WROCŁAW KWIECIEŃ Accord ab Biegli Rewidenci Spółka z o.o.

Transkrypt

1 Accord ab Biegli Rewidenci siedziba i adres: Wrocław, ul. Grabiszyńska 241 tel. (71) ; fax. (71) biuro@accord.wroc.pl NIP: , Bank Pekao S.A Sąd Rej. Dla Wrocławia-Fabrycznej, VI Wydz. Gospodarczy KRS kapitał zakładowy ,00 PLN, opłacony w całości OPINIA I RAPORT Z BADANIA SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO GRUPY KAPITAŁOWEJ, KTÓREJ JEDNOSTKĄ DOMINUJĄCĄ JEST STALPRODUKT SPÓŁKA AKCYJNA Z SIEDZIBĄ W BOCHNI ZA OKRES OD 1 STYCZNIA 2012 ROKU DO 31 GRUDNIA 2012 ROKU WROCŁAW KWIECIEŃ 2013

2 Opinia niezależnego biegłego rewidenta z badania skonsolidowanego sprawozdania finansowego OPINIA NIEZALEŻNEGO BIEGŁEGO REWIDENTA Dla Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy Stalprodukt S.A. Przeprowadziliśmy badanie załączonego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Stalprodukt S.A. z siedzibą w Bochni, ul. Wygoda 69 ( jednostka dominująca ), na które składa się skonsolidowany bilans sporządzony na dzień 31 grudnia 2012 roku, skonsolidowany rachunek zysków i strat oraz skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów, skonsolidowane zestawienie zmian w jednostkowym kapitale własnym oraz skonsolidowany rachunek przepływów pieniężnych za rok obrotowy kończący się tego dnia oraz noty do skonsolidowanego sprawozdania finansowego. Odpowiedzialność Zarządu oraz Rady Nadzorczej Zarząd Spółki jest odpowiedzialny za prawidłowość ksiąg rachunkowych oraz sporządzenie i rzetelną prezentację tego skonsolidowanego sprawozdania finansowego zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską i innymi obowiązującymi przepisami oraz sporządzenie sprawozdania z działalności. Zarząd jednostki dominującej jest odpowiedzialny również za kontrolę wewnętrzną, którą uznaje za niezbędną, aby sporządzane skonsolidowane sprawozdania finansowe były wolne od nieprawidłowości powstałych wskutek celowych działań lub błędów. Zgodnie z ustawą z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości ( Dz. U. z 2009 r. Nr 152, poz. 1223,z późniejszymi zmianami) ( ustawa o rachunkowości ), Zarząd jednostki dominującej oraz członkowie Rady Nadzorczej są zobowiązani do zapewnienia, aby skonsolidowane sprawozdanie finansowe oraz sprawozdanie z działalności spełniały wymagania przewidziane w tej ustawie. Odpowiedzialność Biegłego Rewidenta Naszym zadaniem jest, w oparciu o przeprowadzone badanie, wyrażenie opinii o tym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. Badanie sprawozdania finansowego przeprowadziliśmy stosownie do postanowień rozdziału 7 ustawy o rachunkowości, krajowych standardów rewizji finansowej, wydanych przez Krajową Radę Biegłych Rewidentów w Polsce oraz Międzynarodowych Standardów Rewizji Finansowej. Regulacje te nakładają na nas obowiązek postępowania zgodnego z zasadami etyki oraz zaplanowania i przeprowadzenia badania w taki sposób, aby uzyskać racjonalną pewność, że skonsolidowane sprawozdanie finansowe jest wolne od istotnych nieprawidłowości. Badanie polega na przeprowadzeniu procedur mających na celu uzyskanie dowodów badania dotyczących kwot i informacji ujawnionych w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. Wybór procedur badania zależy od naszego osądu, w tym oceny ryzyka w wystąpieniu istotnej nieprawidłowości skonsolidowanego sprawozdania finansowego na skutek celowych działań lub błędów. Przeprowadzając ocenę tego ryzyka bierzemy pod uwagę kontrolę wewnętrzną związaną ze sporządzeniem oraz rzetelną prezentacją skonsolidowanego sprawozdania finansowego w celu zaplanowania stosownych do okoliczności procedur badania, nie zaś w celu wyrażenia opinii na temat skuteczności działania kontroli wewnętrznej w jednostce. Accord ab Biegli Rewidenci Sp. z o.o. 1

