GC Investment S.A. w upadłości likwidacyjnej. Skonsolidowany raport kwartalny za okres

Transkrypt

1 GC Investment S.A. w updłości likwidcyjnej Skonsolidowny rport kwrtlny z okres od kwietni do 0 czerwc 07

2 Zwrtość Podstwowe informcje o podmiocie dominującym... Struktur Grupy Kpitłowej Emitent... 4 Informcj o zsdch przyjętych przy sporządzniu rportu, w tym informcje o stosownych zsdch (polityce) rchunkowości... 5 Kwrtlne skrócone sprwozdnie finnsowe Grupy Kpitłowej Emitent... 0 Bilns... 0 Rchunek zysków i strt... Zestwienie zmin w kpitle włsnym... 7 Rchunek przepływów pieniężnych... 0 Komentrz Zrządu Spółki n temt istotnych dokonń lu niepowodzeń Grupy Kpitłowej Emitent w II kwrtle 07 r., wrz z opisem njwżniejszych czynników i zdrzeń, w szczególności o nietypowym chrkterze, mjących wpływ n osiągnięty wynik finnsowy... Opis orgnizcji Grupy Kpitłowej Emitent, ze wskzniem jednostek podlegjących konsolidcji, n osttni dzień okresu ojętego rportem kwrtlnym... Informcj o strukturze kcjonritu Emitent, ze wskzniem kcjonriuszy posidjących, n dzień przekzni rportu, co njmniej 5% głosów n wlnym zgromdzeniu... 4 Informcje o ztrudnieniu... 4

3 Podstwowe informcje o podmiocie dominującym Pełn nzw: Siedzi: GC INVESTMENT S.A. w updłości likwidcyjnej ul. gen. Zygmunt Wlter Jnkego 5, 4065 Ktowice Sąd rejestrowy: Sąd Rejonowy Ktowice Wschód w Ktowicch Wydził VIII Gospodrczy Krjowego Rejestru Sądowego Kpitł zkłdowy: zł ( kcji po zł kżd) KRS: REGON: NIP: Skłd Zrządu: Mrcin Pterek Skłd Rdy Ndzorczej: Tomsz Przerdzki Tdeusz Pulter Wojciech Szot Tdeusz Biedzki Michł Goli Stron WWW emil gcinvest@gcinvest.pl

4 Struktur Grupy Kpitłowej Emitent (stn przedstwiony zgodnie z oświdczenimi zrządów spółek zleżnych) Lp. Nzw Spółki Kpitł zkłdowy Udził w konsolidcji [%] Armd Development S.A ,00 00,00% Gleri Południe Sp. z o.o ,00 00,00% GC INVESTMENT SPÓŁKA AKCYJNA BAUPOL S.K.A. (dwniej Bupol Sp. z o.o.) ,00 00,00% 4 Hen Aprtmenty Sp. z o.o ,00 60,5% 5 PKS w Ktowicch S.A ,00 85,00% 6 ARMADA ZABRZE Sp. z o.o ,00 85,00% 7 Golf Aprtmenty Sp. z o.o ,00 00,00% 8 Golf Aprtmenty Sp. z o.o ,00 00,00% 4

5 Informcj o zsdch przyjętych przy sporządzniu rportu, w tym informcje o zminch stosownych zsd (polityki) rchunkowości Zstosowne zsdy rchunkowości Emitent sporządz rchunek zysków i strt według metody porównwczej. Emitent sporządz rchunek przepływów pieniężnych według metody pośredniej. Emitent sporządz zestwienie zmin w kpitle włsnym. Ujęcie przychodów i kosztów orz zsdy ustlni wyniku finnsowego Przychody ze sprzedży produktów i usług orz towrów i mteriłów wykzywne są w wrtościch netto (ez podtku od towrów i usług) wynikjących z trnskcji sprzedży z uwzględnieniem upustów i rtów. Koszty prowdzone są w ukłdzie rodzjowym i klkulcyjnym. Koszt sprzednych produktów, towrów i mteriłów oejmuje koszty ezpośrednio z nimi związne orz uzsdnioną część kosztów pośrednich. Koszty ogólne funkcjonowni Emitent w szczególności koszty zrządu i koszty dziłów prcujących n potrzey Emitent są ujmowne ezpośrednio w ciężr rchunku zysków i strt. Pozostłe przychody i koszty opercyjne oejmują przychody i koszty nie związne ezpośrednio z zwykłą dziłlnością jednostki i stnowią głownie: wynik n sprzedży rzeczowych ktywów trwłych, drowizny, skutki ktulizcji wrtości ktywów niefinnsowych. Przychody finnsowe oejmują głównie przypdjące n ieżący okres sprwozdwczy odsetki, różnice kursowe. Koszty finnsowe oejmują głównie przypdjące n ieżący okres sprwozdwczy koszty z tytułu: odsetek, różnic kursowych, oniżeni wrtości ktywów finnsowych. Podtek dochodowy i pozostłe oowiązkowe zmniejszeni zysku stnowią podtek dochodowy od osó prwnych ędący zoowiązniem woec udżetu (część ieżąc) orz rezerwy lu ktyw z tytułu odroczonego podtku dochodowego, spowodowne przejściowymi różnicmi między wykzną wrtością ktywów i psywów ich wrtością podtkową (część odroczon). Podtek ieżący oliczny jest według zsd określonych odręnymi przepismi (Ustw o podtku dochodowym od osó prwnych). Wynik finnsowy Emitent z dny okres oejmuje wszystkie osiągnięte i przypdjące n jej rzecz przychody orz koszty zgodnie z zsdmi memoriłu, współmierności przychodów i kosztów orz ostrożnej wyceny. 5

