Najlepsze godziny tradera

Transkrypt

1 1

2 Najlepsze godziny tradera - czyli kiedy czas zwierania transakcji może decydować o wynikach 2

3 Copyright 2011 by Mateusz Flak z Forex Lex. Korzystając z moich praw autorskich określonych ustawą z dnia r. - Prawo autorskie i prawa pokrewne, wyrażam zgodę na niekomercyjne rozpowszechnianie niniejszego ebooka jako całość poprzez jego zwielokrotnianie w formie elektronicznej lub drukowanej bez żadnych ograniczeń co do liczby egzemplarzy, jak również zezwalam na umieszczanie tego ebooka na stronach internetowych, jednakże bez dokonywania zmian i skrótów w tekście, ani bez zmiany formatu ebooka z "pdf" na inny format. Jakiekolwiek inne rozpowszechnianie, w szczególności w części, wymaga mojej uprzedniej pisemnej zgody. Ostrzeżenie istnieje ryzyko poniesienia strat oraz wyłączenie odpowiedzialności Niniejszy materiał w formie ebooka ma na celu wyłącznie ogólnie informować o mechanizmach działania rynków finansowych. Należy pamiętać, że sytuacja finansowa każdej osoby jest indywidualna i każdy przypadek wymaga osobnej analizy, w tym co do adekwatności konkretnych produktów finansowych dla danej osoby. Mimo, że prezentowane informacje są praktyczne, to nie są one jednakowo skuteczne dla wszystkich. Nie powinno się bezwarunkowo korzystać z wszystkiego, co jest podawane w niniejszym materiale. Porady, które zostały ogólnie udostępnione powinny być szczegółowo analizowane, porównywane z własnym przypadkiem, jak również indywidualnie konsultowane z maklerem. Ryzyko poniesienia strat w inwestowaniu, a w szczególności w inwestowaniu na rynku Forex jest bardzo duże. Każdy indywidualnie powinien dokładnie rozważyć, czy takie inwestowanie w świetle własnej sytuacji finansowej jest zasadne. Wysoki poziom lewarowania pozycji występujący w przypadku transakcji rynku Forex może zadziałać na Twoją niekorzyść. Powyższe lewarowanie może przynieść bardzo duże straty. Hipotetyczne rezultaty przedstawione w niniejszym materiale w formie ebooka obarczone są dużym ryzykiem. Jest bardzo prawdopodobne, że rzeczywiste rezultaty będą znacznie odbiegały od tych przedstawionych w naszych analizach. Jednym z podstawowych ograniczeń dotyczących hipotetycznych wyników przedstawionych danych, czy systemów, jest fakt, że wszelkie wyliczenia dokonywane są na podstawie danych historycznych. Należy pamiętać, że przeszłe wyniki nie dają żadnej gwarancji ich powtarzalności w przyszłości. Treści zawarte w niniejszym materiale w formie ebooka nie stanowią żadnej "rekomendacji" w rozumieniu przepisów Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych lub ich emitentów (Dz. U. z 2005 r. Nr 206, poz z późn. zm.). Wobec powyższego autor niniejszego materiału w formie ebooka nie ponosi jakiejkolwiek odpowiedzialności za decyzje inwestycyjne podejmowane na podstawie treści zawartych w niniejszym materiale, Autor ebooka ani osobiście, ani na stronie internetowej, ani za pomocą innych środków komunikacji nie świadczy doradztwa w związku z opisywanymi transakcjami ani nie udziela porad inwestycyjnych lub rekomendacji zawarcia transakcji, co oznacza, że udzielone informacje nie mają charakteru porady inwestycyjnej lub rekomendacji. Ostateczna decyzja zawarcia transakcji należy wyłącznie do czytelnika ebooka. Autor ebooka nie występuje w roli pośrednika ani przedstawiciela. Przed zawarciem jakiejkolwiek transakcji opisywanej w materiale w formie ebooka, każdy czytelnik powinien, nie opierając się na informacjach publikowanych w materiale w ebooku, określić jej ryzyko, potencjalne korzyści oraz straty z nią związane, jak również charakterystykę, konsekwencje prawne, podatkowe i księgowe transakcji oraz konsekwencje zmieniających się czynników rynkowych. Nie istnieją systemy zawierania transakcji, które byłyby całkowicie bezpieczne i chroniły przed stratami. Nigdy nie ryzykuj pieniędzy na których stratę nie możesz sobie pozwolić. 3