3 Opinia niezależnego biegłego rewidenta z badania skonsolidowanego sprawozdania finansowego Badanie obejmuje również ocenę odpowiedniości stosowanej polityki rachunkowości, zasadności szacunków dokonanych przez Zarząd jednostki dominującej oraz ocenę ogólnej prezentacji skonsolidowanego sprawozdania finansowego. Wyrażamy przekonanie, że uzyskane przez nas dowody badania stanowią wystarczającą i odpowiednią podstawę do wyrażenia przez nas opinii z badania. Opinia Naszym zdaniem, załączone skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej Stalprodukt S.A. przedstawia rzetelnie i jasno sytuację majątkową i finansową Grupy Kapitałowej na dzień 31 grudnia 2012 roku, wynik finansowy oraz przepływy pieniężne za rok obrotowy kończący się tego dnia, zostało sporządzone, we wszystkich istotnych aspektach, zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską, oraz jest zgodne z wpływającymi na treść skonsolidowanego sprawozdania finansowego przepisami prawa obowiązującymi Grupę Kapitałową. Inne kwestie Ponadto, zgodnie z wymogami ustawy o rachunkowości, stwierdzamy, że sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej uwzględnia, we wszystkich istotnych aspektach, informacje, o których mowa w art. 49 ustawy o rachunkowości oraz Rozporządzeniu Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa nie będącego państwem członkowskim( Dz. U. z 2009 r., nr 33, poz. 259 z późniejszymi zmianami) i są one zgodne z informacjami zawartymi w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. Teresa Sadowska, Biegły Rewident nr 9358 Kluczowy biegły rewident przeprowadzający badanie w imieniu Accord ab Biegli Rewidenci ul. Grabiszyńska 241, Wrocław Wrocław, dnia 23 kwietnia 2013 roku Accord ab Biegli Rewidenci Sp. z o.o. 2

4 RAPORT Z BADANIA SKONSOLIDOWANEGO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO GRUPY KAPITAŁOWEJ, KTÓREJ JEDNOSTKĄ DOMINUJĄCĄ JEST STALPRODUKT SPÓŁKA AKCYJNA Z SIEDZIBĄ W BOCHNI ZA OKRES OD 1 STYCZNIA 2012 ROKU DO 31 GRUDNIA 2012 ROKU

5 I. CZĘŚĆ OGÓLNA RAPORTU 1. Dane identyfikujące Grupę Kapitałową 1.1 Nazwa Grupy Kapitałowej Grupa Kapitałowa Stalprodukt S.A. 1.2 Siedziba jednostki dominującej ul. Wygoda Bochnia 1.3 Rejestracja jednostki dominującej w Krajowym Rejestrze Sądowym Sąd Rejestrowy: Sąd Rejonowy Data: 25 października 2001 roku Numer rejestru: KRS NIP: REGON: Struktura własności jednostki dominującej Według stanu na roku struktura własności kapitału zakładowego jednostki dominującej w wysokości ,0 tys. złotych przedstawia się następująco: Nazwa akcjonariusza Liczba akcji ( w szt.) Wartość nominalna Struktura Mittal Steel Poland S.A ,6 tys. zł 33,77% STP Inwestment S.A ,4 tys. zł 29,14% Stalprodukt Profil S.A ,2 tys. zł 9,35% Pozostali ,8 tys. zł 27,74% Razem ,0 tys. zł 100,00% 1.5 Kierownik jednostki dominującej Funkcje kierownika jednostki sprawuje Zarząd. Zarząd na dzień 31 grudnia 2012 roku działał w poniższym składzie: p. Piotr Janeczek Prezes Zarządu, p. Antoni Noszkowski Członek Zarządu, p. Józef Ryszka Członek Zarządu. 2

