ŚRÓDROCZNE SPRAWOZDANIE FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA ZA II KWARTAŁ 2008 ROKU

Transkrypt

1 PKO BANK POLSKI SPÓŁKA AKCYJNA ŚRÓDROCZNE SPRAWOZDANIE FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA ZA II KWARTAŁ 2008 ROKU Sporządzone zgodnie z Międzynarodowymi Standardami Sprawozdawczości Finansowej 1

2 SPIS TREŚCI Śródroczne sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej PKO BP SA za 2008 roku 1. PODSUMOWANIE I WYBRANE DANE FINANSOWE 3 2. SKRÓCONE DANE FINANSOWE SKRÓCONE DANE FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ PKO BP SA SKRÓCONE DANE FINANSOWE BANKU PKO BP SA KOMENTARZ DO SKRÓCONYCH DANYCH FINANSOWYCH WYNIKI FINANSOWE GRUPA KAPITAŁOWA PKO BP SA PKO BP SA ROZWÓJ BIZNESU DZIAŁALNOŚĆ WG SEGMENTÓW GRUPY KAPITAŁOWEJ PKO BP SA SEGMENT DETALICZNY Działalność PKO BP SA w segmencie detalicznym Działalność spółek Grupy Kapitałowej PKO BP SA w segmencie detalicznym SEGMENT KORPORACYJNY Działalność PKO BP SA w segmencie korporacyjnym Działalność spółek Grupy Kapitałowej PKO BP SA w segmencie korporacyjnym SEGMENT INWESTYCYJNY Działalność spółek Grupy Kapitałowej PKO BP SA w segmencie inwestycyjnym POZOSTAŁE OBSZARY DZIAŁALNOŚCI INFORMACJE UZUPEŁNIAJĄCE ZASADY PRZYJĘTE DO SPORZĄDZENIA RAPORTU FINANSOWEGO ZMIANY PREZENTACJI UWARUNKOWANIA ZEWNĘTRZNE OPIS GRUPY KAPITAŁOWEJ PKO BP SA JEDNOSTKI UJĘTE W SKONSOLIDOWANYCH DANYCH FINANSOWYCH OPIS ZMIAN W ORGANIZACJI JEDNOSTEK PODPORZĄDKOWANYCH TRANSAKCJE Z JEDNOSTKAMI POWIĄZANYMI POZOSTAŁE INFORMACJE 34 2

3 1. PODSUMOWANIE I WYBRANE DANE FINANSOWE ZYSK NETTO PLN 1 848,3 MLN + 44,0% (r/r) w efekcie wzrostu pozycji dochodowych o 27,1% (r/r), przy wzroście kosztów o 9,8% (r/r) WYNIK NA DZIAŁALNOŚCI BIZNESOWEJ* PLN 4 520,8 MLN + 27,1% (r/r) dzięki wzrostowi wyniku odsetkowego o 37,4% (r/r) i wyniku z tytułu prowizji i opłat o 7,4% (r/r) WYNIK ODSETKOWY PLN 2 914,4 MLN + 37,4% (r/r) w wyniku wzrostu o 28,5% (r/r) wolumenu portfela kredytowego netto oraz rozszerzenia marż depozytowych WYNIK Z PROWIZJI I OPŁAT PLN 1 172,2 MLN + 7,4% (r/r) w efekcie wzrostu liczby kart bankowych o 3,4% (r/r), przy jednoczesnym wzroście ich transakcyjności KOSZTY PLN ,9 MLN + 9,8% (r/r) w wyniku wzrostu kosztów osobowych o 10,8% (r/r) oraz kosztów amortyzacji o 12,8% (r/r) ROE netto 30,0% + 4,4 pp. w wyniku wzrostu zysku netto o 44,0% (r/r), przy wzroście kapitałów własnych ogółem o 21,7% (r/r) ROA netto 3,1% + 0,6 pp. przy wzroście aktywów o 12,8% (r/r) * wynik na działalności biznesowej rozumiany jako suma pozycji dochodowych 3

4 WYBRANE DANE FINANSOWE dotyczące sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej PKO BP SA Wynik na działalności biznesowej *: Wynik z tytułu odsetek Wynik z tytułu prowizji i opłat Wynik pozostały Ogólne koszty administracyjne ( ) ( ) ( ) ( ) Wynik z działalności operacyjnej Wynik z tytułu odpisów aktualizujących z tytułu utraty wartości w tys. PLN w tys. EUR ( ) ( ) (50 811) (29 109) Zysk (strata) brutto Zysk (strata) netto roku bieżącego (z uwzględnieniem udziałowców mniejszościowych) Zysk (strata) netto Przepływy pieniężne netto ( ) ( ) Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej ( ) ( ) Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjnej ( ) ( ) Przepływy pieniężne z działalności finansowej Kapitał własny ogółem Kapitał przypisany akcjonariuszom jednostki dominującej Kapitał podstawowy - Tier Kapitał uzupełniający - Tier Wskaźniki giełdowe zysk na akcję - podstawowy z zysku za 1,85 1,28 0,53 0,33 zysk na akcję - rozwodniony z zysku za 1,85 1,28 0,53 0,33 P/BV 3,62 5,27 3,62 5,27 P/E 13,22 22,14 13,22 22,14 * wynik na działalności biznesowej rozumiany jako suma pozycji dochodowych WYBRANE DANE FINANSOWE dotyczące skróconego sprawozdania finansowego PKO BP SA Wynik na działalności biznesowej *: Wynik z tytułu odsetek Wynik z tytułu prowizji i opłat Wynik pozostały Ogólne koszty administracyjne ( ) ( ) ( ) ( ) Wynik z działalności operacyjnej Wynik z tytułu odpisów aktualizujących z tytułu utraty wartości ( ) ( ) (53 075) (28 913) Zysk (strata) brutto Zysk (strata) netto Przepływy pieniężne netto ( ) ( ) Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej ( ) ( ) Przepływy pieniężne z działalności inwestycyjnej ( ) (95 465) Przepływy pieniężne z działalności finansowej (61 800) (22 861) (17 771) (5 940) Kapitał własny ogółem Kapitał podstawowy - Tier Kapitał uzupełniający - Tier Wskaźniki giełdowe zysk na akcję - podstawowy z zysku za 1,82 1,25 0,52 0,32 zysk na akcję - rozwodniony z zysku za 1,82 1,25 0,52 0,32 P/BV 3,69 5,33 3,69 5,33 P/E 13,92 23,24 13,92 23,24 * wynik na działalności biznesowej rozumiany jako suma pozycji dochodowych w tys. PLN w tys. EUR 4

