Informacje ze Spółek. Biuletyn Dzienny. Biuro Analiz DMBH. 21 marca stron

Transkrypt

1 Biuletyn Dzienny 6 stron Informacje ze Spółek AC AC, którego przychody wzrosły o ponad 22% do 237,4m PLN w 2018 roku, przewiduje ich dwucyfrową zwyżkę w 2019 roku. Bogdanka 1. Bogdanka miała w 2018 r. 53,8m PLN zysku netto wobec 667,9m PLN rok wcześniej i 469,2m PLN EBITDA wobec 708,9m PLN w 2017 roku. 2. Bogdanka analizuje możliwość wypłaty dywidendy za 2018 r. Decyzję co do rekomendacji podziału zysku za 2018 rok podejmie w połowie 2Q19. CPD W odpowiedzi na zaproszenie CPD do składania ofert sprzedaży akcji złożono 51 ważnych ofert opiewających łącznie na akcji. CPD planowała skupić nie więcej niż akcji własnych, więc oferty zostaną zredukowane średnio o około 83,4%. Cyfrowy Polsat 1. Cyfrowy Polsat nadal szacuje, że przejęcie Netii da grupie łącznie 800 mln zł synergii (przychodowych, kosztowych i CAPEX) w latach Zysk EBITDA grupy Cyfrowego Polsatu w 4Q18 wyniósł 941,3m PLN i był o zgodny z konsensusem. Echo Investment Spółka opublikowała wyniki za 4Q18: 4Q18 kons. vs. kons. r/r k/k Przychody 273,9 252,5 8,5% -13,1% 10,2% EBIT 202,7 158,9 27,6% 194,7% 191,8% zysk netto j.d. 147,4 120,6 22,2% 97,1% 371,5% marża EBIT 74,0% 61,5% 12,55 52,18 46,06 marża netto 53,8% 45,6% 8,18 30,10 41,25 Enea 1. Wyniki Enei za 2018 r. są zgodne z przedstawionymi wcześniej szacunkami spółki. Zysk netto przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej 686,7m PLN. 2. Enea analizuje możliwość wypłaty dywidendy za 2018 rok. Zarząd przedstawi rekomendację na przełomie 1/2Q Grupa Enea zakłada, że jej nakłady inwestycyjne wyniosą w tym roku 2,62mld PLN. GTC 1. Zarząd Globe Trade Centre rekomenduje, by z zysku za 2018 roku spółka wypłaciła 0,37 PLN dywidendy na akcję. 2. Spółka opublikowała wyniki za 4Q18: 4Q18 kons. vs. kons. r/r k/k Przychody 38,7 38,8-0,2% 12,1% 1,2% EBIT 32,4 34,2-5,4% -50,0% -2,2% zysk netto j.d., 22,8 21,1 7,9% -48,9% 0,0% marża EBIT,90 PLN za 83,8% akcję. 88,5% -4,76-104,07-2,89 marża netto 59,0% 54,6% 4,41-70,30-0,71 Żywiec Członek zarządu nabył 4 akcje po cenie 460 PLN za akcję. KGHM KGHM zakłada, że środki uwolnione dzięki planowanemu obniżeniu o 15% podatku od kopalin przeznaczone zostaną na inwestycje w kraju lub redukcję zadłużenia. Dodał, że spółka chciałaby, by obciążenie tym podatkiem zostało jeszcze zmniejszone. Rafał Materka Analityk GPW 1D 1M YTD WIG 60, % 2.0% 5.4% WIG20 2, % 1.1% 3.3% mwig40 4, % 4.4% 9.1% swig80 12, % 4.2% 13.9% RYNKI WSCHODZĄCE 1D 1M YTD MSCI % 2.9% 12.6% BUX 41, % 3.2% 7.2% RTS 1, % 4.2% 15.0% ISE 103, % 1.6% 13.2% RYNKI ROZWINIĘTE 1D 1M YTD DJIA 25, % -0.5% 10.4% S&P500 2, % 1.8% 12.7% NASDAQ 7, % 3.4% 16.5% DAX 11, % 2.7% 9.9% FTSE100 7, % 1.0% 8.4% CAC40 5, % 4.1% 13.8% RYNEK PIENIĘŻNY I WALUTOWY WIBOR O/N 1.59% USDPLN % WIBOR 1M 1.64% EURPLN % WIBOR 3M 1.70% CHFPLN % WIBOR 6M 1.78% EURUSD % WIBOR 1Y 1.82% Stopa REPO 1.50% Biuro Analiz DMBH

