PISMO ZARZ!DU T2 INVESTMENT S.A. DO AKCJONARIUSZY

Transkrypt

1 PISMO ZARZDU T2 INVESTMENT S.A. DO AKCJONARIUSZY Szanowni Akcjonariusze, Przekazuj w Wasze rce raport finansowy, podsumowuj"cy dzia#alno$ci naszej Spó#ki w roku Na wstpie chcia#bym podkre$li%, &e rok 2011 by# ju& czwartym rokiem funkcjonowania Spó#ki na rynku NewConnect, a sprawozdanie finansowe za 2011 rok jest ju& pi"tym sprawozdaniem rocznym przekazanym ogó#owi Akcjonariuszy w czasie obecno$ci Spó#ki na tym rynku. Dzia#ania podejmowane przez Spó#k w 2011 roku oznacza#y konsekwentn" realizacj jej strategii. W ramach tych dzia#a', T2 Investment S.A z jednej strony d"&y#a do ugruntowania pozycji w tradycyjnych obszarach swojej dzia#alno$ci gospodarczej, tzn. w szeroko rozumianym sektorze nieruchomo$ciowo-budowlanym, intensyfikuj"c jednocze$nie dzia#ania w obszarze inwestycji kapita#owych, tak&e w podmioty dzia#aj"ce w bran&ach innych ni& nieruchomo$ci i budownictwo. W zakresie dzia#alno$ci zwi"zanej z rynkiem nieruchomo$ci, Spó#ka koncentrowa#a si na dzia#aniach maj"cych na celu: (1) uzyskanie satysfakcjonuj"cej rentowno$ci na prowadzonych projektach redeweloperskich oraz pozyskanie nowych projektów w tym obszarze, (2) modernizacj posiadanej bazy nieruchomo$ci przeznaczonych pod wynajem, a w konsekwencji istotne zwikszenie w przysz#o$ci przychodów uzyskiwanych z tego typu dzia#alno$ci. Najwa&niejszym wydarzeniem minionego roku by#o zako'czenie realizacji projektu pt. Stworzenie Inkubatora wspieraj"cego firmy rozpoczynaj"ce dzia#alno$%, z uwzgldnieniem osób bezrobotnych z pomys#em na biznes przez Spó#k T2 Inkubator Sp. z o.o., 100 % zale&n" od Spó#ki T2 Investment S.A. W rezultacie w chwili obecnej T2 Inkubator Sp. z o.o. wynajmuje kompleksowo wyposa&one powierzchnie biurowe nowo powstaj"cym przedsibiorstwom oraz m#odym firmom charakteryzuj"cym si wysokim stopniem innowacyjno$ci. W roku 2012 T2 Inkubator Sp. z o.o. zamierza zwikszy% swoje przychody po przez $wiadczenie us#ug dla innych ni& zwi"zane z projektem podmiotów w zakresie

2 gospodarki nieruchomo$ciami oraz po przez wprowadzenie do sprzeda&y nowego rodzaju produktów i us#ug. Jednocze$nie Spó#ka prowadzi#a intensywne dzia#ania zmierzaj"ce do pozyskania finansowania ze $rodków publicznych, z projektu pt.: Podniesienie standardu powierzchni biurowo socjalnej oferowanej pod wynajem. Stworzenie i wyposa&enie stanowisk pracy do obs#ugi administracyjnej wynajmowanej powierzchni w ramach konkursu nr 11/I/2010 dla osi Priorytetowej I Konkurencyjno$% Przedsibiorstw, dzia#anie 1.2 Wsparcie rozwoju Ma#ych i (rednich Przedsibiorstw, Schemat IV realizowanego w ramach Wielkopolskiego Regionalnego Programu Operacyjnego na lata , Fundusze Europejskie dla rozwoju innowacyjnej Wielkopolski, z zamiarem ich przeznaczenia na rozwój swojej dotychczasowej dzia#alno$ci. Efektem tych dzia#a' by#o faktyczne pozyskanie przez Spó#k w 2011 r. $rodków finansowych. Elementem strategii, który zamierzamy zdecydowanie rozwin"% w najbli&szych latach bdzie koncentracja na dokonywaniu atrakcyjnych d#ugoterminowych inwestycji kapita#owych w podmioty o profilu dzia#alno$ci spójnym z zakresem kompetencyjnym naszej Spó#ki. Bdziemy d"&y% do wzmocnienia aktywno$ci w ka&dym z wymienionych powy&ej obszarów i do#o&ymy wszelkich stara', aby ostatecznie zapewni% akcjonariuszom naszej Spó#ki d#ugofalowy wzrost jej warto$ci. Wzrost oparty o solidne fundamenty. Z powa&aniem Tomasz Tyliski Prezes Zarz"du

3 T2 INVESTMENT S.A. ul. Jasielska 16 A Poznań Wybrane dane finansowe przeliczone na EURO Wyszczególnienie Za okres PLN Za okres Za okres Za okres Lp. 1. Przychody netto ze sprzeday 865, z" 705, z" 209, # 176, # 2. Zysk (strata) na dzia"alno$ci operacyjnej -675, z" -1,133, z" -163, # -283, # 3. Zysk (strata) brutto -3,406, z" 2,184, z" -822, # 545, # 4. Zysk (strata) netto -2,951, z" 1,739, z" -712, # 434, # 5. Przep"ywy pieni%ne netto, razem 632, z" -1,392, z" 152, # -347, # 6. Aktywa trwa"e 10,647, z" 17,665, z" 2,410, # 4,460, # 7. Aktywa obrotowe 10,869, z" 7,585, z" 2,460, # 1,915, # 8. Aktywa razem 21,517, z" 25,250, z" 4,871, # 6,375, # 9. Naleno$ci krótkoterminowe 2,703, z" 2,497, z" 612, # 630, # 10. Naleno$ci d"ugoterminowe 0.00 z" 0.00 z" 0.00 # 0.00 # 11. Inwestycje krótkoterminowe 6,430, z" 3,341, z" 1,455, # 843, # 12. Zobowi&zania krótkoterminowe 630, z" 926, z" 142, # 233, # 13. Zobowi&zania d"ugoterminowe 0.00 z" 90, z" 0.00 # 22, # 14. Kapita" w"asny 20,567, z" 23,518, z" 4,656, # 5,938, # 15. Kapita" zak"adowy 6,150, z" 6,150, z" 1,392, # 1,552, # EUR Dane finansowe z bilansu zosta"y przeliczone na EUR wed"ug $redniego kursu og"oszonego przez Narodowy Bank Polski: Bilans na dzie': Kurs $redni NBP 1PLN za 1 EUR Nr Tabeli r /A/NBP/ r r /A/NBP/ r. Kurs $redni NBP Okres 1PLN za 1 EUR za dany okres Dzie' og"oszenia Dane finansowe z rachunku przep"ywów pieni%nych i rachunku zysków i start zosta"y przeliczone na EUR wed"ug $redniego kursu wyliczonego jako $rednia artmetyczna $rednich kursów og"aszanych przez Narodowy Bank Polski na ostatni dzie' miesi&ca za okres na który zosta" sporz&dzony rachunek przep"ywów pieni%nych i rachunek zysków i strat