5 2. SKRÓCONE DANE FINANSOWE SKRÓCONE DANE FINANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ PKO BP SA RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Noty od od Przychody z tytułu odsetek Koszty z tytułu odsetek ( ) ( ) ( ) ( ) Wynik z tytułu odsetek Przychody z tytułu prowizji i opłat Koszty z tytułu prowizji i opłat ( ) ( ) ( ) ( ) Wynik z tytułu prowizji i opłat Przychody z tytułu dywidend Wynik na instrumentach finansowych wycenianych do wartości godziwej (61 109) Wynik na inwestycyjnych papierach wartościowych (183) Wynik z pozycji wymiany Pozostałe przychody operacyjne Pozostałe koszty operacyjne ( ) ( ) (65 075) ( ) Pozostałe przychody i koszty operacyjne netto Wynik z tytułu odpisów aktualizujących z tytułu utraty wartości 5 ( ) ( ) ( ) ( ) Ogólne koszty administracyjne 6 ( ) ( ) ( ) ( ) Wynik z działalności operacyjnej Udział w zyskach (stratach) jednostek podporządkowanych (1 732) (322) Zysk (strata) brutto Podatek dochodowy ( ) ( ) ( ) ( ) Zysk (strata) netto (z uwzględnieniem udziałowców mniejszościowych) Zyski (straty) udziałowców mniejszościowych Zysk (strata) netto Zysk na jedną akcję podstawowy z zysku za 0,90 1,85 0,61 1,28 rozwodniony z zysku za 0,90 1,85 0,61 1,28 1 Dane w niniejszym rozdziale są prezentowane w tys. zł. 5

6 BILANS GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA AKTYWA Noty Kasa, środki w Banku Centralnym Należności od banków Aktywa finansowe przeznaczone do obrotu Pochodne instrumenty finansowe Pozostałe instrumenty finansowe wyceniane do wartości godziwej przez rachunek zysków i strat Kredyty i pożyczki udzielone klientom Inwestycyjne papiery wartościowe Dostępne do sprzedaży Inwestycje w jednostki stowarzyszone i współzależne Wartości niematerialne Rzeczowe aktywa trwałe Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego Aktywo z tytułu odroczonego podatku dochodowego Inne aktywa SUMA AKTYWÓW Zobowiązania ZOBOWIĄZANIA I KAPITAŁ WŁASNY Noty Zobowiązania wobec Banku Centralnego Zobowiązania wobec innych banków Pochodne instrumenty finansowe Zobowiązania wobec klientów Zobowiązania z tytułu emisji papierów wartościowych Zobowiązania podporządkowane Pozostałe zobowiązania Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Rezerwy SUMA ZOBOWIĄZAŃ Kapitał własny Kapitał zakładowy Pozostałe kapitały Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych (53 992) (47 761) Niepodzielony wynik finansowy (72 192) Wynik roku bieżącego Kapitał przypisany akcjonariuszom jednostki dominującej Kapitały mniejszości Kapitał własny ogółem SUMA ZOBOWIĄZAŃ I KAPITAŁU WŁASNEGO Współczynnik wypłacalności (%) ,92 12,02* * w zakresie kapitałów dane porównywalne (wynikające ze zmian w ustawie Prawo bankowe oraz z publikacji Uchwały 2/2007 KNB), brak porównywalności w zakresie wymogów kapitałowych (za wyliczone zgodnie z NUK, podstawowa różnica, to inna metodologia wyliczenia wymogu kapitałowego na ryzyko kredytowe oraz wyliczenie wymogu na ryzyko operacyjne) 6

7 Wyszczególnienie Okres Okres Kapitał zakładowy Pozostałe kapitały, w tym: Kapitał zapasowy Kapitał z aktualizacji wyceny (85 922) różnice z wyceny aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży (85 922) Kapitał rezerwowy Fundusz ogólnego ryzyka Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych (53 992) (17 015) Niepodzielony wynik finansowy (72 192) Wynik roku bieżącego Kapitał przypisany akcjonariuszom jednostki dominującej Kapitały mniejszości w tym: wynik u bieżącego Kapitał własny ogółem Kapitał własny na koniec poprzedniego u Zmiany kapitału ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Źródła zmiany kapitałów Zysk (strata) netto roku bieżącego przypisany akcjonariuszom jednostki dominującej Zyski (straty) udziałowców mniejszościowych Różnice z wyceny aktywów dostępnych do sprzedaży odniesione na kapitał z aktualizacji wyceny (42 856) 450 Różnice z tytułu różnic kursowych z przeliczenia jednostek zagranicznych (6 231) (3 343) Inne zwiększenia/zmniejszenia kapitału ( ) ( ) Kapitał własny ogółem SKRÓCONY RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Okres Okres Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej ( ) Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej ( ) Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej Przepływy pieniężne netto razem ( ) Środki pieniężne na początek u Środki pieniężne na koniec u Składniki środków pieniężnych gotówka w kasie należności od Banku Centralnego bieżące należności od instytucji finansowych środki Domu Maklerskiego w Funduszu Gwarancyjnym Giełdy POZYCJE POZABILANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Wyszczególnienie Pozabilansowe zobowiązania warunkowe udzielone: finansowe gwarancyjne Zobowiązania związane z realizacją operacji kupna/sprzedaży Pozostałe, w tym: zobowiązania nieodwołalne otrzymane zabezpieczenia Pozycje pozabilansowe razem

8 NOTY OBJAŚNIAJĄCE WYNIK ODSETKOWY GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Nota 1 od od Przychody odsetkowe z tytułu: Kredytów i pożyczek udzielonych klientom Papierów wycenianych do wartości godziwej przez rachunek zysków i strat Lokat w innych bankach Inwestycyjnych papierów wartościowych Papierów handlowych Pozostałe Koszty odsetkowe z tytułu: ( ) ( ) ( ) ( ) Zobowiązań wobec klientów ( ) ( ) ( ) ( ) Depozytów innych banków (23 697) (44 973) (18 285) (55 381) Własnej emisji papierów dłużnych (31 052) (59 822) (2 307) (3 856) Pozostałe (45 925) (48 724) (24 147) (46 771) Wynik z tytułu odsetek WYNIK Z TYTUŁU PROWIZJI I OPŁAT GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Nota 2 od od Przychody z tytułu prowizji i opłat z tytułu: Udzielonych kredytów i pożyczek Obsługi rachunków bankowych Kart płatniczych Obsługi funduszy inwestycyjnych (w tym opłaty za zarządzanie) Operacji kasowych Ubezpieczania kredytów i pozostałe Koszty z tytułu prowizji i opłat z tytułu: ( ) ( ) ( ) ( ) Kart płatniczych (74 750) ( ) (56 306) ( ) Usług akwizycyjnych (25 510) (50 152) (32 580) (62 873) Ubezpieczania kredytów i pozostałe (61 298) ( ) (76 816) ( ) Kosztów poniesionych za zarządzanie aktywami funduszy inwestycyjnych (30 980) (43 392) (27 475) (48 189) Wynik z tytułu prowizji i opłat WYNIK NA INSTRUMENTACH FINANSOWYCH WYCENIANYCH DO WARTOŚCI GODZIWEJ GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Nota 3 od od Wynik na portfelu handlowym (8 248) Portfel papierów wartościowych PDO (7 589) (7 347) (3 789) (3 425) Instrumenty pochodne (942) Pozostałe 4 41 (2) (8) Wynik na portfelu ALPL (40 284) (52 861) ( ) ( ) RAZEM (61 109)