2 PHN 1. PHN, który prowadzi obecnie negocjacje ze Skarbem Państwa w sprawie przejęcia PBP Chemobudowy Kraków i Centrum Biurowego Plac Grunwaldzki, spodziewa się zawarcia porozumienia w najbliższych tygodniach. 2. PHN w 4Q19 roku planuje pokazać znaczące wyniki z działalności deweloperskiej. 3. PHN chce kontynuować politykę dywidendową, która zakłada przeznaczenie na wypłatę dywidendy do 40% skonsolidowanego zysku netto. PKN Orlen Zarząd PKN Orlen postanowił zaproponować walnemu zgromadzeniu, aby przeznaczyć na wypłatę dywidendy za 2018 rok kwotę 1,5 mld PLN, czyli 3,5 PLN na akcję. PKP Cargo 1. PKP Cargo podpisało ze słowacją spółką Tatravagonka umowy na dostawę 936 nowych wagonów platform przeznaczonych do przewozów intermodalnych z terminem realizacji do końca grudnia 2022 roku. Wartość umowy nie przekroczy kwoty 368,4m PLN. 2. PKP Cargo prognozuje, że wynik EBITDA grupy kapitałowej w 2019 roku wyniesie 1 152,8 mld PLN. W 2018 roku EBITDA grupy wyniosła 907m PLN. 3. Zarząd PKP Cargo rekomenduje, by z zysku netto za 2018 rok wypłacić akcjonariuszom w formie dywidendy 67,18m PLN czyli 1,50 PLN na akcje. Rawlplug Zarząd Rawlplugu chce, by na dywidendę z zysku netto za 2018 rok trafiło 10,74m PLN, czyli 0,33 PLN na akcję. Ursus Działający na wniosek PKO BP komornik sądowy przy Sądzie Rejonowym w Lublinie dokonał zajęcia ruchomości Urususa obciążonych zastawami rejestrowymi. Makro GUS Produkcja przemysłowa w lutym +6,9% r/r (oczekiwania: +4,8% r/r, w styczniu: +6,1% r/r). GUS Ceny produkcji w lutym +2,9% r/r (oczekiwania: +2,7% r/r, w styczniu: +2,2% r/r). Kalendarium Makro GUS Produkcja budowlano-montażowa w lutym (oczekiwania: +6% r/r, w styczniu: +3,2% r/r). GUS Sprzedaż detaliczna w lutym (oczekiwania: +6,3% r/r, w styczniu: +6,6% r/r). Kalendarium Spółek Alumetal Publikacja raportu za 2018 rok. Aplisens Publikacja raportu za 2018 rok. Bogdanka Publikacja raportu za 2018 rok. Cyfrowy Polsat Publikacja raportu za 2018 rok. Capital Partners Publikacja raportu za 2018 rok. CC Energy Publikacja raportu za 2018 rok. Enea Publikacja raportu za 2018 rok. Echo Investment Publikacja raportu za 2018 rok. Instal Kraków Publikacja raportu za 2018 rok. JSW NWZA. JW Construction Publikacja raportu za 2018 rok. Kino Polska Publikacja raportu za 2018 rok. Krka Publikacja wstępnego raportu za 2018 rok. Neuca Wprowadzenie do obrotu na GPW akcji serii J oraz akcji serii Ł.

