Wyniki finansowe Grupy PGNiG za I połowę 2016 roku. 12 sierpnia 2016 r.

Transkrypt

1 Wyniki finansowe Grupy PGNiG za I połowę 2016 roku 12 sierpnia 2016 r.

2 Wyniki segmentów PiW i OiM pod presją cen paliw. Znaczący udział Dystrybucji w EBITDA. Kontrybucja segmentów na EBITDA GK PGNiG EBITDA GK PGNiG bez odpisów Wytwarzanie 14% H Poszukiwanie i Wydobycie 16% Dystrybucja 45% 30% 10% H % 39% Obrót i Magazynowanie 25% Wytwarzanie 13% Dystrybucja 39% 31% H % H % 43% Obrót i Magazynowanie 15% Poszukiwanie i Wydobycie 33% 2

3 Znaczący wpływ spadku ceny węglowodorów na wyniki operacyjne Przychody ze sprzedaży Koszty operacyjne EBITDA EBIT Zysk netto -15% -13% -22% -31% -32% 0% H H w milionach złotych -7

4 Znaczący wpływ spadku ceny węglowodorów na wyniki operacyjne Przychody ze sprzedaży Koszty operacyjne EBITDA EBIT Zysk netto -19% -9% -56% -92% -119% 0% Q Q w milionach złotych -7

5 Czynniki wpływające na wynik finansowy PLN 4,5 Wzmocnienie USD i EUR wobec PLN R/R 4,37 9-miesięczna średnia cen ropy spadła w Q o 46% R/R i o 18% Q/Q USD/bbl 120 4,09 +6,9% 100 4,0 3, % 80 3,5 3,70 +4,6% 62-26% Średni kwartalny kurs USD/PLN Średni kwartalny kurs EUR/PLN 3,0 01'15 04'15 07'15 09'15 12'15 03'16 06'16 3-mies. średnia cena ropy naftowej Brent w USD 9-mies. średnia cen ropy naftowej w USD 20 01'14 04'14 06'14 09'14 12'14 03'15 06'15 09'15 12'15 03'16 06'

6 Czynniki wpływające na wynik finansowy Średnia taryfa na paliwo gazowe Grupy PGNiG w Polsce i cena gazu na TGE PLN/MWh TGE (rynek dnia następnego) Średnia taryfa na paliwo gazowe w Polsce Grupy PGNiG 0 01'14 04'14 07'14 10'14 01'15 04'15 07'15 10'15 01'16 04'16 Uwagi: Cena na wykresie agreguje sprzedaż taryfową PGNiG SA i PGNiG OD do klientów w Polsce. Nie obejmuje transakcji na TGE, wpływu rabatów i sprzedaży gazu bezpośrednio ze złóż. Dominujące pod względem wolumenu terminy kontraktów gazowych na TGE i innych giełdach gazu to kwartał, sezon (lato/zima) i rok kalendarzowy. Rynek spotowy pełni funkcję uzupełniającą. 6

7 Wyniki segmentów

8 mln zł odpisów w H mln zł odpisów w H Wyniki segmentu Poszukiwanie i Wydobycie pod presją niskich cen ropy Sprzedaż ropy naftowej r/r Przychody ze sprzedaży 720 / 734 tys. ton +1,9% Wydobycie gazu ziemnego r/r 2,3 / 2,3 mld m 3 Koszty operacyjne EBITDA EBIT bez zmian -16% 32% -68% -109% H H w milionach złotych -7

9 Polityka rabatowa i obniżenie taryf odpowiedzialne za niższe przychody segmentu Obrót i Magazynowanie Wolumen sprzedaży gazu r/r 12,5 / 12,7 mld m 3 Przychody ze sprzedaży +1,6% Stan magazynów gazu r/r 1,80 / 1,61 mld m 3-10,6% Półroczna marża operacyjna r/r Koszty operacyjne EBITDA EBIT +1% / +1% bez zmian -17% -17% -7% -13% 0% H H w milionach złotych -7

