SERWIS PORANNY. Kluczowe informacje ze spółek. Informacje ze spółek. Kalendarium spółek giełdowych. AMICA - Dzień wypłaty dywidendy.

Transkrypt

1 DOM MAKLERSKI ING 5 lipca 2016 Indeksy Kurs Zmiana % mwig swig WIG WIG DAX CAC SP NASDAQ Indeksy Branżowe Kurs Zmiana % Banki Surowce Chemia Budownictwo Deweloperzy Energetyka Spożywczy Informatyka Media Paliwowy Polskie Telekomunikacja Ukraińskie Waluty Kurs Zmiana USD/PLN EUR/PLN CHF/PLN EUR/USD SERWIS PORANNY Kluczowe informacje ze spółek Lotos, PKN Orlen wyraźnie niższe marże rafineryjne w tym roku PKP Cargo spółka zamierza podjąć kolejne kroki w związku z zawyżeniem wyceny przejętej spółki Informacje ze spółek Sektor bankowy, OFE, Nieruchomości, JSW, Enea, Dębica, Lokum Deweloper, Dom Development, Vantage Development, Best, Robyg, Redan, Eurohold, Emperia Kalendarium spółek giełdowych 11:00 - MAGELLAN - Nadzwyczajne walne zgromadzenie. Zmiany w radzie nadzorczej 12:00 - GRUPAAZOTY - Zwyczajne walne zgromadzenie. Kontynuacja obrad WZA z 6 czerwca. AMICA - Dzień wypłaty dywidendy. 4,00 PLN na akcję ECHO - Dzień dywidendy. 3,84 PLN na akcję IZOBLOK - Kalendarium emisji. Koniec przyjmowania zapisów w transzy indywidualnej. Oferta publiczna do 300 tys. akcji serii D. KREC - Dzień dywidendy. 0,30 PLN na akcję MENNICA - Dzień wypłaty dywidendy. 0,50 PLN na akcję PEP - Dzień wypłaty dywidendy. 0,50 PLN na akcję Aktualizacja notowań: :52 PEP - Dzień wypłaty dywidendy. 0,50 PLN na akcję UNIBEP - Dzień wypłaty dywidendy. 0,17 PLN na akcję Najważniejsze wydarzenia makroekonomiczne 09:55 - Markit - Niemcy - PMI w usługach wg Markit 10:30 - Markit - Wielka Brytania - PMI w usługach wg Markit 11:00 - UE - Sprzedaż detaliczna m/m 11:00 - UE - Sprzedaż detaliczna r/r 16:00 - USA - Nowe zamówienia w przemyśle m/m Zespół Doradztwa i Analiz 1

