyczek długoterminowych - - Wydatki Nabycie wartości niematerialnych oraz rzeczowych akywów trwałych Nabycie inwestycji w nieruchomości Wydatki na aktywa finansowe Inne wydatki inwestycyjne B. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (1 042) 708 DZIAŁALNOŚĆ FINANSOWA Wpływy Wpływy netto z wydania udziałów (emisji akcji) i innych instrumentów - - kapitałowych oraz dopłat do kapitału Kredyty i pożyczki Emisja dłużnych papierów wartościowych - - Inne wpływy finansowe Wydatki Nabycie udziałów (akcji) własnych - - Dywidendy i inne wpłaty na rzecz właścicieli Inne, niż wpłaty na rzecz właścicieli, wydatki z tytułu podziału zysku - - Spłaty kredytów i pożyczek Wykup dłużnych papierów wartościowych - - Z tytułu innych zobowiązań finansowych - - Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego Odsetki Inne wydatki finansowe - - C. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (1 369) D. Przepływy pieniężne netto razem E. Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, w tym (130) zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych - - F. Środki pieniężne na początek okresu G. Środki pieniężne na koniec okresu środki pieniężne o ograniczonym dysponowaniu

19 Informacja dodatkowa do półrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego I. Zgodność z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej. Skrócone półroczne sprawozdanie finansowe zostało przygotowane według Międzynarodowego Standardu Rachunkowości 34 Śródroczna sprawozdawczość finansowa zgodnie z art. 55 ust. 5 oraz art. 45 ust 1a-1c ustawy o rachunkowości (Dz. U. z r., poz. 330) i wydanych na jej podstawie przepisów wykonawczych oraz zgodnie z wymogami określonymi w rozporządzeniu Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz. U. z r., poz. 330 ). Przygotowując skrócone półroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe, Grupa stosowała te same zasady rachunkowości, co opisane w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym na 31 grudnia 2012 r. Skrócone półroczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe na 30 czerwca 2013 r. powinno być czytane razem ze zbadanym skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym na 31 grudnia 2012 r. II. Założenie kontynuacji działalności gospodarczej i porównywalność sprawozdań finansowych Niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez Grupę w okresie 12 miesięcy po ostatnim dniu bilansowym, czyli roku. Zarząd Spółki dominującej nie stwierdza na dzień podpisania sprawozdania istnienia faktów i okoliczności, które wskazywałyby na zagrożenia dla możliwości kontynuowania działalności w okresie 12 miesięcy po dniu bilansowym na skutek zamierzonego lub przymusowego zaniechania bądź istotnego ograniczenia dotychczasowej działalności. Do dnia sporządzenia śródrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego za 6 miesięcy 2013 roku nie wystąpiły zdarzenia, które nie zostały, a powinny być ujęte w księgach rachunkowych okresu sprawozdawczego. Jednocześnie w niniejszym sprawozdaniu finansowym nie występują istotne zdarzenia dotyczące lat ubiegłych. Dane zamieszczone w śródrocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym są porównywalne z wcześniej publikowanymi sprawozdaniami Emitenta. III. Opis przyjętych zasad (polityki) rachunkowości. Zasady (polityka) rachunkowości zastosowane do sporządzenia śródrocznego półrocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego oraz jednostkowego sprawozdania finansowego są spójne z tymi, które zastosowano przy sporządzaniu rocznego skonsolidowanego i jednostkowego sprawozdania finansowego za rok 31 grudnia 2012 roku i są one zgodne z zasadami MSSF w kształcie zatwierdzonym przez UE za wyjątkiem zmian opisanych poniżej. Standardy i interpretacje zastosowane po raz pierwszy w roku 2013: Następujące zmiany do istniejących standardów opublikowanych przez Radę Międzynarodowych Standardów Rachunkowości oraz zatwierdzone przez UE wchodzą w życie w roku 2013: MSSF 10, Skonsolidowane Sprawozdania Finansowe (zastępują wymogi konsolidacji w MSR 27), obowiązujący za okresy roczne rozpoczynające się z dniem 1 stycznia 2013 r. lub po tej dacie. 19 S t r o n a

20 MSSF 11, Wspólne przedsięwzięcia, obowiązujący za okresy roczne rozpoczynające się z dniem 1 stycznia 2013 r. lub po tej dacie. MSSF 12, Udziały w innych jednostkach: ujawnianie informacji, obowiązujący za okresy roczne rozpoczynające się z dniem 1 stycznia 2013 r. lub po tej dacie. MSSF 13, Wycena według wartości godziwej, obowiązujący za okresy roczne rozpoczynające się z dniem 1 stycznia 2013 r. lub po tej dacie. MSR 19 (Zmieniony), Świadczenia Pracownicze, obowiązujący za okresy roczne rozpoczynające się z dniem 1 stycznia 2013 r. lub po tej dacie. MSR 27, Jednostkowe Sprawozdania Finansowe (razem z MSSF 10 zastępuję MSR 27 Skonsolidowane i Jednostkowe Sprawozdania Finansowe), obowiązujący za okresy roczne rozpoczynające się z dniem 1 stycznia 2013 r. lub po tej dacie. MSR 28, Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych i wspólne przedsięwzięcia (zastępuję MSR 28, Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych), obowiązujący za okresy roczne rozpoczynające się z dniem 1 stycznia 2013 r. lub po tej dacie. Zmiany do MSR 1, Prezentacja Pozycji Pozostałych Całkowitych Dochodów, obowiązujący za okresy roczne rozpoczynające się z dniem 1 lipca 2012 r. lub po tej dacie. Zmiany do MSSF 7, Ujawnienia - Kompensowanie aktywów i zobowiązań finansowych, obowiązujący za okresy roczne rozpoczynające się z dniem 1 stycznia 2013 r. lub po tej dacie. Zmiany do MSSF 10, MSSF 11 oraz MSSF 12 Skonsolidowane Sprawozdania Finansowe, Wspólne porozumienia oraz Udziały w innych jednostkach: ujawnianie Informacji: Wytyczne zastosowania, obowiązujące za okresy roczne rozpoczynające się z dniem 1 stycznia 2013 r. lub po tej dacie. Poprawki do MSSF , obowiązujące w większości za okresy roczne rozpoczynające się z dniem 1 stycznia 2013 r. lub po tej dacie. Kredyty rządowe (zmiany do MSSF 1), obowiązujące za okresy roczne rozpoczynające się z dniem 1 stycznia 2013 r. lub po tej dacie. Grupa uważa, że zastosowanie wymienionych wyżej standardów nie miało znaczącego wpływu na sprawozdanie finansowe w okresie jego początkowego zastosowania. Standardy i interpretacje, jakie zostały już opublikowane i zatwierdzone przez UE, ale jeszcze nie weszły w życie: Zmiany do MSR 32, Kompensowanie aktywów i zobowiązań finansowych, obowiązujący za okresy roczne rozpoczynających się z dniem 1 stycznia 2014 r. lub po tej dacie. Standardy i Interpretacje przyjęte przez RMSR, ale jeszcze niezatwierdzone przez UE: MSSF 9, Instrumenty finansowe Cześć 1: Klasyfikacja i wycena, obowiązujący za okresy roczne rozpoczynające się z dniem 1 stycznia 2015 r. lub po tej dacie. 20 S t r o n a

21 Zmiany do MSSF 10, MSSF 12 i MSR 27, Jednostki Inwestycyjne, obowiązujące za okresy roczne rozpoczynające się 1 stycznia 2014 r. lub po tej dacie. KIMSF 21, Opłaty, obowiązująca za okresy roczne rozpoczynające się 1 stycznia 2014 r. lub po tej dacie. Zmiany do MSR 36, Ujawnienia dotyczące wartości odzyskiwanej dla aktywów niefinansowych, obowiązujące za okresy roczne rozpoczynające się 1 stycznia 2014 r. lub po tej dacie. Zmiany do MSR 39, Odnowienie instrumentów pochodnych i kontynuacja Rachunkowości zabezpieczeń obowiązujące za okresy roczne rozpoczynające się 1 stycznia 2014 r. lub po tej dacie. Według szacunków Zarządu, w/w standardy, interpretacje i zmiany do standardów nie miałyby istotnego wpływu na sprawozdanie finansowe, jeżeli zostałyby zastosowane przez jednostkę na dzień bilansowy. IV. Odstąpienie od zastosowania wymogów MSSF. Zarząd Grupy odstąpił od zastosowania standardu MSR 1 w sprawozdaniu finansowym za rok 2012 oraz za pierwsze półrocze 2013 roku. Zgodnie z tym MSR w przypadku, gdy jednostka łamie warunki długoterminowej pożyczki powinna zaprezentować ją jako zobowiązanie krótkoterminowe. Grupa zgodnie z MSR 1 na dzień r. oraz na dzień r. powinna dokonać reklasyfikacji trzech kredytów z części długoterminowej do krótkoterminowej. Zarząd Grupy podjął rozmowy oraz uzyskał oświadczenia banków przed dniem złożenia sprawozdania finansowego na GPW, potwierdzające brak zamiaru przedterminowego wypowiedzenia umów i na dzień r. oraz na dzień r. ryzyko takie nie zaistniało. Zarząd podejmując decyzję o odstępstwie od zasady MSR 1 kierował się koniecznością przedstawienia w sposób rzetelny sytuacji finansowej oraz przepływów pieniężnych. Zastosowane zgodne z MSR 1.23 odstępstwo od MSR 1 było konieczne, aby zachować rzetelność obrazu skonsolidowanego sprawozdania finansowego. V. Zasady konsolidacji a) Jednostki zależne Jednostki zależne to wszelkie jednostki, w odniesieniu, do których Grupa ma zdolność kierowania ich polityką finansową i operacyjną, co zwykle towarzyszy posiadaniu większości ogólnej liczby głosów w organach stanowiących. Przy dokonywaniu oceny, czy Grupa kontroluje daną jednostkę, uwzględnia się istnienie i wpływ potencjalnych praw głosu, które w danej chwili można zrealizować lub zamienić. Zarząd Spółki dominującej ustalił próg istotności dla konsolidacji sprawozdania finansowego spółki zależnej na poziomie: udział sumy bilansowej spółki zależnej w sumie bilansowej spółki dominującej powyżej 3% udział przychodów ze sprzedaży spółki zależnej w przychodach spółki dominującej powyżej 3% 21 S t r o n a

22 udział kapitału własnego spółki zależnej w kapitale własnym spółki dominującej powyżej 3% udział zysku netto spółki zależnej w wyniku finansowym spółki dominującej powyżej 3% w ocenie Zarządu spółki dominującej występują inne istotne przesłanki wynikające z działalności spółki zależnej Przekroczenie trzech z pięciu określonych powyżej progów istotności powoduje możliwość konsolidacji spółki zależnej w danym roku obrotowym. Jednostki zależne podlegają pełnej konsolidacji od dnia przejęcia nad nimi kontroli przez Grupę. Przestaje się je konsolidować z dniem ustania kontroli. Przejęcie jednostek zależnych przez Grupę rozlicza się metodą nabycia. Koszt przejęcia ustala się, jako wartość godziwą przekazanych aktywów, wyemitowanych instrumentów kapitałowych oraz zobowiązań zaciągniętych lub przejętych na dzień wymiany, powiększoną o koszty bezpośrednio związane z przejęciem. Możliwe do zidentyfikowania aktywa nabyte oraz zobowiązania i zobowiązania warunkowe przejęte w ramach połączenia jednostek gospodarczych wycenia się początkowo według ich wartości godziwej na dzień przejęcia, niezależnie od wielkości ewentualnych udziałów mniejszości. Nadwyżkę kosztu przejęcia nad wartością godziwą udziału Grupy w możliwych do zidentyfikowania przejętych aktywach netto ujmuje się, jako wartość firmy. Jeżeli koszt przejęcia jest niższy od wartości godziwej aktywów netto przejętej jednostki zależnej, różnicę ujmuje się bezpośrednio w rachunku zysków i strat. Przychody i koszty, rozrachunki i niezrealizowane zyski na transakcjach pomiędzy spółkami Grupy są eliminowane. Niezrealizowane straty również podlegają eliminacji, chyba, że transakcja dostarcza dowodów na utratę wartości przez przekazany składnik aktywów. Zasady rachunkowości stosowane przez jednostki zależne zostały zmienione, tam gdzie było to konieczne, dla zapewnienia zgodności z zasadami rachunkowości stosowanymi przez Grupę. b) Udziały mniejszości oraz transakcje z udziałowcami mniejszościowymi Udziały mniejszości obejmują nienależące do Grupy udziały w spółkach objętych konsolidacją. Kapitały mniejszości ustala się jako wartość aktywów netto jednostki powiązanej, przypadających na dzień nabycia, akcjonariuszom spoza grupy kapitałowej. Wartość tą zmniejsza/zwiększa się o przypadające na kapitał mniejszości zwiększenia/zmniejszenia, z tym, że straty mogą być przyporządkowane kapitałowi mniejszości tylko do wysokości kwot gwarantujących ich pokrycie przez mniejszość. Nadwyżka strat podlega rozliczeniu z kapitałem własnym grupy kapitałowej. Grupa zastosowała zasadę traktowania transakcji z udziałowcami mniejszościowymi, jako transakcje z podmiotami trzecimi niepowiązanymi z Grupą. c) Jednostki stowarzyszone Jednostki stowarzyszone to jednostki, na które Grupa wywiera znaczący wpływ, lecz których nie kontroluje, co zwykle towarzyszy posiadaniu od 20 do 50% ogólnej liczby głosów w organach stanowiących. Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych są rozliczana metodą praw własności, a ujęcie początkowe następuje według kosztu. Udział Grupy w wyniku finansowym jednostki stowarzyszonej od dnia nabycia ujmuje się w rachunku zysków i strat, zaś jej udział w zmianach stanu innych kapitałów od dnia nabycia w pozostałych kapitałach. O łączne zmiany stanu od dnia nabycia koryguje się wartość bilansową inwestycji. d) Spółki objęte skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Niniejsze śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdania finansowe za okres kończący się 30 czerwca 2013 roku obejmuje następujące jednostki wchodzące w skład Grupy: 22 S t r o n a