4 "#$%&'( )*"+",-"./0"12)+",-"3-,", ,-"9:7702;8

5 " #$%"&%$'()*"+),*-%./('0%" "12345'%"" "# $%&'()*'%) 7 ()DE+%0/ #@77 ;.61 <.?7 >;1<%0/ #@77 ;.61 #CA788#27F ;.).,D.<7()DE+%0/#@77;.61<.?7 >;1<%0/#@77 #CA788#27F 7 ()DE+%0/ #@77 ;.61 <.?7 >;1<%0/ #@77 8?#@8?2?C +.<:.,0'<+0/3%DG'()H0';.,%065'<%.()604 I4+#@@C;4J;7A#2:.%.2,'.,-.3(E'4 < " "

6 " # $%$#& ' ()*+,- +.)/01-# + /0)# +2).)/1 *34)56+.)/01 70/)/* *+,*890:;0*868/,:;)*3198):;< = 34+1.*8)50) 4+181>/01 0?)*/6 0/764-):?1 0*868/1.>) 6:1/, *,8@):?0 A"B4@./0)C&"" 6."*8,:+/0)C&"" 469@.6A"B4@./0)C&""469@# = = *8)8@8@D1./6*890' " 1/01# +1/0)5E6/0864+1F6>*90-G' " " " H)40@*+I)4/65*90 " " 2).)/ /0@ " " #$% " F6.-068@34)5/06/,.62).)/0) /@ /:,?/,CJ"K "./0)A&-)?)C&"C469@' " "

7 #$%&%'(%)*+%,-#&%'(%.('%')-,/0- #%+-1-$+-2-,3 4"0+5&'(%67""+-15 "8 "8"8 "#$%&'() *+,-.+/(.'(&-0&, 12.'('+03 04)5(6+,46#(78)") 3.(9+ :;6<%$.'+( '2<(?+06.,A B($+,&,A C,4+$D296#+A G? " 7=HIJ:==>K) C.(6 <?9('+( ) 912.'('+093@2-'0A,?,AMF*:>8;77) '0A,?+-,'<%N+#($&+@2-(<#29,&GO1>P:Q:=QPHQ=7P2?(. *<(<%6<%$.'%'0A,?FRSTG8IH;:;7>H) 5,-'26<#( D('-429%$D2?(. ) 6< ; :=77?2#0 87;=3= + 87;=3=<%6)(#$&+ 73= ) <,' :=;8>:UI3=I "

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

10 "#$%& '()*%+,(-& & &."+"/0%& #'("1)$+"/0"& 20/"/#)1%3)& $"& ()4& 56& 3(,+/0"& 7866& '($%'()1"+$)/%& 1& +/0"*9& )+& 75& :";"& 7867& ()4,& +)& 58& :";"& 7867 ()4,"& & 1&+/0"*9&)+&75&+)&58&:";"&7867&()4,<& #$%$ & )&#'("1)$+"/0,&20/"/#)1-:& & 56&3(,+/0"&7866&()4,<& & #$&$ & >&*$%(1*"&7867 $"& ($% & & & & & "

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

13 #$ #$%$ "#$%&"'()#*+$)*,%*,*&$+"$ #)+"$-,%./#+"$01-1(*234 5',,*6789 & ""+:*(;$/<'#$&$(%'&#=$)$+.;,6($&*#)$+"3:"+$+,*&.;9$ > > )*23;'+%$;"*($#,6($&*#)$+"';:"+$+,*&.;9 > > > 2*;63%'($4 #$&$ '()*(+,-./,01, #?*)+"' ##$ 4 #$#$ 2.0*(, &'&6(*&$)#'+"3)*,6($&*#)$+"$:"+$+,*&'?* " 4 #$3$ A6 ($&") 9 #',%$&"'+"' #;"$+ & 2$6"%$B' C:3+)3,#3D 6"'+" &,6($&*#)$+"$/@:"+$+,*&./@#$&,#.,%2"'6('#'+%*&$+'B$%$*=(*%*&'4 "

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

15 #$%$ &'()' *+$*+$%*++,+$+%$%*++ *+$*+$%*+*,+$+%$%*+* *+$*+$%**",+$+%$%**" *./ :4;< *4:0=167898:4;< 34&567'()')8(9'':.459=<> ;1 34&567'()');<'': "#$%# &'$%( (&"&%) +"$,%$ +"$#%) -(-#%( -"",." -++/*." -//".+ ("#%" &"%& )'#%$ #"%$ #+%( +-)%# -01/.0 -++,,./ -#"/.%,""%, (-'+%+ #''%+ (&+,%$ ")%& --%- -,#*0.% %+2#." 0*./ '%' '%' '%' -,#*0.% %+2#." 0*./?-$-%$ --$%$ #+%( '%' '%' '%' -%"/+.1 +1,".# -*.2 "

16 $%&% '()*+,-./0*123+-(2.45*62./ *68-(9-)9(-(7*10:* "#$%&#%$''&#() *+,$%-./'01++$2&%3 425# " '(107;2./ &%:'#2$ " $7;-./;,2 -./' :/<'.52);,2 6$ + = >?>=1 < %@(:/<'.52);A3 )5#$%&#%$7; )(4;./2.')4;./;7'&%6%3 B1*=* *+,$%-./' 01++ $2&%3 C2 -./' )(-'./' >D=B ;,2E<%@;$'.,"3F3 "#

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

18 "#$%$&'(")*+,"*#)*-*.'(" " ".'&$/(," 0*.12)3 """""""" 4 0*&1251*&'67"."" "8" " " : 0*%*#&12" /$+"." )*+," 0*0)32%&1(" """" " " ;" $";" " $%$% &'()*+,-./0.,)1'(+*)-,+/0+20/+/1)*.3) 0)*.$%32&12" %*" 50)$.*3%$&1$" 91&$&5*.2<*" 3$.12)$".53'5-+12" 1 &)"8" " =" 1"+*(0>2-&12"*015$&2"."-'(".0)*.$%32&1,=" $%4%,+/0+20/+/1)*.3) " 0*3'6/1"#1>$&5,?" " 50)$.*3%$&1$"91&$&5*.2<*"3$")*+"*#)*- A8"<),%&1$" ;B88")*+," " " $%5% " " ")*+," *#)*-*.'(" ;B88" )*+,=" :0)$.*3%$&12".'($<$&2"$)-="CD",5-=";" " " " " " "#

19 $%&% "#$%&'()#$*+,'-% $.,%/.*0*$ #/#*%.,%5%.*%& '()*%+,%,% -". 6+/5%+0&7$#,*%+*8/+4#/#*%# *&5.$.,%/.*98:*83;1< =%*%.:'(8$#7+$0(#,%.$#1>'0$+*? /*%#>25#:#3213$+-& "#

20 NIP: REGON: T2 INVESTMENT S.A. ul. Jasielska 16A Pozna SPRAWOZDANIE FINANSOWE Za okres Pozna, MAJ 2012 r.

21 ... (piecz"tka firmy) T2 INVESTMENT S.A. ul. Jasielska 16a Pozna OWIADCZENIE KIEROWNICTWA Zarz"d spó#ki T2 Investment S. A. przedstawia sprawozdanie finansowe za okres od 01 stycznia 2011 roku do 31 grudnia 2011 roku na które sk#ada si$: Wprowadzenie do sprawozdania finansowego Bilans Rachunek zysków i start Zestawienie zmian w kapitale w#asnym Rachunek przep#ywów pieni$%nych Dodatkowe informacje i obja&nienia Sprawozdanie finansowe sporz"dzone zosta#o zgodnie z przedstawionymi zasadami w ustawie o rachunkowo&ci z dnia 29 wrze&nia 1994 (Dz. U. z 2002 r. Nr 76, poz. 694 z po'. zm.), oraz jasno i rzetelnie przedstawia sytuacj$ maj"tkow" i finansow" oraz wynik finansowy (Podpis osoby odpowiedzialnej za prowadzenie ksi"g rachunkowych) (Podpisy cz#onków Zarz"du)

