1. Przyjęte zasady rachunkowości, w tym metody wyceny aktywów i pasywów, pomiaru wyniku finansowego oraz sporządzenia sprawozdania finansowego.

Transkrypt

1 Przedsiębiorstwo Produkcyjno - Handlowe KOMPAP S.A. z siedziba w Kwidzynie, przy ul. Piastowskiej 39, zostało wpisane do Krajowego Rejestru Sądowego pod nr Właściwym sądem rejestrowym jest Sąd Rejonowy Gdańsk - Północ w Gdańsku VII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego. Podstawowym przedmiotem działania Spółki zgodnie z Polska Klasyfikacja Działalności (PKD) jest działalność wydawnicza; poligrafia i reprodukcja zapisanych nośników informacji (PKD 22). Natomiast wg klasyfikacji przyjętej przez GPW w Warszawie KOMPAP zaliczany jest do sektora: przemysł drzewny. Jednostka nie posiada jednostki dominującej. 1. Przyjęte zasady rachunkowości, w tym metody wyceny aktywów i pasywów, pomiaru wyniku finansowego oraz sporządzenia sprawozdania finansowego. Okresowy raport finansowy został sporządzony zgodnie z przepisami: - Rozporządzenia Rady Ministrów z dnia r. w sprawie informacji bieŝących i okresowych przekazywanych przez remitentów papierów wartościowych (Dz. U. Nr 209 poz. 1744), - Rozporządzenia Rady Ministrów z dnia r. w sprawie szczegółowych warunków jakim powinien odpowiadać prospekt emisyjny oraz skrót prospektu (Dz. U. Nr 186 poz.1921 z późniejszymi zmianami), - Ustawy o rachunkowości z dnia r. (Dz. U. Nr 76 poz. 694 z póŝn. zm. ), - Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej (MSSF). Raport finansowy prezentuje dane za II kwartał 2008 i 2007 roku. Przedstawiony został w polskich złotych, w związku z faktem, iŝ złoty polski jest podstawową walutą, w której denominowane są transakcje (operacje gospodarcze) jednostki. Niniejszy raport finansowy został sporządzony zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej na podstawie prowadzonych ksiąg rachunkowych. Jednostka zastosowała się całkowicie i bezwarunkowo do wszystkich standardów i interpretacji obowiązujących na dzień bilansowy. Podstawowe zasady rachunkowości zawarte w polityce rachunkowości KOMPAP S.A. i stosowane przez spółkę przedstawione zostały w raporcie rocznym za 2007 rok. Kwartalny raport finansowy sporządzony został przy załoŝeniu, iŝ jednostka będzie kontynuowała działalność w dającej się przewidzieć przyszłości. 2. Dane finansowe prezentowane w analogicznych okresach 2008 i 2007 roku są porównywalne. W 2008 roku nie zmieniono w stosunku do analogicznego okresu 2007 roku prezentacji Ŝadnych pozycji sprawozdania finansowego. 3. Wybrane dane finansowe przeliczone zostały wg następujących kursów EURO: - pozycje aktywów i pasywów bilansu wg stanu na EURO 3, 7658 PLN ( średni kurs ogłoszony przez NBP w dniu r.. tabela nr 125/A/NBP/2007) - pozycje rachunku zysków i strat oraz przepływu środków pienięŝnych za II kwartał 2007 r. 1 EURO 3,8486 PLN (średnia arytmetyczna średnich kursów ogłaszanych na ostatni dzień kaŝdego miesiąca w okresie styczeń czerwiec 2007 r tj. ogłoszonych : r. tabela nr 22/A/NBP/2007, r. tabela nr 42/A/NBP/2007, r. tabela nr 64/A/NBP/2007, r. - tabela nr 84/A/NBP/2007, r. tabela nr 105/A/NBP/2007, r. tabela nr 125/A/NBP/2007,