23 Udział w ogólnej liczbie Wyszczególnienie głosów (w %) COMPLEX S.A. w Łodzi Jednostka dominująca QUINTO Sp. z o.o. w Radzionkowie 100,00% 100,00% COMPLEX Automotive Bearings Sp. z o.o. w Łodzi 100,00% 100,00% COMPLEX IQ Sp. z o.o.w Łodzi 100,00% 100,00% Komplexmetal Ukraina OOO 100,00% 100,00% Jotes Business Park Sp. z o.o. 100,00% 100,00% Metalzbyt Premium Technik Sp. z o.o. w Łodzi 100,00% 100,00% OSTRANA InternationaleHandels GmbH w Wiedniu, Austria 100,00% 100,00% International Business Services Polska Sp. z o.o. 100,00% - Fabryka Elektronarzędzi CELMA S.A. 100,00% - WEIGT Sp. z o.o. (dawniej Zakłady Hydrauliki Siłowej Sp. z o.o.) 99,42% 99,02% Zakłady Elektromaszynowe-Elektronarzędzia CELMA S.A. w Goleszowie 95,01% 94,92% CELMA Metal Sp. z o.o. w Goleszowie 95,01% 94,92% CELMA Motors Sp. z o.o. w Goleszowie 95,01% 94,92% CELMA Power Tools Sp. z o.o. w Goleszowie 95,01% 94,92% Przedsiębiorstwo Handlowo-Usługowe METALZBYT Sp. z o. o w Będzinie 85,00% 85,00% Grupa nie objęła skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym poniżej prezentowanych Spółek zależnych, gdyż dane tych jednostek są nieistotne dla rzetelnego i jasnego przedstawienia sytuacji majątkowej i finansowej oraz wyniku finansowego Grupy. W poniższej tabeli przedstawiono udział sumy bilansowej oraz przychodów netto ze sprzedaży i operacji finansowych spółek zależnych w sumie bilansowej oraz przychodach netto ze sprzedaży jednostki dominującej: Wyszczególnienie Suma bilansowa % udział w sumie bilansowej COMPLEX S.A. Przychody ze sprzedaży i operacji finansowych % udział w przychodach ze sprzedaży COMPLEX S.A. Jednostka dominująca % % COMPLEX Production Sp. z o.o. 67 0,06% 18 0,16% COMPLEX Finance Sp. z o.o ,49% 882 8,11% COMPLEX WaelzlagerDeutschland GmbH 90 0,09% 240 2,21% COMPLEX AutoteileRadlagersatze Deutschland GmbH 27 0,03% 31 0,28% B2B Properties Sp. z o.o ,35% 104 0,95% Zinnger Dystrybucja sp. z o.o. (dawniej Polskie Centrum Caravaningu Sp. z o.o.) 435 0,42% 185 1,70% Fabryka Maszyn Jotes Sp. z o.o ,83% ,56% Metrolog Centrum Pomiarowe Sp. z o.o ,61% 238 2,19% ConnectON Sp. z o.o ,36% 130 1,19% ITC Infologic Sp. z o.o ,47% 507 4,67% HERTZ Polska Sp. z o.o ,18% ,44% KENNER Polska Sp. z o.o ,74% 65 0,60% CMX Properties Sp. z o.o. 2 0,00% 0 0,00% CMX Outlet Sp. z o.o ,32% 413 3,80% CMX3 (dawniej Audio Fonica Sp. z o.o.) 110 0,11% 21 0,19% Synergy Systems Sp. z o.o. 91 0,09% 130 1,19% Travel Sp. z o.o. 46 0,04% 1 0,01% Factory Business Park Sp. z o.o ,10% 819 7,53% FORKitchen Sp. z o.o ,12% 23 0,21% CELMA Business Park Sp. z o.o. (0) 0,00% - 0,00% 23 S t r o n a

24 Jednostka dominująca % % International Business Services Polska Sp. z o.o ,09% 482 2,05% COMPLEX Production Sp. z o.o ,16% 51 0,21% COMPLEX Finance Sp. z o.o ,41% 940 3,99% COMPLEX WaelzlagerDeutschland GmbH 36 0,03% 19 0,08% COMPLEX AutoteileRadlagersatze Deutschland GmbH 257 0,22% 28 0,12% B2B Properties Sp. z o.o ,34% 0 0,00% Polskie Centrum Caravaningu Sp. z o.o ,60% 294 1,25% Fabryka Maszyn Jotes Sp. z o.o ,93% ,75% Metrolog Centrum Pomiarowe Sp. z o.o ,51% 265 1,13% ConnectON Sp. z o.o ,45% 518 2,20% ITC Infologic Sp. z o.o ,23% 515 2,19% HERTZ Polska Sp. z o.o ,16% ,58% KENNER Polska Sp. z o.o ,69% 41 0,17% CMX Properties Sp. z o.o. 3 0,00% - 0,00% CMX Outlet Sp. z o.o ,30% 179 0,76% Audio Fonica Sp. z o.o. 2 0,00% - 0,00% Synergy Systems Sp. z o.o. 68 0,06% - 0,00% Travel Sp. z o.o. 47 0,04% - 0,00% Factory Business Park Sp. z o.o ,69% 719 3,05% CELMA Business Park Sp. z o.o. 3 0,00% - 0,00% VI. Prezentacja sprawozdań z uwzględnieniem segmentów działalności Informacje dotyczące segmentów działalności Grupa prezentuje w podziale: Segmenty branżowe: Produkcja i dystrybucja części do maszyn Produkcja urządzeń przemysłowych i konstrukcji stalowych Dystrybucja samochodowych zestawów naprawczych Produkcja elektronarzędzi Dystrybucja elektronarzędzi i narzędzi do obróbki skrawaniem Działalność finansowa Sektor nieruchomości Segmenty geograficzne: Kraj Unia Europejska Pozostałe kraje Wynik finansowy danego segmentu zawiera przychody i koszty bezpośrednio przypisane do danego segmentu. Pozostałe koszty ogólne, nieprzypisane do żadnego segmentu zawierają koszty ogólnego zarządu, koszty prac badawczych oraz amortyzacje wartości niematerialnych itp. Grupa ujawnia wynik segmentu w przypadku każdego segmentu objętego obowiązkiem sprawozdawczym, prezentując odrębnie wyniki dla działalności kontynuowanej i działalności zaniechanej. 24 S t r o n a

25 VI. Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji a) Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji Pozycje zawarte w sprawozdaniu finansowym wycenia się w walucie podstawowego środowiska gospodarczego, w którym Spółka prowadzi działalność ( waluta funkcjonalna ). Sprawozdanie finansowe prezentowane jest w złotych polskich (PLN), który jest walutą funkcjonalną i walutą prezentacji Spółki, a wszystkie wartości, o ile nie wskazano inaczej, podane są w tysiącach PLN. b) Transakcje i salda Transakcje wyrażone w walutach obcych przelicza się na walutę funkcjonalną według kursu obowiązującego w dniu transakcji. Zyski i straty kursowe z rozliczenia tych transakcji oraz wyceny bilansowej aktywów i zobowiązań pieniężnych wyrażonych w walutach obcych ujmuje się w rachunku zysków i strat, o ile nie odracza się ich w kapitale własnym, gdy kwalifikują się do uznania za zabezpieczenie przepływów pieniężnych i zabezpieczenie udziałów w aktywach netto. Zyski i straty z tytułu różnic kursowych Spółka ujmuje oddzielnie, zgodnie z MSR 1 par. 35, uznając je za istotne. VII. Sezonowość i cykliczność działalności Działalność spółek Grupy Kapitałowej Emitenta charakteryzuje niewielka sezonowość. W IV kwartale sprzedaż spółek Grupy jest zwykle nieznacznie niższa, a w II kwartale nieco wyższa niż w pozostałych kwartałach roku. Na wielkość przychodów w poszczególnych kwartałach, większy jednak wpływ od sezonowości sprzedaży ma aktualna koniunktura gospodarcza. VIII. Istotne wartości oparte na profesjonalnym osądzie i szacunkach a) Profesjonalny osąd W procesie stosowania zasad (polityki) rachunkowości wobec zagadnień podanych poniżej, największe znaczenie, oprócz szacunków księgowych, miał profesjonalny osąd kierownictwa. Klasyfikacja umów leasingowych Grupa dokonuje klasyfikacji leasingu, jako operacyjny lub finansowy w oparciu o ocenę, w jakim zakresie ryzyko i pożytki z tytułu posiadania przedmiotu leasingu przypadają w udziale leasingodawcy, a w jakim leasingobiorcy. Ocena ta opiera się na treści ekonomicznej każdej transakcji. b) Niepewność szacunków Poniżej omówiono podstawowe założenia dotyczące przyszłości i inne kluczowe źródła niepewności występujące na dzień bilansowy, z którymi związane jest istotne ryzyko znaczącej korekty wartości bilansowych aktywów i zobowiązań w następnym roku finansowym. Utrata wartości aktywów Grupa na każdą datę bilansową ocenia, czy istnieją przesłanki utraty wartości aktywów niefinansowych. Wartość firmy oraz wartości niematerialne i prawne o nieokreślonym okresie użytkowania są testowane pod kątem utraty wartości, co roku, lub wtedy, gdy wystąpią przesłanki utraty wartości. 25 S t r o n a

26 Oszacowanie wartości użytkowej wymaga od Zarządu dokonania oszacowania prognozowanych przyszłych przepływów pieniężnych z aktywów lub ośrodków wypracowujących środki pieniężne oraz doboru właściwej stopy dyskontowej w celu obliczenia wartości bieżącej tych przepływów pieniężnych. Wycena rezerw Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych zostały oszacowane za pomocą metod aktuarialnych. Składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego Grupa kapitałowa rozpoznaje w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym składnik aktywów z tytułu podatku odroczonego w kwocie tys. zł. bazując na założeniu, że w przyszłości zostaną osiągnięte zyski podatkowe pozwalające na jego wykorzystanie. Kierując się zasadą ostrożności wartość rezerwy z tytułu podatku odroczonego na dzień została oszacowana na poziomie tys. zł. Zastosowanie profesjonalnego osądu pozwala utrzymać wartość aktywów z tytułu podatku odroczonego zakładając, że w przyszłości Grupa będzie spełniać przyjęte założenia realizacji aktywa i wykorzystania rezerw. W ocenie Zarządu Spółki Dominującej nie istnieją zagrożenia w zakresie braku możliwości zrealizowania przyjętych założeń. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego są to kwoty przewidziane w przyszłych okresach do odliczenia od podatku dochodowego ze względu na: ujemne różnice przejściowe, przeniesienie na kolejny okres nierozliczonych strat podatkowych oraz przeniesienie na kolejny okres niewykorzystanych ulg podatkowych. Aktywa z tytułu podatku odroczonego ustala się w wysokości kwoty przewidzianej w przyszłości do odliczenia od podatku dochodowego, w związku z ujemnymi różnicami przejściowymi, które spowodują w przyszłości zmniejszenie podstawy obliczenia podatku dochodowego. Wartość bilansowa składnika aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego jest weryfikowana na każdy dzień bilansowy i podlega odpisowi w przypadku, kiedy zachodzi wątpliwość osiągnięcia przez Grupę korzyści ekonomicznych związanych z wykorzystaniem aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego są to kwoty podatku dochodowego wymagające zapłaty w przyszłych okresach w związku z występowaniem dodatnich różnic przejściowych. Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego ustala się w wysokości kwoty przewidzianej do zapłacenia w przyszłości w związku z dodatnimi różnicami przejściowych. Wartość bilansowa rezerw z tytułu odroczonego podatku dochodowego jest weryfikowana na każdy dzień bilansowy. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego i rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego wycenia się z zastosowaniem stawek podatkowych, które według przewidywań będą stosowane, gdy składnik aktywów zostanie zrealizowany lub rezerwa rozwiązana, przyjmując za podstawę stawki podatkowe (i przepisy podatkowe), które obowiązywały prawnie lub obowiązywały faktycznie na dzień bilansowy. Aktywa i rezerwy z tytułu odroczonego podatku odnoszone są bezpośrednio w kapitał własny, jeśli podatek odroczony dotyczy pozycji, które w tym samym lub innym okresie zmniejszyły lub zwiększyły bezpośrednio kapitały własne. 26 S t r o n a

27 Wartość godziwa instrumentów finansowych Wartość godziwą instrumentów finansowych, dla których nie istnieje aktywny rynek wycenia się wykorzystując odpowiednie techniki wyceny. Przy wyborze odpowiednich metod i założeń Grupa kieruje się profesjonalnym osądem. Stawki amortyzacyjne Wysokość stawek amortyzacyjnych ustalana jest na podstawie przewidywanego okresu ekonomicznej użyteczności składników rzeczowego majątku trwałego oraz wartości niematerialnych. Grupa corocznie dokonuje weryfikacji przyjętych okresów ekonomicznej użyteczności na podstawie bieżących szacunków. Dodatkowe noty i objaśnienia do półrocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Nota 1. Przychody ze sprzedaży Zgodnie z MSR 18 przychody ze sprzedaży produktów, towarów, materiałów i usług, po pomniejszeniu o podatek od towarów i usług, rabaty i upusty są rozpoznawane w momencie, gdy znaczące ryzyko i korzyści wynikające z ich własności zostały przeniesione na kupującego. Przychody ze sprzedaży i przychody ogółem Grupy prezentują się następująco: Wyszczególnienie Sprzedaż towarów i materiałów Sprzedaż produktów Sprzedaż usług SUMA przychodów ze sprzedaży Pozostałe przychody operacyjne Przychody finansowe SUMA przychodów ogółem Przychody z działalności zaniechanej nie wystąpiły. 27 S t r o n a

28 Produkcja i dystrybucja części do maszyn Produkcja urządzeń przemysłowych i konstrukcji stalowych Dystrybucja samochodowych zestawów naprawczych Produkcja elektronarzędzi Dystrybucja elektronarzędzi i narzędzi do obróbki skrawaniem Działalność finansowa Sektor nieruchomości Nieprzypisane Korekty konsolidacyjne Działalność ogółem Nota 2. Segmenty działalności branżowe i geograficzne Skonsolidowany raport za pierwsze półrocze 2013 r. Informacje o poszczególnych segmentach branżowych występujących w okresie od do roku Działalność kontynuowana Segmenty na Sprzedaż na zewnątrz Przychody ze sprzedaży Sprzedaż między (16 134) - segmentami Koszty sprzedaży Koszty zewnętrznej segmentu Koszty sprzedaży między segmentami (11 092) (11 092) Zysk (strata) segmentu (5 042) Przychody finansowe (580) 757 Koszty finansowe netto (200) Przychody nieprzypisane (3 240) Koszty nieprzypisane (5 275) Zysk (strata) przed opodatkowaniem (486) (985) (1 850) (3 387) Podatek dochodowy (21) (49) (240) Zysk (strata) netto (465) (1 147) (1 801) (3 147) 346 Aktywa ogółem ( ) Aktywa segmentu ( ) Aktywa nieprzypisane Pasywa ogółem ( ) Zobowiązania segmentu (27 391) Zobowiązania nieprzypisane Kapitały własne (74 117) Nakłady inwestycyjne: Amortyzacja i odpisy aktualizujące (139) 2 302

29 Produkcja i dystrybucja części do maszyn Produkcja maszyn do obróbki blachy Produkcja urządzeń przemysłowych i konstrukcji stalowych Dystrybucja samochodowych zestawów naprawczych Produkcja elektronarzędzi Dystrybucja elektronarzędzi i narzędzi obróbki skrawaniem Sektor nieruchomości Nieprzypisane Korekty konsolidacyjne Działalność ogółem Informacje o poszczególnych segmentach branżowych występujących w okresie od do roku Skonsolidowany raport za pierwsze półrocze 2013 r. Segmenty na Przychody ze sprzedaży Koszty segmentu Sprzedaż na zewnątrz Sprzedaż między segmentami Koszty sprzedaży zewnętrznej Koszty sprzedaży między segmentami (31 031) (25 277) - Zysk (strata) segmentu (9) (5 754) Przychody finansowe (1 607) 657 Koszty finansowe netto (1 017) Przychody nieprzypisane Koszty nieprzypisane (5 600) Zysk (strata) przed opodatkowaniem (604) (2 434) (209) (743) Podatek dochodowy 732 (21) (35) (293) (4) Zysk (strata) netto 778 (583) (2 141) (334) (746) 970 Aktywa segmentu (79 866) Zobowiązania segmentu (30 827) Kapitały własne (49 039) Amortyzacja i odpisy aktualizujące S t r o n a

30 Segmenty geograficzne, szczegółowa struktura Wyszczególnienie PLN w % PLN w % Kraj % % Eksport w tym: % % Unia Europejska % % Pozostałe kraje % % RAZEM % % 30 S t r o n a

31 Nota 3. Informacje o nabyciach i sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych W okresie od 1 stycznia do 30 czerwca 2013 roku Grupa Kapitałowa nabyła rzeczowe aktywa trwałe w ogólnej wartości 630 tysięcy zł. Najważniejsze zakupy dotyczyły grupy środków trwałych urządzeń technicznych i maszyn, których wartość nabycia wynosiła 435 tysięcy zł. Sprzedaż rzeczowych aktywów trwałych w okresie 6 miesięcy 2013 roku wyniosła 813 tysiące zł., największą pozycję stanowiły środki transportu w wysokości 253 tysiące zł. oraz maszyny i urządzenia 203 tysiące zł. Nota 4. Nieruchomości inwestycyjne Wyszczególnienie Okres 12 m-cy Wartość brutto na początek okresu Zwiększenia z tytułu: nabycia nieruchomości połączenia jednostek gospodarczych - - reklasyfikacji z/oraz do innej kategorii aktywów aportu - - inne Zmniejszenia z tytułu: zbycia - - likwidacji - - sprzedaży spółki zależnej - - wniesienia aportu - - reklasyfikacji z/oraz do innej kategorii aktywów - - inne - - Wartość bilansowa brutto na BZ Umorzenie na początek okresu Zwiększenia z tytułu: amortyzacji inne - - Zmniejszenia z tytułu: likwidacji - - sprzedaży - - inne 5 - Umorzenie na koniec okresu Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości na początek okresu - - Zwiększenia, z tytułu: utraty wartości - - inne - - Zmniejszenia, z tytułu: odwrócenie odpisów aktualizujących - - likwidacji lub sprzedaży - - inne - - Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości na BZ Wartość bilansowa netto BZ W okresie od do r. Zarząd Grupy podjął decyzje o aktualizacji wyceny posiadanych nieruchomości inwestycyjnych w spółkach: International Business Services Polska Sp. z o.o. oraz Complex S.A., wprowadzona wycena spowodowała rozpoznanie wyniku na przeszacowaniu w wysokości tys. zł w okresie sprawozdawczym.

