Biuletyn Dzienny 5 stron Informacje ze Spółek Agora Średnia dzienna sprzedaż dzienników i tabloidów w październiku (w egz.): Październik r/r Gazeta Wyborcza 189 575-9% Rzeczpospolita 58 546-19% Dziennik Gazeta Prawna 56 131-8% Fakt 323 216 0% Super Express 160 236 3% BNPP Polska, BGŻ BNP Paribas i Rabobank porozumiały się w sprawie przymusowego wykupu akcji Banku BGŻ (BNP Paribas posiada 88,98% akcji BGŻ, a Rabobank 9,99% akcji). Budimex Konsorcjum Budimeksu (95% udział) oraz Ferrovial Agroman podpisało kontrakt na budowę odcinka drogi ekspresowej S5 za 387 mln PLN. Budimex Konsorcjum Budimeksu oraz Ferrovial Agroman złożyło najlepszą ofertę na budowę odcinka drogi ekspresowej S3 za 786 mln PLN. Bytom Spółka opublikowała dane o sprzedaży w listopadzie: Listopad r/r Styczeń-listopad r/r Przychody 9.2 22% 87.9 25% Sprzedaż detaliczna 9.2 22% 82.6 25% Sprzedaż hurtowa 0.0-5.2 34% Zysk brutto ze sprzedaży 5.1 24% 46.5 28% Detal Zysk brutto ze sprzedaży 5.1 24% 44.6 27% Hurt Zysk brutto ze sprzedaży 0.0-1.9 30% Marża brutto na sprzedaży 55% 1.1pp 53% 0.9pp Detal marża brutto na sprzedaży 55% 1.1pp 54% 1.1pp Hurt marża brutto na sprzedaży - - 36% -1.3pp Rafał Materka Analityk Maciej Kałowski Analityk GPW WIG 53,802 0.1% -0.2% 4.9% WIG20 2,445 0.0% -0.7% 1.9% WIG30 2,633-0.1% -0.3% 3.8% mwig40 3,606 0.2% 1.6% 7.8% WIG50 3,146 0.5% 0.4% -1.8% WIG250 1,172 0.2% -2.0% -15.0% RYNKI WSCHODZĄCE MSCI 119.1 0.5% 4.5% 6.3% BUX 17,282 0.5% -0.4% -6.9% RTS 949 2.5% -12.0% -34.3% ISE 84,915 0.0% 6.1% 25.2% RYNKI ŚWIATOWE DJIA 17,913 0.2% 3.1% 8.1% S&P500 2,074 0.4% 2.8% 12.2% NASDAQ 4,774 0.4% 2.9% 14.3% DAX 9,972 0.4% 7.8% 4.4% FTSE100 6,717-0.4% 3.5% -0.5% CAC40 4,392 0.1% 4.7% 2.2% RYNEK PIENIĘŻNY I WALUTOWY WIBOR O/N 2.08% USDPLN 3.3747 0.4% WIBOR 1M 2.08% EURPLN 4.1545-0.2% WIBOR 1Y 2.03% CHFPLN 3.4525-0.1% Stopa REPO 2.00% EURUSD 1.2311-0.6% BZ WBK PAP informuje w depeszy z 18:05, że planowana jest sprzedaż 468 tys. akcji banku (0,5% wyemitowanych akcji) poprzez przyśpieszoną budowę księgi popytu. Gino Rossi Spółka opublikowała dane o sprzedaży w listopadzie: Listopad r/r Styczeń-listopad r/r Skonsolidowane przychody 19.4 25% 218.5 18% Gino Rossi 11.6 24% 137.6 20% Sprzedaż detaliczna 10.7 31% 105.5 25% Sprzedaż hurtowa 0.9-25% 32.1 7% Simple 7.8 26% 81 14% Biuro Analiz DMBH
Lotos W listopadzie modelowa marża rafineryjna wyniosła 8,29 USD/bbl wobec 5,24 USD/bbl rok wcześniej. Sektor ubezpieczeniowy PIU poinformowała, że składki brutto przypisane w kanale direct (internet, telefon) spadły po III kwartałach 2014 roku o -11% r/r do 801 mln PLN. Spadek był spowodowany obniżeniem przypisu składek w większości kluczowych linii ubezpieczeń, w tym OC komunikacyjnego (-10% r/r). Spadek przypisu składek był wyższy niż spadek liczby sprzedanych polis (-1% w całości sprzedaży, w stosunku do -6% r/r w ubezpieczeniach OC komunikacyjnych). Marta Perwenis z Link4 cytowana przez PAP wskazała, że przyczyną spadku przypisu składek jest wojna cenowa. Transakcje Duda W ramach wezwania Cedrob nabył 6.394.051 akcji po 7,4 PLN za udział. Livechat