2 - pozycje aktywów i pasywów bilansu wg stanu na r. 1 EURO 3,3542 PLN ( średni kurs ogłaszany przez NBP w dniu r. tabela nr 126/A/NBP/2008 ) -pozycje rachunku zysków i strat oraz przepływu środków pienięŝnych za II kwartał 2008r. 1 EURO 3,4776 PLN (średnią arytmetyczna średnich kursów ogłaszanych na ostatni dzień kaŝdego miesiąca w okresie styczeń czerwiec 2008 r. tj. ogłoszonych : r. tabela nr 22/A/NBP/2008, r. tabela nr 43/A/NBP/2008, r. tabela nr 63/A/NBP/2008, r tabela nr 085/A/NBP/2008, r tabela nr 108/A/NBP/2008, r tabela nr 126/A/NBP/ Informacje o korektach z tytułu rezerw, rezerwach i aktywach z tytułu odroczonego podatku dochodowego oraz dokonanych odpisach aktualizujących wartość składników aktywów. W II kwartale 2008 r. nie odnotowano Ŝadnych odpisów aktualizujących 5. Zwięzły opis istotnych dokonań lub niepowodzeń w okresie, którego dotyczy raport wraz z wykazem najwaŝniejszych zdarzeń ich dotyczących. SprzedaŜ w II kwartale 2008 r. wyniosła tyś. zł i w porównaniu do analogicznego okresu roku ubiegłego wzrosła o 12,54%. Wynik netto spółki za II kwartał wynosi 84 tys. zł, a w porównywalnym II kwartale 2007 roku wyniósł 306 tys. zł, JednakŜe narastająco za II kwartały 2008r wynik netto wynosi tyś. a za II kwartały 2007 roku wynosił 788tyś. zł, co oznacza przyrost zysku netto w stosunku do analogicznego okresu roku ubiegłego o 419 tyś. zł II kwartał 2008 roku był okresem rozliczenia i zaksięgowania dodatkowych kosztów, w tym głównie związanych z obsługą i emisją akcji serii J. Spółka kontynuuje równieŝ remonty na terenie głównej siedziby firmy w Kwidzynie, zarówno w części biurowej, jak i produkcyjnej. 6. Opis czynników i zdarzeń o nietypowym charakterze, mających znaczący wpływ na osiągnięte wyniki finansowe. W II kwartale 2008 roku nie wystąpiły zdarzenia o nietypowym charakterze, które miałyby wpływ na wyniki finansowe KOMPAP S.A. 7. Wskazanie zdarzeń, które wystąpiły po dniu, na który sporządzono kwartalne sprawozdanie finansowe, nie ujętych w tym sprawozdaniu, a mogących w znaczący sposób wpłynąć na przyszłe wyniki finansowe. W lipcu 2008 roku nastąpił wykup nieruchomości od ING LEASE połoŝonej w Kwidzynie za cenę 3,7 mln zł, prognozowana w prospekcie kwota przeznaczona na wykup wynosiła 4,5 mln zł. Transakcja ta stanowi realizację celów inwestycyjnych zgodnie z publikacją w prospekcie emisyjnym. Pozwoli to Spółce na oszczędność w kosztach finansowych oraz w podatku od nieruchomości, gdyŝ jako ZPCh, spółka będzie korzystała z ulgi w tym podatku.

3 8. Stanowisko zarządu odnośnie moŝliwości zrealizowania wcześniej publikowanych prognoz wyników na dany rok w świetle wyników zaprezentowanych w raporcie kwartalnym W prospekcie emisyjnym Zarząd prognozował przychody w roku 2008 na poziomie tys. zł, a wynik finansowy na poziomie tys. zł, Zarząd uwaŝa iŝ prognoza ta nie jest zagroŝona oraz po uwzględnieniu corocznej sezonowości moŝna powiedzieć, Ŝe wynik prognozowany jest realizowany zgodnie z planem. 9. Akcjonariusze PPH KOMPAP S.A. posiadający bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zaleŝne co najmniej 5 % ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy PPH KOMPAP S.A. Akcjonariusze posiadający co najmniej 5% akcji KOMPAP S.A. na dzień sporządzenia raportu : - Grand Sp. z o.o. Spółka zaleŝna od Prezesa Zarządu Waldemara Lipki posiada łącznie akcji zwykłych na okaziciela, co stanowi 17,86 % kapitału akcyjnego PPH KOMPAP S.A. i uprawnia do głosów w ogólnej liczbie głosów na WZA, które stanowi 17,86% w ogólnej liczbie głosów. - Prezes Zarządu Waldemar Lipka posiada łącznie akcji zwykłych na okaziciela,, co stanowi 13,90 % kapitału akcyjnego PPH KOMPAP S.A. i uprawnia do głosów w ogólnej liczbie głosów na WZA, które stanowi 13,90 % w ogólnej liczbie głosów. - Leszek Jędrzejewski posiada akcji zwykłych na okaziciela, co stanowi 5,40 % kapitału akcyjnego PPH KOMPAP S.A. i uprawnia do 252,954 głosów w ogólnej liczbie głosów na WZA, które stanowi 5,40% w ogólnej liczbie głosów. 10. Skład Zarządu i Rady Nadzorczej i zestawienie zmian w stanie posiadania akcji lub uprawnień do nich przez osoby zarządzające i nadzorujące. Skład Zarządu KOMPAP S.A. : Prezes Zarządu - Waldemar Lipka Członek Zarządu - Piotr Ciosk, W dniu 16 maja 2008 r. Rada Nadzorcza powołała w drodze kooptacji (art. 18b ust. 2 Statutu Spółki) na członka Rady Nadzorczej Pana Józefa Rodziewicza. W dniu 26 czerwca 2008r. Zwyczajne Walne Zgromadzenie Spółki potwierdziło powołanie przez Radę Nadzorczą w drodze kooptacji członka Rady Nadzorczej Józefa Rodziewicza i przedłuŝyło mu mandat do końca kadencji byłego członka Rady Nadzorczej Pana Adama Giersz, którego mandat wygasł.