22 ... (piecz"tka firmy) T2 INVESTMENT S.A. ul. Jasielska 16a Pozna OWIADCZENIE KIEROWNICTWA Zarz"d T2 INVETSMENT S.A. o#wiadcza, i$ podmiot uprawniony do badania sprawozda finansowych, dokonuj"cy badania rocznego sprawozdania finansowego za rok 2011, zosta% wybrany zgodnie z aktualnymi przepisami prawa. Ponadto, o#wiadczamy, $e podmiot uprawniony do badania sprawozda finansowych oraz biegli rewidenci, dokonuj"cy badania sprawozdania za 2011 rok, spe%niali warunki do wyra$enia bezstronnej i niezale$nej opinii o badaniu, zgodnie z w%a#ciwymi przepisami prawa krajowego.... (Podpisy cz%onków Zarz"du)

23 T2 IVESTMENT S.A. Sprawozdanie Finansowe za okres WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO 1. Informacje o Jednostce T2 Investment S.A., zwana w dalszej cz"#ci Spó%k, zosta%a wpisana do Krajowego Rejestru Sdowego dnia r. pod numerem , Siedziba Spó%ki mie#ci si" w Poznaniu, przy ulicy Jasielskiej 16a. Podstawowym przedmiotem dzia%alno#ci wg PKD jest realizacja projektów budowlanych zwizanych ze wznoszeniem budynków PKD:4110Z. Regon: NIP: Czas trwania dziaalno"ci Jednostki Czas, na jaki utworzona zosta%a Spó%ka: nieoznaczony. 3. Okres obj#ty sprawozdaniem finansowym Spó%ka prezentuje sprawozdanie finansowe za okres r r. 4. Dane $czne W sk%ad Spó%ki nie wchodz wewn"trzne jednostki organizacyjne sporzdzajce samodzielne sprawozdania finansowe. 5. Kontynuacja dziaalno"ci Sprawozdanie finansowe zosta%o sporzdzone przy za%o&eniu kontynuacji dzia%alno#ci oraz nie istniej okoliczno#ci wskazujce na zagro&enie kontynuowania dzia%alno#ci. 6. Po$czenie jednostek gospodarczych W okresie obj"tym sprawozdaniem finansowym nie nastpi%o po%czenie Spó%ki z innymi jednostkami. 7. Omówienie zasad (polityki) rachunkowo"ci Sprawozdanie Finansowe sporzdzone zosta%o w oparciu o zasady rachunkowo#ci wynikajce z przepisów ustawy z dnia 29 wrze#nia 1994 r. o rachunkowo#ci (Dz. U. z 2002 r. nr 76 poz. 694 z pó'n. zm.) a) Przychody i koszty s ujmowane wed%ug zasady memoria%owej, tj. w okresach, których dotycz, niezale&nie od daty ich zafakturowania lub dokonania p%atno#ci. b) Warto#ci niematerialne i prawne i #rodki trwa%e Pozna , Wprowadzenie do sprawozdania finansowego stanowi integraln cz"#$ sprawozdania finansowego

24 T2 IVESTMENT S.A. Sprawozdanie Finansowe za okres Warto#ci niematerialne i prawne Warto#ci niematerialne i prawne s wyceniane wed%ug cen nabycia lub kosztów wytworzenia, pomniejszonych o odpisy amortyzacyjne oraz o odpisy z tytu%u trwa%ej utraty warto#ci. Dla potrzeb ujmowania w ksi"gach nabytych aktywów o charakterze praw majtkowych spó%ka przyj"%a nast"pujce progi warto#ciowe: Cena nabycia aktywów o warto#ci pocztkowej powy&ej z%. Spó%ka zalicza nabyte warto#ci niematerialne i prawne do #rodków trwa%ych, wprowadzajc je jednocze#nie do ewidencji bilansowej tych aktywów. W momencie oddania do u&ywania ustalany jest okres ekonomicznej u&yteczno#ci dla ka&dego nabytego sk%adnika, który to decyduje o okresie dokonywania odpisów amortyzacyjnych. Dokonywanie odpisów amortyzacyjnych rozpoczyna si" poczwszy od miesica nast"pujcego po miesicu oddania #rodka trwa%ego do u&ywania. Cena nabycia aktywów o warto#ci pocztkowej z% z%. Spó%ka wprowadza nabyte warto#ci niematerialne i prawne do ewidencji bilansowej i umarza w 100% w miesicu oddania do u&ytkowania. Cena nabycia aktywów o warto#ci pocztkowej poni&ej z%. Spó%ka zalicza nabyte warto#ci niematerialne i prawne bezpo#rednio w koszty zu&ycia materia%ów. 'rodki trwa%e W pozycji tej uj"te zosta%y rzeczowe aktywa trwa%e o przewidywanym okresie ekonomicznej u&yteczno#ci d%u&szym ni& rok, kompletne, zdatne do u&ytku i przeznaczone na potrzeby jednostki. Dla potrzeb ujmowania w ksi"gach nabytych i wytworzonych we w%asnym zakresie #rodków trwa%ych spó%ka przyj"%a nast"pujce progi warto#ciowe: 'rodki trwa%e o warto#ci pocztkowej powy&ej z%. Spó%ka zalicza nabyte sk%adniki aktywów do #rodków trwa%ych, wprowadzajc je jednocze#nie do ewidencji bilansowej tych aktywów. W momencie oddania do u&ywania ustalany jest okres ekonomicznej u&yteczno#ci dla ka&dego nabytego sk%adnika, który to decyduje o okresie dokonywania odpisów amortyzacyjnych. Dokonywanie odpisów amortyzacyjnych rozpoczyna si" poczwszy od miesica nast"pujcego po miesicu oddania #rodka trwa%ego do u&ywania. Na ka&dy dzie( bilansowy s%u&by techniczne dokonuj weryfikacji przyj"tego wcze#niej okresu ekonomicznej u&yteczno#ci ka&dego #rodka trwa%ego. Zmiana tego okresu skutkuje zmian kwoty dokonywanych odpisów amortyzacyjnych poczwszy od pierwszego dnia nast"pnego roku obrotowego. Pozna , Wprowadzenie do sprawozdania finansowego stanowi integraln cz"#$ sprawozdania finansowego