9 POZOSTAŁE PRZYCHODY I KOSZTY OPERACYJNE GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Nota 4 od od Pozostałe przychody operacyjne, w tym z tytułu: Sprzedaży produktów, towarów i materiałów Przychody uboczne Sprzedaży udziałów w jednostkach podporządkowanych Sprzedaży, likwidacji środków trwałych oraz wartości niematerialnych Pozostałe Pozostałe koszty operacyjne, w tym z tytułu: ( ) ( ) (65 075) ( ) Sprzedaży produktów, towarów i materiałów (48 219) ( ) (31 598) (88 177) Sprzedaży, likwidacji środków trwałych, wartości niematerialnych oraz aktywów do zbycia (5 334) (9 292) (6 664) (11 752) Pozostałe (58 831) (80 627) (26 813) (61 907) Razem ODPISY NA UTRATĘ WARTOŚCI SKŁADNIKÓW AKTYWÓW I ZOBOWIĄZAŃ GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA ODNIESIONE DO RACHUNKU ZYSKÓW I STRAT Nota 5 od od Zwiększenia, w tym odpisy na utratę wartości: ( ) ( ) ( ) ( ) Kredytów i pożyczek ( ) ( ) ( ) ( ) Zobowiązań pozabilansowych (23 435) (32 229) (16 009) (38 177) Papierów wartościowych i aktywów finansowych (1 220) (6 136) (2 909) (2 915) Pozostałych zobowiązań oraz rzeczowych aktywów trwałych 35 (3 240) (5 621) (8 183) Zmniejszenia, w tym odpisy na utratę wartości: Kredytów i pożyczek Zobowiązań pozabilansowych Papierów wartościowych i aktywów finansowych Pozostałych zobowiązań oraz rzeczowych aktywów trwałych (725) Razem ( ) ( ) ( ) ( ) OGÓLNE KOSZTY ADMINISTRACYJNE GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Nota 6 od od Świadczenia pracownicze ( ) ( ) ( ) ( ) Koszty rzeczowe ( ) ( ) ( ) ( ) Amortyzacja ( ) ( ) (95 458) ( ) Pozostałe (19 981) (40 181) (21 945) (42 292) Razem ( ) ( ) ( ) ( ) 9

10 ZYSK SKONSOLIDOWANY GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Nota 7 od od PKO BP PKO TFI KREDOBANK (165) Grupa BFL Grupa PTE CFP eservice Grupa PKO Inwestycje (14 808) (9 268) Inteligo BTK (91) (293) (1 139) (2 020) korekty konsolidacyjne (81 090) (92 930) (49 608) (41 886) Zysk netto skonsolidowany STAN BILANSOWY UTRATY WARTOŚCI SKŁADNIKÓW AKTYWÓW GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Nota Należności z tytułu kredytów, pożyczek, zrealizowanych gwarancji i lokat Rzeczowe aktywa trwałe oraz wartości niematerialne Aktywa finansowe Inne aktywa Razem STRUKTURA NALEŻNOŚCI OD BANKÓW GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Nota Należności od banków brutto, w tym: Rachunki bieżące Lokaty Kredyty i pożyczki Inne Stan odpisów na należności od banków - (276) Razem STRUKTURA KREDYTÓW I POŻYCZEK UDZIELONYCH KLIENTOM GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Nota Kredyty i pożyczki brutto, w tym: konsumpcyjne gospodarcze mieszkaniowe Inne Odsetki Stan odpisów na kredyty i pożyczki ( ) ( ) Razem

11 KOREKTY Z TYTUŁU REZERW, REZERWA I AKTYWO Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Nota Stan rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego Stan aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Stan rezerwy na zobowiązania pozabilansowe Stan rezerwy na przyszłe zobowiązania wobec pracowników Stan rezerwy na inne przyszłe zobowiązania Razem STRUKTURA ZOBOWIĄZAŃ WOBEC KLIENTÓW GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Nota Depozyty, w tym: bieżące terminowe INSTRUMENTY BILANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA na Nota 13 wartość bilansowa wartość ważona ryzykiem Portfel bankowy Portfel handlowy Razem INSTRUMENTY POZABILANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA na Nota 14 równoważnik kredytowy wartość ważona Instrumenty pochodne Portfel bankowy Portfel handlowy Pozostałe pozabilansowe Portfel bankowy Portfel handlowy Razem WYMOGI KAPITAŁOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA na Nota 15 wartość ważona ryzykiem wymóg kapitałowy Ryzyko kredytowe - portfel bankowy Ryzyko kredytowe kontrahenta - portfel handlowy Ryzyko rynkowe Ryzyko walutowe - oba portfele - Ryzyko cen towarów - portfel handlowy - Ryzyko cen kapitałowych papierów wartościowych - portfel handlowy Ryzyko szczególne instrumentów dłużnych - portfel handlowy Ryzyko ogólne stóp procentowych - portfel handlowy Ryzyko operacyjne - oba portfele Inne - Ryzyko rozliczenia - dostawy - portfel handlowy - Ryzyko gwarantowania emisji papierów wartościowych - portfel handlowy Inne - Razem: całkowity wymóg kapitałowy