4 Skład Rady Nadzorczej KOMPAP S.A.: - Jerzy Łopaciński Przewodniczący Rady Nadzorczej - Marek Głuchowski - Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej - Maciej Zbigniew Haberland Członek Rady Nadzorczej - Edward Pakuła Członek Rady Nadzorczej - Józef Rodziewicz Członek Rady Nadzorczej Na dzień sporządzenia raportu za II kwartał 2008 roku : - Grand Sp. z o.o. Spółka zaleŝna od Prezesa Zarządu Waldemara Lipki posiada łącznie akcje zwykłe na okaziciela KOMPAP S.A. (17,86 % kapitału akcyjnego), - Prezes Zarządu Waldemar Lipka posiada akcji zwykłych na okaziciela KOMPAP S.A. (13,90 % kapitału akcyjnego), - Członek Zarządu Piotr Ciosk posiada akcji zwykłych na okaziciela KOMPAP S.A. - Jerzy Łopaciński Przewodniczący Rady Nadzorczej posiada akcji zwykłych na okaziciela KOMPAP S.A. - Maciej Zbigniew Haberland Członek Rady Nadzorczej posiada akcji zwykłych na okaziciela KOMPAP S.A. - Edward Pakuła Członek Rady Nadzorczej nie posiada akcji KOMPAP S.A., - EUROPOLSTAL Sp. z o.o. zaleŝna od członka Rady Nadzorczej Edwarda Pakuły posiada akcji zwykłych na okaziciela KOMPAP SA, - Marek Głuchowski - Członek Rady Nadzorczej nie posiada akcji KOMPAP S.A., - Józef Rodziewicz - Członek Rady Nadzorczej nie posiada akcji KOMPAP S.A. Zestawienie zmian w stanie posiadania akcji przez w/w osoby w okresie od przekazania poprzedniego raportu kwartalnego:

5 1) Zmiany w stanie posiadania papierów wartościowych PPH KOMPAP S.A. przez Prezesa Zarządu Waldemara Lipkę: - Prezes Zarządu Waldemar Lipka zbył na rzecz Grand Sp. z o. o. w drodze transakcji pakietowych pozasesyjnych prawa do akcji PPH KOMPAP S.A.: w dn r praw do akcji w dn r praw do akcji w dn r praw do akcji w dn r praw do akcji w dn r praw do akcji - Ponadto Prezes Zarządu Waldemar Lipka nabył prawa do akcji PPH KOMPAP S.A. : w dn r praw do akcji - Prezes Zarządu Waldemar Lipka nabył akcje zwykłe na okaziciela PPH KOMPAP S.A.: w dn r akcji w dn r akcji 2) Zmiany w stanie posiadania papierów wartościowych PPH KOMPAP S.A. przez Spółkę zaleŝną od Prezesa Zarządu Grand Sp. z o.o. w Sopocie: - Grand Sp. z o.o. zaleŝna od Prezesa Zarządu Waldemara Lipki nabyła w drodze transakcji pakietowych pozasesyjnych prawa do akcji PPH KOMPAP S.A.: w dn r praw do akcji w dn r praw do akcji w dn r praw do akcji w dn r praw do akcji w dn r praw do akcji - Ponadto Grand Sp. z o.o. zaleŝna od Prezesa Zarządu Waldemara Lipki nabyła prawa do akcji PPH KOMPAP S.A.: w dn r praw do akcji w dn r praw do akcji - Grand Sp. z o.o. zaleŝna od Prezesa Zarządu Waldemara Lipki nabyła akcje zwykłe na okaziciela PPH KOMPAP S.A.: w dn r akcji w dn r akcji w dn r akcji