25 T2 IVESTMENT S.A. Sprawozdanie Finansowe za okres Przy dokonywaniu odpisów amortyzacyjnych spó%ka stosuje liniow metod" amortyzacji przy zastosowaniu stawek zawartych w wykazie rocznych stawek stanowicych za%cznik nr 1 do ustawy z dnia 15 lutego 1992 r. o podatku dochodowym od osób prawnych (Dz. U. z 2000 r. nr 54, poz. 654 z po&. zm.). Warto#$ pocztkowa #rodków trwa%ych podlega podwy'szeniu o poniesione nak%ady na ulepszenie (przebudow", rozbudow", modernizacj") przekraczajce warto#$ z%, nie przekraczajce z% uznawane s za koszty bie'cego okresu. (rodki trwa%e prezentowane w bilansie wyceniane s wg warto#ci netto, tzn. w warto#ci pocztkowej podwy'szonej o kwoty ulepszenia i pomniejszonej o dokonane odpisy umorzeniowe i aktualizujce. (rodki trwa%e o warto#ci pocztkowej z% z%. Spó%ka wprowadza nabyte #rodki trwa%e do ewidencji bilansowej wyposa'enia i umarza w 100% w miesicu oddania do u'ytkowania. (rodki trwa%e o warto#ci pocztkowej poni'ej z%. Spó%ka zalicza nabyte sk%adniki aktywów bezpo#rednio w koszty zu'ycia materia%ów. (rodki trwa%e w budowie W pozycji tej uj"te zosta%y zaliczane do aktywów trwa%ych #rodki trwa%e w okresie ich budowy, monta'u lub ulepszenia ju' istniejcego #rodka trwa%ego. Cena nabycia i koszt wytworzenia #rodków trwa%ych w budowie obejmuje ogó% kosztów poniesionych przez jednostk" za okres budowy, monta'u, przystosowania i ulepszenia, do dnia bilansowego lub przyj"cia do u'ywania. Warto#$ #rodków trwa%ych w budowie powi"kszaj ró'nice kursowe oraz odsetki od zobowiza), s%u'cych finansowaniu zakupu lub budowy #rodka trwa%ego, za okres realizacji inwestycji. Ró'nice kursowe oraz odsetki od zobowiza) po oddaniu #rodków trwa%ych w budowie do u'ytkowania obci'aj koszty operacji finansowych. Warto#$ #rodków trwa%ych w budowie pomniejsza si" o odpisy aktualizujce w wystpienia okoliczno#ci wskazujcych na trwa% utrat" ich warto#ci. wypadku (rodki trwa%e w budowie nie s amortyzowane do momentu zako)czenia ich budowy i oddania do u'ywania. c) Leasing Spó%ka jest stron umów leasingowych na podstawie, których przyjmuje do odp%atnego u'ywania lub pobierania po'ytków obce #rodki trwa%e lub warto#ci niematerialne i prawne przez uzgodniony okres. Pozna , Wprowadzenie do sprawozdania finansowego stanowi integraln cz"#$ sprawozdania finansowego

26 T2 IVESTMENT S.A. Sprawozdanie Finansowe za okres W przypadku umów leasingu, na mocy których nast"puje przeniesienie zasadniczo ca%ego ryzyka i po&ytków wynikajcych z tytu%u posiadania aktywów b"dcych przedmiotem umowy (art. 3 ust. 4 ustawy o rachunkowo#ci), przedmiot leasingu jest ujmowany w aktywach jako #rodek trwa%y i jednocze#nie ujmowane jest zobowizanie w kwocie równej warto#ci bie&cej minimalnych op%at leasingowych ustalonej na dzie' rozpocz"cia leasingu. Op%aty leasingowe s dzielone mi"dzy koszty finansowe i zmniejszenie salda zobowizania w sposób umo&liwiajcy uzyskanie sta%ej stopy odsetek od pozosta%ego do sp%aty zobowizania. Koszty finansowe ujmowane s bezpo#rednio w rachunku zysków i strat. (rodki trwa%e b"dce przedmiotem umowy leasingu finansowego s amortyzowane w sposób okre#lony dla w%asnych #rodków trwa%ych. Jednak&e gdy brak jest pewno#ci co do przej#cia prawa w%asno#ci przedmiotu umowy, wówczas #rodki trwa%e u&ywane na podstawie umów leasingu finansowego s amortyzowane przez krótszy z dwóch okresów: przewidywany okres u&ytkowania lub okres trwania leasingu. Op%aty leasingowe z tytu%u umów, które nie spe%niaj warunków umowy leasingu finansowego, ujmowane s jako koszty w rachunku zysków i strat metod liniow przez okres trwania leasingu. d) Zapasy Zapasy s wyceniane wed%ug cen nabycia lub kosztów wytworzenia nie wy&szych od cen ich sprzeda&y netto na dzie' bilansowy. Materia"y W cigu roku obrotowego materia%y produkcyjne ujmowane s w cenach ewidencyjnych, korygowanych do cen nabycia poprzez odchylenia. Odchylenia rozliczane s proporcjonalnie do warto#ci zapasów i rozchodu materia%ów. Na dzie' bilansowy materia%y wycenione s wed%ug metody pierwsze przysz%o pierwsze wysz%o. Koszt standardowy materia%ów obejmuje: cen" zakupu materia%ów (bez naliczonego podatku od towarów i us%ug), koszty transportu. Spó%ka tworzy odpisy aktualizujce warto#$ zapasów uznanych za przestarza%e lub trudno zbywalne. Utworzone odpisy aktualizujce umniejszaj warto#$ materia%ów wykazywan w bilansie. Produkcja w toku Produkcja w toku i pó%produkty wyceniane s w koszcie wytworzenia. Koszt wytworzenia produktu obejmuje: Koszty pozostajce w bezpo#rednim zwizku z danym produktem. Koszty bezpo#rednie obejmuj warto#$ zu&ytych materia%ów bezpo#rednich, robocizny bezpo#redniej oraz kosztów wydzia%owych przypadajcych na konkretny produkt. uzasadnion cz"#$ kosztów po#rednio zwizanych z wytworzeniem tego produktu do których zalicza si" zmienne po#rednie koszty produkcji oraz t" cz"#$ sta%ych, po#rednich kosztów produkcji, które odpowiadaj normalnemu wykorzystaniu zdolno#ci produkcyjnych. Pozna , Wprowadzenie do sprawozdania finansowego stanowi integraln cz"#$ sprawozdania finansowego