6 2. Informacja o jednostkach wchodzących w skład Grupy Kapitałowej 2.1 Jednostki objęte skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym Według stanu na dzień 31 grudnia 2012 roku następujące jednostki wchodzące w skład Grupy Kapitałowej zostały objęte konsolidacją: Jednostka dominująca: Stalprodukt S.A. Jednostki zależne objęte konsolidacją metodą pełną: Nazwa Spółki Siedziba Główny przedmiot działalności Stalprodukt Centrostal Kraków Udział w kapitale Udział w liczbie głosów Bochnia handel wyrobami hutniczymi 100 % 100 % Stalprodukt Wamech Bochnia produkcja konstrukcji i części zamiennych oraz świadczenie usług remontowych 100 % 100 % STP Elbud Stalprodukt Serwis Stalprodukt Zamość Stalprodukt MB Kraków Bochnia Zamość Bochnia produkcja konstrukcji stalowych oraz usługi cynkowania 100 % 100 % usługi remontowe, konserwacja maszyn, usługi instalacyjne 100 % 100 % produkcja stolarki budowlanej oraz handel wyrobami hutniczymi 100 % 100 % budowa, utrzymanie dróg i autostrad, montaż ochronnych barier drogowych 100 % 100 % Stalprodukt Warszawa Bochnia handel wyrobami ze stali 100 % 100 % Stalprodukt Ochrona Anew Instytute Bochnia Kraków usługi ochrony mienia i osób 100 % 100 % Projektowanie odnawialnych źródeł energii 100% 100% Cynk Mal S.A. Legnica produkcja wyrobów i obróbka metali 51% 51% 3. Dane identyfikujące kluczowego biegłego rewidenta i podmiot uprawniony do badania sprawozdań finansowych 3.1 Dane identyfikujące kluczowego biegłego rewidenta Imię i nazwisko: Teresa Sadowska Numer w rejestrze: Dane identyfikujące podmiot uprawniony Firma: Accord ab Biegli Rewidenci Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Siedziba: Wrocław, ul. Grabiszyńska 241 3

7 Numer rejestru: Numer NIP: Sąd Rejonowy: dla Wrocławia Fabrycznej VI Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego Accord ab Biegli Rewidenci jest wpisana na listę podmiotów uprawnionych do badania sprawozdań finansowych pod numerem Informacja o skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za poprzedni rok obrotowy Skonsolidowane sprawozdanie finansowe za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2011 roku zostało zbadane przez Accord ab Biegli Rewidenci z siedzibą we Wrocławiu i uzyskało opinię biegłego rewidenta. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone w dniu 21 czerwca 2012 roku przez Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy. Skonsolidowane sprawozdania finansowe zostało złożone w Sądzie Rejestrowym w dniu 28 czerwca 2012 roku oraz ogłoszone w Monitorze Polskim B nr 2293 poz z dnia 28 września 2012 roku. 5. Zakres prac i odpowiedzialności Niniejszy raport został przygotowany dla Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy Stalprodukt S.A. z siedzibą w Bochni, ul. Wygoda 69 i dotyczy skonsolidowanego sprawozdania finansowego, na które składa się skonsolidowany bilans sporządzony na dzień 31 grudnia 2012 roku, skonsolidowany rachunek zysków i strat oraz skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów, skonsolidowane zestawienie zmian w jednostkowym kapitale własnym oraz skonsolidowany rachunek przepływów pieniężnych za rok obrotowy kończący się tego dnia oraz noty do skonsolidowanego sprawozdania finansowego. Jednostka dominująca sporządza skonsolidowane sprawozdanie finansowe zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską, na podstawie decyzji Walnego Zgromadzenia z dnia 30 czerwca 2005 roku. Badanie skonsolidowanego sprawozdania finansowego przeprowadzono zgodnie z umową nr 05/BB/11 z dnia 8 sierpnia 2012 roku zawartą na podstawie Uchwały Rady Nadzorczej z dnia 4 sierpnia 2012 roku odnośnie wyboru podmiotu uprawnionego do badania sprawozdania finansowego. Badanie skonsolidowanego sprawozdania finansowego przeprowadziliśmy stosownie do postanowień rozdziału 7 ustawy o rachunkowości, standardów rewizji finansowej, wydanych przez Krajową Radę Biegłych Rewidentów w Polsce oraz Międzynarodowych Standardów Rewizji Finansowej. Badanie skonsolidowanego sprawozdania finansowego zostało przeprowadzone w siedzibie jednostki dominującej w miesiącu kwietniu 2013 roku. Zarząd jednostki dominującej jest odpowiedzialny za prawidłowość ksiąg rachunkowych oraz sporządzenie i rzetelną prezentację skonsolidowanego sprawozdania finansowego zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską, jak również wymogami odnoszącymi się do emitentów papierów wartościowych dopuszczonych do obrotu na rynku oficjalnych notowań giełdowych oraz z innymi obowiązującymi przepisami oraz sporządzenie sprawozdania z działalności. Naszym zadaniem było, w oparciu o przeprowadzone badanie, wyrażenie opinii i sporządzenie raportu uzupełniającego, odnośnie tego skonsolidowanego sprawozdania finansowego. 4