6 w dn r akcji w dn r akcji w dn r akcji 3) Zmiany w stanie posiadania papierów wartościowych PPH KOMPAP S.A. przez Macieja Haberlanda Członka Rady Nadzorczej PPH KOMPAP S.A - Maciej Haberland Członek Rady Nadzorczej PPH KOMPAP S.A. zbył prawa do akcji PPH KOMPAP S.A.: w dn r praw do akcji akcji PPH KOMPAP SA Maciej Haberland Członek Rady Nadzorczej PPH KOMPAP S.A. nabył w ramach prawa poboru akcji serii J. 4) Zmiany w stanie posiadania papierów wartościowych PPH KOMPAP S.A. przez - Piotra Ciosk Członka Zarządu PPH KOMPAP S.A - Piotr Ciosk Członek Zarządu PPH KOMPAP S.A. nabył akcje zwykłe na okaziciela PPH KOMPAP S.A.: w dn r akcji 5) Zmiany w stanie posiadania papierów wartościowych PPH KOMPAP S.A. przez Jerzego Łopacińskiego Przewodniczącego Rady Nadzorczej PPH KOMPAP S.A akcji PPH KOMPAP SA Jerzy Łopaciński Przewodniczący Rady Nadzorczej PPH KOMPAP S.A. nabył w ramach prawa poboru akcji serii J. 6) Zmiany w stanie posiadania papierów wartościowych PPH KOMPAP S.A. przez Spółkę zaleŝną od Edwarda Pakuły - członka Rady Nadzorczej PPH KOMPAP SA Europolstal Sp. z o.o. w Sopocie: akcji PPH KOMPAP SA Europolstal Sp. z o.o. nabył w ramach prawa poboru akcji serii J. 11. Wskazanie postępowań toczących się przed sadem, organem właściwym dla postępowania arbitraŝowego lub organem administracji publicznej. W II kwartale 2008 r. nie zostały wszczęte przed sadem lub organem administracji publicznej postępowania dotyczące zobowiązań i wierzytelności KOMPAP S.A., których wartość przekracza 10 % kapitałów własnych. Wg stanu na roku KOMPAP S.A. nie ma wiedzy na temat toczących się postępowań sądowych przeciwko Spółce. Łączna wartość wierzytelności KOMPAP S.A. uznanych prawomocnymi wyrokami wynosi 1392 tys. zł.