27 T2 IVESTMENT S.A. Sprawozdanie Finansowe za okres Produkty gotowe Wyroby gotowe s wycenione wed%ug kosztu wytworzenia. Towary Towary ujmowane s w ksi"gach w cenach nabycia netto powi"kszone o koszty zwizane z ich zakupem i z ich utrzymaniem. e) Nale&no#ci Na dzie' bilansowy nale&no#ci wycenia si" w kwocie wymaganej zap%aty, z zachowaniem zasady ostro&no#ci. Warto#$ nale&no#ci aktualizuje si" uwzgl"dniajc stopie' prawdopodobie'stwa ich zap%aty poprzez dokonanie odpisu aktualizujcego. Odpisy aktualizujce warto#$ nale&no#ci zalicza si" do pozosta%ych kosztów operacyjnych lub do kosztów finansowych - zale&nie od rodzaju nale&no#ci, której dotyczy odpis aktualizujcy. Na dzie' bilansowy wycenia si" wyra&one w walutach obcych sk%adniki aktywów po obowizujcym na ten dzie' #rednim kursie ustalonym dla danej waluty przez Narodowy Bank polski. Wyra&one w walutach obcych operacje gospodarcze ujmuje si" w ksi"gach rachunkowych na dzie' ich przeprowadzenia odpowiednio po kursie kupna walut stosowanych przez bank, z którego us%ug korzysta Spó%ka w przypadku operacji sprzeda&y walut oraz operacji zap%aty nale&no#ci lub #rednim ustalonym dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski na ten dzie', chyba &e w zg%oszeniu celnym lub w innym wi&cym jednostk" dokumencie ustalony zosta% inny kurs w przypadku pozosta%ych operacji. Powsta%e z przeliczenia ró&nice kursowe zalicza si" odpowiednio do przychodów lub kosztów finansowych lub w przypadkach okre#lonych przepisami, kapitalizuje si" w warto#ci aktywów. f) Zobowizania Na dzie' powstania zobowizania wycenia si" wed%ug warto#ci nominalnej. Na dzie' bilansowy zobowizania wycenia si" w kwocie wymagajcej zap%aty. Na dzie' bilansowy wycenia si" wyra&one w walutach obcych sk%adniki pasywów po obowizujcym na ten dzie' #rednim kursie ustalonym dla danej waluty przez Narodowy Bank polski. Wyra&one w walutach obcych operacje gospodarcze ujmuje si" w ksi"gach rachunkowych na dzie' ich przeprowadzenia po kursie sprzeda&y walut stosowanych przez bank, z którego us%ug korzysta jednostka w przypadku operacji kupna walut oraz operacji zap%aty zobowiza', natomiast dla pozosta%ych operacji po kursie #rednim ustalonym dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski na ten dzie', chyba &e w zg%oszeniu celnym lub innym wi&cym jednostk" dokumencie ustalony zosta% inny kurs. Powsta%e z przeliczenia ró&nice kursowe zalicza si" odpowiednio do przychodów lub kosztów finansowych lub, w przypadkach okre#lonych przepisami, kapitalizuje si" w warto#ci aktywów. Pozna , Wprowadzenie do sprawozdania finansowego stanowi integraln cz"#$ sprawozdania finansowego

28 T2 IVESTMENT S.A. Sprawozdanie Finansowe za okres g) %rodki pieni"&ne %rodki pieni"&ne w banku i w kasie wycenia si" wed'ug warto#ci nominalnej. %rodki pieni"&ne w walutach obcych wycenia si" w ich warto#ci nominalnej przeliczonej na z'ote polskie. Wyra&one w walutach obcych operacje gospodarcze ujmuje si" w ksi"gach rachunkowych na dzie( ich przeprowadzenia po kursie kupna walut stosowanych przez bank, z którego us'ug korzysta jednostka w przypadku operacji sprzeda&y walut oraz operacji zap'aty nale&no#ci, natomiast dla pozosta'ych operacji po kursie #rednim ustalonym dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski na ten dzie(, chyba &e w zg'oszeniu celnym lub innym wi&cym jednostk" dokumencie ustalony zosta' inny kurs. Na dzie( bilansowy wycenia si" wyra&one w walutach obcych sk'adniki aktywów po obowizujcym na ten dzie( #rednim kursie ustalonym dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski. h) Inwestycje d'ugoterminowe Nabyte d'ugoterminowe aktywa finansowe (akcje, udzia'y), nie b"dce przedmiotem obrotu publicznego, nabyte jedynie w celu sprawowania kontroli lub wywierania wp'ywu na jednostk" b"dc emitentem wycenianie s wed'ug ceny nabycia z uwzgl"dnieniem trwa'ej utraty warto#ci. D'ugoterminowe aktywa finansowe zakwalifikowane do kategorii przeznaczonych do sprzeda&y w okresie powy&ej 12 miesi"cy wycenia si": w warto#ci godziwej w przypadku gdy istnieje cena rynkowa ustalona na aktywnym rynku regulowanym, albo których warto#$ godziwa mo&e by$ ustalona w inny wiarygodny sposób zgodnie z 14 ust.1 Rozporzdzenia Ministra Finansów z dnia 12 grudnia 2001 r. w sprawie szczegó'owych zasad uznawania, metod wyceny, zakresu ujawniania i sposobu prezentacji instrumentów finansowych ( Dz. U z 2001 r. Nr 149 poz. 1674), w cenie nabycia w przypadku akcji, dla których nie istnieje cena rynkowa ustalona na aktywnym rynku, albo których warto#$ godziwej nie mo&na ustali$ w wiarygodny sposób zgodnie z 16 pkt 3 Rozporzdzenia Ministra Finansów z dnia 12 grudnia 2001 r. w sprawie szczegó'owych zasad uznawania, metod wyceny, zakresu ujawniania i sposobu prezentacji instrumentów finansowych ( Dz. U z 2001 r. Nr 149 poz. 1674). Zyski lub straty z wyceny aktywów finansowych do warto#ci godziwej s ujmowane w rachunku zysków i strat, w przychodach lub kosztach finansowych zgodnie z 21 ust.2 pkt. 1 w/w rozporzdzenia. Nieruchomo#ci wyceniane s wed'ug zasad, stosowanych do #rodków trwa'ych. i) Inwestycje krótkoterminowe Do krótkoterminowych aktywów finansowych zaliczane s aktywa nabyte w celu osigni"cia korzy#ci ekonomicznych wynikajcych z krótkoterminowych zmian cen i przeznaczonych do zbycia w okresie do 12 miesi"cy od dnia bilansowego. Krótkoterminowe aktywa finansowe zakwalifikowane do kategorii przeznaczonych do obrotu Pozna , Wprowadzenie do sprawozdania finansowego stanowi integraln cz"#$ sprawozdania finansowego

29 T2 IVESTMENT S.A. Sprawozdanie Finansowe za okres na dzie% bilansowy wycenia si": w warto#ci godziwej w przypadku gdy istnieje cena rynkowa ustalona na aktywnym rynku regulowanym, albo których warto#$ godziwa mo&e by$ ustalona w inny wiarygodny sposób zgodnie z 14 ust.1 Rozporzdzenia Ministra Finansów z dnia 12 grudnia 2001 r. w sprawie szczegó'owych zasad uznawania, metod wyceny, zakresu ujawniania i sposobu prezentacji instrumentów finansowych ( Dz. U z 2001 r. Nr 149 poz. 1674), w cenie nabycia w przypadku akcji, dla których nie istnieje cena rynkowa ustalona na aktywnym rynku, albo których warto#$ godziwej nie mo&na ustali$ w wiarygodny sposób zgodnie z 16 pkt 3 Rozporzdzenia Ministra Finansów z dnia 12 grudnia 2001 r. w sprawie szczegó'owych zasad uznawania, metod wyceny, zakresu ujawniania i sposobu prezentacji instrumentów finansowych ( Dz. U z 2001 r. Nr 149 poz. 1674). Zyski lub straty z wyceny aktywów finansowych do warto#ci godziwej s ujmowane w rachunku zysków i strat, w przychodach lub kosztach finansowych zgodnie z 21 ust.1 w/w rozporzdzenia. j) Rezerwy na zobowizania Rezerwy na zobowizania tworzone s na pewne lub prawdopodobne przysz'e zobowizania w ci"&ar pozosta'ych kosztów operacyjnych, kosztów finansowych, strat nadzwyczajnych, zale&nie od okoliczno#ci z którymi przysz'e zobowizania si" wi&. Rezerwy wycenia si" wed'ug uzasadnionej oraz w sposób wiarygodny oszacowanej warto#ci. k) Zobowizania warunkowe - pozabilansowe Za zobowizania warunkowe Spó'ka uznaje potencjalny przysz'y obowizek wykonania #wiadcze%, których powstanie jest uzale&nione od zaistnienia okre#lonych zdarze%. l) Rozliczenia mi"dzyokresowe Rozliczenia mi"dzyokresowe czynne dotycz poniesionych przez Spó'k" kosztów dotyczcych przysz'ych okresów sprawozdawczych, a w szczególno#ci: Za bierne rozliczenia mi"dzyokresowe kosztów Spó'ka uznaje prawdopodobne zobowizania przypadajce na bie&cy okres sprawozdawczy, wynikajce w szczególno#ci: ze #wiadcze% wykonanych na rzecz Spó'ki przez kontrahentów, lecz nie zafakturowanych do dnia bilansowego, je&eli kwota zobowizania jest znana lub mo&liwa do oszacowania w sposób wiarygodny, z obowizku wykonania, zwizanych z bie&c dzia'alno#ci przysz'ych #wiadcze%, mo&liwych do oszacowania w sposób wiarygodny na podstawie danych planistycznych. Pozna , Wprowadzenie do sprawozdania finansowego stanowi integraln cz"#$ sprawozdania finansowego