10 Wzrost wolumenu dystrybuowanych gazów poprawia R/R wyniki segmentu Dystrybucja Przychody ze sprzedaży Wolumen dystrybuowanych gazów r/r / mln m 3 +4,9% Koszty operacyjne EBITDA EBIT 3% -8% 17% 24% 0% H H w milionach złotych -7

11 Solidne wyniki operacyjne segmentu Wytwarzanie Sprzedaż ciepła r/r Przychody ze sprzedaży / TJ +3,1% Koszty operacyjne Sprzedaż energii elektrycznej r/r EBITDA / GWh -2,2% EBIT 9% 9% 9% 9% 0% H H w milionach złotych -7

12 Istotny wpływ zdarzeń jednorazowych zrekompensowany spadkiem kosztu sprzedanego gazu w I połowie 2016 r mln zł odpisów w H mln zł odpisów w H Suma kosztów operacyjnych Koszt gazu sprzedanego Amortyzacja Świadczenia pracownicze Pozostałe -13% -20% -4% -8% 17% 0% H H w milionach złotych -7

13 Działalność handlowa

14 Rynek SME dynamiczny wzrost pozyskania nowych i powrotów klientów Pozytywne wyniki rynkowe efekt zmiany sposobu funkcjonowania na konkurencyjnym rynku Wzrost nowych wolumenów sprzedaży - nowi i wracający klienci dostosowanie oferty oraz obsługi do potrzeb i oczekiwań klientów rozwój portfolio produktowego podnoszenie kwalifikacji i motywacji pracowników odpowiedzialnych za sprzedaż nowe kontrakty (Ceramika Paradyż, Polmlek, Huta Cynku Miasteczko Śląskie, Lerg, Leier, Nicromet, OSM Koło, Grupa Lajkonik, Porcelana Ćmielów i Chodzież, Mokate Bielmar, instytucjonalne grupy zakupowe) * wartość w całym okresie obowiązywania kontraktów w milionach m 3 W 2016 (1-8) przybyło 700 nowych klientów SME którym zakontraktowaliśmy 358 mln m 3 gazu (3,93TWh)* W 2015 (1-8) przybyło 465 nowych klientów SME którym zakontraktowaliśmy 56 mln m 3 gazu (0,62 TWh) 14

15 Rynek gospodarstw domowych utrzymanie bazy na stabilnym poziomie Utrzymujący się udział w rynku klientów indywidualnych efekt wiarygodności Oferty konkurencji nakierowane głównie na akwizycję klientów SME (z uwagi na relatywnie wysoki koszt pozyskania na rynku gosp. domowych, przy niskiej marży jednostkowej) Stałe podnoszenie jakości obsługi klientów Rozwój elektronicznych kanałów kontaktu z klientami: e-bok, e-faktura Zwiększenie dostępności tradycyjnych kanałów obsługi klienta BOKi Premium zlokalizowane w popularnych centrach handlowych Podnoszenie kompetencji i motywacji pracowników odpowiedzialnych za obsługę klientów Pozytywny wizerunek firmy; brak ryzyka związanego z wiarygodnością i bezpieczeństwem dostaw gazu nowe produkty już na jesieni Stabilna pozycja na rynku gospodarstw domowych -0,1% czerwiec 2015 czerwiec 2016 w tysiącach Zmiana liczby klientów: czerwiec 2016 vs. czerwiec ,1 tys. (-0,1%) 15

16 Rynek hurtowy PGNiG SA aktywnie działa na liberalizującym się rynku gazu, stale udoskonalając i rozbudowując ofertę sprzedażową Zwiększanie konkurencyjności oferty PGNiG SA przyczynia się do podpisywania nowych kontraktów Grupa Azoty EDF Wolumen [mld m 3 ] 4,5 Wolumen [mld m 3 ] 0,355 Wolumen [TWh] 49,5 Wolumen [TWh] 3,9 Wartość kontraktów* [mld zł] ok. 3,3 Wartość kontraktów* [mld zł] ok. 0,33 Długość kontraktów kwiecień 2016 wrzesień 2019 Długość kontraktów wrzesień 2016 wrzesień 2019 * wartość kontraktu wynikająca z podpisanej umowy lub szacunku kontraktu na dzień podpisania umowy 16

17 Pytania i odpowiedzi