12 INSTRUMENTY BILANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA na * Nota 16 wartość bilansowa wartość ważona ryzykiem Portfel bankowy Portfel handlowy Razem * w zakresie kapitałów dane porównywalne (wynikające ze zmian w ustawie Prawo bankowe oraz z publikacji Uchwały 2/2007 KNB), brak porównywalności w zakresie wymogów kapitałowych (za wyliczone zgodnie z NUK, podstawowa różnica, to inna metodologia wyliczenia wymogu kapitałowego na ryzyko kredytowe oraz wyliczenie wymogu na ryzyko operacyjne) INSTRUMENTY POZABILANSOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA na * Nota 17 równoważnik kredytowy wartość ważona Instrumenty pochodne Portfel bankowy Portfel handlowy Pozostałe pozabilansowe Portfel bankowy Portfel handlowy Razem * w zakresie kapitałów dane porównywalne (wynikające ze zmian w ustawie Prawo bankowe oraz z publikacji Uchwały 2/2007 KNB), brak porównywalności w zakresie wymogów kapitałowych (za wyliczone zgodnie z NUK, podstawowa różnica, to inna metodologia wyliczenia wymogu kapitałowego na ryzyko kredytowe oraz wyliczenie wymogu na ryzyko operacyjne) WYMOGI KAPITAŁOWE GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA na * Nota 18 wartość ważona ryzykiem wymóg kapitałowy Ryzyko kredytowe - portfel bankowy Ryzyko kredytowe kontrahenta - portfel handlowy Ryzyko rynkowe Inne Ryzyko walutowe - oba portfele - Ryzyko cen towarów - portfel handlowy - Ryzyko cen kapitałowych papierów wartościowych - portfel handlowy Ryzyko szczególne instrumentów dłużnych - portfel handlowy Ryzyko ogólne stóp procentowych - portfel handlowy Ryzyko rozliczenia - dostawy - portfel handlowy - Ryzyko gwarantowania emisji papierów wartościowych - portfel handlowy Inne - Razem: całkowity wymóg kapitałowy * w zakresie kapitałów dane porównywalne (wynikające ze zmian w ustawie Prawo bankowe oraz z publikacji Uchwały 2/2007 KNB), brak porównywalności w zakresie wymogów kapitałowych (za wyliczone zgodnie z NUK, podstawowa różnica, to inna metodologia wyliczenia wymogu kapitałowego na ryzyko kredytowe oraz wyliczenie wymogu na ryzyko operacyjne)

13 FUNDUSZE WŁASNE ORAZ KAPITAŁ KRÓTKOTERMINOWY GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA (DLA CELÓW WYMOGU KAPITAŁOWEGO) Nota * Fundusze podstawowe (Tier 1) Kapitał podstawowy Kapitał zapasowy Kapitał rezerwowy Fundusz ogólnego ryzyka Wynik u bieżącego w części zweryfikowanej przez biegłego rewidenta po pomniejszeniu o oczekiwane obciążenia Wynik z lat ubiegłych pozostały (72 192) Niezrealizowane straty na instrumentach dłużnych i kapitałowych zakwalifikowanych jako dostępne do sprzedaży ( ) (55 228) Zaangażowanie kapitałowe (50%) ( ) (84 035) Wartości niematerialne ( ) ( ) w tym wartość firmy ( ) ( ) Różnice kursowe z przeliczenia jednostek zagranicznych (53 992) (47 761) Kapitały mniejszości Fundusze uzupełniające (Tier 2) Zobowiązania podporządkowane zaliczone do funduszy uzupełniających Niezrealizowane zyski na instrumentach dłużnych i kapitałowych zakwalifikowanych jako dostępne do sprzedaży (w wysokości 60% wartości przed opodatkowaniem) Zaangażowanie kapitałowe (50%) ( ) (84 035) Kapitał krótkoterminowy (Tier 3) Razem: fundusze własne i kapitał krótkoterminowy * w zakresie kapitałów dane porównywalne (wynikające ze zmian w ustawie Prawo bankowe oraz z publikacji Uchwały 2/2007 KNB), brak porównywalności w zakresie wymogów kapitałowych (za wyliczone zgodnie z NUK, podstawowa różnica, to inna metodologia wyliczenia wymogu kapitałowego na ryzyko kredytowe oraz wyliczenie wymogu na ryzyko operacyjne) 13

14 2.2 SKRÓCONE DANE FINANSOWE BANKU PKO BP SA Noty od od Przychody z tytułu odsetek Koszty z tytułu odsetek ( ) ( ) ( ) ( ) Wynik z tytułu odsetek Przychody z tytułu prowizji i opłat Koszty z tytułu prowizji i opłat ( ) ( ) ( ) ( ) Wynik z tytułu prowizji i opłat Przychody z tytułu dywidend Wynik na instrumentach finansowych wycenianych do wartości godziwej (60 907) Wynik na inwestycyjnych papierach wartościowych 138 (1 603) Wynik z pozycji wymiany Pozostałe przychody operacyjne Pozostałe koszty operacyjne (53 075) (67 605) (21 350) (46 062) Pozostałe przychody i koszty operacyjne netto (1 353) Wynik z tytułu odpisów aktualizujących z tytułu utraty wartości ( ) ( ) ( ) ( ) Ogólne koszty administracyjne 5 ( ) ( ) ( ) ( ) Wynik z działalności operacyjnej Zysk (strata) brutto Podatek dochodowy ( ) ( ) ( ) ( ) Zysk (strata) netto Zysk na jedną akcję RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA podstawowy z zysku za 0,92 1,82 0,64 1,25 rozwodniony z zysku za 0,92 1,82 0,64 1,25 14

15 BILANS POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA AKTYWA Kasa, środki w Banku Centralnym Należności od banków Aktywa finansowe przeznaczone do obrotu Pochodne instrumenty finansowe Pozostałe instrumenty finansowe wyceniane do wartości godziwej przez rachunek zysków i strat Kredyty i pożyczki udzielone klientom Inwestycyjne papiery wartościowe Dostępne do sprzedaży Inwestycje w jednostki podporządkowane Wartości niematerialne Rzeczowe aktywa trwałe Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego Aktywo z tytułu odroczonego podatku dochodowego Inne aktywa SUMA AKTYWÓW Zobowiązania ZOBOWIĄZANIA I KAPITAŁ WŁASNY Zobowiązania wobec Banku Centralnego Zobowiązania wobec innych banków Pochodne instrumenty finansowe Zobowiązania wobec klientów Zobowiązania podporządkowane Pozostałe zobowiązania Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego Rezerwy SUMA ZOBOWIĄZAŃ Kapitał własny Kapitał zakładowy Pozostałe kapitały Wynik roku bieżącego Kapitał własny ogółem SUMA ZOBOWIĄZAŃ I KAPITAŁU WŁASNEGO Współczynnik wypłacalności (%) 10,65 11,87* * w zakresie kapitałów dane porównywalne (wynikające ze zmian w ustawie Prawo bankowe oraz z publikacji Uchwały 2/2007 KNB), brak porównywalności w zakresie wymogów kapitałowych (za wyliczone zgodnie z NUK, podstawowa różnica, to inna metodologia wyliczenia wymogu kapitałowego na ryzyko kredytowe oraz wyliczenie wymogu na ryzyko operacyjne) 15