6 Wycen ktywów i psywów Wrtości niemterilne i prwne Wrtości niemterilne i prwne wycenine są według cen nyci lu kosztów wytworzeni po pomniejszeniu o odpisy mortyzcyjne orz odpisy z tytułu trwłej utrty wrtości. Wrtości niemterilne i prwne mortyzowne są metodą liniową w okresie przewidywnej ekonomicznej użyteczności. Wrtości niemterilne i prwne o jednostkowej wrtości nie przekrczjącej.000, złotych są księgowne w koszty w dniu przyjęci do użytkowni, o wrtości w przedzile powyżej.000, złotych do.500, złotych podlegją jednorzowej mortyzcji w dniu przyjęci do używni, ntomist wrtości niemterilne o jednostkowej wrtości powyżej.500, złotych mortyzowne są metodą liniową począwszy od miesiąc nstępującego po miesiącu przyjęci do użytkowni. Wrtość firmy stnowi ndwyżk ceny nyci nd wrtością netto nytych ktywów i podleg mortyzcji w okresie 5 lt, poczynjąc od miesiąc nstępnego od dni nyci ktywów. Rzeczowe ktyw trwłe Wszystkie rzeczowe ktyw trwłe wykzywne są według ceny nyci lu kosztów wytworzeni pomniejszonych o skumulowne odpisy mortyzcyjne (z wyjątkiem gruntów) orz dokonne odpisy ktulizujące ich wrtość. Niskowrtościowe środki trwłe są umrzne w cłości w miesiącu oddni do używni. Środki trwłe umrzne są według metody liniowej, począwszy od miesiąc nstępującego po miesiącu przyjęci do eksplotcji w okresie odpowidjącemu szcownemu okresowi ich ekonomicznej użyteczności. Zsd t dotyczy środków trwłych o cenie jednostkowej powyżej.500, złotych. Środki trwłe o cenie jednostkowej do.000, złotych księgowne są ezpośrednio w koszty w dniu przyjęci do użytkowni, ntomist o wrtości jednostkowej w przedzile powyżej.000, złotych do.500, złotych podlegją jednorzowej mortyzcji w dniu przyjęci do użytkowni. Środki trwłe w udowie wyceni się w wysokości ogółu kosztów pozostjących w ezpośrednim związku z ich nyciem lu wytworzeniem, pomniejszonych o odpisy z tytułu trwłej utrty wrtości. Nleżności długoterminowe Nleżności długoterminowe wyceni się w kwocie wymgnej zpłty. Inwestycje długoterminowe Nieruchomości Nieruchomości prezentowne w grupie inwestycji długoterminowych wycenine są według ceny rynkowej. Wrtość t wynik z opinii (opertu szcunkowego) wykonnej przez niezleżnego rzeczoznwcę mjątkowego. Nieruchomości inwestycyjne w trkcie ich udowy ujmowne są w wrtości poniesionych nkłdów. 6

7 Zpsy Mteriły Mteriły to głownie mteriły udowlne służące produkcji udowlnej. Wycenine są w cenie nyci. Produkty w toku Produkty w toku to niezkończone rooty: udowlne, projektowe, które wycenine są w koszcie wytworzeni. Towry Towry to przede wszystkim nieruchomości(grunty, grunty zudowne, prw mjątkowe) do dlszej odsprzedży. Ich cen oejmuje cenę zkupu, koszty podtku od czynności cywilnoprwnych, opłty notrilne, koszty dordztw prwnego, wyurzeń, wycinki drzew, koszty projektów i uzgodnień udowlnych. Wycen nstępuje według ceny nyci, któr oejmuje koszty związne ezpośrednio z zkupem i przystosowniem skłdnik do stnu zdtnego do wprowdzeni do orotu, nie wyższej od możliwej do uzyskni ceny sprzedży. Nleżności z tytułu dostw i usług orz pozostłe nleżności Nleżności z tytułu dostw i usług orz pozostłe nleżności wykzuje się w kwocie wymgjącej zpłty, pomniejszonej o odpisy ktulizujące. Wrtość nleżności ktulizown jest z uwzględnieniem stopni prwdopodoieństw ich zpłty poprzez dokonnie ich odpisu ktulizującego. Zleżnie od rodzju nleżności odpisu dokonuje się w ciężr pozostłych kosztów lu kosztów finnsowych. Inne nleżności Inne nleżności oejmują pozostłe nleżności i rozliczeni. Wycenine są w kwocie wymgjącej zpłty. Udzielone pożyczki Udzielone pożyczki wycenine są w skorygownej cenie nyci.w przypdku pożyczek krótkoterminowych odstępuje się od dyskont (jeżeli różnic w wycenie jest nieistotn) i wyceni się w kwocie wymgnej zpłty z zchowniem ostrożności. Środki pieniężne i ekwiwlenty środków pieniężnych Środki pieniężne i lokty krótkoterminowe wykzywne są w ilnsie w wrtości nominlnej i oejmują środki pieniężne w nku i ksie orz lokty krótkoterminowe o okresie zpdlności nieprzekrczjącym trzech miesięcy. Czynne rozliczeni międzyokresowe kosztów Dokonuje się czynnych rozliczeń międzyokresowych kosztów, jeżeli poniesione koszty dotyczą przyszłych okresów sprwozdwczych, przy uwzględnieniu zsd ostrożności i istotności. 7

