1. WYBRANE INFORMACJE FINANSOWE 2. CZYNNIKI I ZDARZENIA MAJĄCE WPŁYW NA OSIĄGNIĘTE WYNIKI FINANSOWE 3. OPIS DZIAŁAŃ ZARZĄDU W III KWARTALE 2012 ROKU

Transkrypt

1 LETUS CAPITAL S.A. Raport kwartalny za okres od do Katowice, 14 listopada 2012

2 1 1. WYBRANE INFORMACJE FINANSOWE Tabela 1 Rachunek zysków i strat - wybrane dane finansowe za III kwartał 2012 roku oraz dane porównawcze wraz z danymi narastającymi (dane nieaudytowane) Wybrane dane finansowe (w PLN) Q Q Q1-Q Q1-Q Przychody ze sprzedaży i zrównane z nimi , , , ,21 Zysk/strata ze sprzedaży , , , ,56 Zysk/strata z działalności operacyjnej , , , ,64 Zysk/strata brutto , , , ,05 Zysk/strata netto , , , ,76 Amortyzacja , , , ,42 Źródło: Letus Capital S.A. Tabela 2 Bilans - wybrane dane finansowe za III kwartał 2012 roku oraz dane porównawcze (dane nieaudytowane) Wybrane dane finansowe (w PLN) Kapitał własny , ,40 Zobowiązania długoterminowe , ,85 Zobowiązania krótkoterminowe , ,50 Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne , ,09 Należności długoterminowe 0,00 0,00 Należności krótkoterminowe , ,41 Źródło: Letus Capital S.A. 2. CZYNNIKI I ZDARZENIA MAJĄCE WPŁYW NA OSIĄGNIĘTE WYNIKI FINANSOWE W III kwartale 2012 roku Spółka kontynuowała prace nad projektami doradczymi, o których mowa była w raporcie za II kwartał. Projekty aktualne realizowane przez Letus Capital opierają się głównie na doradztwie strategicznym i poszukiwaniu inwestorów, zarówno strategicznych jak i finansowych, dla projektów inwestycyjnych. Emitent w ramach prac aktywnie realizuje działania tj. analiza due-diligence spółek, wycena podmiotów, doradztwo przy budowaniu strategii i założeń inwestycji, doradztwo przy negocjacjach warunków transakcji, a także finalizacji transakcji. Letus Capital współpracuje również przy projektach M&A oraz sprzedaży przedsiębiorstw. Z uwagi na rozbudowany charakter i specyfikę prowadzonych prac, wynagrodzenie Emitenta jest uzależnione od pozytywnego efektu końcowego realizacji całego procesu. W III kwartale 2012 roku nie udało się sfinalizować realizowanych projektów, co przyczyniło się do niskiego poziomu przychodów ze sprzedaży osiągniętych w tym kwartale jak i okresu od początku roku. Specyfika wynagrodzenia success-fee sprawia, że wynagrodzenie jest otrzymywane dopiero przy finalizacji transakcji. Dwa z obecnie realizowanych przez Emitenta projektów są w zaawansowanych stadiach, jednakże nie jest możliwe jednoznacznie określenie terminu ich finalizacji. Zamknięcie części z projektów zostało przesunięte na pierwsze półrocze 2013 roku. Na odnotowany wynik netto znaczny wpływ, podobnie jak w II kwartale 2012 roku, miało przeszacowanie wartości aktywów (koszty finansowe) wchodzących w skład portfela inwestycyjnego Emitenta (HEFAL SERWIS, ALUMAST). Koszt ten ma jednak charakter tylko księgowy. 3. OPIS DZIAŁAŃ ZARZĄDU W III KWARTALE 2012 ROKU W III kwartale 2012 roku kontynuowane były działania mające na celu zakończenie prac (głównie negocjacji) w ramach realizowanych projektów doradczych. Oprócz zleceń już pozyskanych Zarząd odbył szereg spotkań z potencjalnymi klientami, które wskazują, że na rynku istnieje zapotrzebowanie na usługi z zakresu corporate finance i M&A wśród małych i średnich przedsiębiorstw, które są klientem docelowym Emitenta.