2 Kluczowe informacje ze spółek Lotos, PKN Orlen wyraźnie niższe marże rafineryjne w tym roku Grupa Lotos szacuje, że modelowa marża rafineryjna spółki w czerwcu 2016 roku wyniosła 7,09 USD/bbl wobec 6,23 USD/bbl w maju 2016 r. - poinformowała firma na swojej stronie internetowej. Komentarz: Poziom czerwcowej marży rafineryjnej Lotosu jest wyższy od średniej z całego II kwartału, która wyniosła 6,49 USD na baryłkę. W I kw. tego roku było to 6,51 USD na baryłkę. Nieco niższy poziom marży rafineryjnej w czerwcu br. odnotował natomiast PKN Orlen (6 USD na baryłce). Sprawdziły się tym samym prognozy analityków, iż w tym roku spółki paliwowe odczują istotny spadek marż. W analogicznym okresie ubiegłego roku marże rafineryjne przekraczały bowiem poziom 10 USD na baryłkę. PKP Cargo spółka zamierza podjąć kolejne kroki w związku z zawyżeniem wyceny przejętej spółki Wycena przejętej w 2015 roku przez PKP Cargo spółki Advanced World Transport mogła być zawyżona, a wartość całej transakcji mogła wykraczać poza poziom akceptowalny dla racjonalnie działającego inwestora - poinformowało PKP Cargo w komunikacie. Komentarz: Akcje PKP Cargo wyraźnie straciły na wartości w ubiegłym roku. Próba ograniczenia strony kosztowej spotkała się z protestami załogi i długotrwałym szkodliwym dla spółki sporem. Zarząd spółki zlecił sporządzenie ekspertyzy dotyczącej poprawności metodycznej wyceny AWT. Umowa na zakup 80 proc. udziałów w AWT, który jest drugim co do wielkości kolejowym przewoźnikiem towarowym w Czechach, została podpisana w grudniu 2014 r. Kwota transakcji wynosiła 103,2 mln euro i była oceniana przez rynek jako bardzo wysoka. Zarząd spółki PKP Cargo zamierza podjąć kolejne kroki w tej sprawie. Informacje ze spółek Sektor bankowy. Zysk netto sektora bankowego w okresie styczeń-maj 2016 roku wyniósł 5,29 mld zł, czyli spadł o 17 proc. rok do roku - podał Narodowy Bank Polski. OFE. Nie było i nie ma w planach nacjonalizacji OFE, ale mamy bardzo dobry plan jak zbudować polski kapitał - poinformował podczas konferencji wicepremier i minister rozwoju Mateusz Morawiecki. Nieruchomości. Resort rozwoju proponuje stworzenie publicznych funduszy nieruchomości, które w formie spółek notowanych na GPW inwestowałyby w nieruchomości mieszkaniowe i komercyjne przynoszące stały dochód - wynika z dokumentu przygotowanego przez resort rozwoju. JSW. Jastrzębska Spółka Węglowa podpisała z PGNiG Termika przedwstępną umowę sprzedaży Spółki Energetycznej "Jastrzębie" łącznie za 371,8 mln zł - podała JSW w komunikacie. Podpisanie przyrzeczonej umowy sprzedaży planowane jest na początek sierpnia 2016 r. Enea. Elektrownia Kozienice 4 lipca wyłączyła blok nr. 5 o mocy 225 MW z powodu wysokiej temperatury wody zrzutowej. Ponowne uruchomienie bloku nastąpi 6 lipca - podała Enea Wytwarzanie na stronach internetowych. Dębica. Firma Oponiarska Dębica otrzymała od prezesa URE zawiadomienie o wszczęciu postępowania w związku z podejrzeniem naruszenia przez spółkę obowiązku stosowania się do ograniczeń w poborze energii elektrycznej - podała spółka w komunikacie. Lokum Deweloper zakłada, że uzupełnienie oferty o nowe inwestycje pozwoli spółce wrócić w kolejnych kwartałach do poziomów sprzedaży z I kwartału, kiedy znalazł nabywców na ponad 170 lokali. Tym samym w całym roku spółka może sprzedać ok. 0 lokali - wynika z wypowiedzi prezesa Bartosza Kuźniara. Dom Development sprzedał netto w II kwartale 2016 roku 701 lokali, a przekazał podała spółka w komunikacie. Vantage Development sprzedał w II kwartale 2016 r. 180 lokali netto wobec 242 lokali rok wcześniej. Spółka przekazała w tym czasie klientom 36 lokali - poinformował deweloper w komunikacie. Spółka podała, że "z nawiązką" zrealizuje plan sprzedaży na 2016 r. na poziomie ponad 700 lokali. Best. Zarząd spółki Best uchwalił program emisji obligacji o wartości nominalnej do 200 mln zł - podała spółka w komunikacie. Robyg rozważa wyemitowanie do 100 mln zł niezabezpieczonych obligacji serii S o terminie zapadalności 4 lub 5 lat. Emisja miałaby nastąpić do 25 lipca 2016 r. - podał deweloper w komunikacie. Redan. W wezwaniu do sprzedaży akcji Redanu zawarto transakcje na akcji tej spółki - poinformował pośredniczący w wezwaniu DM BZ WBK. Spółka Redral kupiła wszystkie akcje, które były przedmiotem zapisów. Eurohold Bulgaria wypłaci 365,7 tys. BGN dywidendy, co oznacza 0, BGN netto dywidendy na akcję - poinformowała spółka w komunikacie. Zespół Doradztwa i Analiz 2

3 Emperia. Stokrotka, spółka zależna Emperii, osiągnęła w czerwcu sprzedaż towarów na poziomie 193 mln zł, co oznacza wzrost o 27,6 proc. rdr - podała Emperia w komunikacie. Makroekonomia Polska Zakładane wybrane efekty Programu Budowy Kapitału obejmują m.in. podniesienie tempa wzrostu PKB rocznie około 0,4 pkt. proc. w efekcie podniesienia stopy oszczędności i inwestycji w gospodarce - wynika z zaproponowanego w poniedziałek przez rząd Program Budowy Kapitału Polaków. Długoterminowa stabilność finansów publicznych jest wśród głównych celów programu oszczędnościowego - powiedział wicepremier, minister rozwoju Mateusz Morawiecki. Ministerstwo Finansów jest przekonane o korzystnym wpływie Programu Budowy Kapitału na polską gospodarkę, finanse publiczne oraz wysokość świadczeń dla przyszłych emerytów. Swoje szczegółowe wyliczenia resort przedstawi "niezwłocznie po otrzymaniu szczegółów projektu". Powstanie Funduszu Ekspansji Kapitałowej, który będzie wspierał ekspansję polskich małych i średnich firm za granicą zapowiedział wicepremier, minister rozwoju Mateusz Morawiecki. Największe różnice między dynamiką cen w Internecie a sklepami stacjonarnymi występują dla kategorii "żywność i napoje bezalkoholowe", zaś najmniejsze dla kategorii "transport" oraz "odzież i obuwie" - wynika z analizy przygotowanej dla PAP przez firmę CASE. Ceny towarów i usług w Internecie spadły w czerwcu o 0,3 proc. mdm - szacuje niezależna instytucja badawcza CASE (Centrum Analiz Społeczno-Ekonomicznych), zbierająca informacje o cenach na podstawie danych z Internetu. Makroekonomia Zagranica Ceny produkcji sprzedanej przemysłu (PPI) w strefie euro wzrosły o 0,6 proc. w maju, licząc miesiąc do miesiąca, a rok do roku spadły o 3,9 proc. - podał w komunikacie europejski urząd statystyczny Eurostat. Wskaźnik zaufania wśród inwestorów w strefie euro w lipcu spadł do 1,7 pkt. z 9,9 pkt. miesiąc wcześniej - podała grupa badawcza Sentix w komunikacie. Zespół Doradztwa i Analiz 3