8 Kpitł podstwowy Kpitł podstwowy wykzywny jest w wysokości nominlnej, wynikjącej ze Sttutu jednostki Dominującej, zgodnie z wpisem do Krjowego Rejestru Sądowego. Kpitł zpsowy Kpitł zpsowy oejmuje kpitł utworzony z podziłu zysków wyprcownych w ltch poprzednich. Stnowi on kpitł jednostki Dominującej. Kpitł rezerwowy W pozycji tej wykzywny do czsu rejestrcji w Krjowym Rejestrze Sądowym kpitł podstwowy, powstły n skutek podwyższeni. Zysk (strt) z lt uiegłych Pozycj t oejmuje zyski i strty niepodzielone i niepokryte jednostki dominującej orz jednostek zleżnych, jk również skutki dokonnych korekt konsolidcyjnych, które wpłynęły n wynik finnsowy w ltch uiegłych. Rezerwy n zoowiązni Rezerwy mją chrkter zoowiązń, których termin i kwot nie są znne. Tworzone są jeżeli łącznie spełnione są wrunki: n jednostce ciąży istniejący oowiązek wynikjący ze zdrzeń przyszłych, występuje prwdopodoieństwo, iż spełnienie oowiązku spowoduje wypływy środków pieniężnych, możn dokonć wirygodnego szcunku kwoty rezerwy. Kredyty nkowe i pożyczki Kredyty i pożyczki ujmuje się według wrtości wymgnej do zpłty, któr odpowid wrtości godziwej otrzymnych środków pieniężnych, pomniejszonych o koszty związne z ich uzyskniem. Kredyty długoterminowe wyceni się w skorygownej cenie nyci przy zstosowniu efektywnej stopy procentowej. Zoowiązni Zoowiązni z tytułu dostw i usług wyceni się w kwocie wymgjącej zpłty. Termin płtności powyżej miesięcy od dni ilnsowego jest terminem wynikjącym z zwiernych umów. Wycen tych zoowiązń nstępuje również w kwocie wymgjącej zpłty. 8

9 Zliczki otrzymne n dostwy Zliczki otrzymne n dostwy oejmują otrzymne kwoty od odiorców n poczet przyszłych dostw nieruchomości i usług udowlnych, które wynikją z zwrtych umów przedwstępnych sprzedży. Inne zoowiązni finnsowe Inne zoowiązni finnsowe to głównie zoowiązni z tytułu lesingu finnsowego. Zoowiązni finnsowe z tytułu lesingu finnsowego wycenine są w skorygownej cenie nyci przy zstosowniu efektywnej stopy procentowej. Inne zoowiązni Inne zoowiązni oejmują otrzymne kwoty n przyszłą sprzedż udziłów (kcji) w jednostkch powiąznych, inne rozliczeni. Wycenine są w kwocie wymgjącej zpłty. Bierne rozliczeni międzyokresowe Bierne rozliczeni międzyokresowe stnowią otrzymne płtności z tytułu relizcji usług w po dniu ilnsowym i nie stnowią przychodów fktycznie zrelizownych. W związku z złożeniem rku kontynucji dziłlności jednostki dominującej wycen ktywów tej jednostki dokonn zostł w cench sprzedży netto możliwych do uzyskni zgodnie z rt. 9 ust. Ustwy o Rchunkowości. N dzień ilnsowy jednostk dominując utworzył rezerwę n koszty przeprowdzeni postępowni updłościowego w kwocie: ,00. Skutki utworzeni rezerwy odniesione zostły zgodnie z rt. 9 ust. ustwy o rchunkowości n kpitł z ktulizcji wyceny. W związku z ogłoszeniem updłości likwidcyjnej Spółki dominującej dokonno połączeni wszystkich skłdników kpitłu włsnego tej Spółki i przeniesiono je zgodnie z rt. 6 ust. ustwy o rchunkowości n kpitł podstwowy. 9

10 Kwrtlne skrócone sprwozdnie finnsowe Grupy Kpitłowej Emitent Bilns Aktyw Lp. Tytuł Stn n r. Stn n..06r. Stn n r. Stn n r. A AKTYWA TRWAŁE , , , ,68 I Wrtości niemterilne i prwne 7 75,0 0,00 0,00 0,00 Koszty zkończonych prc rozwojowych Wrtość firmy Inne wrtości niemterilne i prwne 7 75,0 0,00 0,00 0,00 4 Zliczki n wrtości niemterilne i prwne II Wrtość firmy jednostek podporządkownych 9 56,6 75 7, , ,44 Wrtość firmy jednostki zleżne 9 56,6 75 7, , ,44 Wrtość firmy jednostki współzleżne III Rzeczowe ktyw trwłe 40, , , ,4 Środki trwłe 94 74, , , ,5 grunty (w tym prwo użytkowni wieczystego gruntu) c d e udynki, lokle i oiekty inżynierii lądowej i wodnej , , , ,0 urządzeni techniczne i mszyny 4 58,8 8 05, , ,9 środki trnsportu 450,00 550,00 0,00 0,00 inne środki trwłe 5 9,9 9 0, , 4 707,4 Środki trwłe w udowie ,6 74 6, , ,79 Zliczki n środki trwłe w udowie IV Nleżności długoterminowe , , , ,00 Od jednostek powiąznych Od jednostek pozostłych, w których, jednostk posid zngżownie kpitłowe Od jednostek pozostłych , , , ,00 V Inwestycje długoterminowe , , , ,0 Nieruchomości 6 454, , , ,4 Wrtości niemterilne i prwne Długoterminowe ktyw finnsowe 847 4, , , ,86 w jednostkch zleżnych i współzleżnych niewyceninych metodą konsolidcji pełnej lu metodą proporcjonlną , , , ,00 0