32 Nota 5. Udziały w spółkach nieobjętych konsolidacją Skonsolidowany raport za pierwsze półrocze 2013 r. Inwestycje w jednostkach podporządkowanych wycenianych wg ceny nabycia Inwestycje długoterminowe Akcje/ Udziały w spółkach nienotowanych na giełdzie (nie objęte konsolidacją) Akcje spółek notowanych na giełdzie (nieobjęte konsolidacją) Inne aktywa finansowe RAZEM Inwestycje w jednostkach zależnych nieobjętych konsolidacją Wyszczególnienie Suma bilansowa % udział w sumie bilansowej COMPLEX S.A. Przychody ze sprzedaży i operacji finansowych % udział w przychodach ze sprzedaży COMPLEX S.A Jednostka dominująca % % COMPLEX Production Sp. z o.o. 67 0,06% 18 0,16% COMPLEX Finance Sp. z o.o ,49% 882 8,11% COMPLEX WaelzlagerDeutschland GmbH 90 0,09% 240 2,21% COMPLEX AutoteileRadlagersatze Deutschland GmbH 27 0,03% 31 0,28% B2B Properties Sp. z o.o ,35% 104 0,95% Zinnger Dystrybucja sp. z o.o. (dawniej Polskie Centrum Caravaningu Sp. z o.o.) 435 0,42% 185 1,70% Fabryka Maszyn Jotes Sp. z o.o ,83% ,56% Metrolog Centrum Pomiarowe Sp. z o.o ,61% 238 2,19% ConnectON Sp. z o.o ,36% 130 1,19% ITC Infologic Sp. z o.o ,47% 507 4,67% HERTZ Polska Sp. z o.o ,18% ,44% KENNER Polska Sp. z o.o ,74% 65 0,60% CMX Properties Sp. z o.o. 2 0,00% 0 0,00% CMX Outlet Sp. z o.o ,32% 413 3,80% CMX3 (dawniej Audio Fonica Sp. z o.o.) 110 0,11% 21 0,19% Synergy Systems Sp. z o.o. 91 0,09% 130 1,19% Travel Sp. z o.o. 46 0,04% 1 0,01%

33 Wyszczególnienie Suma bilansowa % udział w sumie bilansowej COMPLEX S.A. Przychody ze sprzedaży i operacji finansowych % udział w przychodach ze sprzedaży COMPLEX S.A. Factory Business Park Sp. z o.o ,10% 819 7,53% FORKitchen Sp. z o.o ,12% 23 0,21% CELMA Business Park Sp. z o.o. (0) 0,00% - 0,00% Jednostka dominująca % % International Business Services Polska Sp. z o.o ,36% ,36% COMPLEX Production Sp. z o.o. 90 0,09% 87 0,26% COMPLEX Finance Sp. z o.o ,44% ,58% COMPLEX WaelzlagerDeutschland GmbH 105 0,11% 164 0,50% COMPLEX AutoteileRadlagersatze Deutschland GmbH 27 0,03% 41 0,13% B2B Properties Sp. z o.o ,75% 0 0,00% Polskie Centrum Caravaningu Sp. z o.o ,64% 504 1,53% Fabryka Maszyn Jotes Sp. z o.o ,56% ,20% Metrolog Centrum Pomiarowe Sp. z o.o ,63% 572 1,73% ConnectON Sp. z o.o ,49% 972 2,95% ITC Infologic Sp. z o.o ,40% ,38% HERTZ Polska Sp. z o.o ,55% ,28% KENNER Polska Sp. z o.o ,85% 212 0,64% CMX Properties Sp. z o.o. 2 0,00% 0 0,00% CMX Outlet Sp. z o.o ,47% 663 2,01% Audio Fonica Sp. z o.o ,13% 38 0,11% Synergy Systems Sp. z o.o ,11% 63 0,19% Travel Sp. z o.o. 47 0,05% 1 0,00% Factory Business Park Sp. z o.o ,09% ,48% Fabryka Elektronarzędzi CELMA S.A ,11% 0 0,00% FORKitchen Sp. z o.o ,12% 12 0,04% CELMA Business Park Sp. z o.o. 1 0,00% - 0,00% 33 S t r o n a

34 Nota 6. Zapasy Skonsolidowany raport za pierwsze półrocze 2013 r. Zapasy wyceniane są według ceny nabycia lub kosztów wytworzenia nie wyższych od ich ceny sprzedaży netto możliwej do uzyskania na dzień bilansowy. Wartość netto możliwa do uzyskania jest oszacowaną ceną sprzedaży dokonywanej w toku bieżącej działalności gospodarczej, pomniejszona o szacowane koszty wykończenia oraz koszty niezbędne do doprowadzenia sprzedaży do skutku. Wyszczególnienie Okres 12 m-cy materiały półprodukty i produkty w toku produkty gotowe towary Zapasy, razem (wartość bilansowa) odpisy aktualizujące wycenę zapasów Zapasy brutto Zmiany stanu odpisów aktualizujących zapasy W okresie sprawozdawczym w ocenie Zarządów Spółek objętych konsolidacją nie wystąpiły przesłanki do objęcia tej pozycji aktywów odpisem aktualizującym. Odpisy aktualizujące wartość towarów są tworzone na różnicę pomiędzy ich wartością księgową a wartością możliwą do uzyskania ze sprzedaży. W odniesieniu do towarów zalegających powyżej pięciu lat dokonuje się odpisów aktualizujących ich wartość w wysokości do 50 % wartości, na podstawie okresowych (na dzień bilansowy) analiz możliwości ich zbycia. Spółki grupy nie kapitalizowały kosztów finansowania zewnętrznego w okresie m dnia 30 czerwca 2013 roku. Nota 7. Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży Inwestycje krótkoterminowe Akcje/ Udziały w spółkach nienotowanych na giełdzie RAZEM Wartość aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży, nienotowanych na giełdzie została oszacowana na poziomie ceny nabycia. Zarząd Grupy nie dysponuje danymi dotyczącymi ich wartości godziwej a nie istotność wartości tych aktywów nie wpływa na rzetelny obraz sytuacji finansowej Grupy.

35 Nota 8. Pozostałe aktywa finansowe Skonsolidowany raport za pierwsze półrocze 2013 r. Wyszczególnienie Okres 12 m-cy Aktywa Zobowiązania Aktywa Zobowiązania Aktywa Zobowiązania Pożyczki udzielone Należności z tytułu wypłaconej kaucji Odsetki od lokat nienotyfikowane - - (45) Razem aktywa i zobowiązania finansowe długoterminowe krótkoterminowe Pożyczki udzielone Pożyczkobiorca Kwota wg Wartość Oprocentowanie umowy bilansowa nominalne Termin spłaty Zabezpieczenia Wg stanu na dzień Zinnger Dystrybucja Sp. z o.o. (dawniej Polskie Centrum Caravaningu Sp. z o.o.) WIBOR1M brak COMPLEX PRODUCTION Sp. z o.o. um. z WIBOR1M brak Hertz Polska Sp. z o.o. um. Z WIBOR1M brak Kenner Polska Sp. z o.o. um. Z WIBOR1M brak Kenner Polska Sp. z o.o. um. z WIBOR1M brak Kenner Polska Sp. z o.o. um. z WIBOR1M brak Kenner Polska Sp. z o.o. um. z WIBOR1M brak Synergy System Sp. z o.o. um. Z WIBOR1M brak Synergy System Sp. z o.o. um. Z WIBOR1M brak Synergy System Sp. z o.o. cesja um. Z WIBOR1M brak Synergy System Sp. z o.o. um. Z WIBOR1M brak CMX Properties Sp. z o.o. um. Z WIBOR1M brak B2B Properties Sp. z o.o. um. Z WIBOR1M brak CMX 3 (dawniej Audio-Fonica Sp. z o.o.) um. Z WIBOR1M brak Forkitchen Sp. z o.o. um. Z WIBOR1M brak CMX Outlet Sp. z o.o. um. Z WIBOR1M brak CMX Outlet Sp. z o.o. um. Z WIBOR1M brak Celma Business Park Sp. z o.o. um. Z WIBOR1M brak ITC Infologic Sp. z o.o. um WIBOR1M brak J. Urbańska - osoba Fizyczna 10 7 brak brak

36 Pożyczkobiorca Kwota wg Wartość Oprocentowanie Termin spłaty Zabezpieczenia Complex Walzlager Deutschland 10 EUR 45 LIBOR1M brak Complex Walzlager Deutschland 10 EUR 45 LIBOR1M brak FM JOTES Sp. z o.o. Z WMIBOR1M brak Pożyczka - A. Mizerski WIBOR3M weksel in blanco Pożyczka - Ryszard Bojanowski WIBOR3M weksel in blanco Pożyczka MPT Loziska M. Pawlicki ,2 % na wezwanie brak Fabryka Maszyn Jotes Sp. z o.o. um. Z WIBOR1M brak Pożyczka NTBC WIBOR3M weksel in blanco TOTAL 2774 Pożyczkobiorca Kwota wg umowy Wartość bilansowa Oprocentowanie nominalne Termin spłaty Zabezpieczenia Wg stanu na dzień Complex Production Sp. z o.o. um. z weksel in blanco HERTZ Polska Sp. z o.o. um. z brak Kenner Polska Sp. z o.o. um. z brak Kenner Polska Sp. z o.o. um. z brak Kenner Polska Sp. z o.o. um. z brak Factory Business Park Sp. z o.o. um. z brak Fabryka Maszyn Jotes Sp. z o.o. um. z brak Synergy Systems Sp. z o.o. um. z brak Synergy Systems Sp. z o.o. um. z brak 36 S t r o n a

37 Pożyczkobiorca Kwota wg umowy Wartość bilansowa Oprocentowanie Termin spłaty Zabezpieczenia Synergy Systems Sp. z o.o. um. z brak Synergy Systems Sp. z o.o. um. z brak CMX PROPERTIES Sp. z o.o. um. z brak B2B Properties Sp. z o.o. um. z brak AUDIO - FONICA Sp. z o.o. um. z brak FORKITCHEN Sp. z o.o. um. z brak Polskie Centrum Caravaningu Sp. z o.o. um. z brak Polskie Centrum Caravaningu Sp. z o.o. um. z brak Polskie Centrum Caravaningu Sp. z o.o. um. Z brak Fabryka Maszyn Jotes Sp. z o.o. um. z brak COMPLEX Waelzlager Deutschland GmbH um. z EUR 42 LIBOR brak COMPLEX Waelzlager Deutschland GmbH um. z EUR 42 LIBOR brak Justyna Urbańska - pracownik um. z brak weksel in blanco RAZEM S t r o n a

38 Nota 9. Kredyty i pożyczki Skonsolidowany raport za pierwsze półrocze 2013 r. Wyszczególnienie Okres 12 m-cy Kredyty bankowe Pożyczki Suma kredytów i pożyczek w tym: długoterminowe krótkoterminowe Struktura zapadalności kredytów i pożyczek Wyszczególnienie Okres 12 m-cy Kredyty i pożyczki krótkoterminowe Kredyty i pożyczki długoterminowe płatne powyżej 1 roku do 3 lat płatne powyżej 3 lat do 5 lat płatne powyżej 5 lat Kredyty i pożyczki razem Struktura walutowa kredytów i pożyczek Okres 12 m-cy Wyszczególnienie Wartość w Wartość w Wartość w Wartość w Wartość w Wartość w walucie PLN walucie PLN walucie PLN PLN EUR USD UAH Kredyty i pożyczki razem X X X Zobowiązania finansowe z tytułu factoringu Zobowiązania z tytułu factoringu na dzień wynoszą tys. zł i wynikają z umów faktoringowych zawartych przez: COMPLEX Automotive Bearings Sp. z o.o. i Raiffeisen Bank Polska S.A. 924 tys. zł w której zabezpieczeniem jest zastaw rejestrowy na zapasach oraz gwarancja COMPLEX S.A. ZEM-EN CELMA i ING Commercial Finance Polska S.A. 315 tys. zł której zabezpieczeniem jest weksel in blanco. Complex IQ Sp. z o.o. i BGŻ S.A tys. zł której zabezpieczeniem jest pełnomocnictwo do dysponowania rachunkiem bieżącym Complex IQ w banku BGŻ S.A. oraz poręczenie udzielone przez Complex S.A. i JBP Sp. z o.o. Weigt Sp. z o.o. i ING Commercial Finance Polska S.A. 555 tys. zł której zabezpieczeniem jest weksel in blanco. Fabryka Elektronarzędzi Celma S.A. i ING Commercial Finance Polska S.A tys. zł której zabezpieczeniem jest weksel in blanco.