16 Wyszczególnienie Okres Okres Kapitał zakładowy Pozostałe kapitały, w tym: Kapitał zapasowy Kapitał z aktualizacji wyceny (80 924) różnice z wyceny aktywów finansowych dostępnych do sprzedaży (80 924) Kapitał rezerwowy Fundusz ogólnego ryzyka Niepodzielony wynik finansowy - - Wynik roku bieżącego Kapitał własny ogółem Kapitał własny na koniec poprzedniego u Zmiany kapitału ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Źródła zmiany kapitałów Zysk (strata) netto Banku Różnice z wyceny aktywów dostępnych do sprzedaży odniesione na kapitał z aktualizacji wyceny (38 479) 719 Inne zwiększenia/zmniejszenia kapitału ( ) ( ) Kapitał własny ogółem SKRÓCONY RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Wyszczególnienie Okres Okres Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej ( ) Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej ( ) Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (61 800) (22 861) Przepływy pieniężne netto, razem ( ) Środki pieniężne na początek u Środki pieniężne na koniec u Składniki środków pieniężnych gotówka w kasie należności od Banku Centralnego bieżące należności od instytucji finansowych środki Domu Maklerskiego w Funduszu Gwarancyjnym Giełdy POZYCJE POZABILANSOWE POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Wyszczególnienie Pozabilansowe zobowiązania warunkowe udzielone: finansowe gwarancyjne Zobowiązania związane z realizacją operacji kupna/sprzedaży Pozostałe, w tym: zobowiązania nieodwołalne otrzymane zabezpieczenia Pozycje pozabilansowe razem

17 NOTY OBJAŚNIAJĄCE Nota 1 od od Przychody odsetkowe z tytułu: Kredytów i pożyczek udzielonych klientom Papierów wycenianych do wartości godziwej przez rachunek zysków i strat WYNIK ODSETKOWY POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Lokat w innych bankach Inwestycyjnych papierów wartościowych Papierów handlowych Pozostałe Koszty odsetkowe z tytułu: ( ) ( ) ( ) ( ) Zobowiązań wobec klientów ( ) ( ) ( ) ( ) Depozytów innych banków (23 731) (45 004) (18 301) (55 373) Własnej emisji papierów dłużnych (28 232) (53 777) - - Pozostałe (1 529) (4 257) (11 931) (33 132) Wynik z tytułu odsetek Nota 2 od od Przychody z tytułu prowizji i opłat z tytułu: Udzielonych kredytów i pożyczek Obsługi rachunków bankowych Kart płatniczych Obsługi funduszy inwestycyjnych (w tym opłaty za zarządzanie) WYNIK Z TYTUŁU PROWIZJI I OPŁAT POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Operacji kasowych Ubezpieczania kredytów i pozostałe Koszty z tytułu prowizji i opłat z tytułu: ( ) ( ) ( ) ( ) Kart płatniczych (84 759) ( ) (69 155) ( ) Usług akwizycyjnych (25 508) (50 149) (32 579) (62 871) Ubezpieczania kredytów i pozostałe (65 997) ( ) (79 937) ( ) Wynik z tytułu prowizji i opłat WYNIK NA INSTRUMENTACH FINANSOWYCH WYCENIANYCH DO WARTOŚCI GODZIWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Nota 3 od od Wynik na portfelu handlowym (8 679) Portfel papierów wartościowych PDO (7 589) (7 347) (3 789) (3 425) Instrumenty pochodne (1 373) Pozostałe 4 41 (2) (8) Wynik na portfelu ALPL (39 636) (52 228) ( ) ( ) RAZEM (60 907)

18 POZOSTAŁE PRZYCHODY I KOSZTY OPERACYJNE POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Nota 4 od od Pozostałe przychody operacyjne, w tym z tytułu: Przychodów ubocznych Sprzedaży udziałów w jednostkach podporządkowanych Sprzedaży, likwidacji środków trwałych oraz wartości niematerialnych Pozostałych Pozostałe koszty operacyjne, w tym z tytułu: (53 075) (67 605) (21 350) (46 062) Sprzedaży, likwidacji środków trwałych, wartości niematerialnych oraz aktywów do zbycia (1 327) (1 941) (4 941) (8 394) Pozostałych (51 748) (65 664) (16 409) (37 668) Razem (1 353) Nota 5 OGÓLNE KOSZTY ADMINISTRACYJNE POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA od od Świadczenia pracownicze ( ) ( ) ( ) ( ) Koszty rzeczowe ( ) ( ) ( ) ( ) Amortyzacja (86 865) ( ) (80 790) ( ) Pozostałe (16 910) (34 114) (17 320) (33 946) Razem ( ) ( ) ( ) ( ) 18

19 3. KOMENTARZ DO SKRÓCONYCH DANYCH FINANSOWYCH 3.1 WYNIKI FINANSOWE Grupa Kapitałowa PKO BP SA Wyniki finansowe i wskaźniki efektywności Skonsolidowany zysk netto Grupy Kapitałowej PKO BP SA ( Grupa ) uzyskany w II kwartale 2008 roku wyniósł 897,2 mln zł i był o 286,1 mln zł wyższy niż w II kwartale 2007 roku. Tabela 1. Zmiana pozycji rachunku zysków i strat Grupy Kapitałowej PKO BP SA (w mln zł) 793,3 80,6-178,6-64,7 109,0-174, , ,5 Zysk netto 2Q'07 Wynik odsetkow y Wynik z prow izji i opłat Ogólne koszty administr. Wynik z odpisów aktual. w art. Pozostałe pozycje Podatek dochodow y Zysk netto 2Q'08 Wskaźnik kosztów do dochodów (C/I) po II kwartale 2008 roku ukształtował się na poziomie 44,5% i był niższy o 7,02 pp. niż w analogicznym ie 2007 roku. Wskaźniki zwrotu z aktywów i kapitałów przedstawia poniższa tabela. Tabela 2. Podstawowe wskaźniki finansowe Grupy Kapitałowej PKO BP SA Wskaźniki Wyszczególnienie Zmiana ROA brutto (wynik finansowy brutto/średni stan aktywów) 3,9% 3,1% 0,82 pp. ROA netto (wynik finansowy netto/średni stan aktywów) 3,1% 2,5% 0,65 pp. ROE brutto (wynik finansowy brutto/średni stan kapitałów własnych ) 37,7% 32,0% 5,64 pp. ROE netto (wynik finansowy netto/średni stan kapitałów własnych) 30,0% 25,7% 4,39 pp. C/I (wskaźnik kosztów do dochodów) 44,5% 51,5% -7,02 pp. W II kwartale 2008 roku skonsolidowana suma pozycji dochodowych wyniosła 2 359,4 mln zł i była o 552,1 mln zł (tj. o 30,5%) wyższa niż w II kwartale 2007 roku. Wzrost dochodów był determinowany przez wzrost wyników z tytułu odsetek oraz z tytułu prowizji (odpowiednio o 401,2 mln zł oraz o 23,5 mln zł), jak również wzrost wyniku z pozycji wymiany (o 74,4 mln zł). 19