11 udziły lu kcje 5 000, , , ,00 inne ppiery wrtościowe , , , ,00 udzielone pożyczki inne długoterminowe ktyw finnsowe w jednostkch zleżnych, współzleżnych i stowrzyszonych wyceninych metodą prw włsności ,55 0,00 0,00 0,00 udziły lu kcje ,55 0,00 0,00 0,00 inne ppiery wrtościowe udzielone pożyczki inne długoterminowe ktyw finnsowe c w pozostłych jednostkch, w których jednostk posid zngżownie kpitłowe , , , ,86 udziły lu kcje , , , ,86 inne ppiery wrtościowe udzielone pożyczki inne długoterminowe ktyw finnsowe d w pozostłych jednostkch 477,00 477,00 477,00 477,00 udziły lu kcje 477,00 477,00 477,00 477,00 inne ppiery wrtościowe udzielone pożyczki 4 VI inne długoterminowe ktyw finnsowe Inne inwestycje długoterminowe Długoterminowe rozliczeni międzyokresowe 98 48, , 4 65, ,00 Aktyw z tytułu odroczonego podtku dochodowego 98 48, , 4 65, ,00 Inne rozliczeni międzyokresowe B AKTYWA OBROTOWE 59 4, , , ,7 I Zpsy , , , , 4 5 II Mteriły Półprodukty i produkty w toku , , , ,5 Produkty gotowe Towry , , , ,87 Zliczki n dostwy 50, ,6 6 60,6 0,00 Nleżności krótkoterminowe 0 8, , , ,4 Nleżności od jednostek powiąznych ,7 0, , ,00 z tytułu dostw i usług, o okresie spłty: 4 008,9 0, , ,00 do miesięcy 4 008,9 0, , ,00 powyżej miesięcy

12 inne 70 68,98 0,00 0,00 0,00 Nleżności od pozostłych jednostek, w których jednostk posid zngżownie w kpitle 8 6,4 85 7, , ,4 z tytułu dostw i usług, o okresie spłty: 8 6, , , ,4 do miesięcy 8 6, , , ,4 powyżej miesięcy inne 0,00 0,7 07,00 07,00 Nleżności od pozostłych jednostek 8 50, 5, , ,9 z tytułu dostw i usług, o okresie spłty: , , , ,4 do miesięcy , , , ,4 powyżej miesięcy 0, , , ,00 c d III z tytułu podtków, dotcji, ceł, uezpieczeń społecznych i zdrowotnych orz innych świdczeń 980, , , ,45 inne , , , , dochodzone n drodze sądowej Inwestycje krótkoterminowe , , , , Krótkoterminowe ktyw finnsowe , , , , w jednostkch zleżnych i współzleżnych , , , ,0 udziły lu kcje inne ppiery wrtościowe , , , ,0 udzielone pożyczki inne krótkoterminowe ktyw finnsowe w jednostkch stowrzyszonych 55,50 598, ,70 6, udziły lu kcje inne ppiery wrtościowe udzielone pożyczki 55,50 598, ,70 6, inne krótkoterminowe ktyw finnsowe c w pozostłych jednostkch 44 50, ,5 7 70,87 04,5 udziły lu kcje inne ppiery wrtościowe udzielone pożyczki 4 8, , ,9 9 7, inne krótkoterminowe ktyw finnsowe 669,94 669,94 669,94 669,94 d środki pieniężne i inne ktyw pieniężne 4 89, , ,0 9 86,77 środki pieniężne w ksie i n rchunkch 4 89, , , ,77 inne środki pieniężne 0, , , ,00 inne ktyw pieniężne Inne inwestycje krótkoterminowe

13 IV C D Krótkoterminowe rozliczeni międzyokresowe , ,5 5 5,0 97,85 Nleżne wpłty n kpitł Udziły (kcje) włsne AKTYWA RAZEM , , , ,4 Psyw Lp. Tytuł Stn n r. Stn n..06r. Stn n r. Stn n r. A KAPITAŁ (FUNDUSZ) WŁASNY ( ,) ( ,6) (5 9 75,7) ( ,) I II III IV V VI VII VIII B C I Kpitł (fundusz) podstwowy 48 84, , ,00 (5 9 75,7) Kpitł (fundusz) zpsowy , , ,89 0,00 ndwyżk wrtości sprzedży/emisyjnej nd wrtością nominlną udziłów (kcji) , , ,40 0,00 Kpitł (fundusz) z ktulizcji wyceny 0,00 ( 49 96,9) (0 7 54,7) 0,00 z tytułu ktulizcji wrtości godziwej Pozostłe kpitły (fundusze) rezerwowe tworzone zgodnie z umową /sttutem spółki Różnice kursowe z przeliczeni Zysk (strt) z lt uiegłych ( ,78) ( ,4) ( ,) 0,00 Zysk (strt) netto ( ,97) 86 47, (8 8 69,75) ( ,59) Odpisy z zysku netto w ciągu roku orotowego (wielkość ujemn) KAPITAŁY MNIEJSZOŚCI 9 584, , , ,70 UJEMNA WARTOŚĆ FIRMY JEDNOSTEK PODPORZĄDKOWANYCH Ujemn wrtość firmy jednostki zleżne II Ujemn wrtość firmy jednostki współzleżne B I ZOBOWIĄZANIA I REZERWY NA ZOBOWIĄZANIA , , , ,0 Rezerwy n zoowiązni , , , ,46 Rezerw z tytułu odroczonego podtku dochodowego , , , ,00 Rezerw n świdczeni emerytlne i podone 5 700, , , ,00 długoterminow 5 700, , , ,00 krótkoterminow Pozostłe rezerwy , , , ,46 długoterminowe 0,00 0, , ,00 krótkoterminowe , , , ,46