8 Zarząd jednostki dominującej złożył w dniu wydania niniejszego raportu oświadczenie o rzetelności i jasności skonsolidowanego sprawozdania finansowego przedstawionego do badania oraz niezaistnieniu zdarzeń nieujawnionych w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym, wpływających w sposób znaczący na dane wykazane w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym za rok badany. W trakcie badania skonsolidowanego sprawozdania finansowego Zarząd jednostki dominującej złożył wszystkie żądane przez nas oświadczenia, wyjaśnienia i informacje oraz udostępnił nam wszelkie dokumenty i informacje niezbędne do wydania opinii i przygotowania raportu. Kluczowy biegły rewident oraz Accord ab Biegli Rewidenci Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością spełniają wymóg niezależności od jednostek wchodzących w skład badanej Grupy Kapitałowej w rozumieniu art. 56 ust. 3 i 4 ustawy z dnia 7 maja 2009 roku o biegłych rewidentach i ich samorządzie, podmiotach uprawnionych do badania sprawozdań finansowych oraz o nadzorze publicznym ( Dz. U. Nr 77 poz. 649). Zakres planowanej i wykonanej pracy nie został w żaden sposób ograniczony. Zakres i sposób przeprowadzonego badania wynika ze sporządzonej przez nas dokumentacji roboczej, która znajduje się w siedzibie Accord ab Biegli Rewidenci 6. Informacja o przeprowadzonych badaniach sprawozdań finansowych jednostek objętych konsolidacją 6.1 Jednostka dominująca Sprawozdanie finansowe jednostki dominującej za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2012 roku zostało zbadane przez Accord ab Biegli Rewidenci Spółka z ograniczoną odpowiedzialnością, podmiot uprawniony do badania sprawozdań finansowych nr 262 i uzyskało opinię. 6.2 Pozostałe jednostki objęte konsolidacją Nazwa Spółki Stalprodukt Centrostal Kraków Rodzaj opinii sprawozdaniu finansowym z zastrzeżeniem Podmiot uprawniony do przeprowadzenia badania sprawozdania finansowego Accord ab Biegli Rewidenci Wrocław Dzień bilansowy, na który sporządzono sprawozdanie finansowe 31 grudnia 2012 r. STP Elbud Accord ab Biegli Rewidenci Wrocław 31grudnia 2012 r. Stalprodukt Zamość Accord ab Biegli Rewidenci Wrocław 31 grudnia 2012 r. Stalprodukt Warszawa Accord ab Biegli Rewidenci Wrocław 31 grudnia 2012 r. Stalprodukt Serwis Cynk Mal Spółka Akcyjna Accord ab Biegli Rewidenci Wrocław 31 grudnia 2012 r. Accord ab Biegli Rewidenci Wrocław 31 grudnia 2012 r. 5