Andrzej Różycki (Członek Rady Nadzorczej) sprzedał 30 tys. akcji po 25,01 PLN za udział. Sanwil Osoba z dostępem do informacji poufnych nabyła 49 tys. akcji po 0,19 PLN za udział. TVN Osoba z dostępem do informacji poufnych nabyła w ramach programu motywacyjnego 7.290 akcji po 11,68 PLN za udział oraz sprzedała 7.290 akcji po 16,1-16,2 PLN za udział. Ursus mwealth Management zwiększył udział swój udział do 5,1%. Vistula Jerzy Mazgaj nabył 1,4 mln akcji po 2 PLN za udział. Kalendarium Spółki Apator Pierwszy dzień obrotu bez prawa do dywidendy (0,3 PLN na akcje). JHM Development Zawieszenie obrotu w związku ze zmianą wartości nominalnej akcji. MPL Verbum Pierwszy dzień obrotu bez prawa do dywidendy (0,05 PLN na akcje). Novavis NWZA. Polimex-Mostostal NWZA. Sevenet ZWZA. Virtual Vision NWZA. Żywiec Dzień przyznania prawa do zaliczki na poczet dywidendy (5 PLN na akcje). Kalendarium Makro NBP RPP pozostawiła zgodnie z oczekiwaniami poziom stóp procentowych na dotychczasowym poziomie (obecna stopa referencyjna wynosi 2%). Wezwania Rovese Michał Sołowow wraz z FTF Galleon ogłosiły wezwanie do sprzedaży 339.224.545 akcji Rovese (41,81% kapitału akcyjnego), oferowana cena 1,42 PLN za udział. Zapisy potrwają od 3 grudnia do 8 stycznia 2015 r. Wzywający zamierza osiągnąć 100% ogólnej liczb głosów, a po przeprowadzeniu wezwania zwołać WZA w sprawie wycofania z obrotu na GPW.
Wskaźniki Spółek (1) C/Z C/WK EV/EBITDA Spółka Kurs 2014 2015 2016 2014 2015 2016 2014 2015 2016 BOGDANKA 109 15.4 10.9 10.3 1.5 1.4 1.3 6.4 5.4 5.1 BUDIMEX 138.30 20.2 19.8 17.1 7.1 7.0 6.6 9.7 9.9 8.1 ELECTRICA 11.24 15.2 12.9 11.3 0.7 0.7 0.7 4.8 3.4 3.5 ENEA 17.49 11.5 13.7 18.4 0.6 0.6 0.6 5.6 6.9 8.2 ENERGA 24.1 9.7 10.3 13.9 1.2 1.1 1.1 6.0 6.3 7.2 EUROCASH 38.94 26.2 20.2 16.8 5.4 4.5 3.8 14.5 12.3 10.7 FARMACOL 50.15 11.1 10.4 9.7 1.0 0.9 0.8 7.3 6.2 5.1 GRUPA AZOTY 66.29 37.1 15.8 15.4 1.1 1.1 1.0 10.4 7.3 7.0 INTERCARS 208 16.6 15.2 13.4 2.8 2.3 2.1 12.4 11.5 10.3 JSW 20-2.6-1.8-2.0 0.3 0.4 0.5 19.4 34.3 20.6 KETY 291.50 15.2 14.6 13.9 2.3 2.1 2.0 9.4 9.0 8.6 KGHM 118.20 11.4 8.3 7.5 1.0 0.9 0.8 4.4 3.8 3.5 LPP 8990.25 31.8 24.2 19.5 8.9 7.1 5.7 18.5 14.7 11.9 NEUCA 221.00 13.4 10.6 9.0 2.1 1.8 1.5 9.0 7.2 6.0 CCC 147.95 25.6 20.1 16.3 7.5 6.1 5.0 21.2 16.9 14.0 ORANGE POLSKA 9.45 26.6 31.9 28.5 1.0 1.0 1.1 4.2 4.4 4.4 ORBIS 40.27 21.3 19.7 18.1 0.9 0.9 0.9 7.5 7.0 6.4 PELION 76.50 9.1 8.4 7.9 1.4 1.2 1.1 7.2 6.7 6.2 PGE 20.1 9.2 11.5 11.4 0.8 0.8 0.8 5.1 6.1 6.5 PKN 47.45 14.7 14.5 10.1 0.8 0.7 0.7 6.6 6.5 5.3 LOTOS 26.6-24.3 9.8 6.9 0.5 0.5 0.4 17.5 5.8 4.6 ROVESE 1.41-119.0 68.3 26.5 0.6 0.6 0.6 8.8 7.9 6.5 TAURON 5.44 7.4 10.3 12.0 0.5 0.5 0.5 5.0 6.0 6.6 ZE PAK 28.62 8.4 10.7 7.5 0.4 0.4 0.3 4.8 5.4 5.2 Źródło: DMBH Wskaźniki Spółek (2) C/Z C/WK ROE Spółka Kurs 2014 2015 2016 2014 2015 2016 2014 2015 2016 BANK MILLENNIUM 8.17 15.3 13.5 12.0 1.7 1.6 1.5 12% 12% 13% mbank 509.05 16.1 14.9 12.5 2.0 1.9 1.8 13% 13% 15% BZ WBK 388 15.9 16.7 13.2 2.2 1.9 1.8 15% 12% 14% ING BSK 148.90 17.5 16.2 14.3 2.0 1.9 1.8 12% 12% 13% ALIOR