14 II Zoowiązni długoterminowe , , , ,00 Woec jednostek powiąznych Woec pozostłych jednostek, w których jednostk posid zngżownie w kpitle Woec pozostłych jednostek , , , ,00 kredyty i pożyczki , , , ,00 c z tytułu emisji dłużnych ppierów wrtościowych inne zoowiązni finnsowe d inne , , , ,00 III Zoowiązni krótkoterminowe , , , ,70 Woec jednostek powiąznych 0 7 9, , , ,00 z tytułu dostw i usług, o okresie wymglności: 88 6,66 0,00 0,00 0,00 do miesięcy 88 6,66 0,00 0,00 0,00 powyżej miesięcy inne , , , ,00 Zoowiązni woec pozostłych jednostek, w których jednostk posid zngżownie w kpitle , , , ,60 z tytułu dostw i usług, o okresie wymglności: 58 44, , , ,65 do miesięcy 58 44, , , ,65 powyżej miesięcy c d inne , , , ,95 Woec pozostłych jednostek , , , ,0 kredyty i pożyczki , , , ,9 z tytułu emisji dłużnych ppierów wrtościowych , , , ,78 inne zoowiązni finnsowe z tytułu dostw i usług, o okresie wymglności: , ,8 8 64, ,76 do miesięcy 65 46, ,8 8 64, ,76 powyżej miesięcy 8 77,0 0,00 0,00 0,00 e f g zliczki otrzymne n dostwy 78 09, , , ,0 zoowiązni wekslowe z tytułu podtków, ceł, uezpieczeń i innych świdczeń 07 90, , , ,7 h z tytułu wyngrodzeń 0 648,59 759, ,7 47,0 i inne , , , ,5 Fundusze specjlne 7 67,9 0,00 0,00 0,00 IV Rozliczeni międzyokresowe 8 6, , , ,86 Inne rozliczeni międzyokresowe 8 6, , , ,86 długoterminowe 0 564, ,00 0,00 0,00 4

15 krótkoterminowe 7 058, , , ,86 PASYWA RAZEM , , , ,4 Rchunek zysków i strt Lp. Tytuł Wykonnie z okres r. Wykonnie z okres r. Wykonnie z okres r. Wykonnie z okres r. Wykonnie z okres r. A Przychody netto ze sprzedży i zrównne z nimi, w tym: , , ,6 4 99, ,60 od jednostek powiąznych 8 900, , ,9 5 46, ,00 I Przychody netto ze sprzedży produktów 6, , ,6 48 7, , II Zmin stnu produktów (zwiększenie wrtość dodtni, zmniejszenie wrtość ujemn) 5,84 76,85 0,00 0,69 47,0 III Koszt wytworzeni produktów n włsne potrzey jednostki 0,00 IV Przychody netto ze sprzedży towrów i mteriłów , , , , ,5 B Koszty dziłlności opercyjnej ,4 7 0, , , ,5 I Amortyzcj 8 406,0 6 06,95 88,4 60,54 49,9 II Zużycie mteriłów i energii 6 48, ,9 070,7 9 66, 4 99,7 III Usługi oce 64 65, , , , ,9 IV Podtki i opłty, w tym: 90 97, ,65 5 5, , 59 5,44 podtek kcyzowy 0,00 V Wyngrodzeni 05 07, , 5 7,4 45 5, , VI Uezpieczeni społeczne i inne świdczeni, w tym: 40 70, , 9 677, 6 508, ,7 emerytlne 9 796, , ,8 0 54,0 0,00 VI I VI II C D I II III IV E I II III Pozostłe koszty rodzjowe 0 08,75 0,5 70,58 068, ,87 Wrtość sprzednych towrów i mteriłów 0, , ,68 0, ,55 Zysk (strt) ze sprzedży (AB) , , ( 668,5) , ( ,9) Pozostłe przychody opercyjne , , 9 08, , ,7 Zysk ze zyci niefinnsowych ktywów trwłych 8 850,76 456,50 0, , 99,7 Dotcje 00,00 Aktulizcj ktywów niefinnsowych 0,00 Inne przychody opercyjne 85 75, ,8 9 08, , 46 60,54 Pozostłe koszty opercyjne 6 60, , ,5 7 56, , Strt ze zyci niefinnsowych ktywów trwłych (7 050,06) Aktulizcj wrtości ktywów niefinnsowych 69,58 0,00 0,00 69,58 0,00 Inne koszty opercyjne 9 987, , , , , 5

16 F Zysk (strt) z dziłlności opercyjnej (C+DE) ,9 (6 0 8,9) (4 65,49) ( ,5) , G Przychody finnsowe 0 58, , , , ,5 I Dywidendy i udziły w zyskch, w tym: 0,00 ) od jednostek powiąznych, w tym: 0,00 w których jednostk posid zngżownie w kpitle 0,00 ) od jednostek pozostłych, w tym: 0,00 w których jednostk posid zngżownie w kpitle 0,00 II Odsetki, w tym: 0 58, , , , ,5 od jednostek powiąznych 44,68 0,00 0,00 0, ,4 III Zysk z tytułu rozchodu ktywów finnsowych, w tym: 0,00 od jednostek powiąznych 0,00 IV Aktulizcj wrtości inwestycji 0,00 V Inne 0,00 0,05 0,05 0,00 0,00 H Koszty finnsowe 9 785, , , , ,0 I Odsetki, w tym: 74 70,8 6 6, , , ,0 dl jednostek powiąznych 647,9 0,00 0,00 0, ,87 II Strt z tytułu rozchodu ktywów finnsowych, w tym 0,00 dl jednostek powiąznych 0,00 III Aktulizcj wrtości inwestycji , , , ,9 9 85,90 IV Inne 0,00 I Zysk (strt) n sprzedży cłości lu części udziłów jednostek podporządkownych 0,00 J Zysk (strt) z dziłlności gospodrczej (F+G H+/I) ( ,94) (8 45 7,50) (88 47,65) ( ,79) 44 90,5 L Odpis wrtości firmy 8 677, 8 677, 4 6,7 07, ,56 I Odpis wrtości firmy jednostki zleżne 8 677, 8 677, 4 6,7 07, ,56 II Odpis wrtości firmy jednostki współzleżne 0,00 M Odpis ujemnej wrtości firmy 0,00 I Odpis ujemnej wrtości firmy jednostki zleżne 0,00 II Odpis ujemnej wrtości firmy jednostki współzleżne 0,00 N Zysk (strt) z udziłów w jednostkch podporządkownych wyceninych metodą prw włsności (84 447,98) O Zysk (strt) rutto (J+/KL+M+/N) ( 67 48,7) ( ,7) (9 799,8) ( ,5) (68 74,0) P Podtek dochodowy (694 75,00) , 77 9, , 8 70,76 Q Pozostłe oowiązkowe zmniejszenie zysku 0,00 6