39 Kredyty i pożyczki Nazwa banku /pożyczkodawcy i rodzaj kredytu/pożyczki Kwota kredytu/pożyczki wg umowy Wartość bilansowa zobowiązania Efektywna stopa procentowa % wg stanu na dzień Termin spłaty ING BANK SLASKI SA BRE BANK weksel in blanco Factory Business Park Sp. z o.o. um. Z Factory Business Park Sp. z o.o. um. Z Travel Sp. z o.o. um. Z Skonsolidowany raport za pierwsze półrocze 2013 r. Zabezpieczenia hipoteki umowne, zastaw rejestrowy na zapasach, cesja wierzytelności, pełnomocnictwo do rachunków bankowych BRE Bank WIBOR O/M + banku hipoteka, weksel in blanco potwierdzony przez spółki zależne BRE Bank WIBOR O/M + banku weksel in blanco, potwierdzony przez spółki zależne, hipoteka umowna ING Bank Śląski kredyt inwestycyjny banku Bank Zachodni WBK WIBOR1M+ banku BRE Bank S.A. um. kredytowa Nr 03/095/12/Z/VV o kredyt w rachunku bieżącym z Kredyt BGŻ WIBORO/N+ banku punktu procentowego 2,2, oprocentowanie 6,9 % w stosunku rocznym Impexmetal SA 350 EUR EURIBOR 3M + MARŻA - ING Bank Śląski S.A. um. 894/2013/ /00 z RAZEM WIBOR1M hipoteki, cesja praw z umowy ubezpieczenia nieruchomości objętych hipoteką, weksel in blanco, poręczenia spółek zależnych, pełnomocnictwo do dysponowania środkami na rachunkach bankowych COMPLEX SA i spółek udzielających poręczenia pełnomocnictwo do rachunków bankowych, hipoteka, cesja praw z umowy ubezpieczenia budynków objętych hipoteką, weksel in blanco, poręczenie wekslowe weksel in blanco, poręczony, zastaw rejestrowy na zapasach, hipoteka, cesja praw ubezpieczenia zapasów weksel in blanco i hipoteka w wysokości cesja z kwotą minimalną 100 Poręczenie spłaty przez spółkę Complex S.A. w trybie. art ust. 5 KPC Patronatserklärung der Firma Complex S.A. aufgrund Art Abst. 5 der Zivilprozessordnung poręczenie udzielone przez COMPLEX S.A. i ZEM-EN Celma S.A., cesja wierzytelności z tyt. zwrotu VAT

40 Nazwa banku /pożyczkodawcy i rodzaj kredytu/pożyczki Kwota kredytu/pożyczki wg umowy Wartość bilansowa zobowiązania Efektywna stopa procentowa % wg stanu na dzień Termin spłaty BGŻ S.A WIBOR3M + banku Zabezpieczenia hipoteki umowne, zastaw rejestrowy na zapasach, cesja wierzytelności, pełnomocnictwo do rachunków bankowych BRE Bank S.A O/Łódź kredyt w rachunku bieżącym WIBOR O/N+ banku weksel in blanco BRE Bank S.A O/Łódź kredyt w rachunku bieżącym WIBOR O/N+ banku weksel in blanco, poręczony, zastaw rejestrowy na zapasach, hipoteka, cesja praw ubezpieczenia zapasów BRE Bank S.A. O/Łódź kredyt inwestycyjny WIBOR O/N+ banku hipoteka, weksel in blanco potwierdzony przez spółki zależne BRE Bank S.A O/Łódź WIBOR O/N+ banku weksel in blanco, potwierdzony przez spółki zależne, hipoteka umowna BZ WBK S.A banku Impexmetal SA 350 EUR EURIBOR3M + banku ING Bank Śląski kredyt inwestycyjny banku pełnomocnictwo do rachunków bankowych, hipoteka, cesja praw z umowy ubezpieczenia budynków objętych hipoteką, weksel in blanco, poręczenie wekslowe hipoteki umowne, zastaw rejestrowy na zapasach, cesja wierzytelności, pełnomocnictwo do rachunków bankowych hipoteki, cesja praw z umowy ubezpieczenia nieruchomości objętych hipoteką, weksel in blanco, poręczenia spółek zależnych, pełnomocnictwo do dysponowania środkami na rachunkach bankowych COMPLEX SA i spółek udzielających poręczenia ING Bank Śląski Umowa wieloproduktowa banku hipoteki umowne, zastaw rejestrowy na zapasach, cesja wierzytelności, pełnomocnictwo do rachunków bankowych PEKAO S.A. kredyt w rachunku bieżącym banku zastaw rejestrowy na zapasach, weksel in blanco Factory Business Park Sp. z o.o. um. z banku brak FEN Celma S.A. um.z banku brak 40 S t r o n a

41 Nazwa banku /pożyczkodawcy i rodzaj kredytu/pożyczki Kwota kredytu/pożyczki wg umowy Wartość bilansowa zobowiązania Efektywna stopa procentowa % IBS Polska Sp. z o.o. um. z banku Termin spłaty w ciągu 14 dni od otrzymania wezwania brak Zabezpieczenia Travel Sp. z o.o. um. z banku brak RAZEM W czasie obowiązywania umów kredytowych spółki Grupy są zobowiązane do utrzymania odpowiedniego poziomu poniższych wskaźników finansowych: Kowenanty dla kredytów inwestycyjnych w BRE Bank wartość kowenantu wartość kowenantu wymagana przez bank zysku ze sprzedaży (dane skonsolidowane) (zysk ze sprzedaży/przychody ze sprzedaży)>=0-2,38% >=0 wskaźnik zadłużenia (dane skonsolidowane) ((suma rezerw+zobowiązania długoterminowe+zobowiązania krótkoterminowe+fundusze specjalne+rozliczenia międzyokresowe bierne)/suma aktywów)<=60% 54,19% <=60% Kowenanty dla kredytu obrotowego w ING Bank Śląski wartość kowenantu wartość kowenantu wymagana przez bank Wskaźnik rentowności na sprzedaży GK na poziomie nie niższym niż 2,0%// rentowność netto nie niższa niż 0,5% -2,38% // 0,51% >=2% // >=0,5% GK- wskaźnik zadłużenia oprocentowanego w relacji do EBITDA, obliczanego w okresach rocznych na podstawie sprawozdania skonsolidowanego, na poziomie nie przekraczającym w 2012r. Wartości 3,5 oraz nie niższym niż zero 11,72% 3,5>x>0 Wykorzystanie limitu w całym okresie nie przekroczy 150% wartości nieprzeterminowanych krótkoterminowych należności handlowych oraz zapasów, w tym 50% stanowić mają nieprzetermionowane krótkoterminowe należności handlowe z wyłączeniem należności od podmiotów powiązanych. spełniony >150% kapitały własne do sumy bilansowej nie będzie niższe od 40% (DANE SKONSOLIDOWANE) 41,43% >40% Kapitały własne do sumy bilansowej min. 15% (Complex IQ) 14,96% >15% CAB kredyty obrotowe nie wyższe niż spełniony <= W całym okresie kredytowania stosunek Kapitałów własnych do sumy bilansowej nie będzie niższy niż 50% (Complex SA) 77,74% >50% Kowenanty dla kredytu inwestycyjnego w ING Bank Śląski Wskaźnik zadłużenia oprocentowanego w relacji do EBITDA, obliczanego w okresach rocznych na podstawie sporawozdania skonsolidowanego na poziomie w 2012 nie przekraczającym 3,9 (kredyty bankowe, umowy leasingowe, oprocentowane zobowiązania/ EBITDA (wynik finansowy netto powiększony o amortyzację, odsetki oraz podatki liczony na bazie rocznej-krocząco, każdorazowo na bazie wyników osiągniętych w ostatnich dwóch okresach półrocznych. wartość kowenantu wartość kowenantu wymagana przez bank 11,72 <=3,9 41 S t r o n a

42 Kowenanty dla kredytu rewolwingowego w BZ WBk S.A. wartość kowenantu wartość kowenantu wymagana przez bank Wskaźnik dźwigni finansowej max na poziomie 103% 98,25% <103% Kowenanty dla kredytu obrotowego w BRE (CAB) wartość kowenantu wartość kowenantu wymagana przez bank zysku netto (zysk netto/przychody) nie mniej niż 5% 12,6% >=5% wskaźnik zadłużenia rozumiany jako stosunek wyniku działania (rezerwy+zobowiązania długoterminowe+ zobowiązania krótkoterminowe+fundusze specjalne+rozliczenia międzyokresowe bierne) do sumy aktywów nie większy niż 65% 58,1% <=65% Kowenanty dla kredytu obrotowego w BRE (Complex IQ) wartość kowenantu wartość kowenantu wymagana przez bank Marża zysku ze sprzedaży (zysk ze sprzedaży/ przychody) nie mniej niż 2% 2,0% >=2% Wskaźnik zadłużenia rozumiany jako stosunek wyniku działania (rezerwy+ zobowiązania długoterminowe+ zobowiązania krótkoterminowe+ fundusze specjalne+rozliczenia międzyokresowe bierne) do sumy aktywów nie większy niż 95% 85,0% <95% Kowenanty dla kredytuinwestycyjnego w BGŻ SA (Jotes Business Park) wartość kowenantu wartość kowenantu wymagana przez bank Wypłacalność (suma kapitałów własnych minus skumulowane Pozostałe przychody operacyjne dot. Rozliczenia ujemnej wartości firmy/suma bilansowa) 48,7% >=25% DSCR ((wynik finansowy netto + odsterki + amortyzacja - Pozostałe przychody operacyjne dot. Rozliczenia ujemnej wrtości firmy)/(raty kapitałowe+odsetki) -115,0% >= S t r o n a

43 Nota 10. Zobowiązania długoterminowe Skonsolidowany raport za pierwsze półrocze 2013 r. ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE Okres 12 m-cy Kredyty i pożyczki Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego Rezerwy na świadczenia emerytalne i podobne Zobowiązania z tytułu nabycia środków trwałych Pozostałe rezerwy Rozliczenia międzyokresowe przychodów Razem Zobowiązania długoterminowe z tytułu leasingu struktura zapadalności Z tytułu leasingu struktura zapadalności zobowiązania długoterminowe płatne powyżej 1 roku do 3 lat płatne powyżej 3 lat do 5 lat płatne powyżej 5 lat Razem Zobowiązania długoterminowe z tytułu leasingu struktura walutowa Z tytułu leasingu struktura walutowa wg stanu na dzień PLN Razem Nota 11. Zobowiązania długo i krótkoterminowe z tytułu leasingu finansowego Na dzień 30 czerwca 2013 roku oraz na dzień 31 grudnia 2012 roku przyszłe minimalne opłaty leasingowe z tytułu tych umów oraz wartość bieżąca minimalnych opłat leasingowych netto przedstawiają się następująco: Wyszczególnienie Okres 12 m-cy Opłaty minimalne Wartość bieżąca opłat Opłaty minimalne Wartość bieżąca opłat W okresie 1 roku W okresie od 1 do 5 lat Powyżej 5 lat Minimalne opłaty leasingowe ogółem Przyszły koszt odsetkowy 472 X 500 X Wartość bieżąca minimalnych opłat leasingowych, w tym: Krótkoterminowe Długoterminowe

44 Przedmiot leasingu na dzień W odniesieniu do grupy aktywów Wyszczególnienie Stan na dzień Stan na dzień Stan na dzień Maszyny i urządzenia Środki transportu Pozostałe środki trwałe Wartość bilansowa netto przedmiotów leasingu Nota 12. Rozliczenia międzyokresowe przychodów Wyszczególnienie Okres 12 m-cy Dotacje Przychody przyszłych okresów w tym : Prowizja z tytułu cesji wierzytelności Zafakturowana sprzedaż eksportowa Nieodpłatnie otrzymane prawo wieczystego użytkowania gruntów Inne Rozliczenia międzyokresowe przychodów, w tym: długoterminowe krótkoterminowe Nota 14. Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym Do głównych instrumentów finansowych, z których korzysta Grupa, należą kredyty bankowe, umowy leasingu finansowego i dzierżawy z opcją zakupu, środki pieniężne i lokaty krótkoterminowe. Głównym celem tych instrumentów finansowych jest pozyskanie środków finansowych na działalność Grupy. Grupa posiada też inne instrumenty finansowe, takie jak należności i zobowiązania z tytułu dostaw i usług, które powstają bezpośrednio w toku prowadzonej przez nią działalności. Główne rodzaje ryzyka wynikającego z instrumentów finansowych Grupy obejmują ryzyko stopy procentowej, ryzyko związane z płynnością, ryzyko walutowe oraz ryzyko kredytowe. Zarząd weryfikuje i uzgadnia zasady zarządzania każdym z tych rodzajów ryzyka zasady te zostały w skrócie omówione poniżej. Grupa monitoruje również ryzyko cen rynkowych dotyczące wszystkich posiadanych przez nią instrumentów finansowych. Ryzyko stopy procentowej Narażenie Grupy na ryzyko wywołane zmianami stóp procentowych dotyczy przede wszystkim długoterminowych zobowiązań finansowych. Ryzyko stopy procentowej wrażliwość na zmiany Poniższa tabela przedstawia wrażliwość wyniku finansowego brutto na racjonalnie możliwe zmiany stóp procentowych przy założeniu niezmienności innych czynników (w związku z zobowiązaniami o zmiennej stopie procentowej). Nie przedstawiono wpływu na kapitał własny Grupy. 44 S t r o n a

45 Rok zmiana o punkty procentowe Wpływ na wynik finansowy brutto PLN 1% (292) PLN -1% 292 Rok PLN 1% (244) PLN -1% 244 Ryzyko walutowe Grupa narażona jest na ryzyko walutowe z tytułu zawieranych transakcji. Ryzyko takie powstaje w wyniku dokonywania przez jednostkę operacyjną sprzedaży lub zakupów w walutach innych niż jej waluta wyceny. Około 50% zawartych przez Grupę transakcji sprzedaży wyrażonych jest w walutach innych niż waluta sprawozdawcza jednostki operacyjnej dokonującej sprzedaży, podczas gdy 54% kosztów wyrażonych jest w tejże walucie sprawozdawczej. Poniższa tabela przedstawia wrażliwość wyniku finansowego brutto (w związku ze zmianą wartości godziwej aktywów i zobowiązań pieniężnych) oraz kapitału własnego Grupy na racjonalnie możliwe wahania kursu dolara i euro przy założeniu niezmienności innych czynników. Rok Wzrost/spadek kursu waluty Wpływ na wynik finansowy brutto Wpływ na kapitał własny EUR 10% USD 10% (1 022) (828) UAH 10% EUR -10% (468) (378) USD -10% UAH -10% (23) (18) Rok EUR 10% USD 10% (1 089) (882) EUR -10% (815) (660) USD -10% Ryzyko kredytowe Grupa zawiera transakcje wyłącznie z renomowanymi firmami o dobrej zdolności kredytowej. Wszyscy klienci, którzy pragną korzystać z kredytów kupieckich, poddawani są procedurom wstępnej weryfikacji. Ponadto, dzięki bieżącemu monitorowaniu stanów należności, narażenie Grupy na ryzyko nieściągalnych należności jest nieznaczne. Ryzyko związane z płynnością Grupa monitoruje ryzyko braku funduszy przy pomocy narzędzia okresowego planowania płynności. Narzędzie to uwzględnia terminy wymagalności / zapadalności zarówno inwestycji jak i aktywów finansowych (np. konta należności, pozostałych aktywów finansowych) oraz prognozowane przepływy pieniężne z działalności operacyjnej. Celem Grupy jest utrzymanie równowagi pomiędzy ciągłością a elastycznością finansowania, poprzez korzystanie z rozmaitych źródeł finansowania, takich jak kredyty w rachunku bieżącym, kredyty bankowe, obligacje, akcje uprzywilejowane, umowy leasingu finansowego oraz umowy dzierżawy z opcją zakupu. 45 S t r o n a

46 Oprocentowanie instrumentów finansowych o zmiennym oprocentowaniu jest aktualizowane w okresach poniżej jednego roku. Odsetki od instrumentów finansowych o stałym oprocentowaniu są stałe przez cały okres do upływu terminu zapadalności / wymagalności tych instrumentów. Grupa nie stosuje rachunkowości zabezpieczeń. Nota 15. Zarządzanie kapitałem Głównym celem zarządzania kapitałem Grupy jest utrzymanie dobrego ratingu kredytowego i bezpiecznych wskaźników kapitałowych, które wspierałyby działalność operacyjną Grupy i zwiększały wartość dla jej akcjonariuszy. Grupa zarządza strukturą kapitałową i w wyniku zmian warunków ekonomicznych wprowadza do niej zmiany. W celu utrzymania lub skorygowania struktury kapitałowej, Grupa może zmienić wypłatę dywidendy dla akcjonariuszy, zwrócić kapitał akcjonariuszom lub wyemitować nowe akcje. W okresie m dnia 30 czerwca 2013 roku nie wprowadzono żadnych zmian do celów, zasad i procesów obowiązujących w tym obszarze. Grupa monitoruje stan kapitałów stosując wskaźnik dźwigni, który jest liczony, jako stosunek zadłużenia netto do sumy kapitałów powiększonych o zadłużenie netto. Do zadłużenia netto Grupa wlicza oprocentowane kredyty i pożyczki, zobowiązania z tytułu dostaw i usług i inne zobowiązania, pomniejszone o środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych. Kapitał obejmuje zamienne akcje uprzywilejowane, kapitał własny należny akcjonariuszom jednostki dominującej pomniejszony o kapitały rezerwowe z tytułu niezrealizowanych zysków netto. Wyszczególnienie Oprocentowane kredyty i pożyczki Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania Minus środki pieniężne i ich ekwiwalenty Zadłużenie netto Kapitał własny Kapitały rezerwowe z tytułu niezrealizowanych zysków netto Kapitał razem Kapitał i zadłużenie netto Wskaźnik dźwigni 55,58% 54,43% 53,05% Nota 16. Program świadczeń pracowniczych Zwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki dominującej COMPLEX S.A. w dniu 28 maja 2009 roku podjęło uchwałę w sprawie nabycia akcji własnych przez Spółkę dominującą i spółki zależne w celu zaoferowania ich do nabycia pracownikom Spółki lub spółek z nią związanych. Łączna liczba akcji w tym celu nabywanych nie będzie wyższa niż 500 tysięcy akcji, a łączna maksymalna zapłata za nabywane akcje nie będzie wyższa niż 1 milion złotych. Na dzień 30 czerwca 2013 roku Spółka dominująca posiadała akcji własnych o wartości 461 tys. zł. Nota 17. Informacje o podmiotach powiązanych Następująca tabela przedstawia łączne kwoty transakcji zawartych z podmiotami powiązanymi za bieżący i poprzedni okres obrotowy. 46 S t r o n a