BANK 81.70 19.2 14.2 11.3 2.0 1.7 1.5 11% 13% 14% PEKAO 189.8 18.5 16.9 14.8 2.1 2.1 2.0 11% 12% 14% PKO BP 38.1 15.0 13.7 11.2 1.7 1.6 1.5 12% 12% 14% GETIN NOBLE BANK 2.21 10.8 9.3 8.7 1.1 1.0 0.9 11% 11% 11% GETIN HOLDING 2.37 8.0 9.4 6.1 0.8 0.7 0.6 10% 8% 11% BNP PARIBAS POLSKA 62.5 19.0 17.1 10.4 1.0 0.9 0.9 5% 6% 9% PZU 479.00 13.2 17.9 16.3 3.1 3.3 3.3 24% 18% 20% GPW 46.20 18.1 16.4 16.6 2.8 2.6 2.5 16% 16% 15% OPEN FINANCE 3.69 5.2 7.9 6.9 0.4 0.4 0.4 9% 5% 6% Źródło: DMBH
Informacja Dodatkowa PRZYSTĄPIENIEM PRZEZ PAŃSTWA DO LEKTURY BIULETYNU DMBH INFORMUJE, ŻE: Niniejszy biuletyn został sporządzony przez Dom Maklerski Banku Handlowego S.A. (zwany dalej DMBH). Sporządzanie i udostępnianie biuletynu nie stanowi działalności maklerskiej w rozumieniu art. 69 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi i jest wykonywane w ramach działalności poza maklerskiej. Biuletyn został przygotowany na podstawie dostępnych i wiarygodnych danych z zastrzeżeniem, że DMBH nie jest uprawniony do oceny wiarygodności lub rzetelności danych, na podstawie, których biuletyn został sporządzony. W związku z przyjętymi zasadami sporządzania powyższego materiału, informacje w nim zawarte podawane są w formie przetworzonej oraz uproszczonej przez DMBH dlatego też mogą mieć charakter niepełny oraz skondensowany w stosunku do materiałów źródłowych. Informacje zawarte w biuletynie mogą być wykorzystywane wyłącznie dla własnych potrzeb i nie mogą być kopiowane w jakiejkolwi ek formie ani przekazywane osobom trzecim. Informacje zawarte w biuletynie nie mogą być rozpowszechniane na terenie USA ani w żadnej innej jurysdykcji, w której takie rozpowszechnianie byłoby sprzeczne z prawem. Biuletyn nie jest przeznaczony dla osób posiadających stałe miejsce zamieszkania w USA (US citizens). DMBH informuje, że w związku z wykonywaniem bieżącej działalności operacyjnej może działać jako dealer / animator / organizator spółki na rynku giełdowym lub pozagiełdowym, nabywać lub zbywać papiery wartościowe spółek wchodzących w skład klas aktywów wymienianych w wydawanych przez siebie materiałach oraz wykonywać inne czynności w zakresie działalności maklerskiej w stosunku do tych spółek. Powyższe zastrzeżenie stosuje się odpowiednio do podmiotów, w stosunku, do których DMBH jest w jakimkolwiek stosunku zależności a pracownicy tych podmiotów łącznie z DMBH mogą piastować stanowiska kierownicze lub inne mające wpływ na działalność spółek wchodzących w skład klas aktywów ujętych w materiałach. Opinie oraz wnioski zawarte w niniejszym biuletynie ważne są na dzień jego ukazania się, a DMBH zastrzega sobie prawo ich zmiany bez uprzedzenia. Informacje podane w biuletynie DMBH nie uwzględniają polityki inwestycyjnej, pozycji finansowej ani potrzeb specyficznego odb iorcy, dlatego też mogą nie odpowiadać, w kontekście podejmowanych decyzji inwes tycyjnych wszystkim inwestorom korzystającym z materiałów DMBH. Biuletyn DMBH nie powinien stanowić jedynego źródła podjęcia decyzji inwestycyjnej przez inwestora. Inwestor podejmując decyzję o zakupie lub