4 1. Jak patrzeć na rynek forex aby wyczuwać niuanse Różne okresy na rynkach (hossa, bessa, konsolidacja) przeplatają się z różnymi porami dnia. Jednak co mamy na myśli mówiąc dzień? Dla wielu ludzi ten sam dzień zaczyna się o różnych godzinach według czasu GMT, czyli czasu uniwersalnego (użyteczny zegar do porównywania czasu w różnych strefach czasowych znajdziesz np. tutaj: Kiedy ktoś z Australii mówi nam że otwiera swoje pozycje zawsze po śniadaniu, a można odważnie założyć, że większość ludzi je śniadanie około godz rano, więc pierwsze transakcje otwiera prawdopodobnie około godz czasu lokalnego. Natomiast te same słowa w ustach Amerykanina wskazują już zupełnie na coś innego, i nie chodzi o inną porę śniadaniową w Stanach, tylko o odniesienie do czasu uniwersalnego. Dlatego dobrze jest patrzeć na forex z punktu widzenia rynków, które w danym czasie są aktywne, np. pierwsza połowa sesji Azjatyckiej, lub otwarcie w Londynie są to bardziej precyzyjne określenia niż przy porannej kawie. Nie chodzi tylko o nazewnictwo, bo przecież każdy trader potrafi przeliczać godziny różnych stref czasowych, lecz o pewną spójność oraz o patrzenie na forex z bardziej profesjonalnej strony, co pobudza także do szukania zależności między porami dnia i ruchami ceny na różnych rynkach. Ta wrażliwość na strefy czasowe jest także bardzo uniwersalna, na przykład gdy przyjedzie przeprowadzić się do innej strefy czasowej. Sam doświadczyłem ostatnio takiego zdarzenia, podczas dłuższego pobytu w Azji musiałem tak zarządzać swoim czasem aby dostosować się do rynków które mnie interesują, wszelkie rytuały związane z azjatycką porą dnia nagle przestały być aktualne. Aby być przy 4

5 końcówce sesji w Stanach, musiałem tkwić przy komputerze późną nocą... Na marginesie można dodać, że Polska jest całkiem dobrze umiejscowiona geograficznie pod rynek forex, gdyż łapiemy się za dnia na całą sesję londyńską, i całą sesję amerykańską, czyli najbardziej płynne momenty gry na forexie. 2. Dobrze znane metody odkrywają nowe sekrety Przejdźmy zatem do badań, celem jest znalezienie odpowiedzi na pytanie, czy, a jeżeli tak, to kiedy, godziny handlu mogę decydować o wynikach na rynku forex? Poniżej widzimy krzywą kapitału własnego systemu transakcyjnego, opiera się on na wykładniczej średniej kroczącej, prostej średniej kroczącej oraz własnym wskaźniku zbudowanym na bazie RSI. Para walutowa którą wybrałem to USDJPY, charakteryzuje ją bardzo duża zmienność. Za każdym razem otwierana jest równa pozycja wynosząca 1 lot. Krzywa kapitału obejmuje prawie cały 2010 rok (od do ). MetaTrader 4, (c) MetaQuotes Software Corp. 5

6 Na osi x widzimy narastające transakcje, jest ich około 200, natomiast na osi y kapitał, początkowo $ Widać, że wyniki nie rzucają na kolana, ale przyjrzyjmy się temu dokładniej. System działa na ramie czasowej piętnastominutowej, można więc powiedzieć że gra krótkoterminowo, dlatego jeżeli zależność pory dnia i wyników istnieje, będzie to można zaobserwować. Dodam, że takiej zależności nie byłoby, kiedy system grałby długoterminowo, i używał małej kompresji czasowej, na przykład czterogodzinnej. Co prawda istnieją techniki, które grają długoterminowo używając wykresów o kompresji pięć minut, ale nie o tym tutaj mowa. Wróćmy do meritum Jak dzięki 3 ruchom myszki zapanować nad oceanem danych Okres który poddaliśmy badaniu to jeden rok (od do ), dane historyczne są wysokiej jakości, więc wyniki można traktować poważnie. Liczba okazji transakcyjnych jest duża, można więc mówić że nasza próbka jest wystarczająca aby móc wyciągać wnioski. Należy teraz określić w jakich godzinach były otwierane transakcje które przynosiły najczęściej zysk, a kiedy było na odwrót. W tym celu kopiujemy wszystkie transakcje z programu Meta Trader 4 i wklejamy do dowolnego arkusza kalkulacyjnego, jest to prosta operacja. 6

7 MetaTrader 4, (c) MetaQuotes Software Corp. Chodzi o uzyskanie następującej tabeli: Czas (otwarcia) Profit (wynik transakcji) 00:10 394,89 00:18 571,4 00:48 344,23 01:00-336,49 01:01 244,62 01:02-256,09 01:10 394,89 7

8 Inne pola nas nie interesują, usuwamy również transakcje które zakończyły się na zero (tzw. Break even). Bardzo ważne, aby w kolumnie Czas, był czas otwarcia transakcji, a nie jej zamknięcia. Docelowo dążymy do postaci, kiedy w kolumnie Czas będą widniały tylko godziny, bez daty. Można to łatwo zrobić używając funkcji Zamień i wpisując w pole Znajdź:*0 (po zerze jest spacja). Zamień na pozostawiamy puste, operacje powtarzamy zastępując kolejno 0 na 1,2,3 9. Dzięki tym zabiegom otrzymujemy kolumnę w której mamy dane w postaci godzinowej, czyli to co nas interesuje. 8