30 T2 IVESTMENT S.A. Sprawozdanie Finansowe za okres m) Kapita%y w%asny Kapita% podstawowy wykazywany jest w warto#ci nominalnej wynikajcej ze statutu Spó%ki i wpisu do Krajowego Rejestru Sdowego. n) Podatek dochodowy Odroczony podatek dochodowy jest ustalany w stosunku do wszystkich ró&nic przej#ciowych wyst"pujcych na dzie' bilansowy mi"dzy warto#ci podatkow aktywów i pasywów, a ich warto#ci bilansow wykazan w sprawozdaniu finansowym. Aktywa z tytu%u podatku dochodowego Aktywa z tytu%u podatku odroczonego ustala si" w wysoko#ci kwoty przewidzianej w przysz%o#ci do odliczenia od podatku dochodowego, w zwizku z ujemnymi ró&nicami przej#ciowymi, które spowoduj w przysz%o#ci zmniejszenie podstawy obliczenia podatku dochodowego oraz straty mo&liwej do odliczenia, przy zachowaniu zasady ostro&no#ci. Rezerwa z tytu%u odroczonego podatku dochodowego Rezerw" z tytu%u podatku odroczonego tworzy si" w wysoko#ci kwoty podatku dochodowego, wymagajcej w przysz%o#ci zap%aty, w zwizku z dodatnimi ró&nicami przej#ciowymi, które spowoduj w przysz%o#ci zwi"kszenie podstawy obliczenia podatku dochodowego. Przy ustalaniu wysoko#ci aktywów i rezerwy z tytu%u podatku dochodowego uwzgl"dnia si" stawki podatku dochodowego obowizujce w roku powstania obowizku podatkowego. Rezerwa i aktywa z tytu%u odroczonego podatku dochodowego wykazywane s w bilansie oddzielnie. Wp%ywajcy na wynik finansowy podatek dochodowy za dany okres sprawozdawczy obejmuje cz"#$ bie&c i cz"#$ odroczon. Wykazywana w rachunku zysków i strat cz"#$ odroczona stanowi ró&nic" pomi"dzy stanem rezerw i aktywów z tytu%u podatku odroczonego na koniec i pocztek okresu sprawozdawczego, z tym, &e rezerwy i aktywa dotyczce operacji rozliczanych z kapita%em w%asnym, odnosi si" równie& na kapita% w%asny. o) Ró&nice kursowe Ró&nice kursowe Spó%ka ustala na podstawie art. 15a ustawy z dnia 15 lutego 1992 r. o podatku dochodowym od osób prawnych (Dz. U. z 2000 r. nr 54, poz. 654 z po(. zm.) p) Przychody i zyski Za przychody i zyski Spó%ka uznaje uprawdopodobnione powstanie w okresie sprawozdawczym korzy#ci ekonomicznych, o wiarygodnie okre#lonej warto#ci, w formie zwi"kszenia warto#ci aktywów, albo zmniejszenia warto#ci zobowiza', które doprowadz do wzrostu kapita%u w%asnego lub zmniejszenia jego niedoboru w inny sposób ni& wniesienie wk%adów przez udzia%owców lub w%a#cicieli. Pozna , Wprowadzenie do sprawozdania finansowego stanowi integraln cz"#$ sprawozdania finansowego

31 T2 IVESTMENT S.A. Sprawozdanie Finansowe za okres r) Koszty i straty Przez koszty i straty jednostka rozumie uprawdopodobnione zmniejszenia w okresie sprawozdawczym korzy#ci ekonomicznych, o wiarygodnie okre#lonej warto#ci, w formie zmniejszenia warto#ci aktywów, albo zwi"kszenia warto#ci zobowiza% i rezerw, które doprowadz do zmniejszenia kapita&u w&asnego lub zwi"kszenia jego niedoboru w inny sposób ni' wycofanie #rodków przez udzia&owców lub w&a#cicieli. s) Wynik finansowy Na wynik finansowy netto sk&adaj si": wynik dzia&alno#ci operacyjnej, w tym z tytu&u pozosta&ych przychodów i kosztów operacyjnych (po#rednio zwizanych z dzia&alno#ci operacyjn jednostki), wynik operacji finansowych, wynik operacji nadzwyczajnych (powsta&ych na skutek zdarze% trudnych do przewidzenia, poza dzia&alno#ci operacyjn jednostki i nie zwizanych z ogólnym ryzykiem jej prowadzenia), obowizkowe obci'enia wyniku finansowego z tytu&u podatku dochodowego, którego podatnikiem jest jednostka, i p&atno#ci z nim zrównanych, na podstawie odr"bnych przepisów (Imi" i nazwisko osoby sporzdzajcej) (Podpisy cz&onków Zarzdu) Pozna , Wprowadzenie do sprawozdania finansowego stanowi integraln cz"#$ sprawozdania finansowego