17 (zwiększeni strty) R S Zyski (strty) mniejszości 60 7, ( 69,98) ( 895,79) 59 50,0 ( 855,80) Zysk (strt) netto (O PQ+/R) ( 09 99,9) (7 054,96) ( ,59) (8 8 69,75) ( ,97) Zestwienie zmin w kpitle włsnym Lp. Tytuł r r r r r. I. Kpitł (fundusz) włsny n początek okresu (BO) ( ,6) ( ,6) (5 9 75,7) ( ,6) ,8 korekty łędów 0,00 I.. Kpitł (fundusz) włsny n początek okresu (BO), po korektch ( ,6) ( ,6) (5 9 75,7) ( ,6) ,8 Kpitł (fundusz) podstwowy n początek okresu 48 84, , , , ,00.. Zminy kpitłu (funduszu) podstwowego 0,00 0,00 ( ,7) (66 566,97) ( ,5) zwiększenie 0,00 0,00 ( ,7) (66 566,97) ( ,5) łączn prezentcj kpitłów w związku z postwieniem spółki w stn updłości likwidcyjnej 0,00 0,00 ( ,7) (66 566,97) ( ,5) zmniejszenie 0,00.. Kpitł (fundusz) podstwowy n koniec okresu 48 84, ,00 (5 9 75,7) ( 775 8,97) ( ,5) Kpitł (fundusz) zpsowy n początek okresu , , , , ,89.. Zminy kpitłu (funduszu) zpsowego 0,00 0,00 (67 0 7,89) (67 0 7,89) (67 0 7,89) zwiększenie 0,00 podził wyniku 0,00 zmniejszenie 0,00 0, , , ,89 łączn prezentcj kpitłów w związku z postwieniem spółki w stn updłości likwidcyjnej 0,00 0, , , ,89.. Stn kpitłu (funduszu) zpsowego n koniec okresu , ,89 0,00 0,00 0,00 7

18 Kpitł (fundusz) z ktulizcji wyceny n początek okresu 0,00.. Zminy kpitłu (funduszu) z ktulizcji wyceny 0,00 zwiększenie 0,00 ndwyżk portow 0,00 zmniejszenie 0,00.. Kpitł (fundusz) z ktulizcji wyceny n koniec okresu 0,00 4 Pozostłe kpitły (fundusze) rezerwowe n początek okresu 0,00 ( 49 96,9) (0 7 54,7) ( 49 96,9) ( 49 96,9) 4.. Zminy pozostłych kpitłów (funduszy) rezerwowych 0,00 (8 8 90,8) , , ,9 zwiększenie 0,00 0, , , ,7 łączn prezentcj kpitłów w związku z postwieniem spółki w stn updłości likwidcyjnej 0,00 0, , , ,7 zmniejszenie 0, ,8 0, , ,8 utworzenie rezerwy n koszty likwidcji, wycen nieruchomości zpsów i udziłów 0, ,8 0, , ,8 4.. Pozostłe kpitły (fundusze) rezerwowe n koniec okresu 0,00 (0 7 54,7) 0,00 0,00 0,00 5 Różnice kursowe z przeliczeni 0,00 6 Zysk (strt) z lt uiegłych n początek okresu ( ,5) ( ,) ( ,88) ( ,) ( ,59) 6.. Zysk z lt uiegłych n początek okresu 0, , 86 47, 86 47, 86 47, 6.. korekty łędów podstwowych i zminy zsd rchunkowości 0,00 Zysk z lt uiegłych n początek okresu, po korektch 0, , 86 47, 86 47, 86 47, zwiększenie 0,00 zmniejszenie 0,00 0, , 86 47, 86 47, 8