47 Podmiot powiązany Jednostka dominująca Sprzedaż na rzecz podmiotów powiązanych Zakupy od podmiotów powiązanych Należności od podmiotów powiązanych Zobowiązania wobec podmiotów powiązanych Jednostka zależna: Jednostka dominująca całej Grupy Podmiot o znaczącym wpływie na Grupę Na dzień 30 czerwca 2013 roku Pan Michał Nowacki Prezes Zarządu jednostki dominującej jest właścicielem 78,97% akcji zwykłych COMPLEX S.A. Warunki transakcji z podmiotami powiązanymi Transakcje z podmiotami powiązanymi obejmują transakcje handlowe i dotyczą: sprzedaży towarów przez jednostkę dominującą do spółek zależnych oraz świadczenie usług szkoleniowych, wynajmu pomieszczeń oraz opłat za korzystanie ze znaków towarowych zakupu przez jednostkę dominująca towarów handlowych, usług monitoringu i windykacji należności oraz usług finansowych sprzedaż środków trwałych Transakcje pomiędzy podmiotami powiązanymi odbyły się na warunkach równorzędnych z tymi, które obowiązują w transakcjach zawartych na warunkach rynkowych. Pożyczka udzielona członkowi Zarządu W okresie sprawozdawczym grupa nie udzieliła pożyczki żadnemu członkowi Zarządu. Wynagrodzenie kadry kierowniczej Grupy Wynagrodzenie wypłacone lub należne członkom Zarządu oraz członkom Rady Nadzorczej Grupy Świadczenia wypłacane Członkom Zarządu do do Świadczenia wypłacone Członkom Zarządu Krótkoterminowe świadczenia pracownicze (wynagrodzenia i narzuty) Pozostałe świadczenia - - Razem S t r o n a

48 Nota 18. Wynagrodzenia członków zarządu i rady nadzorczej Funkcja Członkowie Zarządu w spółce dominującej w spółkach zależnych Imię i nazwisko Prezes Zarządu Michał Nowacki Wiceprezes Zarządu Artur Jankowski Wiceprezes Zarządu Radosław Łodziato Razem Funkcja Członkowie Rady Nadzorczej w spółce dominującej w spółkach zależnych Imię i nazwisko Przewodnicząca Rady Nadzorczej Katarzyna Nowacka Członek Rady Nadzorczej Urszula Nowacka Członek Rady Nadzorczej Maria Dąbrowska Członek Rady Nadzorczej Lucjan Nowacki Członek Rady Nadzorczej Ewa Nowacka Członek Rady Nadzorczej Stanisław Osiecki Razem Nota 19. Zatrudnienie Przeciętne zatrudnienie Zatrudnienie Zarząd Administracja Dział sprzedaży Pion produkcji Pozostali Razem Wzrost zatrudnienia na dzień 30 czerwca 3013 r. względem r. wynikł z włączenia do konsolidacji dwóch podmiotów grupy w których zatrudnienia łącznie na dzień r. wynosiło łącznie 38 osób. Dodatkowo wzrost spowodowany był przeprowadzeniem na przełomie roku operacji przeniesienia 21 pracowników ze spółki ZE-Men Celma S.A. do Spółki Celma Power Tools Sp. z o.o. oraz z przeniesienia 22 pracowników ze Spółki Fabryki Maszyn Jotes Sp. z o.o. do Weigt Sp.z o.o. Rotacja zatrudnienia Rotacja zatrudnienia Liczba pracowników przyjętych Liczba pracowników zwolnionych Wynik zmian zatrudnienia 30 (91) 1 48 S t r o n a

49 Nota 20. Umowy leasingu operacyjnego Grupa zawiera umowy leasingu operacyjnego, które wg profesjonalnego osądu są klasyfikowane jako leasing finansowy. Nota 21. Sprawy sądowe Żadna ze spółek tworzących Grupę kapitałową COMPLEX nie jest uczestnikiem spraw sądowych mających wpływ na sytuację finansową w dającej się przewidzieć przyszłości. Nota 22. Zdarzenia po dacie bilansu Po dniu bilansowym, 30 lipca 2013 roku spółki Complex S.A., Metalzbyt Premium Technik Sp. z o.o. oraz Complex Automotive Bearings Sp. z o.o. wydłużyły okres obowiązywania poręczenia wekslowego udzielonego na rzecz BRE Banku S.A. za zobowiązania spółki COMPLEX IQ Sp. z o.o. wynikające z umowy o kredyt w rachunku bieżącym o wartości limitu PLN. W dniu 13 sierpnia 2013 roku Spółka Quinto Sp. z o.o. sprzedała prawo wieczystego użytkowania gruntu do działki o numerze 1794/23 o powierzchni 0,2701ha wraz z prawem własności do znajdującego się na w/w działce budynku o powierzchni użytkowej 650,70 m 2 stanowiącym odrębną nieruchomość za łączną cenę 530 tys. PLN. Nota 23. Informacje o wynagrodzeniu podmiotu uprawnionego do badania jednostkowego i skonsolidowanego sprawozdania finansowego wypłacone w roku obrotowym W dniu 08 lipca 2013 roku zawarto umowę pomiędzy Spółką dominująca a PKF Audyt Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie, na przeprowadzenie przeglądu półrocznego sprawozdania finansowego i jednostkowego Complex S.A. oraz Grupy Kapitałowej Complex, badania rocznego skonsolidowanego i jednostkowego sprawozdania finansowego. Podmiot uprawniony do badania, zgodnie z umową otrzyma wynagrodzenie w wysokości 45 tys. złotych. 49 S t r o n a

50 PÓŁROCZNE SKRÓCONE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE COMPLEX S.A. SPORZĄDZONE ZGODNIE Z MIĘDZYNARODOWYMI STANDARDAMI SPRAWOZDAWCZOŚCI FINANSOWEJ Wybrane jednostkowe dane finansowe Ogłoszone przez Narodowy Bank Polski średnie kursu wymiany złotego w stosunku do EURO wyniosły w okresach objętych sprawozdaniem finansowym: Okresy objęte sprawozdaniem finansowym Średni kurs w okresie* Kurs na ostatni dzień okresu do ,2140 4, do ,1736 4, do ,2246 4,2613 *) średnia kursów obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca w danym okresie Podstawowe pozycje bilansu, rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów pieniężnych z prezentowanego sprawozdania finansowego oraz danych porównywalnych, przeliczonych na EURO. Poszczególne pozycje aktywów i pasywów bilansu przeliczono według kursów ogłoszonych przez Narodowy Bank Polski dla euro obowiązujących na ostatni dzień okresu: Poszczególne pozycje rachunku zysków i strat oraz sprawozdania z przepływów środków pieniężnych przeliczono według kursów stanowiących średnią arytmetyczną średnich kursów ogłoszonych przez Narodowy Bank Polski dla euro obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca w danym okresie sprawozdawczym. 50 S t r o n a

51 Wybrane dane finansowe Dane dotyczące skróconego jednostkowego sprawozdania finansowego Przychody netto ze sprzedaży produktów, I. towarów i materiałów PLN EUR II. Koszt własny sprzedaży III. Zysk (strata) na działalności operacyjnej IV. Zysk (strata) brutto V. Zysk (strata) netto VI. Zysk (strata) netto na akcję zwykłą (zł/euro) 0,15 0,04 0,04 0,01 VII. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej VIII. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (1 485) (964) (352) (228) IX. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (9 958) 255 (2 357) PLN EUR Wybrane dane finansowe na dzień Stan na Stan na Stan na Stan na Dane dotyczące skróconego jednostkowego sprawozdania finansowego X. Aktywa razem XI. Zobowiązania razem XII. Zobowiązania krótkoterminowe XIII. Kapitał własny XIV. Kapitał podstawowy XV. Liczba akcji w sztukach XVI. Wartość księgowa na akcję (zł/euro) 3,11 2,96 0,72 0,73 51 S t r o n a

52 Jednostkowe sprawozdanie z całkowitych dochodów Skonsolidowany raport za pierwsze półrocze 2013 r Przychody ze sprzedaży Przychody ze sprzedaży produktów - 13 Przychody ze sprzedaży usług Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów Koszty wytworzenia sprzedanych produktów i usług 5 11 Wartość sprzedanych towarów i materiałów Zysk (strata) brutto na sprzedaży Pozostałe przychody operacyjne Koszty sprzedaży Koszty ogólnego zarządu Pozostałe koszty operacyjne Zysk (strata) na działalności operacyjnej Przychody finansowe Koszty finansowe Zysk (strata) przed opodatkowaniem Podatek dochodowy Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej Zysk (strata) z działalności zaniechanej - - Zysk (strata) netto Zysk (strata) netto na jedną akcję (w zł) Podstawowy za okres obrotowy 0,15 0,04 Rozwodniony za okres obrotowy 0,15 0,04 Zysk (strata) netto na jedną akcję z działalności kontynuowanej (w zł) Podstawowy za okres obrotowy 0,15 0,04 Rozwodniony za okres obrotowy 0,15 0,04 Zysk (strata) netto na jedną akcję z działalności zaniechanej (w zł) - - SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z DOCHODÓW CAŁKOWITYCH Zysk/(strata) netto za okres Inne całkowite dochody: - - Różnice kursowe z tytułu wyceny jednostek zagranicznych - - Wynik na sprzedaży akcji własnych - - Podatek dochodowy dotyczący innych całkowitych dochodów - - Inne całkowite dochody netto - - CAŁKOWITY DOCHÓD ZA OKRES S t r o n a

53 Jednostkowe sprawozdanie z sytuacji finansowej Skonsolidowany raport za pierwsze półrocze 2013 r. AKTYWA Aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe Wartości niematerialne Nieruchomości inwestycyjne Inwestycje w jednostkach podporządkowanych Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży Pozostałe aktywa finansowe Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Pozostałe aktywa trwałe Aktywa obrotowe Zapasy Należności handlowe Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego Pozostałe należności Aktywa finansowe dostępne do sprzedaży Aktywa finansowe wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy Pozostałe aktywa finansowe Rozliczenia międzyokresowe Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Aktywa zaklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży AKTYWA RAZEM PASYWA Kapitał własny Kapitał podstawowy Kapitał zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ceny nominalnej Akcje własne (461) (461) (461) Pozostałe kapitały Niepodzielony wynik finansowy (2 387) (1 827) (1 640) Wynik finansowy bieżącego okresu (382) Zobowiązanie długoterminowe Kredyty i pożyczki Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego Zobowiązania długoterminowe finansowe Zobowiązania długoterminowe inne Rozliczenia międzyokresowe przychodów Rezerwa na świadczenia emerytalne i podobne Pozostałe rezerwy - - Zobowiązania krótkoterminowe Kredyty i pożyczki Zobowiązania finansowe Zobowiązania handlowe Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego Pozostałe zobowiązania Rozliczenia międzyokresowe przychodów Rezerwa na świadczenia emerytalne i podobne Pozostałe rezerwy Zobowiązania bezpośrednio związane z aktywami klasyfikowanymi jako przeznaczone do sprzedaży - - PASYWA RAZEM S t r o n a

54 POZYCJE POZABILANSOWE Należności warunkowe Od jednostek powiązanych (z tytułu) otrzymanych gwarancji i poręczeń Od pozostałych jednostek (z tytułu) otrzymanych gwarancji i poręczeń Zobowiązania warunkowe Na rzecz jednostek powiązanych (z tytułu) udzielonych gwarancji Na rzecz pozostałych jednostek (z tytułu) udzielonych gwarancji Pozycje pozabilansowe razem S t r o n a

55 Zestawienie zmian w jednostkowym kapitale własnym Kapitał zakładowy Kapitały zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ceny nominalnej Akcje własne Wydzielony kapitał na zakup akcji własnych Pozostałe kapitały Niepodzielony wynik finansowy Wynik finansowy bieżącego okresu okres 6 miesięcy Kapitał własny na dzień (461) (1 827) (382) Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Korekta błędu (178) - - Kapitał własny po korektach (461) (2 005) (382) Zysk/strata z tytułu wyceny aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży Zyska/strata za rok obrotowy Różnice kursowe z przeliczenia jednostki zagranicznej Zysk/Strata netto prezentowany bezpośrednio w kapitale własnym Aktualizacja wyceny inwestycji w jednostkach podporządkowanych Zyska/strata za rok obrotowy Całkowity dochód za okres od do Akcje własne Niepodzielony wynik finansowy Dywidenda Przeniesienie wyniku z lat ubiegłych (382) Kapitał własny na dzień (461) (2 387) Kapitał własny

56 Kapitał zakładowy Kapitały zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ceny nominalnej Akcje własne Wydzielony kapitał na zakup akcji własnych Pozostałe kapitały Niepodzielon y wynik finansowy Wynik finansowy bieżącego okresu okres 12 miesięcy Kapitał własny na dzień (354) (1 640) Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Kapitał własny po korektach (354) (1 640) Zysk/strata z tytułu wyceny aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży Zyska/strata za rok obrotowy (382) (382) Różnice kursowe z przeliczenia jednostki zagranicznej Zysk/Strata netto prezentowany bezpośrednio w kapitale własnym (382) (382) Aktualizacja wyceny inwestycji w jednostkach podporządkowanych Zyska/strata za rok obrotowy Całkowity dochód za okres od do (382) (382) Akcje własne - - (107) (107) Niepodzielony wynik finansowy (187) - (187) Dywidenda (2 040) (2 020) Przeniesienie wyniku z lat ubiegłych (2 885) (2) Kapitał własny na dzień (461) (1 827) (382) Kapitał własny 56 S t r o n a

57 Kapitał zakładowy Kapitały zapasowy ze sprzedaży akcji powyżej ceny nominalnej Akcje własne Wydzielony kapitał na zakup akcji własnych Pozostałe kapitały Niepodzielon y wynik finansowy Wynik finansowy bieżącego okresu okres 6 miesięcy Kapitał własny na dzień (354) (1 640) Zmiany zasad (polityki) rachunkowości Kapitał własny po korektach (354) (1 640) Różnice kursowe z przeliczenia jednostki zagranicznej Zysk/strata z tytułu wyceny zabezpieczeń przepływów pieniężnych Podatek odroczony (-) Zysk/Strata netto prezentowany bezpośrednio w kapitale własnym Zyska/strata za rok obrotowy Całkowity dochód za okres od do Przeniesienie wyniku z lat ubiegłych (2 885) - Dywidenda (2 040) (2 040) Akcje własne - - (107) (107) Transakcje nabycia udziałów od udziałowców niesprawujących kontroli w tym korekta wyceny początkowej transakcji nabycia spółki zależnej Przeznaczenie zysku na pokrycie strat Kapitał własny na dzień (461) (1 640) Kapitał własny 57 S t r o n a