sprzedaży papierów wartościowych lub innych instrumentów finansowych powinien wziąć pod uwagę fakt występowania ryzyka, które wiąże się z podjęciem decyzji inwestycyjnej, a w szczególności możliwość zmiany cen y instrumentów finansowych będących przedmiotem tej decyzji wbrew oczekiwaniom inwestora i w związku z tym nie uzyskania założonych przez inwestora zysków, a nawet utraty zainwestowanego kapitału. O ile nie jest to wyraźnie określone w treści prospektu emisyjnego, warunków emisji lu b innego dokumentu informacyjnego, instrumenty finansowe nabyte przez Klienta za pośrednictwem DMBH nie mają charakteru depozytu bankowego, nie są gwarantowane lub zabezpieczane przez DMBH lub Bank Handlowy w Warszawie S.A ani żaden z podmiotów z grupy Cit i jak również nie są gwarantowane lub zabezpieczane przez Skarb Państwa lub inne instytucje państwowe; nie są także zobowiązaniem tych podmiotów względem Klienta. Inwestor powinien dążyć do dywersyfikacji polegającej na odpowiednim zróżnicowaniu portfela i nstrumentów finansowych celem zmniejszenia globalnego poziomu ryzyka. Niniejszy materiał został wydany jedynie w celach informacyjnych i nie jest ofertą ani zachętą do dokonywania transakcji kupn a lub sprzedaży papierów wartościowych lub innych instrumentów finansowych,. Biuletyn nie stanowi analizy inwestycyjnej, analizy finansowej ani innej rekomendacji o charakterze ogólnym dotyczącej transakcji w zakresie instrumentów finansowych, o których mowa w art. 69 ust. 4 pkt 6 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi. Biuletyn nie jest sporządzany w ramach usługi doradztwa inwestycyjnego i nie stanowi rekomendacji inwestycyjnej. Biuletyn nie stanowi rekomendacji w rozumieniu Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005 roku w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, ich emitentów lub wystawców. Inwestor ponosi odpowiedzialność za wyniki decyzji inwestycyjnych podjętych w oparciu o informacje zawarte w niniejszym mater iale. Wyniki inwestycyjne osiągnięte przez inwestora w przeszłości z wykorzystaniem materiałów przygotowywanych przez DMBH nie mogą stanowić gwarancji ani podstawy twierdzenia, że zostaną powtórzone w przyszłości.
Autor niniejszego opracowania zaświadcza, że informacje w nim przedstawione dokładnie odzwierciedlają jego własne opinie, oraz że nie otrzymał żadnego wynagrodzenia od emitentów, bezpośrednio lub pośrednio, za wystawienie tych informacji. Niniejszy materiał odzwierciedla opinie i wiedzę jego autorów na dzień sporządzenia materiału. Dodatkowych informacji udziela Biuro Analiz DMBH. Nadzór nad działalnością DMBH sprawuje Komisja Nadzoru Finansowego. Dom Maklerski Banku Handlowego S.A. z siedzibą w Warszawie przy ul. Senatorskiej 16, zarejestrowany w rejestrz e przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego przez Sąd Rejonowy dla m. st. Warszawy w Warszawie, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, pod numerem KRS 0000002963, NIP: 526-10-05-097, wysokość kapitału zakładowego wynosi 70 950 000,00 złotych; kapitał został w pełni opłacony.