19 łączn prezentcj kpitłów w związku z postwieniem spółki w stn updłości likwidcyjnej 0,00 0, , 86 47, 86 47, przeniesienie n kpitł zpsowy 0, Zysk z lt uiegłych n koniec okresu 0, , (0,00) (0,00) 0, Strt z lt uiegłych n początek okresu () ( ,5) ( ,4) ( 8 90,99) ( ,4) (7 7 54,6) korekty łędów podstwowych i zminy zsd rchunkowości 0, Strt z lt uiegłych n początek okresu, po korektch ( ,5) ( ,4) ( 8 90,99) ( ,4) (7 7 54,6) zwiększenie 0,00 inne 0,00 zmniejszenie 0,00 0,00 ( 8 90,99) ( ,4) (7 7 54,6) łączn prezentcj kpitłów w związku z postwieniem spółki w stn updłości likwidcyjnej 0,00 0,00 ( 8 90,99) ( ,4) (7 7 54,6) 6.6. Strt z lt uiegłych n koniec okresu ( ,5) ( ,4) 0,00 0,00 (0,00) 6.7. Zysk (strt) z lt uiegłych n koniec okresu ( ,5) ( ,) (0,00) (0,00) 0,00 7 Wynik netto 6 70,94 (8 8 69,75) ( ,59) ( ,4) (7 054,96) c zysk netto 0,00 strt netto (wielkość ujemn) 6 70,94 (8 8 69,75) ( ,59) ( ,4) (7 054,96) odpisy z zysku (wielkość ujemn) 0,00 II III Kpitł (fundusz) włsny n koniec okresu (BZ) ( ,) (5 9 75,7) ( ,) ( ,) ( ,) Kpitł (fundusz) włsny, po uwzględnieniu proponownego podziłu zysku (pokryci strty) ( ,) (5 9 75,7) ( ,) ( ,) ( ,) 9

20 Rchunek przepływów pieniężnych L p. Tytuł r r r r. A Przepływy środków pieniężnych z dziłlności opercyjnej I Zysk (strt) netto 6 70,94 (8 8 69,75) ( ,59) (7 054,96) II Korekty rzem ( 4 647,6) ,6 48 5, ,07 Zyski (strty) mniejszości (4 45,) 59 50,0 ( 895,79) ( 69,99) Zysk (strt) z udziłów (kcji) w 4 048,4 0,00 0,00 0,00 jednostkch wyceninych metodą prw włsności Amortyzcj (6 0,7) 60,54 88,4 6 06,95 4 Odpisy wrtości firmy 6 0,05 07,7 4 6, , 5 Odpisy ujemnej wrtości firmy 6 Zyski (strty) z tytułu różnic kursowych 7 Odsetki i udziły w zyskch 59 68, ,4 5 0, ,7 (dywidendy) 8 Zysk (strt) z dziłlności 6 94, , , ,50 inwestycyjnej 9 Zmin stnu rezerw 0 985, ,89 67, , II I B Zmin stnu zpsów ,0 ( 77 46,9) 57 94,84 (604 9,5) Zmin stnu nleżności ( ,59) , (650 06,) ,5 Zmin stnu zoowiązń krótkoterminowych, z wyjątkiem pożyczek i kredytów Zmin stnu rozliczeń międzyokresowych Inne korekty z dziłlności opercyjnej Przepływy pieniężne netto z dziłlności opercyjnej (I ± II) Przepływy środków pieniężnych z dziłlności inwestycyjnej (7 6 8,6) , , , , , , , , 4 79, ,0 0 78, 0,00 0,00 0,00 I Wpływy ,04 0,00 0,00 0,00 Zycie wrtości niemterilnych i prwnych orz rzeczowych ktywów trwłych Zycie inwestycji w nieruchomości ,04 0,00 0,00 0,00 orz wrtości niemterilne i prwne Z ktywów finnsowych, w tym: ) w jednostkch wyceninych metodą prw włsności ) w pozostłych jednostkch zycie ktywów finnsowych dywidendy i udziły w zyskch spłt udzielonych pożyczek długoterminowych odsetki inne wpływy z ktywów finnsowych 4 Inne wpływy inwestycyjne II Wydtki 6 440,07 0,00 98,00 98,00 Nycie wrtości niemterilnych i 6 440,07 0, , ,00 prwnych orz rzeczowych ktywów trwłych Inwestycje w nieruchomości orz 0,00 0, , ,00 0

21 wrtości niemterilne i prwne N ktyw finnsowe, w tym: ) w jednostkch wyceninych metodą prw włsności ) w pozostłych jednostkch nycie ktywów finnsowych udzielone pożyczki długoterminowe 4 Dywidendy i inne udziły w zyskch wypłcone udziłowcom (kcjonriuszom) mniejszościowym 5 Inne wydtki inwestycyjne II I C Przepływy pieniężne netto z dziłlności inwestycyjnej (I II) Przepływy środków pieniężnych z dziłlności finnsowej 47 64,97 0,00 ( 98,00) ( 98,00) I Wpływy 544 8,50 0,00 0,00 0,00 Wpływy netto z wydni udziłów (emisji kcji) i innych instrumentów kpitłowych orz dopłt do kpitłu Kredyty i pożyczki 544 8,50 0,00 0,00 0,00 Emisj dłużnych ppierów wrtościowych 4 Inne wpływy finnsowe II Wydtki , ,76 055,4 055,4 Nycie udziłów (kcji) włsnych Dywidendy i inne wypłty n rzecz włścicieli Inne, niż wypłty n rzecz włścicieli, wydtki z tytułu podziłu zysku 4 Spłty kredytów i pożyczek , ,00 055,4 055,4 5 Wykup dłużnych ppierów wrtościowych 6 Z tytułu innych zoowiązń finnsowych 7 Płtności zoowiązń z tytułu umów lesingu finnsowego 8 Odsetki 6 7, ,76 0,00 0,00 9 Inne wydtki finnsowe II I D Przepływy pieniężne netto z dziłlności finnsowej (III) Przepływy pieniężne netto, rzem (A.III ± B.III ± C.III) (56 50,60) (40 574,76) ( 055,4) ( 055,4) (6 80,) 804, ,67 ( 00,) E Bilnsow zmin stnu środków pieniężnych, w tym: zmin stnu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych F Środki pieniężne n początek okresu G Środki pieniężne n koniec okresu (F±D), w tym: o ogrniczonej możliwości dysponowni (6 80,) 804, ,67 ( 00,) 7, , ,0 86, , ,0 9 86, ,77