20 Główne skonsolidowane pozycje wynikowe kształtowały się następująco: Tabela 3. Zmiany w rachunku zysków i strat Grupy Kapitałowej PKO BP SA (w mln zł) Pozycja wynikowa II kw artał od do Zmiana (II kw. 08/ II kw. 07) 2 kw artały do Zmiana (2 kw.08/ 2 kw.07) Wynik odsetkowy 1 487,2 36,9% 2 914,4 37,4% Wynik z prowizji i opłat 581,4 4,2% 1 172,2 7,4% Wynik pozostały 290,8 77,9% 434,1 25,8% Ogólne koszty administracyjne ,1 11,6% ,9 9,8% Wynik z tytułu odpisów aktualizujących wartość -149,9 32,8% -176,7 57,7% Komentarz (+) 37,4% (r/r) głównie w wyniku rozszerzania marż depozytowych w wyniku wzrostu rynkowych stóp procentowych oraz wzrostu o 28,5% (r/r) wolumenu portfela kredytowego netto. (+) 7,4% (r/r) głównie w wyniku wzrostu liczby kart bankowych (o 3,4% r/r) i ich transakcyjności oraz wzrostu przychodów z tytułu obsługi rachunków bankowych, przy spadku przychodów prowizyjnych z tytułu obsługi funduszy inwestycyjnych. (+) 25,8% (r/r) na skutek: 1) wzrostu wyniku z pozycji wymiany o 121,9 mln zł (48,2% r/r) - efekt rozszerzenia się spread ów między oprocentowaniem w PLN i walutach obcych, a także w efekcie wzrostu sprzedaży kredytów walutowych, przy spadku wyniku z operacji finansowych w efekcie wzrostu awersji do ryzyka na rynkach finansowych, 2) wyższego wyniku na pozostałych przychodach i kosztach operacyjnych netto zrealizowanego gł. przez Grupę PKO Inwestycje oraz eservice SA. Wzrost o 9,8% (r/r) i C/I na poziomie 44,5% (-7,02 pp. r/r) w wyniku: 1) wzrostu kosztów osobowych o 10,8% (r/r) - przy redukcji zatrudnienia w Grupie Kapitałowej o 500 etatów (r/r), 2) wzrostu kosztów amortyzacji o 12,8% (r/r), głównie w efekcie wdrażania kolejnych modułów Zintegrowanego Systemu Informatycznego (O-ZSI) w trakcie 2007 roku, przy wzroście pozycji dochodowych o 27,1% r/r. Spadek 57,7% (r/r) w wyniku wzrostu odpisów na kredyty gospodarcze oraz w efekcie pogorszenia jakości portfela kredytów konsumpcyjnych. Pozycje bilansowe i pozabilansowe Tabela 4. Zmiany w pozycjach bilansowych Grupy Kapitałowej PKO BP SA (w tys. zł) Wyszczególnienie BILANS GRUPY KAPITAŁOWEJ POWSZECHNEJ KASY OSZCZĘDNOŚCI BANKU POLSKIEGO SA Zmiana / Kasa, środki w Banku Centralnym ,3% Należności od banków ,3% Kredyty i pożyczki udzielone klientom ,0% Papiery wartościowe ,7% Pozostałe aktywa ,8% Suma aktywów ,5% Komentarz Wzrost aktywów o 9,2 mld zł (+ 8,5% 1H'08/2007), przy wzroście kredytów i pożyczek udzielonych klientom o 9,2 mld zł (+ 12,0% 1H'08/2007) i wzroście należności od banków o 2,0 mld zł (+ 38,3% 1H'08/2007) oraz przy spadku papierów wartościowych o 3,2 mld zł (- 20,7% 1H'08/2007). Zobowiązania wobec banków ,0% Zobowiązania wobec klientów ,9% Emisje papierów wartościowych ,9% Pozostałe zobowiązania ,3% Suma zobowiązań ,8% Kapitał własny ogółem ,8% Suma zobowiązań i kapitału własnego ,5% Wzrost aktywów finansowany poprzez wzrost zobowiązań wobec klientów o 6,0 mld zł (+ 6,9% 1H'08/2007) oraz wzrost kapitału własnego na skutek akumulacji zysku (+ 5,8% 1H'08/2007). Kredyty/Depozyty (zob. wob. klientów) 92,5% 4,2 pp. Aktywa oproc./aktywa 89,2% -0,1 pp. Pasywa oproc./pasywa 84,2% -1,6 pp. (+) 4,2 pp. przy wzroście kredytów o 12,0% (1H'08/2007) i wzroście depozytów o 6,9% (1H'08/2007). Wskaźnik utrzymany na stabilnym poziomie. Efekt wzrostu udziału w sumie bilansowej pozostałych zobowiązań (w tym głównie instrumentów pochodnych oraz rozliczeń międzyowych). Na dzień 30 czerwca 2008 roku pozycje pozabilansowe ogółem Grupy Kapitałowej PKO BP SA wynosiły 467,5 mld zł i w stosunku do stanu na dzień 31 grudnia 2007 roku zwiększyły się o 2,5%. Dominujący udział w tych pozycjach miały zobowiązania związane z realizacją operacji kupna/sprzedaży wynoszące 426,6 mld zł PKO BP SA Wynik finansowy i wskaźniki efektywności Zysk netto uzyskany przez PKO BP SA ( Bank ) w II kwartale 2008 roku wyniósł 920,1 mln zł i był o 283,9 mln zł wyższy niż w II kwartale 2007 roku. 20