9 Teraz segregujemy wyniki po godzinie otwarcia, od najmłodszych (tuż po północy) do najpóźniejszych (przed północą). Tak, aby każdej godzinie odpowiadał wynik transakcji, która została wtedy otworzona Jak uporządkować szumy z danych historycznych i poprawić skuteczność wyników Na tej bazie konstruujemy wykres który pokazuje nam w których okresach (czasu naszego brokera) nasz system działa najlepiej, a w których lepiej go nie używać. Jeżeli nasz arkusz kalkulacyjny jest zorientowany na Europę, należy zamienić znaki dziesiętne z kropek na przecinki w kolumnie z wynikami transakcji. Można do tego użyć wyżej wymienionej funkcji Zamień. 9

10 08:31 08:35 08:44 08:45 08:49 08:50 09:01 09:08 09:17 09:25 09:32 09:42 10:05 10:15 10:17 10:19 10:33 11:01 11:16 11:30 11:35 11:48 12:01 12:36 13:14 13:19 13:30 13:31 13:41 13:44 14:02 14:06 14:07 14:13 Wynik transakcji Najlepsze godziny tradera Liniami czerwonymi zaznaczyłem przedziały generujące duże straty, których lepiej się pozbyć czyli od 14:30 do 08:30 lepiej nie handlować gdyż jak widzimy szanse są wtedy dużo mniejsze na pozytywny obrót spraw. Za to od 08:30 do 14:30 czasu polskiego szanse wzrastają, a określając to fachowo w czasie sesji Londyńskiej do początku sesji w Nowym Jorku. Mówi się, że traderzy handlują ryzykiem, to prawda, ja dodałbym do tego jeszcze - i prawdopodobieństwem. Po odfiltrowaniu, ten sam wykres słupkowy, w zawężonym okresie od godz. 08:30 do 14:30, wygląda następująco: Godziny 10

11 Jak widzimy, transakcji zyskownych jest więcej, można więc spodziewać się, że krzywa kapitału za badany okres będzie także lepsza niż poprzednio. Sprawdzamy. I tak rzeczywiście jest. MetaTrader 4, (c) MetaQuotes Software Corp. Dla porównania, można wrócić do poprzedniej krzywej, aby przekonać się o różnicy, okres od do Jak uniknąć efektu dopasowania i zwiększyć profit Kolejnym bardzo ważnym elementem jest analiza czy nie wpadliśmy w efekt dopasowania. Wspominam o tym, gdyż może zdarzyć się że użyty filtr został nadmiernie wpasowany w wyniki z danego roku, i tylko tego roku, natomiast w innych latach nie będzie już działał zgodnie z naszym zamiarem. Najprostszym sposobem wyeliminowania efektu dopasowania jest losowe zweryfikowanie nowych założeń co do godzin handlu, w innych okresach czasowych. 11

12 Sprawdźmy więc jak będzie wyglądała krzywa kapitału stosując wyznaczone badaniem godziny handlu od 08:30 do 14:30 w roku 2009 (od do ). MetaTrader 4, (c) MetaQuotes Software Corp. A teraz przyjrzyjmy się jakie byłby wyniki bez zawężenia godzin handlu w 2009 roku, aby zobaczyć, czy coś tracimy. MetaTrader 4, (c) MetaQuotes Software Corp. 12

13 Krzywa kapitału kończy rok na plusie, jednak jej przebieg wytrzyma mało który żołądek. Takie wahania i spadki, w wariancie bez zawężenia godzin handlu, są po prostu nie do zaakceptowania. Jak widać, ta prosta metoda zawężenia godzin otwierania pozycji poprawiła skuteczność stosowanej metody gry. 3. Niesamowicie proste wnioski odkrywające sekrety wyboru godzin gry Wnioski nasuwają się same, jeżeli nasza strategia jest krótkoterminowa i oparta na wskaźnikach, to czas w którym otwieramy naszą pozycje może decydować o osiąganych wynikach. Można iść za ciosem i powiedzieć nawet więcej grając w złych okresach, w wyżej wymienionym przypadku na przykład w czasie sesji w Tokio czy sesji w Nowym Jorku, zmniejsza się szansa na zwycięstwo. W przyrodzie również spotykamy takie zjawisko, a ściślej, chodzi o słuch. Człowiek słyszy tylko sygnały na danej częstotliwości, nasz słuch nie jest odpowiednio czuły w całym paśmie. Nie jest to jednak wcale minus, gdyż dzięki takiemu zawężeniu potrafimy odfiltrować i pominąć dźwięki które nic dla nas nie znaczą. Nie ma potrzeby abyśmy wszystko słyszeli. Wystarczy słyszeć tylko to co jest niezbędne. A powracając jeszcze na moment do rynku forex, to następną rzeczą nad jaką należałoby się zastanowić jest ocena, jak optymalnie zarządzać kapitałem: czy w każdej transakcji ryzykować stałą liczbę jednostek np. 1 lot, czy może powinien to być jakiś procent kapitału np. 1%? Jak wtedy będzie wyglądała krzywa zysków, a 13

14 może strat? Jak zmiany w zakresie money management wpłyną na wyniki? Ale to już jest temat na inną opowieść. Tymczasem życzę Ci dużo satysfakcji z gry na rynku forex. Mateusz Flak 14