9 Stalprodukt Wamech Stalprodukt Ochrona Anew Instytute Stalprodukt MB nie było obowiązku badania Biuro Rachunkowe Wincenty Gonciarz Bochnia 31 grudnia 2012 r. Biuro Rachunkowe Wincenty Gonciarz Bochnia 31 grudnia 2012 r. Biuro Rachunkowe Wincenty Gonciarz Bochnia 31 grudnia 2012 r. II. ANALIZA FINANSOWA GRUPY KAPITAŁOWEJ 1. Podstawowe wskaźniki finansowe Majątek i źródła finansowania Suma bilansowa w 2012 roku zwiększyła się w stosunku do roku poprzedniego o kwotę tys. zł, tj. o 13,1%, przy czym największy wzrost zaznaczył się w aktywach trwałych o tys. zł, tj. 29,2%. Rzeczowe aktywa trwałe stanowią 49,1% sumy bilansowej i w grupie tej dominują budynki i budowle (35,4%), urządzenia techniczne i maszyny (49,5%) oraz środki trwałe w budowie (12,2%). Aktywa obrotowe stanowią 34,0% sumy bilansowej i ich udział w majątku ogółem w porównaniu z rokiem poprzednim zmniejszył się o 8,2%. Zmniejszeniu uległ głównie poziom należności krótkoterminowych o 18,7%, pozostałe składniki majątku obrotowego pozostały na podobnym poziomie. W strukturze aktywów obrotowych zasadniczą część stanowią zapasy (46,5%) oraz należności krótkoterminowe (41,6%). Struktura źródeł finansowania uległa zmianie i tak udział kapitału własnego w finansowaniu aktywów trwałych zmniejszył się o 6,8%, spowodowany głównie zmniejszeniem kapitału własnego podmiotu dominującego. Przychody i koszty Grupa Kapitałowa osiągnęła zysk z działalności operacyjnej na poziomie tys. zł, tj. o 48,8 % niższy w porównaniu do roku ubiegłego. Grupa finansuje działalność operacyjną z własnych środków, kredytów kupieckich i w niedużym zakresie z kredytów bankowych. Obciążenie działalności kosztami finansowymi uległo zwiększeniu w porównaniu do 2011 roku o 2.677,0 tys. zł. Efektywność i płynność finansowa Odnotowane w badanym roku wskaźniki rentowności są korzystne. Jednak w porównaniu z rokiem 2011 zmniejszyły się średnio o 49 procent. Wskaźniki płynności kształtują się na poziomie optymalnym. Cykl obrotu należnościami uległ skróceniu o 10 dni, a szybkość spłaty zobowiązań wydłużyła się o 11 dni w porównaniu do 2011 roku. Stopa zadłużenia Grupy w 2012 roku w porównaniu z 2011 rokiem zwiększyła się o 6,8%. 6