58 Jednostkowe sprawozdanie z przepływów pieniężnych Działalność operacyjna I. Zysk (strata) przed opodatkowaniem II. Korekty razem (3 439) Zysk (strata) w jednostkach stowarzyszonych rozliczanych metodą praw własności Amortyzacja Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych (9) (103) 4. Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy) Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej (6 030) (2 436) 6. Zmiana stanu rezerw (1 038) (43) 7. Zmiana stanu zapasów (23) Zmiana stanu należności Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z wyjątkiem pożyczek i kredytów 344 (20 825) 11. Zmiana stanu pozostałych aktywów (315) (164) 12. Inne korekty z działalności operacyjnej 10 - Gotówka z działalności operacyjnej Podatek dochodowy zapłacony /( zwrócony) - - III. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (I+/ II) Działalność inwestycyjna I. Wpływy Zbycie wartości niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych aktywów trwałych Zbycie inwestycji w nieruchomości Wpływy z aktywów finansowych Inne wpływy inwestycyjne Spłata udzielonych pożyczek długoterminowych - - II. Wydatki Nabycie wartości niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych aktywów trwałych Inwestycje w nieruchomości Wydatki na aktywa finansowe Inne wydatki inwestycyjne III. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (I II) (1 485) (964) Działalność finansowa I. Wpływy Wpływ netto z wydania udziałów (emisji akcji) i innych instrumentów kapitałowych oraz dopłat do kapitału Kredyty i pożyczki Emisja dłużnych papierów wartościowych Inne wpływy finansowe - - II. Wydatki Nabycie udziałów (akcji) własnych Dywidendy i inne wpłaty na rzecz właścicieli Inne, niż wpłaty na rzecz właścicieli, wydatki z tytułu podziału zysku Spłaty kredytów i pożyczek Wykup dłużnych papierów wartościowych Z tytułu innych zobowiązań finansowych - -

59 Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego Odsetki Inne wydatki finansowe - - III. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (I II) (9 958) D. Przepływy pieniężne netto razem (A.III.+/ B.III+/ C.III) 445 (843) E. Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, w tym: 445 (843) zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych - F. Środki pieniężne na początek okresu G. Środki pieniężne na koniec okresu (F+D) Środki pieniężne o ograniczonym dysponowaniu Dodatkowe noty i objaśnienia do półrocznego skróconego jednostkowego sprawozdania finansowego Nota 1. Przychody ze sprzedaży rodzaj działalności Zgodnie z MSR 18 przychody ze sprzedaży produktów, towarów, materiałów i usług, po pomniejszeniu o podatek od towarów i usług, rabaty i upusty są rozpoznawane w momencie, gdy znaczące ryzyko i korzyści wynikające z ich własności zostały przeniesione na kupującego. Wyszczególnienie Sprzedaż towarów i materiałów Sprzedaż produktów - 13 Sprzedaż usług SUMA przychodów ze sprzedaży Pozostałe przychody operacyjne Przychody finansowe SUMA przychodów ogółem Przychody z działalności zaniechanej nie wystąpiły. Nota 2. Przychody ze sprzedaży struktura geograficzna Wyszczególnienie PLN w % PLN w % Kraj % % Eksport w tym: - 0% - 0% Unia Europejska - 0% - 0% Pozostałe kraje - 0% - 0% RAZEM % % 59 S t r o n a

60 Nota 3. Nieruchomości inwestycyjne Wyszczególnienie Okres 12 m-cy Wartość brutto na początek okresu Zwiększenia z tytułu: nabycia nieruchomości połączenia jednostek gospodarczych reklasyfikacji z/oraz do innej kategorii aktywów aportu inne Zmniejszenia z tytułu: zbycia likwidacji sprzedaży spółki zależnej wniesienia aportu reklasyfikacji z/oraz do innej kategorii aktywów inne Wartość bilansowa brutto na BZ Umorzenie na początek okresu Zwiększenia z tytułu: amortyzacji inne Zmniejszenia z tytułu: likwidacji sprzedaży inne Umorzenie na koniec okresu Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości na początek okresu Zwiększenia, z tytułu: utraty wartości inne Zmniejszenia, z tytułu: odwrócenie odpisów aktualizujących likwidacji lub sprzedaży inne Odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości na BZ Wartość bilansowa netto BZ S t r o n a

61 Nota 4. Inwestycje w jednostkach podporządkowanych Inwestycje w jednostkach podporządkowanych wycenianych wg ceny nabycia Inwestycje długoterminowe Akcje/ Udziały w spółkach nienotowanych na giełdzie Akcje spółek notowanych na giełdzie Inne aktywa finansowe RAZEM L.p. Nazwa spółki, forma prawna, miejscowość, w której mieści się siedziba zarządu Wartość udziałów wg ceny nabycia Wartość bilansowa udziałów Procent posiadanych udziałów Procent posiadanych głosów Metoda konsolidacji Stan na Quinto Sp. z o.o. z siedzibą w Radzionkowie % 100% konsolidacja pełna 2 COMPLEX Automotive Bearings Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi % 100% konsolidacja pełna 3 COMPLEX IQ Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi % 100% konsolidacja pełna 4 Komplexmetal Ukraina z siedzibą we Lwowie % 100% konsolidacja pełna 5 ZEM - EN CELMA S.A. z siedzibą w Goleszowie ,0% 95% konsolidacja pełna 6 WEIGT Sp. z o.o. (dawniej Zakłady Hydrauliki Siłowej Sp. z o.o.) z siedzibą w Łodzi ,42% 99,42% konsolidacja pełna 7 Jotes Business Park Sp. z o.o. (dawniej COMPLEX Marketing Sp. z o.o.) z siedzibą w Łodzi % 100% konsolidacja pełna 8 International Business Services Polska Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,87% 99,87% konsolidacja pełna 9 COMPLEX Production Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowane

62 L.p. Nazwa spółki, forma prawna, miejscowość, w której mieści się siedziba zarządu Wartość udziałów wg ceny nabycia Wartość bilansowa udziałów Procent posiadanych udziałów Procent posiadanych głosów Metoda konsolidacji 10 COMPLEX Finance Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowane 11 METROLOG Centrum Pomiarowe Sp. z o.o. ( dawniej COMPLEX Dystrybucja Sp. z o.o.) z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowane 12 B2B Properties Sp. z o.o.. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowane 13 CONNECTON Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowane 14 Synergy Systems Sp. z o.o.. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowane 15 Fabryka Maszyn Jotes Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowane 16 HERTZ Polska Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowane 17 Kenner Polska Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowane 18 CMX Outlet Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowane 19 CMX3 (dawniej Audio Fonica Sp. z o.o.). z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowane 20 Celma Business Park Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowane 21 ITC Infologic Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,24% 95,24% nie konsolidowane 22 CMX Properties Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowane 23 Fabryka Elektronarzędzi CELMA S.A.. z siedzibą w Łodzi ,95% 23,95% konsolidacja pełna 24 FORKitchen Sp. z o.o.. z siedzibą w Łodzi ,00% 70% nie konsolidowane 25 Factory Business Park Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi 5 5 0,34% 0,34% nie konsolidowane RAZEM S t r o n a

63 L.p. Kapitał własny Kapitał zakładowy Pozostałe kapitały Zysk / strata netto Wartość aktywów Aktywa trwałe Aktywa obrotowe Wartość zobowiązań Wartość przychodów (6 729) (517) (118) (203) (34) (414) 600 (968) (46) (25) (33) (45) (89) (62) (192) 130 (248) (74) (744) (1 182) (562) (584) (2 282) (452) (114) 868 (852) (130) S t r o n a

64 L.p. Kapitał własny Kapitał zakładowy Pozostałe kapitały Zysk / strata netto Wartość aktywów Aktywa trwałe Aktywa obrotowe Wartość zobowiązań Wartość przychodów 18 (186) 115 (211) (90) (52) (8) (3) 5 (7) (2) (0) - (0) (84) (15) 5 (15) (4) (1 378) (34) 70 (63) (41) (23) L.p. Nazwa spółki, forma prawna, miejscowość, w której mieści się siedziba zarządu Wartość udziałów wg ceny nabycia Wartość bilansowa udziałów Procent posiadanych udziałów Procent posiadanych głosów Metoda konsolidacji Stan na Quinto Sp. z o.o. z siedzibą w Radzionkowie % 100% konsolidacja pełna 2 COMPLEX Automotive Bearings Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi % 100% konsolidacja pełna 3 COMPLEX IQ Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi % 100% konsolidacja pełna 4 Komplexmetal Ukraina z siedzibą we Lwowie % 100% konsolidacja pełna 5 METALZBYT PREMIUM TECHNIK Sp. z o.o. ( dawniej PREMIUM TECHNIK POLSKA Sp. z o.o.)z siedzibą w Łodzi % 100% konsolidacja pełna 6 ZEM - EN CELMA S.A. z siedzibą w Goleszowie % 95% konsolidacja pełna 64 S t r o n a

65 L.p. Nazwa spółki, forma prawna, miejscowość, w której mieści się siedziba zarządu Wartość udziałów wg ceny nabycia Wartość bilansowa udziałów Procent posiadanych udziałów Procent posiadanych głosów Metoda konsolidacji 7 Zakłady Hydrauliki Siłowej Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi % 99% konsolidacja pełna 8 Jotes Business Park Sp. z o.o. (dawniej COMPLEX Marketing Sp. z o.o.)z siedzibą w Łodzi % 100% konsolidacja pełna 9 International Business Services Polska Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,87% 99,87% nie konsolidowana 10 COMPLEX Production Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowana 11 COMPLEX Finance Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowana 12 METROLOG Centrum Pomiarowe Sp. z o.o. ( dawniej COMPLEX Dystrybucja Sp. z o.o.) z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowana 13 B2B Properties sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,53% 0,53% nie konsolidowana 14 CONNECTON Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowana 15 Synergy Systems Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowana 16 Fabryka Maszyn Jotes Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowana 17 HERTZ Polska Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowana 18 Kenner Polska Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowana 19 CMX Outlet Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowana 20 Audio Fonica Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowana 21 Celma Business Park Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowana 22 ITC Infologic Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,24% 95,24% nie konsolidowana 23 CMX Properties Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowana 65 S t r o n a

66 L.p. Nazwa spółki, forma prawna, miejscowość, w której mieści się siedziba zarządu Wartość udziałów wg ceny nabycia Wartość bilansowa udziałów Procent posiadanych udziałów Procent posiadanych głosów Metoda konsolidacji 24 Fabryka Elektronarzędzi CELMA S.A. z siedzibą w Łodzi ,00% 100% nie konsolidowana 25 FORKitchen Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ,00% 70% nie konsolidowana 26 Factory Business Park Sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi 5 5 0,05% 0% nie konsolidowana RAZEM L.p. Kapitał własny Kapitał zakładowy Pozostałe kapitały Zysk / strata netto Wartość aktywów Aktywa trwałe Aktywa obrotowe Wartość zobowiązań Wartość przychodów (6 258) (470) (1 782) (3 192) (2 604) (410) (58) (1) (368) 600 (770) (198) (87) (29) S t r o n a

67 L.p. Kapitał własny Kapitał zakładowy Pozostałe kapitały Zysk / strata netto Wartość aktywów Aktywa trwałe Aktywa obrotowe Wartość zobowiązań Wartość przychodów (22) (23) (37) (52) (118) (248) (182) (1 199) (771) (1 511) (199) (654) (96) 115 (80) (131) (3) (49) (2) 5 (2) (4) (52) (10) 5 (4) (11) (7) (63) S t r o n a

68 Nota 5. Zapasy Skonsolidowany raport za pierwsze półrocze 2013 r. Zapasy wyceniane są według ceny nabycia lub kosztów wytworzenia nie wyższych od ich ceny sprzedaży netto możliwej do uzyskania na dzień bilansowy. Wartość netto możliwa do uzyskania jest oszacowaną ceną sprzedaży dokonywanej w toku bieżącej działalności gospodarczej, pomniejszoną o szacowane koszty wykończenia oraz koszty niezbędne do doprowadzenia sprzedaży do skutku. Wyszczególnienie Okres 12 m-cy materiały półprodukty i produkty w toku produkty gotowe towary Zapasy, razem (wartość bilansowa) odpisy aktualizujące wycenę zapasów Zapasy brutto Odpisy aktualizujące wartość towarów są tworzone na różnicę pomiędzy ich wartością księgową a wartością możliwą do uzyskania ze sprzedaży. W odniesieniu do towarów zalegających powyżej pięciu lat dokonuje się odpisów aktualizujących ich wartość w wysokości do 50 % wartości, w sytuacji ich dalszego zalegania każdorazowo 10% ich wartości w każdym następnym roku ich magazynowania, na podstawie okresowych (na dzień bilansowy) analiz możliwości ich zbycia. Na dzień bilansowy w dniu 30 czerwca 2013 roku w ocenie Zarządu nie zaistniały przesłanki powodujące tworzenie odpisów aktualizujących zapasy. Spółka nie kapitalizowała kosztów finansowania zewnętrznego w okresie m dnia 30 czerwca 2013 roku. Nota 6. Pozostałe aktywa i zobowiązania finansowe Wyszczególnienie Aktywa Zobowiązania Aktywa Zobowiązania Pożyczki udzielone Należności z tytułu wypłaconej kaucji Odsetki od lokat nienotyfikowane Razem aktywa i zobowiązania finansowe długoterminowe krótkoterminowe

69 Udzielone pożyczki Pożyczkobiorca Kwota wg umowy Wartość bilansowa Oprocentowanie nominalne Termin spłaty Zabezpieczenia Wg stanu na dzień Metalzbyt Premium Technik Sp. z o.o. um. z Metalzbyt Premium Technik Sp. z EURIBOR1M + 63 EUR 293 o.o. um. z Metalzbyt Premium Technik Sp. z EURIBOR1M + 35 EUR 160 o.o. um. z Metalzbyt Premium Technik Sp. z EURIBOR1M + 35 EUR 160 o.o. um. z Metalzbyt Premium Technik Sp. z EURIBOR1M + 25 EUR 113 o.o. um. z Metalzbyt Premium Technik Sp. z o.o. um. z Metalzbyt Premium Technik Sp. z o.o. um. z Jotes Business Park Sp. z o.o. um. Z Jotes Business Park Sp. z o.o. um. Z Jotes Business Park Sp. z o.o. um. Z Jotes Business Park Sp. z o.o. um. Z Jotes Business Park Sp. z o.o. um. Z Jotes Business Park Sp. z o.o. um. Z Jotes Business Park Sp. z o.o. um. Z Jotes Business Park Sp. z o.o. um. Z Quinto Sp. z o.o. um. z Quinto Sp. z o.o. um. z Quinto Sp. z o.o. um. z Quinto Sp. z o.o. um. z Quinto Sp. z o.o. um. z Celma ZEM-EN S.A. um. Z Complex IQ Sp. z o.o. UM. Z Ostrana Internationale EURIBOR1M + Handelsfesellschaft um. Z 30 EUR Weigt Sp. z o.o. (dawniej Zakłady Hydrauliki Siłowej Sp. z o.o.) um. z COMPLEX PRODUCTION Sp. z o.o. um. z WIBOR1M brak brak brak brak brak brak brak brak brak brak brak brak brak brak brak brak weksel in blanco brak brak brak weksel in blanco brak brak brak 69 S t r o n a