3 Patentus Publikacja raportu za 2018 rok. PCC Exol Publikacja raportu za 2018 rok. PKN Orlen Publikacja raportu za 2018 rok. Serinus Energy Publikacja raportu za 2018 rok. Ten Square Games Publikacja raportu za 2018 rok. Patentus Publikacja raportu za 2018 rok. Wezwania i skupy akcji Prime Car Management PSC III wzywa do sprzedaży akcji Prime Car Management, stanowiących 100% kapitału zakładowego, oferując po 20,00 PLN za papier. Przyjmowanie zapisów rozpocznie się 13 marca 2019 i potrwa do 15 kwietnia Atrem Grupa Immobile wzywa do sprzedaży nie mniej niż i nie więcej niż akcji Atrem, stanowiących odpowiednio 65,9% oraz 79,5% wszystkich akcji, oferując po 2,07 PLN za akcję na okaziciela oraz 3,95 PLN za akcję imienną. Rozpoczęcie przyjmowania zapisów nastąpi 15 marca 2019, a zakończenie 10 kwietnia ABC Data Roseville Investments i MCI Venture Capital wzywają do sprzedaży akcji ABC Data, stanowiących 37,1% kapitału zakładowego, oferując po 1,44 PLN za papier. Przyjmowanie zapisów rozpocznie się 15 lutego 2019 i potrwa do 17 kwietnia 2019.

4 Wskaźniki Spółek (1) C/Z C/WK EV/EBITDA Spółka Kurs BOGDANKA BUDIMEX ELEKTROBUDOWA TRAKCJA PRKiI ENEA ENERGA EUROCASH GRUPA AZOTY INTERCARS JSW KETY KGHM LPP NEUCA CCC ORANGE POLSKA CYFROWY POLSAT ORBIS PGE PGNIG PKP CARGO PKN LOTOS TAURON Źródło: DMBH Wskaźniki Spółek (2) C/Z C/WK ROE Spółka Kurs BANK MILLENNIUM % 5% 9% mbank % 7% 8% SANTANDER BP % 9% 11% ING BSK % 13% 13% ALIOR BANK % 11% 11% PEKAO % 10% 12% PKO BP % 10% 10% BGŻ BNPP 49.9 na na na na na na na na na PZU % 22% 21% GPW % 13% 13% Źródło: DMBH