4 WIG20 - wykres dzienny świecowy Relative Strength Index ( ) Volume (25,854,472), MACD ( ) 16 February March April May June July x1000 Analiza indeksu WIG20 Stonowana reakcja GPW na kwestię OFE Początek pierwszego pełnego tygodnia wakacji nie pozwolił inwestorom giełdowym na chwilę wytchnienia. Publikacja rządowego planu reformy OFE spowodowała osłabienie GPW na początku notowań. Do głębszej przeceny jednak nie doszło. Propozycja dotycząca funduszy emerytalnych w krótkim terminie okazała się bowiem w miarę neutralna dla rynku akcji. W drugiej połowie poniedziałkowych notowań indeks WIG20 odrobił ok. połowę początkowego spadku, a na wykresie świecowym dziennym pojawił się korpus z długim cieniem z dołu. Sytuacja techniczne indeksu największych spółek nadal nie skłania do powiększania ekspozycji w akcje. Podaż posiada przewagę na walorach największych banków. Wczoraj kursy PKO BP i Pekao S.A. straciły na wartości odpowiednio 2,62 proc. i 3,68 proc. Po drugiej stronie znajdują się akcje korzystające ze stosunkowo wysokich cen ropy naftowej (Lotos, PGNiG) i wyższych cen metali szlachetnych (KGHM). mwig - dzienny świecowy Relative Strength Index ( ) Volume (7,194,2), MACD ( ) September November 2016 February March April May June July x1000 Analiza indeksu mwig Słabszy okres spółek średniej kapitalizacji Niepewność związana z długoterminowym wpływem efektów reformy OFE na sytuację spółek giełdowych w największym stopniu odbiła się na wycenie mid capów. To właśnie w spółkach średniej kapitalizacji OFE posiadają procentowo największy udział w akcjonariacie. Rząd zamierza wykorzystać środki zgromadzone w OFE do wsparcia polskiej gospodarki i budowy oszczędności emerytalnych polskich gospodarstw domowych. Dodatkowo stworzony zostanie Fundusz Rezerwy Demograficznej (35 mld zł), do którego jak zapewnia strona rządowa, nie mają tracić akcje polskich spółek, a jedynie obligacje i akcje spółek zagranicznych oraz gotówka. Indeks mwig stracił wczoraj najwięcej, bo 1,87% i znajduje się w niewielkiej odległości od poziomu ostatniego dołka z 27 czerwca br. (3.312 pkt. w cenach zamknięcia). S&P500 - wykres dzienny świecowy Relative Strength Index ( ) Volume (0), MACD ( ) Aug Sep Oct Nov Dec 2016 Feb Mar Apr May Jun Jul Analiza indeksu S&P Powrót amerykanów z długiego weekendu Indeksy za oceanem mają za sobą bardzo udany tydzień. S&P500 z dużym impetem wrócił w okolice maksimów z początku czerwca br. (2.120 pkt.). Dzisiejszy poranny lekko ujemny poziom futures sygnalizuje, iż Amerykanie po powrocie z długiego weekendu mogą być skłonni do realizacji zysków. Z punktu widzenia analizy technicznej indeks S&P500 posiada obecnie sporo miejsca na wykonanie spadkowej korekty. Pierwsze ważne wsparcie znajduje się w rejonie poziomu pkt. Z kolei dopiero wybicie w górę ponad strefę pkt. stanowiłoby pozytywny sygnał i zachęciło większy kapitał do inwestycji również na rynkach europejskich. Zespół Doradztwa i Analiz 4

5 Zespół Doradztwa i Analiz 5