70 Pożyczkobiorca Hertz Polska Sp. z o.o. um. Z Kenner Polska Sp. z o.o. um. Z Kenner Polska Sp. z o.o. um. z Kenner Polska Sp. z o.o. um. z Kenner Polska Sp. z o.o. um. z Fabryka Maszyn Jotes Sp. z o.o. um. Z Synergy System Sp. z o.o. um. Z Synergy System Sp. z o.o. um. Z Synergy System Sp. z o.o. cesja um. Z Synergy System Sp. z o.o. um. Z CMX Properties Sp. z o.o. um. Z B2B Properties Sp. z o.o. um. Z CMX3 (dawniej Audio-Fonica Sp. z o.o.) um. Z Forkitchen Sp. z o.o. um. Z CMX Outlet Sp. z o.o. um. Z CMX Outlet Sp. z o.o. um. Z Celma Business Park Sp. z o.o. um. Z ITC Infologic Sp. z o.o. um Razem wg stanu na dzień Metalzbyt Premium Technik Sp. z o.o. um. z Metalzbyt Premium Technik Sp. z o.o. um. z Metalzbyt Premium Technik Sp. z o.o. um. z Metalzbyt Premium Technik Sp. z o.o. um. z Metalzbyt Premium Technik Sp. z o.o. um. z Metalzbyt Premium Technik Sp. z o.o. um. z Jotes Business Park Sp. z o.o. um. Z Jotes Business Park Sp. z o.o. um. Z Jotes Business Park Sp. z o.o. um. Z Kwota wg umowy Wartość bilansowa Oprocentowanie WIBOR1M WIBOR1M WIBOR1M WIBOR1M WIBOR1M WIBOR1M WIBOR1M WIBOR1M+ 5 5 WIBOR1M WIBOR1M WIBOR1M WIBOR1M WIBOR1M WIBOR1M WIBOR1M WIBOR1M+ 2 1 WIBOR1M WIBOR1M Wg stanu na dzień EUR 271 EURIBOR1M + 35 EUR 148 EURIBOR1M + 35 EUR 148 EURIBOR1M + 25 EUR 104 EURIBOR1M Termin spłaty brak brak brak brak brak brak brak brak brak brak brak brak brak brak brak brak brak brak Zabezpieczenia weksel in blanco brak brak brak brak brak brak brak brak 70 S t r o n a

71 Pożyczkobiorca Jotes Business Park Sp. z o.o. um. Z Jotes Business Park Sp. z o.o. um. Z Jotes Business Park Sp. z o.o. um. Z Kwota wg umowy Wartość bilansowa Quinto Sp. z o.o. um. z Quinto Sp. z o.o. um. z Quinto Sp. z o.o. um. z Celma ZEM-EN S.A. um. Z Complex IQ Sp. z o.o. um. Z Ostrana Internationale GmbH um. Z COMPLEX PRODUCTION Sp. z o.o. um. z Hertz Polska Sp. z o.o. um. Z Kenner Polska Sp. z o.o. um. Z Kenner Polska Sp. z o.o. um. z Kenner Polska Sp. z o.o. um. z Factory Business Park Sp. z o.o. um. Z Fabryka Maszyn Jotes Sp. z o.o. um. Z Synergy System Sp. z o.o. um. Z Synergy System Sp. z o.o. um. Z Synergy System Sp. z o.o. cesja um. Z Synergy System Sp. z o.o. um. Z CMX Properties Sp. z o.o. um. Z B2B Properties Sp. z o.o. um. Z CMX3 (dawniej Audio-Fonica Sp. z o.o.) um. Z Forkitchen Sp. z o.o. um. Z Razem wg stanu na dzień EUR Oprocentowanie EURIBOR1M + Termin spłaty brak brak brak brak Zabezpieczenia weksel in blanco brak weksel in blanco brak brak weksel in blanco brak brak brak brak brak brak brak brak brak brak brak brak brak brak 71 S t r o n a

72 Nota 7. Kredyty i pożyczki Skonsolidowany raport za pierwsze półrocze 2013 r. Wyszczególnienie Okres 12 m-cy Kredyty bankowe Pożyczki Suma kredytów i pożyczek w tym: długoterminowe krótkoterminowe Struktura zapadalności kredytów i pożyczek Wyszczególnienie Okres 12 m-cy Kredyty i pożyczki krótkoterminowe Kredyty i pożyczki długoterminowe płatne powyżej 1 roku do 3 lat płatne powyżej 3 lat do 5 lat płatne powyżej 5 lat Kredyty i pożyczki razem Struktura walutowa Wyszczególnienie Wartość w Wartość w walucie PLN Okres 12 m-cy Wartość w Wartość w walucie PLN Wartość w Wartość w walucie PLN PLN EUR USD Kredyty i pożyczki razem X X X

73 Kredyty i pożyczki Nazwa banku, rodzaj kredytu/pożyczki Kwota kredytu/pożyczki wg umowy Kwota pozostała do spłaty Efektywna stopa procentowa wg stanu na dzień Complex IQ Sp. z o.o. um. Z WIBOR1M+ Complex IQ Sp. z o.o. um. Z EUR 405 EURIBOR1M+ Complex IQ Sp. z o.o. um. Z USD 234 LIBOR1M+ Celma ZEM-EN S.A. um. Z WIBOR1M+ Celma ZEM-EN S.A. um. Z WIBOR1M+ Celma ZEM-EN S.A. um. Z WIBOR1M+ Celma ZEM-EN S.A. um. Z WIBOR1M+ Weigt Sp. z o.o. um. Z WIBOR1M+ Weigt Sp. z o.o. um. Z WIBOR1M+ Weigt Sp. z o.o. um. Z FEN Celma um. Z FEN Celma um. Z Termin spłaty brak brak brak brak brak brak brak brak brak Skonsolidowany raport za pierwsze półrocze 2013 r. Zabezpieczenia hipoteka, weksel in blanco potwierdzony przez spółki zależne weksel in blanco, potwierdzony przez spółki zależne, hipoteka umowna hipoteki, cesja praw z umowy ubezpieczenia nieruchomości objętych hipoteką, weksel in blanco, poręczenia spółek zależnych, pełnomocnictwo do dysponowania środkami na rachunkach bankowych COMPLEX SA i spółek udzielających poręczenia

74 Nazwa banku, rodzaj kredytu/pożyczki Kwota kredytu/pożyczki wg umowy Kwota pozostała do spłaty IBS Polska Sp. z o.o. um. Z Efektywna stopa procentowa P.H.U. METALZBYT Sp. z o.o. um. Z Complex Automotive Bearings Sp. z o.o um Complex Automotive Bearings Sp. z o.o um Factory Business Park Sp. z o.o. um. Z Factory Business Park Sp. z o.o. um. Z Travel Sp. z o.o. um. Z BRE Bank WIBOR O/M + banku BRE Bank WIBOR O/M + banku ING Bank Śląski Razem banku wg stanu na dzień Complex IQ Sp. z o.o. um. Z WIBOR1M+ Celma ZEM-EN S.A. um. Z WIBOR1M+ Termin spłaty w ciągu 14 dni od otrzymania wezwania brak brak brak brak brak brak brak brak brak Zabezpieczenia hipoteka, weksel in blanco potwierdzony przez spółki zależne weksel in blanco, potwierdzony przez spółki zależne, hipoteka umowna hipoteki, cesja praw z umowy ubezpieczenia nieruchomości objętych hipoteką, weksel in blancony, poręczenia spółek zależnych, pełnomocnictwo do dysponowania środkami na rachunkach bankowych COMPLEX SA i spółek udzielających poręczenia 74 S t r o n a

75 Nazwa banku, rodzaj kredytu/pożyczki Kwota kredytu/pożyczki wg umowy Kwota pozostała do spłaty Celma ZEM-EN S.A. um. Z Celma ZEM-EN S.A. um. Z ZHS Sp. z o.o. um. Z ZHS Sp. z o.o. um. Z Factory Business Park Sp. z o.o. um. Z FEN Celma um. Z IBS Polska Sp. z o.o. um. Z Travel Sp. z o.o. um. Z BRE Bank BRE Bank ING Bank Śląski Razem Efektywna stopa procentowa WIBOR1M+ WIBOR1M+ WIBOR1M+ WIBOR1M+ WIBOR O/M + banku WIBOR O/M + banku banku Termin spłaty brak brak brak brak brak brak w ciągu 14 dni od otrzymania wezwania brak brak Zabezpieczenia hipoteka, weksel in blanco potwierdzony przez spółki zależne weksel in blanco, potwierdzony przez spółki zależne, hipoteka umowna hipoteki, cesja praw z umowy ubezpieczenia nieruchomości objętych hipoteką, weksel in blancony, poręczenia spółek zależnych, pełnomocnictwo do dysponowania środkami na rachunkach bankowych COMPLEX SA i spółek udzielających poręczenia 75 S t r o n a

76 Nota 8. Zobowiązania długo i krótkoterminowe z tytułu leasingu finansowego Na dzień 30 czerwca 2013 roku oraz na dzień 31 grudnia 2012 przyszłe minimalne opłaty leasingowe z tytułu tych umów oraz wartość bieżąca minimalnych opłat leasingowych netto przedstawiają się następująco: Wyszczególnienie Opłaty minimalne Wartość bieżąca opłat Okres 12 m-cy Opłaty minimalne Wartość bieżąca opłat W okresie 1 roku W okresie od 1 do 5 lat Powyżej 5 lat Minimalne opłaty leasingowe ogółem Przyszły koszt odsetkowy 141 X 181 X Wartość bieżąca minimalnych opłat leasingowych, w tym: Krótkoterminowe Długoterminowe Przedmioty leasingu prezentuje poniższa tabela: Wyszczególnienie W odniesieniu do grupy aktywów Okres 12 m-cy Maszyny i urządzenia Środki transportu Pozostałe środki trwałe Wartość bilansowa netto przedmiotów leasingu Nota 9. Rozliczenia międzyokresowe przychodów Wyszczególnienie Okres 12 m-cy Dotacje Przychody przyszłych okresów Prowizja z tytułu cesji wierzytelności Zafakturowana sprzedaż eksportowa Nieodpłatnie otrzymane prawo wieczystego użytkowania gruntów Inne Rozliczenia międzyokresowe przychodów, w tym: długoterminowe krótkoterminowe

77 Nota 10. Zobowiązania długoterminowe ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE Okres 12 m-cy Kredyty i pożyczki Rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego Zobowiązania z tytułu kaucji otrzymanych Zobowiązania z tytułu nabycia środków trwałych Pozostałe rezerwy Rozliczenia międzyokresowe przychodów Razem Zobowiązania długoterminowe z tytułu leasingu struktura zapadalności Z tytułu leasingu struktura zapadalności zobowiązania długoterminowe płatne powyżej 1 roku do 3 lat płatne powyżej 3 lat do 5 lat płatne powyżej 5 lat Razem Zobowiązania długoterminowe z tytułu leasingu struktura walutowa Z tytułu leasingu struktura walutowa wg stanu na dzień PLN Razem Nota 11. Informacje o transakcjach z podmiotami powiązanymi Następująca tabela przedstawia łączne kwoty transakcji zawartych z podmiotami powiązanymi za bieżący i analogiczny poprzedni okres obrotowy. Sprzedaż na Zobowiązania Zakupy od Należności od rzecz wobec Podmiot powiązany podmiotów podmiotów podmiotów podmiotów powiązanych powiązanych powiązanych powiązanych Jednostka dominująca Warunki transakcji z podmiotami powiązanymi 77 S t r o n a

78 Transakcje z podmiotami powiązanymi obejmują transakcje handlowe dotyczące: świadczenie usług wynajmu pomieszczeń, opłat licencyjnych, opłat za użytkowanie znaku towarowego pomiędzy jednostką dominującą a jednostkami zależnymi zakupu przez jednostkę dominującą usług monitoringu i windykacji należności oraz usług księgowych Transakcje pomiędzy podmiotami powiązanymi odbyły się na warunkach równorzędnych z tymi, które obowiązują w transakcjach zawartych na warunkach rynkowych. Spółka nie zawarła umowy pożyczki z żadnym członkiem Zarządu. Nota 12. Cele i zasady zarządzania ryzykiem finansowym Do głównych instrumentów finansowych, z których korzysta Spółka, należą kredyty bankowe, umowy leasingu finansowego i dzierżawy z opcją zakupu, środki pieniężne i lokaty krótkoterminowe. Głównym celem tych instrumentów finansowych jest pozyskanie środków finansowych na działalność Spółki. Spółka posiada też inne instrumenty finansowe, takie jak należności i zobowiązania z tytułu dostaw i usług, które powstają bezpośrednio w toku prowadzonej przez nią działalności. Główne rodzaje ryzyka wynikającego z instrumentów finansowych Spółki obejmują ryzyko stopy procentowej, ryzyko związane z płynnością, ryzyko walutowe oraz ryzyko kredytowe. Zarząd weryfikuje i uzgadnia zasady zarządzania każdym z tych rodzajów ryzyka zasady te zostały w skrócie omówione poniżej. Spółka monitoruje również ryzyko cen rynkowych dotyczące wszystkich posiadanych przez nią instrumentów finansowych. Ryzyko stopy procentowej Narażenie Spółki na ryzyko wywołane zmianami stóp procentowych dotyczy przede wszystkim długoterminowych zobowiązań finansowych. Ryzyko stopy procentowej wrażliwość na zmiany Poniższa tabela przedstawia wrażliwość wyniku finansowego brutto na racjonalnie możliwe zmiany stóp procentowych przy założeniu niezmienności innych czynników (w związku z zobowiązaniami o zmiennej stopie procentowej). Nie przedstawiono wpływu na kapitał własny Spółki. Rok zmiana o punkty procentowe Wpływ na wynik finansowy brutto PLN 1% (19) PLN -1% 19 Rok PLN 1% (262) PLN -1% 262 Ryzyko walutowe Spółka narażona jest na ryzyko walutowe z tytułu zawieranych transakcji. Ryzyko takie powstaje w wyniku dokonywania przez jednostkę operacyjną sprzedaży lub zakupów w walutach innych niż jej waluta wyceny. Około 50% zawartych przez Spółkę transakcji sprzedaży wyrażonych jest w walutach innych niż waluta sprawozdawcza jednostki operacyjnej dokonującej sprzedaży, podczas gdy 54% kosztów wyrażonych jest w tejże walucie sprawozdawczej. Poniższa tabela przedstawia wrażliwość wyniku finansowego brutto (w związku ze zmianą wartości godziwej aktywów i zobowiązań pieniężnych) oraz kapitału własnego Spółki na racjonalnie możliwe wahania kursu dolara i euro przy założeniu niezmienności innych czynników. 78 S t r o n a