5 Informacja Dodatkowa PRZED PRZYSTĄPIENIEM PRZEZ PAŃSTWA DO LEKTURY BIULETYNU DMBH INFORMUJE, ŻE: Niniejszy biuletyn został sporządzony przez Dom Maklerski Banku Handlowego S.A. (zwany dalej DMBH). Sporządzanie i udostępnianie biuletynu nie stanowi działalności maklerskiej w rozumieniu art. 69 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi i jest wykonywane w ramach działalności poza maklerskiej. Biuletyn został przygotowany na podstawie dostępnych i wiarygodnych danych z zastrzeżeniem, że DMBH nie jest uprawni ony do oceny wiarygodności lub rzetelności danych, na podstawie, których biuletyn został sporządzony. W związku z przyjętymi zasadam i sporządzania powyższego materiału, informacje w nim zawarte podawane są w formie przetworzonej oraz uproszczonej przez DMB H, dlatego też mogą mieć charakter niepełny oraz skondensowany w stosunku do materiałów źródłowych. Informacje zawarte w biuletynie mogą być wykorzystywane wyłącznie dla własnych potrzeb i nie mogą być kopiowane w jakiejkolwi ek formie ani przekazywane osobom trzecim. Informacje zawarte w biuletynie nie mogą być rozpowszechniane na terenie USA ani w żadnej innej jurysdykcji, w której takie rozpowszechnianie byłoby sprzeczne z prawem. Biuletyn nie jest przeznaczony dla osób posiadających stałe miejsce zamiesz kania w USA (US citizens). DMBH informuje, że w związku z wykonywaniem bieżącej działalności operacyjnej może działać jako dealer / animator / organizat or spółki na rynku giełdowym lub pozagiełdowym, nabywać lub zbywać papiery wartościowe spółek wchodzącyc h w skład klas aktywów wymienianych w wydawanych przez siebie materiałach oraz wykonywać inne czynności w zakresie działalności maklerskiej w stosun ku do tych spółek. Powyższe zastrzeżenie stosuje się odpowiednio do podmiotów, w stosunku, do których DMBH j est w jakimkolwiek stosunku zależności a pracownicy tych podmiotów łącznie z DMBH mogą piastować stanowiska kierownicze lub inne mające wpływ na działalność spółek wchodzących w skład klas aktywów ujętych w materiałach. Opinie oraz wnioski zawarte w niniejszym biuletynie ważne są na dzień jego ukazania się, a DMBH zastrzega sobie prawo ich zmiany bez uprzedzenia. Informacje podane w biuletynie DMBH nie uwzględniają polityki inwestycyjnej, pozycji finansowej ani potrzeb specyficznego odb iorcy, dlatego też mogą nie odpowiadać, w kontekście podejmowanych decyzji inwestycyjnych wszystkim inwestorom korzystającym z materiałów DMBH. Biuletyn DMBH nie powinien stanowić jedynego źródła podjęcia decyzji inwestycyjnej przez inwestora. Inwestor podejmując decyzję o zakupie lub sprzedaży papierów wartościowych lub innych instrumentów finansowych powinien wziąć pod uwagę fakt występowania ryzyka, które wiąże się z podjęciem decyzji inwestycyjnej, a w szczególności możliwość zmiany ceny instrumentów finansowych będących przedmiotem tej decyzji wbrew oczekiwaniom inwestora i w związku z tym nie uzyskania założonych przez inwestora zysków, a nawet utraty zainwestowanego kapitału. O ile nie jest to wyraźnie określone w treści prospektu emisyjnego, warunków emisji lub innego dokumentu informacyjnego, instrumenty finansowe nabyte przez Klienta za pośrednictwem DMBH nie mają charakteru d epozytu bankowego, nie są gwarantowane lub zabezpieczane przez DMBH lub Bank Handlowy w Warszawie S.A ani żaden z podmiotów z grupy Citi jak również nie są gwarantowane lub zabezpieczane przez Skarb Państwa lub inne instytucje państwowe; nie są także zobow iązaniem tych podmiotów względem Klienta. Inwestor powinien dążyć do dywersyfikacji polegającej na odpowiednim zróżnicowaniu portfela instrumentów finansowych celem zmniejszenia globalnego poziomu ryzyka. Niniejszy materiał został wydany jedynie w celach informacyjnych i nie jest ofertą ani zachętą do dokonywania transakcji kupna lub sprzedaży papierów wartościowych lub innych instrumentów finansowych,. Biuletyn nie stanowi analizy inwestycyjnej, analizy finansowej ani innej rekomendacji o charakterze ogólnym dotyczącej transakcji w zakresie instrumentów finansowych, o których mowa w art. 69 ust. 4 pkt 6 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi. Biuletyn nie jest sporządzany w ramach usługi doradztwa inwestycyjnego i nie stanowi rekomendacji inwestycyjnej. Inwestor ponosi odpowiedzialność za wyniki decyzji inwestycyjnych podjętych w oparciu o informacje zawarte w niniejszym mater iale. Wyniki inwestycyjne osiągnięte przez inwestora w przeszłości z wykorzystaniem materiałów przyg otowywanych przez DMBH nie mogą stanowić gwarancji ani podstawy twierdzenia, że zostaną powtórzone w przyszłości. Autor niniejszego opracowania zaświadcza, że informacje w nim przedstawione dokładnie odzwierciedlają jego własne opinie, ora z że nie otrzymał żadnego wynagrodzenia od emitentów, bezpośrednio lub pośrednio, za wystawienie tych informacji.

6 Niniejszy materiał odzwierciedla opinie i wiedzę jego autorów na dzień sporządzenia materiału. Dodatkowych informacji udziela Biuro Analiz DMBH. Nadzór nad działalnością DMBH sprawuje Komisja Nadzoru Finansowego. Dom Maklerski Banku Handlowego S.A. z siedzibą w Warszawie przy ul. Senatorskiej 16, zarejestrowany w rejestrze przedsiębiorc ów Krajowego Rejestru Sądowego przez Sąd Rejonowy dla m. st. Warszawy w Warszawie, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, pod numerem KRS , NIP: , wysokość kapitału zakładowego wynosi ,00 złotych; kapitał został w pełni opłacony.