10 Kontynuacja działalności W wyniku przeprowadzonego badania sprawozdania finansowego, w tym analizy finansowej, nie stwierdzono zagrożenia kontynuacji działalności w roku następnym po badanym na skutek zamierzonego lub przymusowego zaniechania, bądź istotnego ograniczenia dotychczasowej działalności Grupy kapitałowej. 2. Ogólna analiza skonsolidowanego sprawozdania finansowego Bilans analityczny Grupy Kapitałowej w tys. zł AKTYWA DYNAMIKA (%) WARTOŚĆ % WARTOŚĆ % WARTOŚĆ % 12/11 11/10 A. Aktywa trwale , , ,0 129,2 100,4 1. Wartości niematerialne , , ,5 101,0 97,5 a) prawo wieczystego użytkowania gruntów , , ,3 100,0 100,0 2. Rzeczowe aktywa trwałe , , ,6 105,2 100,6 3. Należności długoterminowe 0 0,0 0 0,0 0 0,0 x x 4. Inwestycje długoterminowe , , ,8 645,7 97,8 4.1 Nieruchomości 0 0,0 0 0,0 52 0,0 x 0,0 4.2 Wartości niematerialne 0 0,0 0 0,0 0 0,0 x x 4.3 Długoterminowe aktywa finansowe , , ,8 645,7 97,9 4.4 Inne inwestycje długoterminowe 0 0,0 0 0,0 0 0,0 x x 5. Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe , , ,1 116,8 102,7 5.1 Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego , , ,1 121,5 110,4 5.2 Inne rozliczenia międzyokresowe 0 0,0 63 0, ,0 0,0 37,7 B. Aktywa obrotowe , , ,0 91,1 114,6 1. Zapasy , , ,6 99,5 102,7 2. Należności krótkoterminowe , , ,2 81,3 128,7 3. Inwestycje krótkoterminowe , , ,9 99,9 113,6 3.1 Krótkoterminowe aktywa finansowe , , ,9 99,9 113,6 a) udzielone pożyczki 25 0,0 26 0,0 23 0,0 96,2 113,0 b) krótkoterminowe papiery wartościowe 0 0,0 0 0,0 0 0,0 x x c) środki pieniężne i ich ekwiwalenty , , ,9 99,9 113,6 3.2 Inne inwestycje krótkoterminowe 0 0,0 0 0,0 0 0,0 x x 4. Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe , , ,3 112,1 111,3 C. Aktywa trwałe przeznaczone do sprzedaży 0 0,0 0 0,0 0 0,0 x x SUMA AKTYWÓW , , ,0 113,1 105,9 7

11 (c.d) Bilans analityczny Grupy Kapitałowej w tys. zł PASYWA DYNAMIKA (%) WARTOŚĆ % WARTOŚĆ % WARTOŚĆ % 12/11 11/10 A. Kapitał własny , , ,7 103,8 106,1 1. Kapitał własny przypisany akcjonariuszom jednostki dominującej , , ,4 104,1 106,6 1.1 Kapitał akcyjny , , ,8 100,0 100,0 1.2 Akcje własne (140) (0,0) (140) (0,0) (26 778) (1,5) 100,0 0,5 1.3 Kapitał zapasowy , , ,6 102,2 81,1 1.4 Kapitał z aktualizacji wyceny , , ,3 98,2 101,0 1.5 Pozostałe kapitały rezerwowe , , ,9 109,9 111,0 1.6 Zysk (strata) z lat ubiegłych (12 647) (0,6) (7 178) (0,4) (3 814) (0,2) 176,2 188,2 1.7 Zysk (strata) netto , , ,5 52,1 82,5 2. Kapitały mniejszości , , ,3 74,0 73,3 B. Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania , , ,3 158,0 105,1 1. Rezerwy na zobowiązania , , ,6 131,0 148,7 1.1 Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego , , ,2 155,2 225,7 1.2 Pozostałe rezerwy , , ,4 93,1 97,0 a) długoterminowe , , ,3 94,2 94,2 b) krótkoterminowe , , ,1 90,1 105,4 2. Zobowiązania długoterminowe , , , ,7 210,0 2.1 Długoterminowe kredyty i pożyczki , ,1 0 0, ,0 x 2.2 Inne zobowiązania długoterminowe , , , ,1 95,6 3. Zobowiązania krótkoterminowe , , ,7 119,8 103,0 3.1 Krótkoterminowe kredyty i pożyczki , , ,4 134,8 116,7 3.2 Krótkoterminowa część długoterminowych kredytów i pożyczek ,0 0 0, ,2 x 0,0 3.3 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług , , ,2 114,6 x 3.4 Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego 134 0, ,0 41 0,0 65,0 502,4 3.5 Inne zobowiązania krótkoterminowe , , ,9 86,1 104,3 4. Rozliczenia międzyokresowe 708 0, , ,0 114,6 215,3 C. Zobowiązane związane z aktywami trwałymi przeznaczonymi do sprzedaży 0 0,0 0 0,0 0 0,0 x x SUMA PASYWÓW , , ,0 113,1 105,9 8