21 Tabela 5. Zmiana pozycji rachunku zysków i strat PKO BP SA (w mln zł) 789,9 80,0 113, , ,9-158,0-73,3-177,3 Zysk netto 2Q'07 Wynik odsetkow y Wynik z prow izji i opłat Ogólne koszty administr. Wynik z odpisów aktual. w art. Pozostałe pozycje Podatek dochodow y Zysk netto 2Q'08 Tabela 6. Podstawowe wskaźniki finansowe PKO BP SA Wskaźniki Wyszczególnienie Zmiana ROA brutto (wynik finansowy brutto/średni stan aktywów) 3,8% 2,9% 0,83 pp. ROA netto (wynik finansowy netto/średni stan aktywów) 3,0% 2,4% 0,64 pp. ROE brutto (wynik finansowy brutto/średni stan kapitałów własnych ) 35,9% 30,1% 5,83 pp. ROE netto (wynik finansowy netto/średni stan kapitałów własnych) 29,0% 24,6% 4,37 pp. C/I (wskaźnik kosztów do dochodów) 43,1% 51,1% -7,93 pp. Tabela 7. Zmiany pozycji wynikowych PKO BP SA Pozycja wynikowa II kw artał od do Zmiana (II kw. 08/ II kw. 07) 2 kw artały do Zmiana (2 kw.08/ 2 kw.07) Komentarz Wynik odsetkowy 1 451,1 37,8% 2 843,5 38,5% Wynik z prowizji i opłat 521,0 7,4% 1 043,4 8,3% Wynik pozostały 347,5 77,7% 452,2 33,5% Ogólne koszty administracyjne -987,4 11,0% ,5 9,2% Wynik z tytułu odpisów aktualizujących wartość -166,0 62,4% -184,6 65,9% (+) 38,5% (r/r) głównie w wyniku rozszerzenia marż depozytowych w wyniku wzrostu rynkowych stóp procentowych oraz wzrostu o 28,1% (r/r) wolumenu portfela kredytowego netto. (+) 8,3% (r/r) głównie w wyniku wzrostu liczby kart bankowych (+3,4% r/r) i ich transakcyjności oraz wzrostu przychodów z tytułu obsługi rachunków bankowych, przy spadku przychodów prowizyjnych z tytułu obsługi funduszy inwestycyjnych. (+) 33,5% (r/r) na skutek: 1) wyższych o 60,8 mln zł przychodów z tytułu dywidendy, 2) wzrostu wyniku z pozycji wymiany 48,2% (r/r) - efekt rozszerzenia się spread ów między oprocentowaniem w PLN i walutach obcych, a także wobec wzrostu sprzedaży kredytów walutowych, przy spadku wyniku z operacji finansowych w efekcie wzrostu awersji do ryzyka na rynkach finansowych. Wzrost o 9,2% (r/r) i C/I na poziomie 43,1% (-7,93 pp. r/r) przy: 1) wzroście kosztów świadczeń pracowniczych o 10,1% i redukcji zatrudnienia o 1089 etatów (r/r), 2) wzroście kosztów amortyzacji o 12,1% (r/r) głównie w efekcie wdrażania kolejnych modułów Zintegrowanego Systemu Informatycznego (O-ZSI) w trakcie 2007 roku, przy wzroście pozycji dochodowych o 29,3% (r/r). Spadek 65,9% (r/r) w wyniku wzrostu odpisów na kredyty gospodarcze oraz w efekcie pogorszenia jakości portfela kredytów konsumpcyjnych. 21

22 3.2 ROZWÓJ BIZNESU Działalność wg segmentów Grupy Kapitałowej PKO BP SA Podstawowy wzór podziału sprawozdawczości Grupy Kapitałowej PKO BP SA oparty jest na segmentach branżowych. Grupa Kapitałowa PKO BP SA zazwyczaj rozlicza transakcje między segmentami w taki sposób, jakby dotyczyły one podmiotów niepowiązanych przy zastosowaniu wewnętrznych stawek rozliczeniowych oraz zasady jednoczesnego ujmowania wyniku z tytułu pojedynczej operacji w segmentach kontrybuujących w jego powstaniu. Wyniki ujęte w kilku segmentach jednocześnie, eliminowane są następnie poprzez wyłączenia. Segmenty branżowe Podział według segmentów branżowych przedstawia się następująco: segment detaliczny obejmuje transakcje jednostki dominującej dokonywane z klientami indywidualnymi, klientami małych i średnich przedsiębiorstw oraz transakcje z klientami rynku mieszkaniowego, a także działalność następujących spółek zależnych: KREDOBANK SA, Grupa Powszechnego Towarzystwa Emerytalnego BANKOWY SA, PKO Towarzystwa Funduszy Inwestycyjnych SA, Inteligo Financial Services SA, Centrum Elektronicznych Usług Płatniczych eservice SA oraz Grupa PKO Inwestycje Sp. z o.o., segment korporacyjny obejmuje transakcje jednostki dominującej dokonywane z dużymi klientami korporacyjnymi oraz działalność Grupy Bankowego Funduszu Leasingowego SA, segment inwestycyjny obejmuje działalność inwestycyjną, działalność maklerską, transakcje międzybankowe, instrumentami pochodnymi oraz dłużnymi papierami wartościowymi, wynik z punktów swapowych jednostki dominującej oraz działalność spółek Grupy Kapitałowej PKO BP SA. Bank zrezygnował z wydzielenia pozostałych segmentów z uwagi na nieosiąganie żadnego z progów wymienionych w MSR 14. Niewydzielone segmenty Bank wykazał, zgodnie z MSR 14, w nieprzypisanych pozycjach bilansujących ( Pozostałe ). Aktywa i zobowiązania segmentu są aktywami i zobowiązaniami operacyjnymi wykorzystywanymi przez segment w działalności operacyjnej. W poniższych tabelach przedstawione zostały dane dotyczące przychodów i wyników poszczególnych segmentów branżowych Grupy za 6 miesięcy zakończony dnia 30 czerwca 2008 roku oraz 30 czerwca 2007 roku, a także wybranych aktywów i zobowiązań na dzień 30 czerwca 2008 roku oraz na dzień 31 grudnia 2007 roku. Począwszy od stycznia 2008 roku Grupa Kapitałowa PKO BP SA dokonała zmian w zasadach wyznaczania wyników segmentów branżowych oraz sposobu i zakresu ich wyodrębnienia. Dane za 2007 rok zostały odpowiednio przekształcone w celu zapewnienia porównywalności. Z uwagi na to, że działalność Grupy Kapitałowej PKO BP SA poza granicami Polski charakteryzuje się stosunkowo niewielką skalą w stosunku do wyników całej Grupy Kapitałowej PKO BP SA, zrezygnowano z prezentacji tych danych w podziale geograficznym. 2 W niniejszym materiale ewentualne różnice w sumach, udziałach i dynamikach wynikają z zaokrągleń kwot do milionów złotych oraz zaokrągleń udziałów procentowych w strukturach do jednego miejsca dziesiętnego. 22