32 ... (pieczątka firmy) T2 Investment S.A. ul. Jasielska 16a Poznań NIP: BILANS AKTYWA PLN PLN A. AKTYWA TRWAE 10,647, ,665, I. Warto"ci niematerialne i prawne Koszty zakoczonych prac rozwojowych Warto"# firmy Inne warto"ci niematerialne i prawne Zaliczki na warto"ci niematerialne i prawne II. Rzeczowe aktywa trwa#e 473, ,086, $rodki trwa%e 473, ,001, a. grunty ( w tym prawo u&ytkowania wieczystego gruntu ) ,068, b. budynki, lokale i obiekty in&ynierii l'dowej i wodnej ,248, c. urz'dzenia techniczne i maszyny 29, , d. "rodki transportu 138, , e. inne "rodki trwa%e 305, , $rodki trwa%e w budowie , Zaliczki na "rodki trwa%e w budowie III. Nale$no"ci d#ugoterminowe od jednostek powi'zanych od pozosta%ych jednostek IV. Inwestycje d#ugoterminowe 10,039, ,418, Nieruchomo"ci 1,958, ,958, Warto"ci niematerialne i prawne D%ugoterminowe aktywa finansowe 8,057, ,434, a. w jednostkach powi'zanych 8,057, ,434, udzia%y i akcje 6,363, ,434, inne papiery warto"ciowe udzielone po&yczki 1,693, inne d%ugoterminowe aktywa finansowe b. w pozosta%ych jednostkach udzia%y i akcje inne papiery warto"ciowe udzielone po&yczki inne warto"ci niematerialne i prawne Inne inwestycje d%ugoterminowe 24, , V. D#ugoterminowe rozliczenia mi%dzyokresowe 134, , Aktywa z tytu%u odroczonego podatku dochodowego 134, , Inne rozliczenia mi(dzyokresowe , B. AKTYWA OBROTOWE 10,869, ,585, I. Zapasy 1,707, ,710, Materia%y Pó%produkty i produkty w toku Produkty gotowe Towary 1,707, ,710, Zaliczki na poczet dostaw II. Nale$no"ci krótkoterminowe 2,703, ,497, Nale&no"ci od jednostek powi'zanych 2,264, , a. z tytu%u dostaw i us%ug, o okresie sp%aty : 152, , do 12 miesi(cy 152, , powy&ej 12 miesi(cy b. inne 2,112, Nale&no"ci od pozosta%ych jednostek 439, ,447, a. z tytu%u dostaw i us%ug, o okresie sp%aty : 195, ,309, do 12 miesi(cy 195, ,309, powy&ej 12 miesi(cy b. z tytu%u podatków, dotacji, ce%, ubezpiecze spo%ecznych i zdrowotnych oraz innych "wiadcze 69, , c. inne 174, , d. dochodzone na drodze s'dowej III. Inwestycje krótkoterminowe 6,430, ,341, Krótkoterminowe aktywa finansowe 6,430, ,341, a. w jednostkach powi'zanych 2,523, ,937, udzia%y i akcje inne papiery warto"ciowe udzielone po&yczki 2,523, ,937, inne krótkoterminowe aktywa finansowe b. w pozosta%ych jednostkach 3,198, , udzia%y i akcje 2,930, , inne papiery warto"ciowe udzielone po&yczki 268, , inne krótkoterminowe aktywa finansowe c. "rodki pieni(&ne i inne aktywa pieni(&ne 708, , "rodki pieni(&ne w kasie i na rachunku bankowym 708, , inne "rodki pieni(&ne inne aktywa pieni(&ne Inne inwestycje krótkoterminowe IV. Krótkoterminowe rozliczenia mi%dzyokresowe 26, , Aktywa razem 21,517, ,250, (nazwisko i imię osoby sporządzającej) r.... (podpisy członków zarządu)

33 ... (pieczątka firmy) T2 Investment S.A. ul. Jasielska 16a Poznań NIP: BILNAS P A S Y W A PLN PLN A. KAPITA WASNY 20,567, ,518, I. Kapita" podstawowy 6,150, ,150, II. Nale#ne wp"aty na kapita" podstawowy (wielko$% ujemna) III. Udzia"y (akcje) w"asne (wielko$% ujemna) IV. Kapita" zapasowy 17,368, ,629, V. Kapita" z aktualizacji wyceny VI. Pozosta"e kapita"y rezerwowe VII. Zysk ( strata) z lat ubieg"ych VIII. Zysk ( strata) netto -2,951, ,739, IX. Odpisy z zysku netto w ciagu roku obrotowego (warto$% ujemna) B. ZOBOWI&ZANIA I REZERWY NA ZOBOWI&ZANIA 949, ,731, I. Rezerwy na zobowi'zania 204, , Rezerwy z tytuu odroczonego podatku dochodowego 202, , Rezerwy na "wiadczenia emerytalne i podobne 1, , dugoterminowe krótkoterminowe 1, , Pozostae rezerwy dugoterminowe krótkoterminowe II. Zobowi'zania d"ugoterminowe , Wobec jednostek powi#zanych Wobec pozostaych jednostek , a. kredyty i po$yczki b. z tytuu emisji du$nych papierów warto"ciowych c. inne zobowi#zania finansowe , d. inne III. Zobowi'zania krótkoterminowe 630, , Wobec jednostek powi#zanych 227, , a. z tytuu dostaw i usug, w okresie wymagalno"ci: do 12 miesi%cy powy$ej 12 miesi%cy b. inne 227, , Wobec pozostaych jednostek 403, , a. kredyty i po$yczki 5, , b. z tytuu emisji du$nych papierów warto"ciowych c. inne zobowi#zania finansowe 90, , d. z tytuu dostaw i usug, w okresie wymagalno"ci: 175, , do 12 miesi%cy 175, , powy$ej 12 miesi%cy e. zaliczki otrzymane na dostawy f. zobowi#zania wekslowe g. z tytuu podatków, ce, ubezpiecze& i innych "wiadcze& 86, , h. z tytuu wynagrodze& 31, , i. inne 13, , Fundusze specjalne 0.00 IV. Rozliczenia mi(dzyokresowe 115, , Ujemna warto"' firmy Inne rozliczenia mi%dzyokresowe 115, , a. dugoterminowe 75, b. krótkoterminowe 40, , SUMA 21,517, ,250, (nazwisko i imię osoby sporządzającej) r.... (podpisy członków zarządu)

34 ... (pieczątka firmy) T2 Investment S.A. ul. Jasielska 16a Poznań NIP: RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT WARIANT PORÓWANWCZY LP. WYSZCZEGÓLNIENIE PLN PLN A. Przychody netto ze sprzeday i zrównane z nimi, w tym: 865, , od jednostek powizanych 99, Przychody netto ze sprzeda"y produktów 865, Zmiana stanu produktów Koszt wytworzenia produktów na w#asne potrzeby jednostki Przychody netto ze sprzeda"y towarów i materia#ów B. Koszty dzia"alno#ci operacyjnej 1,859, ,856, Amortyzacja 227, , Zu"ycie materia#ów i energii 283, , Us#ugi obce 570, Podatki i op#aty, w tym: 200, podatek akcyzowy Wynagrodzenia 478, , Ubezpieczenia spo#eczne i inne $wiadczenia 38, Pozosta#e koszty rodzajowe 60, Warto$% sprzedanych towarów i materia#ów C. Zysk/Strata ze sprzeday -993, ,150, D. Pozosta"e przychody operacyjne 386, Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwa#ych 198, Dotacje 111, Inne przychody operacyjne 76, E. Pozosta"e koszty operacyjne 68, , Strata ze zbycia niefinanoswych aktywów trwa#ych Aktualizacja warto$ci aktywów niefinansowych Inne koszty operacyjne 68, F. Zysk/Strata na dzia"alno#ci operacyjnej -675, G. Przychody finansowe 988, ,401, Dywidendy i udzia#y w zyskach, w tym: od jednostek powizanych Odsetki, w tym: 240, od jednostek powizanych 205, Zysk ze bycia inwestycji 748, Aktualizacja warto$ci inwestycji Inne H. Koszty finansowe 3,719, , Odsetki, w tym: 47, dla jednostek powizanych Strata ze zbycia inwestycji Aktualizacja warto$ci inwestycji 3,661, Inne 11, I. Zysk/Strata na dzia"alno#ci gospodarczej -3,406, J. Wynik zdarze$ nadzwyczajnych Zyski nadzwyczajne Straty nadzwyczajne K. Zysk/Strata brutto -3,406, ,184, L. Podatek dochodowy -454, M. Pozosta"e obowi%zkowe zmniejszenia zysku N. Zysk/Strata netto -2,951, ,739, (nazwisko i imię osoby sporządzającej) r.... (podpisy członków zarządu)