12 Analityczny rachunek zysków i strat Grupy Kapitałowej I. II. TREŚĆ w tys. zł WYKONANIE ZA DYNAMIKA (%) /11 11/10 Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów, w tym: ,3 115,6 1. Przychody netto ze sprzedaży produktów ,3 115,9 2. Przychody netto ze sprzedazy towarów i materiałów ,3 110,7 Koszt sprzedanych produktów, towarów i materiałów, w tym: ,3 119,8 1 Koszt wytworzenia sprzedanych produktów ,4 120,5 2 Wartość sprzedanych towarów i materiałów ,9 111,5 III. Zysk (strata) brutto ze sprzedaży ,0 96,0 IV. Koszty sprzedaży ,6 119,8 V. Koszty ogólnego zarządu ,5 108,4 VI. Zysk (strata) ze sprzedaży ,2 83,9 VII. Pozostałe przychody operacyjne ,7 42,7 VIII. Pozostałe koszty operacyjne ,8 82,7 IX. Zysk (strata) na działalności operacyjnej ,2 82,6 X. Przychody finansowe ,6 97,3 XI. Koszty finansowe ,9 158,6 XII. Zysk (strata) brutto ,2 81,4 XIV. Podatek dochodowy ,8 86,3 XIII. Zyski mniejszości x x XIV. Zysk netto ,5 80,2 1 Przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej ,1 82,5 2 Przypadający udziałowcom mniejszościowym (3 341) (4 850) (1 832) 68,9 264,7 9

13 Wskaźniki charakteryzujące działalność Grupy Kapitałowej Wskaźnik Treść Rentowność majątku Rentowność kapitału własnego Rentowność netto sprzedaży Rentowność brutto sprzedaży Płynność - wskaźnik płynności I Płynność - wskaźnik płynności II Płynność - wskaźnik płynności III Szybkość obrotu należnościami Szybkość spłaty zobowiązań Szybkość obrotu zapasami Pokrycie aktywów trwałych kapitałem własnym Trwałość struktury finansowania Aktywa bieżące netto Stopa zadłużenia Finansowanie aktywów obrotowych wynik finansowy netto suma aktywów wynik finansowy netto kapitał własny wynik finansowy netto Przychód ze sprzedaży produktów i towarów wynik ze sprzedaży produktów i towarów przychody netto ze sprzedaży produktów i towarów aktywa obrotowe ogółem zobowiązania i rezerwy krótkoterminowe aktywa obrotowe zapasy zobowiązania i rezerwy krótkoterminowe inwestycje krótkoterminowe zobowiązania i rezerwy krótkoterminowe należności z tyt. dostaw i usług x 365 przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów zobowiązania z tyt. dostaw i usług x 365 wartość sprzedanych towarów i materiałów + koszty wytworzenia sprzedanych produktów zapasy x 365 wartość sprzedanych towarów i materiałów + koszty wytworzenia sprzedanych produktów kapitał własny aktywa trwałe kapitał własny + zobowiązania i rezerwy długoterminowe suma pasywów aktywa obrotowe minus zobowiązania i rezerwy krótkoterminowe zobowiązania i rezerwy na zobowiązania pasywa zobowiązania bieżące + rezerwy krótkoterminowe aktywa obrotowe % 2,9 6,4 8,4 % 3,8 7,7 10,2 % 3,3 5,8 8,4 % 4,2 7,6 10,5 krotność pokrycia krotność pokrycia krotność pokrycia 2,0 2,6 2,3 1,1 1,5 1,2 0,2 0,3 0,2 dni 50,1 60,3 50,6 dni 61,5 50,1 58,5 dni 75,2 70,5 82,3 % 115,1 143,3 135,5 krotność pokrycia 0,8 0,8 0,8 tys. zł % 24,0 17,2 17,3 % 50,6 38,6 42,9 10