7 12. Informacje o zawarciu transakcji z podmiotami powiązanymi. W II kwartale 2008 r. KOMPAP S.A. nie zawarła transakcji z podmiotami powiązanymi o wartości przekraczającej EURO. 13. Informacje o udzieleniu przez KOMPAP S.A. poręczeń kredytu, poŝyczki lub udzieleniu gwarancji. KOMPAP S.A nie udzielała poręczeń kredytu, poŝyczki, ani gwarancji, których wartość przekraczałaby 10% kapitałów własnych. 14. Inne informacje istotne dla oceny sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku finansowego i ich zmian. W II kwartale 2008 roku KOMPAP S.A. otrzymała dotacje w wysokości 110 tys. zł (co zwiększyło pozostałe przychody operacyjne). Dotacje w analogicznym okresie roku ubiegłego wyniosły 106 tys. zł. Dotacje te słuŝą zrekompensowaniu niŝszej wydajności pracy osób niepełnosprawnych, czyli pokryciu zwiększonych kosztów działalności podstawowej w związku z zatrudnianiem osób niepełnosprawnych. 15. Czynniki, które będą miały wpływ na osiągnięte wyniki w perspektywie co najmniej kolejnego kwartału: - Dywersyfikacja odbiorców W 2 Q 2008 roku firma kontynuowała działania zmierzające do pozyskiwania nowych klientów. Kompap pozyskał w tym kwartale około 70 nowych klientów, w tym część z nich w nowo odbudowywanym kanale hurtowym. Firma kontynuowała udział w przetargów publicznych i konkursach ofert. Do wygranych przez firmę w 2Q 2008 przetargów naleŝą przykładowe: Instytut CZMP, Szpital w Wałbrzychu, Jednostka Wojskowa w Warszawie, Urząd Skarbowy w Łodzi. Dostawy dotyczą głównie: papieru komputerowego, papieru ksero, kopert płacowych i innych druków specjalistycznych. W związku z rozpoczęciem współpracy z wydawnictwem Muza S.A., firma Kompap otrzymała pierwsze zamówienie na druk ksiąŝek. Zarząd Kompap ma duŝe nadzieje na rozwój współpracy z wydawnictwem Muza S.A w tym zakresie, jak i z pozostałymi wydawnictwami na rynku. - Współpraca z głównymi klientami Głównym klientem Spółki jest nadal firma Jabil, a głównym negocjującym na rzecz wykonawcy Jabil jest firma Philips. Firma otrzymała nowe projekty ze strony Philips w ramach ogólnej alokacji do realizacji do końca 2008 roku. Dodatkowo, w związku z reorganizacją po stronie Philips, Kompap złoŝył propozycję współpracy w zwiększonym niŝ dotychczas zakresie asortymentowym. Jest to zgodne z wcześniej przyjętą przez Kompap strategią rozszerzenia zakresu oferty o kompleksowe zaopatrzenie tego rodzaju klientów w materiały związane z logistyką i pakowaniem, tj. palety, opakowania, kartony, folie itp. W 2 Q rozpoczęły się rozmowy z Philips na temat zaopatrywania Jabil o ten rozszerzony zakres asortymentowy. Spółka Kompap otrzymała wstępną akceptację propozycji i Zarząd Kompap jest przekonany, Ŝe juŝ w 3 Q

8 nastąpią pierwsze dostawy do Jabil. Zamówienia i alokacje w nowym zakresie, które będą miały miejsce do końca roku 2008 firma Kompap potwierdzi w późniejszych czasie komunikatami. W 2Q 2008 roku Spółka kontynuowała realizację umów ramowych z Powszechnym Zakładem Ubezpieczeń S.A. w Warszawie i z Powszechnym Zakładem Ubezpieczeń na śycie S.A. w Warszawie. - WdroŜenie ISO i recertyfikacja ISO 9001 Kompap podpisał umowę z firmą Grupa Konsultingowa RID na wdraŝanie systemu ISO W 3Q działania firmy RID i Kompap zostaną podsumowane audytem wewnętrznym podczas którego zostanie sprawdzony stan dokumentacji i jej adaptacji do funkcjonowania w obu systemach: ISO 9001 i ISO 14000, w wyniku czego powstaje Zintegrowany System Zarządzania. Recertyfikacja ISO 9001 i certyfikacja ISO odbędzie się przy udziale firmy Lloyd's. Certyfikacja i recertyfikacja powinna się zakończyć w 3 Q. Posiadanie tych certyfikatów jest wymogiem wielu potencjalnych klientów i pozwoli firmie Kompap uzyskać kolejny element przewagi konkurencyjnej na rynku. - Realizacja celów inwestycyjnym W 2 Q rozpoczęły się i są kontynuowane w 3 Q intensywne prace nad realizacją celów inwestycyjnych. Dotychczas zrealizowano: - wykup z leasingu nieruchomości w głównej siedzibie firmy w Kwidzynie, - inwestycje w park samochodowy. Trwają pracę nad realizacją pozostałych celów inwestycyjnych. Firma Kompap poinformuje o zrealizowaniu wszystkich załoŝonych celów inwestycyjnych na 2008 rok w osobnych komunikatach. - Inwestycje finansowe W dniu firma Kompap ogłosiła wezwanie na 33% akcji firmy Muza S.A. w Warszawie. Kompap traktuje nabycie akcji Spółki Muza S.A. jako inwestycję strategiczną i w przypadku nabycia akcji nie wyklucza działań zmierzających do integracji działalności obu spółek.