79 Rok Wzrost/spadek kursu waluty Wpływ na wynik finansowy brutto Wpływ na kapitał własny EUR 10% USD 10% 6 5 EUR -10% (220) (178) USD -10% (6) (5) Rok EUR 10% (127) (102) USD 10% (32) (26) EUR -10% USD -10% Ryzyko związane z płynnością Spółka monitoruje ryzyko braku funduszy przy pomocy narzędzia okresowego planowania płynności. Narzędzie to uwzględnia terminy wymagalności/zapadalności zarówno inwestycji jak i aktywów finansowych (np. konta należności, pozostałych aktywów finansowych) oraz prognozowane przepływy pieniężne z działalności operacyjnej. Celem Spółki jest utrzymanie równowagi pomiędzy ciągłością a elastycznością finansowania, poprzez korzystanie z rozmaitych źródeł finansowania, takich jak kredyty w rachunku bieżącym, kredyty bankowe, obligacje, akcje uprzywilejowane, umowy leasingu finansowego oraz umowy dzierżawy z opcją zakupu. Oprocentowanie instrumentów finansowych o zmiennym oprocentowaniu jest aktualizowane w okresach poniżej jednego roku. Odsetki od instrumentów finansowych o stałym oprocentowaniu są stałe przez cały okres do upływu terminu zapadalności/wymagalności tych instrumentów. Spółka nie stosuje rachunkowości zabezpieczeń. Nota 13. Zarządzanie kapitałem Głównym celem zarządzania kapitałem Spółki jest utrzymanie dobrego ratingu kredytowego i bezpiecznych wskaźników kapitałowych, które wspierałyby działalność operacyjną Spółki i zwiększały wartość dla jej akcjonariuszy. Spółka zarządza strukturą kapitałową i w wyniku zmian warunków ekonomicznych wprowadza do niej zmiany. W celu utrzymania lub skorygowania struktury kapitałowej, Spółka może zmienić wypłatę dywidendy dla akcjonariuszy, zwrócić kapitał akcjonariuszom lub wyemitować nowe akcje. W okresie m dnia 30 czerwca 2013 roku nie wprowadzono żadnych zmian do celów, zasad i procesów obowiązujących w tym obszarze. Spółka monitoruje stan kapitałów stosując wskaźnik dźwigni, który jest liczony, jako stosunek zadłużenia netto do sumy kapitałów powiększonych o zadłużenie netto. Do zadłużenia netto Spółka wlicza oprocentowane kredyty i pożyczki, zobowiązania z tytułu dostaw i usług i inne zobowiązania, pomniejszone o środki pieniężne i ekwiwalenty środków pieniężnych. Kapitał obejmuje zamienne akcje uprzywilejowane, kapitał własny należny akcjonariuszom jednostki dominującej pomniejszony o kapitały rezerwowe z tytułu niezrealizowanych zysków netto. 79 S t r o n a

80 Wyszczególnienie Okres 12 m-cy Oprocentowane kredyty i pożyczki Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania Minus środki pieniężne i ich ekwiwalenty Zadłużenie netto Kapitał własny Kapitały rezerwowe z tytułu niezrealizowanych zysków netto Kapitał razem Kapitał i zadłużenie netto Wskaźnik dźwigni 20,16% 19,51% 30,17% Nota 14. Zatrudnienie Przeciętne zatrudnienie Zatrudnienie Zarząd Administracja Dział sprzedaży Pion produkcji Pozostali Razem Rotacja zatrudnienia Rotacja zatrudnienia Liczba pracowników przyjętych Liczba pracowników zwolnionych Liczba pracowników przeniesionych w ramach Spółek Grupy Wynik zmian zatrudnienia (1) (2) (42) Nota 15. Umowy leasingu operacyjnego Spółka zawiera umowy leasingu operacyjnego, które wg profesjonalnego osądu są klasyfikowane jako leasing finansowy. Nota 16. Sprawy sądowe Spółka COMPLEX S.A. nie jest uczestnikiem spraw sądowych mających wpływ na sytuacje finansowa w dającej się przewidzieć przyszłości. 80 S t r o n a

81 Nota 17. Informacje o istotnych zdarzeniach po dniu bilansowym Po dniu bilansowym, 30 lipca 2013 roku spółki Complex S.A. wydłużył okres obowiązywania poręczenia wekslowego udzielonego na rzecz BRE Banku S.A. za zobowiązania spółki COMPLEX IQ Sp. z o.o. wynikające z umowy o kredyt w rachunku bieżącym o wartości limitu PLN. 81 S t r o n a

82 SPRAWOZDANIE ZARZĄDU Z DZIAŁALNOŚCI SPÓŁKI KAPITAŁOWEJ Opis organizacji Spółki Kapitałowej Emitenta, ze wskazaniem jednostek podlegających konsolidacji, a w przypadku emitenta będącego jednostką dominującą, który na podstawie obowiązujących go przepisów nie ma obowiązku lub może nie sporządzać skonsolidowanych sprawozdań finansowych również wskazanie przyczyny i podstawy prawnej braku konsolidacji. Grupę Kapitałową COMPLEX stanowi podmiot dominujący COMPLEX S.A. i jednostki zależne. Jednostkami zależnymi są podmioty w odniesieniu, do których Grupa ma zdolność kierowania ich polityką finansową i operacyjną poprzez powiązania kapitałowe i osobowe. COMPLEX S.A. jest spółką holdingową posiadającą w swoim portfelu inwestycyjnym spółki funkcjonujące w sektorze produkcji i dystrybucji: maszyn przemysłowych, części maszyn, profesjonalnych elektronarzędzi, konstrukcji spawanych oraz innych wyrobów przeznaczonych dla spółek sektora przemysłowego, rolnictwa oraz motoryzacji. Znaczący wartościowy udział w portfelu COMPLEX S.A. stanowią nieruchomości przemysłowe. Celem Grupy jest osiągnięcie pozycji najszybciej rozwijającego się holdingu, działającego w sektorze przemysłowym i nowych technologii. Jednostką dominującą Grupy Kapitałowej jest COMPLEX S.A. z siedzibą w Łodzi, od dnia r. przy ul. Papierniczej 7. Spółka została zarejestrowana w dniu 11 maja 2006 roku w Rejestrze Przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS: prowadzonym przez Sąd Rejonowy dla Łodzi-Śródmieścia XX Wydziału Krajowego Rejestru Sądowego. Kapitał Spółki wynosi PLN i składa się z akcji o wartości nominalnej 2,00 PLN. Jednostkami zależnymi od COMPLEX S.A. są: COMPLEX IQ sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi spółka prowadzi działalność w zakresie hurtowej sprzedaży części maszyn dla przemysłu. Ponadto spółka świadczy usługi logistyczne, COMPLEX Waelzlager Deutschland GmbH z siedzibą w Berlinie działalność spółki obejmuje dystrybucję części maszyn oraz elektronarzędzi na rynku niemieckim. Spółka jest jednostką zależną wobec COMPLEX IQ sp. z o.o., Komplexmetal Ukraina z siedzibą we Lwowie firma zajmuje się dystrybucją części maszyn, w szczególności produktów CX na rynku ukraińskim, METALZBYT PREMIUM TECHNIK sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi (dawniej PREMIUM TECHNIK POLSKA sp. z o.o.) działalność Spółki obejmuje dystrybucję części dla rolnictwa, przemysłu, motoryzacji oraz narzędzi i elektronarzędzi. Właścicielem 100% udziałów w spółce jest COMPLEX IQ sp. z o.o., Przedsiębiorstwo Handlowo - Usługowe METALZBYT sp. z o.o. z siedzibą w Będzinie Spółka jest podmiotem zależnym od Metalzbyt Premium Technik sp. z o.o. Przedmiotem działalności Spółki jest dystrybucja narzędzi, elektronarzędzi, artykułów metalowych oraz chemii budowlanej. P.H.U. "METALZBYT" jest podmiotem o ugruntowanej pozycji na rynku śląskim, Ostrana Internationale HandelsgesmbH z siedzibą w Wiedniu przedmiotem działalności spółki jest dystrybucja narzędzi, elektronarzędzi i części dla przemysłu. Spółka ma ponad czterdziestoletnią historię działalności na rynku austriackim. Właścicielem 100% udziałów w spółce jest Metalzbyt Premium Technik sp. z o.o., 82 S t r o n a

83 Zakłady Elektromaszynowe Elektronarzędzia CELMA S.A. z siedzibą w Goleszowie - spółka była dystrybutorem profesjonalnych elektronarzędzi, w tym m.in.: wiertarek, szlifierek, obrabiarek do drewna, polerek i mieszarek. Z dniem 1 stycznia 2013 roku działalność sprzedażowa spółki została ograniczona do wyprzedaży zapasów towaru do Fabryki Elektronarzędzi CELMA S.A., która przejęła od spółki działalność dystrybucyjną. Wyprzedaż zapasów była prowadzona do dnia przeniesienia całości stanów magazynowym aportem do spółki Fabryka Elektronarzędzi CELMA S.A., który miał miejsce w dniu 21 maja 2013 roku. Spółka prowadziła (w pierwszym kwartale i na początku drugiego kwartału 2013 roku) sprzedaż zewnętrzną, ale wyłącznie do podmiotów, z którymi była nadal związana umową, a które to podmioty do dnia przejęcia działalności przez Fabrykę Elektronarzędzi CELMA S.A. nie podpisały porozumień w zakresie zmiany strony umowy na Fabrykę Elektronarzędzi CELMA S.A. W dniu 21 maja 2013 roku majątek spółki w postaci wszystkich maszyn, całości stanów zapasów oraz nieruchomości został wniesiony aportem do spółki Fabryka Elektronarzędzi CELMA S.A. Tym samym głównym składnikiem majątku przedsiębiorstwa stały się akcje w spółce Fabryka Elektronarzędzi CELMA S.A. Fabryka Elektronarzędzi CELMA S.A z siedzibą w Łodzi akt założycielski spółki został podpisany w dniu 21 września 2012 roku. Rejestracja spółki w Krajowym Rejestrze Sądowym nastąpiła w dniu 26 listopada 2012 roku. Z dniem 1 stycznia 2013 roku spółka przejęła działalność w zakresie dystrybucji elektronarzędzi od spółki Zakłady Elektromaszynowe Elektronarzędzia CELMA S.A. W dniu 21 maja 2013 roku w wyniku aportu spółka przejęła majątek spółki ZEM-EN CELMA S.A. w postaci wszystkich maszyn produkcyjnych, całości stanów zapasów oraz nieruchomości zlokalizowanej w Goleszowie. Celma Metal sp. z o.o. z siedzibą w Goleszowie - spółka zajmuje się obróbka mechaniczną komponentów wykorzystywanych przy produkcji elektronarzędzi. 100% udziałów w Spółce posiada ZEM - EN CELMA S.A., Celma Motors sp. z o.o. z siedzibą w Goleszowie - przedmiotem działalności jest produkcja silników elektrycznych mających zastosowanie m.in. przy produkcji elektronarzędzi. 100% udziałów w Spółce posiada ZEM - EN CELMA S.A., Celma Power Tools sp. z o.o. z siedzibą w Goleszowie spółka zajmuje się montażem elektronarzędzi. 100 % udziałów w Spółce posiada ZEM - EN CELMA S.A., COMPLEX Automotive Bearings sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi działalność spółki obejmuje dystrybucję samochodowych zestawów naprawczych i części dla motoryzacji, Zinnger Dystrybucja sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi (dawniej Polskie Centrum Caravaningu Sp. z o.o.) - spółka jest dystrybutorem zestawów naprawczych i części do motoryzacji marki ZINNGER. Właścicielem 100% udziałów w Spółce jest COMPLEX Automotive Bearings sp. z o.o., COMPLEX Autoteile Radlagersätze Deutschland GmbH z siedzibą w Berlinie działalność spółki obejmuje dystrybucję samochodowych zestawów naprawczych na rynku niemieckim. Właścicielem 100% udziałów w Spółce jest COMPLEX Automotive Bearings sp. z o.o., Quinto sp. z o.o. z siedzibą w Radzionkowie spółka jest producentem specjalnych konstrukcji spawalnych oraz specjalistycznej aparatury precyzyjnej dla górnictwa. Klientami spółki są firmy z branży górnictwa głębinowego i odkrywkowego, energetyki, przemysłu chemicznego i stoczniowego. QUINTO Sp. z o.o. dostarcza swoje produkty na rynek polski oraz m.in. do Niemiec, Austrii, Holandii, Danii, Czech, Rosji, Ukrainy, Turcji i USA., Weigt sp. z o.o. (dawniej Zakłady Hydrauliki Siłowej sp. z o.o.) z siedzibą w Łodzi głównym przedmiotem działalności Weigt sp. z o.o. jest produkcja wyrobów hydraulicznych, m.in. przekładni hydrokinetycznych i pomp hamulcowych do maszyn budowlanych, International Business Services Polska sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi głównym przedmiotem działalności spółki jest działalność finansowa oraz windykacyjna, 83 S t r o n a

84 Fabryka Maszyn Jotes sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi przedmiotem działalności spółki jest produkcja maszyn dla przemysłu, w szczególności profesjonalnych szlifierek marki JOTES dla firm przemysłowych. Spółka świadczy również usługi w zakresie obróbki metali, HERTZ Polska sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi - przedmiotem działalności spółki jest dystrybucja połączeń śrubowych, B2B Properties sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi spółka prowadzi działalność w zakresie strategicznego zarządzania nieruchomościami należącymi do spółek Grupy Kapitałowej. Udziałowcami są spółki Weigt sp. z o.o.(99,5%) oraz COMPLEX S.A. (0,5%) Jotes Business Park sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi spółka prowadzi działalność w zakresie zarządzania nieruchomością zlokalizowaną w Łodzi przy ulicy Papierniczej 7, Factory Business Park sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi spółka prowadzi działalność w zakresie zarządzania nieruchomością zlokalizowaną w Łodzi przy ulicy Przybyszewskiego 176/178 należącą obecnie częściowo do Spółki, a częściowo do COMPLEX S.A. Udziałowcami spółki są B2B Properties sp. z o.o. (99,66%) i COMPLEX S.A. (0,34%), KENNER Polska sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi spółka prowadzi działalność w zakresie przeprowadzania prac badawczo rozwojowych na zlecenie spółek Grupy. Jednocześnie jest producentem lamp ledowych oraz elektroniki przemysłowej, COMPLEX Production sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi przedmiotem działalności spółki jest produkcja zespołów jezdnych do przyczep oraz metalowych elementów techniki łożyskowej i części dla przemysłu, Metrolog Centrum Pomiarowe sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi spółka na zlecenie podmiotów z Grupy Kapitałowej oraz zewnętrznych dokonuje pomiarów technicznych produktów, Synergy Systems sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi spółka start-up'owa, która została zarejestrowana w dniu 31 maja 2012 roku. Przedmiotem działalności spółki jest świadczenie usług z zakresu e-commerce. FORKitchen sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi spółka start-up'owa, której akt założycielski został podpisany 26 lipca 2012 roku. Rejestracja spółki w Krajowym Rejestrze Sądowym nastąpiła 4 września 2012 roku. COMPLEX S.A. posiada 70% udziałów w spółce. Przedmiotem działalności spółki jest projektowanie, produkcja oraz dystrybucja artykułów kuchennych, CMX Outlet sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi spółka prowadzi działalność w zakresie upłynniania trudno zbywalnych zapasów oraz zbędnych składników majątku trwałego spółek Grupy, COMPLEX Finance sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi przedmiotem działalności spółki jest świadczenie usług księgowych i kadrowo-płacowych dla spółek Grupy Kapitałowej COMPLEX, ConnectON sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi - głównym przedmiotem działalności spółki są działania marketingowe dla spółek w Grupie Kapitałowej oraz zarządzanie informacją wewnątrz Holdingu, ITC INFOLOGIC sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi ITC INFOLOGIC sp. z o.o. świadczy usługi informatyczne na rzecz podmiotów z Grupy Kapitałowej. Udziały w spółce posiadają spółki COMPLEX S.A. (95,2%) oraz COMPLEX Finance sp. z o.o. (4,8%). CMX Properties sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi na dzień sporządzania niniejszego sprawozdania Spółka nie rozpoczęła działalności gospodarczej, CMX3 sp. z o.o. (dawniej Audio-Fonica sp. z o.o.) z siedzibą w Łodzi na dzień sporządzania niniejszego sprawozdania spółka nie prowadzi działalności gospodarczej, Travel sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi - na dzień sporządzania niniejszego sprawozdania właścicielem 100% udziałów w Spółce jest Zinnger Dystrybucja sp. z o.o. Spółka nie rozpoczęła działalności gospodarczej, CELMA Business Park sp. z o.o. z siedzibą w Łodzi - na dzień sporządzania niniejszego sprawozdania Spółka nie rozpoczęła działalności gospodarczej, 84 S t r o n a

85 Schemat organizacyjny Grupy COMPLEX: Skonsolidowany raport za pierwsze półrocze 2013 r.