14 III. CZĘŚĆ SZCZEGÓŁOWA RAPORTU 1. Zasady rachunkowości Jednostka dominująca posiada aktualną dokumentację opisującą stosowane w Grupie Kapitałowej zasady rachunkowości, przyjęte przez Zarząd jednostki dominującej. Przyjęte zasady rachunkowości zostały przedstawione w notach do skonsolidowanego sprawozdania finansowego, w zakresie wymaganym przez Międzynarodowe Standardy Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską. Sprawozdania finansowe jednostek objętych skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym zostały sporządzone na koniec tego samego okresu sprawozdawczego, co sprawozdanie finansowe jednostki dominującej. 2. Podstawa sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej Stalprodukt S.A. zostało sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską i innymi obowiązującymi przepisami. Podstawę sporządzenia skonsolidowanego sprawozdania finansowego stanowiła dokumentacja konsolidacyjna sporządzona na podstawie wymogów rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 25 września 2009 roku w sprawie szczególnych zasad sporządzania przez jednostki inne niż banki i zakłady ubezpieczeń skonsolidowanych sprawozdań finansowych grup kapitałowych (Dz. U. z 2009 roku, nr 169, poz.1327). 3. Metoda konsolidacji Zastosowane metody konsolidacji zostały przedstawione w informacjach dodatkowych do skonsolidowanego sprawozdania finansowego. 4. Konsolidacja kapitałów i ustalenie udziałów niekontrolujących Kapitałem zakładowym Grupy Kapitałowej jest kapitał zakładowy jednostki dominującej. Wyliczenia pozostałych składników kapitału własnego Grupy Kapitałowej dokonano poprzez dodanie do poszczególnych składników kapitału własnego jednostki dominującej odpowiednich składników kapitału własnego jednostek zależnych objętych skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym, odpowiadających procentowemu udziałowi jednostki dominującej w kapitale własnym jednostek zależnych według stanu na koniec okresu sprawozdawczego. Do kapitału własnego Grupy Kapitałowej włączono tylko te części odpowiednich składników kapitału własnego jednostek zależnych, które powstały od dnia objęcia kontroli nad nimi przez jednostkę dominującą. Wyliczenia udziałów niekontrolujących w jednostkach zależnych objętych skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym dokonano na podstawie procentowego udziału udziałów niekontrolujących w kapitale własnym jednostek zależnych według stanu na koniec okresu sprawozdawczego. 11

15 5. Wyłączenia konsolidacyjne Dokonano wyłączeń konsolidacyjnych dotyczących wewnątrzgrupowych rozrachunków. Podczas konsolidacji dokonano wyłączeń dotyczących sprzedaży pomiędzy jednostkami Grupy, pozostałych wewnątrzgrupowych przychodów i kosztów operacyjnych oraz kosztów i przychodów finansowych. Dane, stanowiące podstawę do wyłączeń, uzyskano z ksiąg rachunkowych Stalprodukt S.A. lub jednostek zależnych i uzgodniono z informacjami uzyskanymi od jednostek zależnych. 6. Noty do skonsolidowanego sprawozdania finansowego Dane zawarte w notach do skonsolidowanego sprawozdania finansowego, zawierające opis znaczących zasad rachunkowości oraz inne informacje objaśniające, zostały przedstawione, we wszystkich istotnych aspektach, kompletnie i prawidłowo. Dane te stanowią integralną część skonsolidowanego sprawozdania finansowego. 7. Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej uwzględnia, we wszystkich istotnych aspektach, informacje, o których mowa w art.49 ustawy o rachunkowości oraz w Rozporządzeniu Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 roku w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa nie będącego państwem członkowskim( Dz. U. z 2009 r., nr 33, poz. 259 z późniejszymi zmianami)i są one zgodne z informacjami zawartymi w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym. 8. Informacja o opinii niezależnego biegłego rewidenta W oparciu o przeprowadzone badanie skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej sporządzonego na dzień 31 grudnia 2012 roku i za okres kończący się tego dnia wydaliśmy opinię. Teresa Sadowska, Biegły Rewident nr 9358 Kluczowy biegły rewident przeprowadzający badanie w imieniu Accord ab Biegli Rewidenci ul. Grabiszyńska 241, Wrocław Wrocław, dnia 23 kwietnia 2013 roku 12