35 pieczatka firmy T2 INVESTMENT ul. Jasielska 16A Poznan NIP: SPRAWOZDANIE Z PRZEPLYWU SRODKOW PIENIEZNYCH METODA POSREDNIA WYSZCZEGÓLNIENIE PLN PLN A. I. Przepywy $rodków pieni"#nych z dziaalno$ci operacyjnej Zysk (strata) netto -2,951, ,739, II. Korekty razem -1,653, ,630, Amortyzacja 227, , Zyski (straty) z tytuu ró"nic kursowych -4, Odsteki i udziay w zyskach (dywidendy) -213, , Zysk (strata) z dziaalno#ci inwestycyjnej -1,117, ,238, Zmiana stanu rezerw -493, , Zmiana stanu zapasów 2, , Zmiana stanu nale"no#ci -205, , Zmiana stanu zobowi$za% krótkoterminowych, z wyj$tkiem po"yczek i kredytów 235, , Zmiana stanu rozlicze% mi&dzyokresowych 132, , Inne korekty -217, , III. Przepywy pieni"#ne netto z dziaalno$ci operacyjnej -4,605, , B. I. Przepywy $rodków pieni"#nych z dziaalno$ci inwestycyjnej Wpywy 5,263, , Zbycie warto#ci niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych aktywów trwaych 3,630, Zbycie inwestycji w nieruchomo#ci oraz warto#ci niematerialne i prawne Z aktywów fianansowych, w tym: 1,633, , a) w jednostkach powi$zanych 1,425, , b) w pozostaych jednostkach 208, , zbycie aktywów finansowych 186, , dywidendy i udziay w zyskach spata udzielonych po"yczek dugoterminowych odsetki 21, , inne wpywy z aktywów finansowych Inne wpywy inwestycyjne II. Wydatki -622, ,319, Nabycie warto#ci niematerialnych i prawnych oraz rzeczowych aktywów trwaych -46, , Inwestycje w nieruchomo#ci oraz warto#ci niematerialne i prawne Na aktywa finansowe, w tym: -472, ,140, a) w jednostkach powi$zanych -304, ,140, b) w pozostaych jednostkach -167, nabycie aktywów finansowych -167, udzielone po"yczki dugoterminowe Inne wydatki inwestycyjne -104, , III. Przepywy pieni"#ne netto z dziaalno$ci inwestycyjnej 5,886, , C. I. Przepywy $rodków pieni"#nych z dziaalno$ci finansowj Wpywy 5, , Wpywy netto z wydania udziaów (emisji akcji) i innych instrumentów kapitaowych 1. oraz dopat do kapitau Kredyty i po"yczki 5, , Emisja du"nych papierów warto#ciowych Inne wpywy finansowe II. Wydatki -654, , Nabycie udziaów (akcji wasnych Dywidendy i inne wpaty na rzecz wa#cicieli Inne, ni" wypaty na rzecz wa#cicieli, wydatki z podziau zysku Spaty kredytów i po"yczek -576, , Wykup du"nych papierów warto#ciowych Z tytuu innych zobowi$za% finansowych -50, , Patno#ci zobowi$za% z tytuu umów leasingu finansowego Odsetki -27, , Inne wydaki finansowe III. Przepywy pieni"#ne netto z dziaalno$ci fianansowej -649, , D. Przepywy pieni"#ne netto razem 632, ,392, E. Bilansowa zmiana stanu $rodków pieni"#nych w tym: 632, ,392, z tytuu ró#nic kursowych F. %rodki pieni"#ne na pocz&tek okresu 76, ,468, G. %rodki pienie#ne na koniec okresu, w tym: 708, , ograniczonej mo"liwo#ci dysponowania - -

36 (pieczatka firmy) T2 Investment s.a. ul. Jasielska 16a Pozna& NIP: ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE W%ASNYM SPORZ&DZONY NA DZIE' R. Lp. Wyszczególnienie I. Kapita (fundusz) wasny na pocz"tek okresu (BO) 23,518, ,779, korekty b"dów podstawowych 0 0 I.a. Kapita (fundusz) wasny na pocz"tek okresu (BO), po korektach 23,518, ,779, Kapita (fundusz) podstawowy na pocz"tek okresu 6,150, ,150, Zmiany kapitau (funduszu) podstawowego a) zwi"kszenie (z tytuu) wydania udziaów (emisji akcji) b) zmniejszenie (z tytuu) umorzenia udziaów (akcji) Kapita (fundusz) podstawowy na koniec okresu 6,150, ,150, Nale#ne wpaty na kapita podstawowy na pocz"tek okresu Zmiana nale#nych wpat na kapita podstawowy a) zwi"kszenie (z tytuu) b) zmniejszenie (z tytuu) Nale#ne wpaty na kapita podstawowy na koniec okresu Udziay (akcje) wasne na pocz"tek okresu a) zwi"kszenie b) zmniejszenie Udziay (akcje) wasne na koniec okresu Kapita (fundusz) zapasowy na pocz"tek okresu 15,629, ,630, Zmiany kapitau (funduszu) zapasowego 1,739, a) zwi"kszenie (z tytuu) 1,739, emisji akcji powy#ej warto$ci nominalnej z podziau zysku 1,739, wniesienia aportem wierzytelno$ci powy#ej wartosci nominalnej b) zmniejszenie (z tytuu) pokrycia straty Stan kapitau (funduszu) zapasowego na koniec okresu 17,368, ,629, Kapita (fundusz) z aktualizacji wyceny na pocz"tek okresu Zmiany kapitau (funduszu) z aktualizacji wyceny a) zwi"kszenie (z tytuu) b) zmniejszenie (z tytuu) zbycia $rodków trwaych Kapita (fundusz) z aktualizacji wyceny na koniec okresu Pozostae kapitay (fundusze) rezerwowe na pocz"tek okresu Zmiany pozostaych kapitaów (funduszy) rezerwowych a) zwi"kszenie (z tytuu) dopaty do kapitau uchwalone i w cao$ci pokryte b) zmniejszenie (z tytuu) Pozostae kapitay (fundusze) rezerwowe na koniec okresu Zysk (strata) z lat ubiegych na pocz"tek okresu 1,739, Zysk z lat ubiegych na pocz"tek okresu 1,739, korekty b"dów podstawowych Zysk z lat ubiegych na pocz"tek okresu, po korektach 1,739, a) zwi"kszenie (z tytuu) podziau zysku z lat ubiegych b) zmniejszenie (przeznaczenie na kapita zapasowy) -1,739, Zysk z lat ubiegych na koniec okresu Strata z lat ubiegych na pocz"tek okresu, korekty b"dów podstawowych Strata z lat ubiegych na pocz"tek okresu, po korektach a) zwi"kszenie (z tytuu) przeniesienia straty z lat ubiegych do pokrycia b) zmniejszenie Strata z lat ubiegych na koniec okresu Zysk (strata) z lat ubiegych na koniec okresu Wynik netto -2,951, ,739, a) zysk netto ,739, b) strata netto -2,951, c) odpisy z zysku II Kapita (fundusz) wasny na koniec okresu (BZ) 20,567, ,518, III Kapita (fundusz) wasny, po uwzgl$dnieniu proponowanego podziau zysku (pokrycia straty) 20,567, ,518, Sporz%dzono dnia r. (nazwisko i imi" osoby sporz%dzaj%cej)