23 Tabela 8. Segmenty branżowe Grupy Kapitałowej PKO BP SA Okres Segment detaliczny Działalność kontynuowana Segment korporacyjny Segment inwestycyjny Pozostałe Wyłączenia mln zł Działalność ogółem Grupy Kapitałowej PKO BP SA Wynik odsetkowy 2 402,4 157,8 96,9 (12,6) 199, ,5 Wynik z tytułu prowizji i opłat 1 166,8 103,6 45,6 (14,5) (258,1) 1 043,4 Wynik pozostały 160,1 39,5 378,4 6,8 (132,7) 452,2 Wynik na operacjach finansowych 0,6 14,9 (104,4) (6,0) 32,4 (62,5) Wynik z pozycji wymiany 130,0 36,0 369,7 0,2 (166,2) 369,6 Przychody z tytułu dywidend , ,8 Wynik z pozostałej działalności operacyjnej 16,5 1,6 0,4 12,6 1,1 32,2 Przychody/koszty na rzecz klientów wewnętrznych 13,0 (13,0) Wynik z tytułu odpisów na utratę wartości (134,9) (103,7) 47,3 6,8 - (184,6) Koszty działania banku (1 711,6) (110,7) (49,1) - - (1 871,5) Wynik spółek zależnych 131,4 4,3 144,5 9,0 (221,3) 67,9 Wynik segmentu (brutto) 2 014,2 90,8 663,5 (4,6) (413,0) 2 350,9 Podatek dochodowy (obciążenie podatkowe) (488,1) (488,1) Zyski (straty) udziałowców mniejszościowych 14,5 14,5 Zysk (strata) netto 2 014,2 90,8 663,5 (507,2) (413,0) 1 848,3 AKTYWA , , , ,3 (983,4) ,4 PASYWA , , , ,3 (17 300,6) ,4 23

24 Tabela 9. Segmenty branżowe Grupy Kapitałowej PKO BP SA Działalność kontynuowana Działalność ogółem Segment Segment Segment Okres Pozostałe Wyłączenia Grupy Kapitałowej detaliczny korporacyjny inwestycyjny PKO BP SA Wynik odsetkowy 1 713,5 114,1 76,4 (14,4) 164, ,6 Wynik z tytułu prowizji i opłat 1 104,9 80,3 71,6 (77,1) (216,3) 963,4 Wynik pozostały 114,8 10,4 330,7 8,3 (125,5) 338,7 Wynik na operacjach finansowych 3,4 (1,1) 29,0 (7,4) (2,9) 21,1 Wynik z pozycji wymiany 97,9 24,7 249,5 - (122,6) 249,5 Przychody z tytułu dywidend , ,0 Wynik z pozostałej działalności operacyjnej 0,6 (0,3) 0,2 15,6-16,1 Przychody/koszty na rzecz klientów wewnętrznych 13,0 (13,0) Wynik z tytułu odpisów na utratę wartości (91,1) (7,6) 1,4 (14,0) - (111,3) Koszty działania (1 633,6) (62,0) (17,9) - - (1 713,5) Wynik spółek zależnych 100,6 7,8 108,2 1,7 (135,2) 83,1 Wynik segmentu (brutto) 1 309,2 143,0 570,4 (95,5) (313,0) 1 614,0 Podatek dochodowy (obciążenie podatkowe) (313,2) (313,2) Zyski (straty) udziałowców mniejszościowych 17,3 17,3 Zysk (strata) netto 1 309,2 143,0 570,4 (426,0) (313,0) 1 283,5 mln zł AKTYWA , , , ,6 (988,9) ,7 PASYWA , , , ,6 (12 792,8) ,7 24

25 Segment detaliczny Wynik segmentu detalicznego wzrósł o 705,0 mln zł, tj. 53,8% r/r, przy wzroście aktywów segmentu o 11,7% 1H 08/2007 oraz wzroście zobowiązań segmentu o 5,9% 1H 08/2007. Wzrost wyniku segmentu był determinowany w głównej mierze przez wzrost wyniku odsetkowego (40,2% r/r) w rezultacie wzrostu wolumenu portfela kredytowego brutto 3 o 29,4% r/r oraz rozszerzenia marż depozytowych w wyniku wzrostu rynkowych stóp procentowych ,2 Wy nik segmentu 2 014,2 53,8% Działalność PKO BP SA w segmencie detalicznym Na dzień 30 czerwca 2008 roku suma depozytów segmentu detalicznego PKO BP SA oraz aktywów zarządzanych przez PKO TFI wynosiła 87,2 mld zł. Od początku roku ich wolumen zmniejszył się o 0,5 mld zł (tj. o 0,6%) w związku z dekoniunkturą na rynku giełdowym (spadek wolumenu aktywów zarządzanych przez PKO TFI o 27,5% od początku roku, przy wzroście wolumenów depozytów klientowskich o 5,7% od początku roku). Tabela 10. Depozyty PKO BP SA oraz aktywa zarządzane przez PKO TFI (w milionach złotych) 4 Wyszczególnienie : : : Zmiana od: Depozyty klientowskie, w tym: - bankowości detalicznej i prywatnej ,4% 7,6% - małych i średnich przedsiębiorstw ,0% 17,3% - mieszkaniowe ,5% -0,5% Razem depozyty ,7% 7,2% Aktywa zarządzane przez PKO TFI ,5% -16,9% Oszczędności klientów razem ,6% 3,1% źródło: dane zarządcze Banku oraz dane PKO TFI Na dzień 30 czerwca 2008 roku kredyty brutto segmentu detalicznego PKO BP SA wynosiły 65,1 mld zł i od początku roku ich stan zwiększył się o 7,0 mld zł (tj. o 12,0%). Tabela 11. Kredyty brutto* PKO BP SA (w milionach złotych) Wyszczególnienie : : : Zmiana od: ** ** Kredyty brutto*), w tym: - bankowości detalicznej i prywatnej ,7% 19,1% - małych i średnich przedsiębiorstw ,2% 45,2% - bankowości hipotecznej ,8% 29,5% - rynku mieszkaniowego (w tym w spierane przez budżet państw a) ,3% 45,0% Razem ,0% 29,4% * bez odsetek zapadłych i niezapadłych ** dane za 2007 rok doprowadzone do porównywalności źródło: dane zarządcze Banku Tabela 12. Rachunki i karty bankowe w PKO BP SA (w tys. szt.) Zmiana od: Wyszczególnienie Liczba rachunków ogółem, w tym: rachunki ROR rachunki bieżące Inteligo Liczba kart bankowych ogółem, w tym: karty kredytowe Na podstawie danych zarządczych Banku. 4 W 2007 roku dokonano resegmentacji w zakresie depozytów korporacyjnych, w efekcie której ich nieznaczną część przeniesiono do depozytów małych i średnich przedsiębiorstw, co nie wpłynęło w sposób istotny na prezentowane dane. 25