3 2 W okresie III kwartału nawiązane zostały również bezpośrednie kontakty z inwestorami azjatyckimi (głównie fundusze PE), które wyraziły chęć inwestowania na rynku Europy Środkowo-Wschodniej, w tym Polski. Niewykluczone, że kontakty te w przyszłości zaowocują nawiązaniem współpracy przy konkretnym projekcie w przypadku, gdy inwestor wyrazi zainteresowanie projektem przedstawionym przez Emitenta. Potencjał taki cały czas istnieje, gdyż przedstawiciele Letus Capital są w stałym kontakcie ze stroną inwestorów azjatyckich i przedstawiają im projekty, przy których pracuje Emitent. Na przełomie drugiego i trzeciego kwartału br. do Zarządu Spółki został powołany Pan Wojciech Tomikowski (formalnie swoją pracę w Spółce rozpoczął w dniu 2 lipca 2012 roku). Wraz z Prezesem Spółki, w trzecim kwartale 2012 roku Pan Tomikowski prowadził kilka projektów M&A jak również pośrednictwa w sprzedaży przedsiębiorstw. Z uwagi na długoterminowy charakter projektów i rozległy obszar zadań do wykonania przez Emitenta i współpracujące z nim fundusze (inwestycyjne, private equity, fundusze kapitału zalążkowego i inne) - w tym między innymi ocena atrakcyjności i szans spółki-celu inwestycyjnego na pozyskanie inwestora, przygotowanie profesjonalnej prezentacji inwestorskiej, research rynku, negocjacje i ustalenie warunków transakcji, due diligence tych podmiotów - oraz w obliczu niestabilnej sytuacji na rynkach finansowych, a tym samym wysokim ryzykiem inwestycyjnym, w trzecim kwartale nie sfinalizowano żadnego z prowadzonych projektów. Realizacja części z nich, po szerokich konsultacjach potencjalnych inwestorów z menedżerami spółek-celów inwestycyjnych, została przesunięta na pierwsze półrocze 2013 roku. Niemniej, Spółka wciąż pozyskuje nowe projekty doradcze, które również uzależnione są od sukcesu końcowego, dlatego też wynagrodzenie Emitenta będzie wypłacane w postaci tzw. success-fee. W przeciągu trzeciego kwartału br. Emitent informował swoich Akcjonariuszy o otrzymaniu w dniu 1 sierpnia 2012 br. oświadczeń Pana Piotra Szczeszka oraz Pana Grzegorza Drozdowskiego o rezygnacji z pełnienia funkcji Członków Rady Nadzorczej GoAdvisers S.A. z dniem 31 lipca 2012 roku. W dniu 7 sierpnia br. Emitent otrzymał Postanowienie Sądu Rejonowego Katowice-Wschód w Katowicach Wydział VIII Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego z dnia 27 lipca 2012 roku, o zarejestrowaniu zmiany firmy spółki GoAdvisers S.A. na Letus Capital S.A. W związku ze zmianą nazwy Spółki, zarejestrowane zostały zmiany w Statucie Emitenta, o czym ten informował w raporcie bieżącym nr 27/2012. Ponadto inwestorom została zaprezentowana nowa domena strony internetowej Emitenta ( - nowa strona w budowie, a oczekiwany termin uruchomienia to grudzień br.) oraz główny adres mailowy office@letuscap.com. W dniu 24 sierpnia br. Emitent poinformował, iż w związku ze zmianą firmy Spółki, począwszy od dnia 27 sierpnia br. akcje Emitenta są notowane pod nazwą skróconą LETUS i oznaczeniem LET. Zarząd Letus Capital S.A. pragnie podkreślić, że aktualnie uwaga całego zespołu Letus Capital skupiona na jest finalizacji kluczowych projektów, które weszły już w zaawansowaną fazę. Ich pozytywne zakończenie będzie miało istotny wpływ na sytuację finansową Emitenta i umożliwi zdobycie ważnych referencji, które zostaną wykorzystane przy pozyskiwaniu kolejnych zleceń. 4. STANOWISKO ODNOŚNIE MOŻLIWOŚCI ZREALIZOWANIA PUBLIKOWANYCH PROGNOZ WYNIKÓW NA DANY ROK W ŚWIETLE WYNIKÓW ZAPREZENTOWANYCH W DANYM RAPORCIE KWARTALNYM Nie dotyczy. Zarząd Letus Capital S.A. nie publikował prognoz wyników finansowych. 5. STRUKTURA AKCJONARIATU EMITENTA Rysunek i tabela poniżej przedstawiają strukturę akcjonariatu Emitenta na dzień publikacji niniejszego raportu kwartalnego ze wskazaniem akcjonariuszy posiadających ponad 5% głosów na WZ Emitenta. Struktura akcjonariatu została sporządzona w oparciu o zawiadomienia podane do publicznej wiadomości w trybie art. 70 pkt 1 Ustawy o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych. Struktura akcjonariatu Emitenta jest na bieżąco aktualizowana na stronie internetowej Letus Capital w dziele Relacji inwestorskich.

4 3 Tabela 3 Struktura akcjonariatu Emitenta na dzień r. Akcjonariusz Liczba akcji Udział Liczba głosów Udział KDG Invest Limited ,97% ,97% Letus Capital S.A ,20% ,20% Pozostali ,83% ,83% Razem ,00% ,00% Źródło: opracowanie własne na podstawie opublikowanych zawiadomień Rysunek 1 Struktura akcjonariatu Emitenta KDG Invest Limited Letus Capital S.A. Pozostali Źródło: opracowanie własne na podstawie opublikowanych zawiadomień 6. WSKAZANIE JEDNOSTEK WCHODZĄCYCH W SKŁAD GRUPY KAPITAŁOWEJ EMITENTA NA OSTATNI DZIEŃ OKRESU OBJĘTEGO RAPORTEM KWARTALNYM W skład grupy kapitałowej Emitenta, na ostatni dzień okresu objętego raportem kwartalnym, wchodzi spółka GoAdvisers Seed Capital sp. z o.o., w której Emitent posiada 100% udziału w kapitale zakładowym. 7. WSKAZANIE PRZYCZYN NIESPORZĄDZANIA SKONSOLIDOWANYCH SPRAWOZDAŃ FINANSOWYCH Emitent nie sporządza skonsolidowanych sprawozdań finansowych na podstawie art. 56 i 58 ustawy z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości z dnia 29 września 1994 r. (Dz. U. z 2009 r. Nr 152, poz. 1223, z późn. zm.)

5