22 Komentrz Zrządu Spółki n temt istotnych dokonń lu niepowodzeń Grupy Kpitłowej Emitent w II kwrtle 07 r., wrz z opisem njwżniejszych czynników i zdrzeń, w szczególności o nietypowym chrkterze, mjących wpływ n osiągnięty wynik finnsowy. W dniu 6 kwietni 07 roku, odyło się Ndzwyczjne Wlne Zgromdzenie Akcjonriuszy Spółki n który uzupełniono skłd Rdy Ndzorczej. Do skłdu Rdy Ndzorczej powołny zostł Pn Michł Goli. Nstępnie Rd Ndzorcz powołł do skłdu Zrządu Spółki Pn Mrcin Pterk powierzjąc mu stnowisko Prezes Zrządu Spółki. Nowo powołny Prezes Zrządu Spółki, po zpoznniu się ze stnem Spółki, w skierownym do Sądu piśmie z dni kwietni 07 roku, podtrzymł złożony wniosek o zminę tryu postępowni. W dniu 8 mj 07 roku, Sąd Rejonowy Ktowice Wschód Wydził X Gospodrczy postnowił zmienić sposó prowdzeni postępowni updłościowego GC Investment S.A. w updłości z możliwością zwrci ukłdu n postępownie oejmujące likwidcję mjątku updłego, jednocześnie Sąd postnowił o wyznczeniu syndyk msy updłości w osoie Michł Slej posidjącego licencję o numerze 499. Pondto Sąd postnowił wezwć wierzycieli updłego, których wierzytelności powstły w dniu grudni 04 roku lu później, y w terminie trzech miesięcy od dty ogłoszeni o wydniu postnowieni o zminie postnowieni o ogłoszeniu updłości z możliwością zwrci ukłdu n postnowienie o ogłoszeniu updłości oejmującej likwidcję mjątku updłego w Monitorze Sądowym i Gospodrczym zgłosili wskzne wyżej wierzytelności w stosunku do updłego do Sądu Rejonowego Ktowice Wschód w Ktowicch X Wydził Gospodrczy (sygn. kt X GUp 4/4/). Stnowisko Zrządu Spółki odnośnie możliwości zrelizowni pulikownych prognoz skonsolidownych wyników finnsowych n 07 rok w świetle wyników zprezentownych w niniejszym rporcie kwrtlnym Spółk nie podwł do pulicznej widomości wrtości prognoz skonsolidownych wyników finnsowych n 07 rok.

23 Opis stnu relizcji dziłń i inwestycji Emitent orz hrmonogrmu ich relizcji, o których Emitent informowł w dokumencie informcyjnym Dokument informcyjny Emitent nie zwierł informcji, o których mow w 0 pkt ) Złącznik Nr do Regulminu Alterntywnego Systemu Orotu. Opis orgnizcji Grupy Kpitłowej Emitent, ze wskzniem jednostek podlegjących konsolidcji, n osttni dzień okresu ojętego rportem kwrtlnym W skłd Grupy Kpitłowej GC Investment S.A. w updłości likwidcyjnej n dzień 0 czerwc 07 roku wchodził Emitent (GC Investment S.A. w updłości likwidcyjnej ) jko podmiot dominujący Grupy Kpitłowej orz nstępujące spółki zleżne GC Investment S.A. w updłości likwidcyjnej, według stnu zgodnego z oświdczenimi zrządów spółek zleżnych: Lp. Nzw Spółki Kpitł zkłdowy Udził w konsolidcji [%] Armd Development S.A ,00 00,00% Gleri Południe Sp. z o.o ,00 00,00% GC INVESTMENT SPÓŁKA AKCYJNA BAUPOL S.K.A. (dwniej Bupol Sp. z o.o.) ,00 00,00% 4 Hen Aprtmenty Sp. z o.o ,00 60,5% 5 PKS w Ktowicch S.A ,00 85,00% 6 ARMADA ZABRZE Sp. z o.o ,00 85,00% 7 Golf Aprtmenty Sp. z o.o. (uprzednio Gleri Piecowni Sp. z o.o.) ,00 00,00% 8 Golf Aprtmenty Sp. z o.o ,00 00,00%

24 Informcj o strukturze kcjonritu Emitent, ze wskzniem kcjonriuszy posidjących, n dzień przekzni rportu, co njmniej 5% głosów n wlnym zgromdzeniu Wykz kcjonriuszy GC Investment S.A. posidjących co njmniej 5% głosów n wlnym zgromdzeniu, n dzień przekzni niniejszego skonsolidownego rportu kwrtlnego z II kwrtł 07 roku, przedstwi się nstępująco:. MGJ Inwestycje Sp. z o.o. z siedzią w Ktowicch posidjąc kcji Spółki, co stnowi,48 % w ogólnej liczie głosów.. Jn Szmidt posidjący kcji Spółki, co stnowi,89 % w ogólnej liczie głosów.. Tdeusz Biedzki posidjący kcji Spółki, co stnowi,9% w ogólnej liczie głosów. 4. Tomsz Przerdzki posidjący kcji Spółki, co stnowi 6,86% w ogólnej liczie głosów. 5. M.G. CENTRUM Sp. z o.o. z siedzią w Ktowicch posidjąc kcji Spółki, co stnowi 0,7% w ogólnej liczie głosów. Informcje o ztrudnieniu N dzień 0 czerwc 07 roku licz osó ztrudnionych przez Grupę Kpitłową Emitent, w przeliczeniu n pełne etty wynosił 56,77 ettów. 4