Grupa Kapitałowa Rovese I kwartał 2012 r. Skonsolidowany śródroczny raport kwartalny. I kwartał 2012 roku. 15 maja 2012 roku. 15 maja 2012 r.

Transkrypt

1 . Skonsolidowany śródroczny raport kwartalny oku 15 maja 2012 roku 15 maja 2012 r. Strona 1

2 . Spis treści Spis treści... 2 Wprowadzenie... 4 Informacje podstawowe... 4 I. Skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe na dzień 31 marca 2012 roku oraz za 3 miesięcy zakończonych 31 marca 2012 roku sporządzone według Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej w wersji zatwierdzonej przez Unię Europejską... 5 Wybrane skonsolidowane dane finansowe Grupy Kapałowej Rovese... 5 Skonsolidowany bilans... 6 Skonsolidowany rachunek zysków i strat... 8 Skonsolidowane sprawozdanie z całkowitych dochodów... 9 Zestawienie zmian w skonsolidowanym kapitale własnym Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych II. Skrócone jednostkowe sprawozdanie finansowe na dzień 31 marca 2012 roku oraz za 3 miesięcy zakończonych 31 marca 2012 roku sporządzone według Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej w wersji zatwierdzonej przez Unię Europejską Wybrane jednostkowe dane finansowe Rovese SA Bilans Rachunek zysków i strat Sprawozdanie z całkowitych dochodów Zestawienie zmian w kapitale własnym Sprawozdanie z przepływów pieniężnych III. Informacja dodatkowa do raportu owego (SA-QSr) Grupy Kapitałowej Rovese za I kwartał 2012 roku Informacja o zasadach przyjętych przy sporządzaniu raportu, w szczególności informację o zmianach stosowanych zasad (polityki) rachunkowości, oraz informacje o istotnych zmianach wielkości szacunkowych, w tym o korektach z tytułu rezerw, rezerwie i aktywach z tytułu odroczonego podatku dochodowego, dokonanych odpisach aktualizujących wartości składników aktywów Segmenty operacyjne Opis czynników i zdarzeń, w szczególności o nietypowym charakterze, mających znaczący wpływ na osiągnięte wyniki finansowe. Zwięzły opis istotnych dokonań lub niepowodzeń Emitenta w ie, którego dotyczy raport, wraz z wykazem najważniejszych zdarzeń ich dotyczących Objaśnienia dotyczące sezonowości lub cykliczności działalności Grupy w prezentowanym ie Informacje dotyczące emisji, wykupu i spłaty dłużnych i kapitałowych papierów wartościowych Rovese S.A Informacje dotyczące wypłaconej (lub zadeklarowanej) dywidendy, łącznie i w przeliczeniu na jedną akcję Rovese S.A., z podziałem na akcje zwykłe i uprzywilejowane Wskazanie zdarzeń, które wystąpiły po dniu, na który sporządzono sprawozdania finansowe, nieujętych w tych sprawozdaniach, a mogących w znaczący sposób wpłynąć na przyszłe wyniki finansowe Spółki i Grupy Kapitałowej Rovese maja 2012 r. Strona 2

3 . 8. Informacja dotycząca zmian zobowiązań warunkowych lub aktywów warunkowych, które nastąpiły od czasu zakończenia ostatniego roku obrotowego Opis organizacji Grupy, ze wskazaniem jednostek podlegających konsolidacji Wskazanie skutków zmian w strukturze jednostki gospodarczej, w tym w wyniku połączenia jednostek gospodarczych, przejęcia lub sprzedaży jednostek Grupy, inwestycji długoterminowych, podziału, restrukturyzacji i zaniechania działalności Stanowisko Zarządu Spółki odnośnie możliwości zrealizowania wcześniej publikowanych prognoz wyników za dany rok, w świetle wyników zaprezentowanych w raporcie kwartalnym w stosunku do wyników prognozowanych Wskazanie akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio poprzez podmioty zależne co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Emitenta na dzień przekazania raportu kwartalnego ze wskazaniem liczby posiadanych przez te podmioty akcji, ich procentowego udziału w kapitale zakładowym, liczby głosów z nich wynikających i ich procentowego udziału w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu oraz wskazanie zmian w strukturze własności znacznych pakietów akcji Emitenta w ie od przekazania poprzedniego raportu Zestawienie stanu posiadania akcji Spółki lub uprawnień do nich przez osoby zarządzające i nadzorujące Spółki na dzień przekazania raportu kwartalnego, wraz ze wskazaniem zmian w stanie posiadania w ie od przekazania poprzedniego raportu kwartalnego, odrębnie dla każdej z osób Wskazanie postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej Informacje o zawarciu przez Spółkę lub jednostkę od niej zależną jednej lub wielu transakcji z podmiotami powiązanymi, jeżeli pojedynczo lub łącznie są one istotne i zostały zawarte na innych warunkach niż rynkowe, wraz ze wskazaniem ich wartości Informacje o udzieleniu przez Spółkę lub przez jednostkę od niej zależną poręczeń kredytu lub pożyczki lub udzieleniu gwarancji łącznie jednemu podmiotowi lub jednostce zależnej od tego podmiotu, jeżeli łączna wartość istniejących poręczeń lub gwarancji stanowi równowartość co najmniej 10% kapitałów własnych Spółki Inne informacje, które zdaniem Spółki są istotne dla oceny jej sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku finansowego i ich zmian, oraz informacje, które są istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań przez Spółkę Wskazanie czynników, które w ocenie Zarządu Spółki będą miały wpływ na osiągnięte przez nią wyniki w perspektywie co najmniej kolejnego kwartału Kursy EUR użyte do przeliczenia "Wybranych danych finansowych" maja 2012 r. Strona 3

4 . Wprowadzenie Skonsolidowany raport kwartalny Rovese S.A. za oku ( Raport ) zawiera: I. Skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe na dzień 31 marca 2012 roku oraz za 3 miesięcy zakończonych 31 marca 2012 roku sporządzone według Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej w wersji zatwierdzonej przez Unię Europejską II. III. Skrócone jednostkowe sprawozdanie finansowe na dzień 31 marca 2012 roku oraz za 3 miesięcy zakończonych 31 marca 2012 roku sporządzone według Międzynarodowych Standardów Sprawozdawczości Finansowej w wersji zatwierdzonej przez Unię Europejską Informację dodatkową do skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego oraz inne informacje o zakresie określonym w Rozporządzeniu Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 roku w sprawie informacji bieżących i owych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim (Dz. U. nr 33 poz. 259 z późn. zm.) Rovese S.A. na podstawie 83 pkt. 1 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 roku w sprawie informacji bieżących i owych przekazywanych przez Emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim, nie przekazuje oddzielnego kwartalnego raportu jednostkowego. Kwartalny raport jednostkowy Rovese S.A. stanowi uzupełnienie kwartalnego raportu skonsolidowanego Rovese S.A. Informacje podstawowe Jednostką dominującą Grupy Kapitałowej Rovese (Grupa Kapitałowa, Grupa) jest Rovese Spółka Akcyjna z siedzibą w Kielcach przy al. Solidarności 36 (Rovese SA, Spółka, Emitent). Spółka wpisana jest do rejestru handlowego pod numerem RHB 3458 oraz do Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS Spółka powstała w wyniku przekształcenia przedsiębiorstwa państwowego pod nazwą Przedsiębiorstwo Państwowe - Zakłady Wyrobów Sanitarnych Krasnystaw, jako części Zjednoczenia Przemysłu Szklarskiego i Ceramicznego Vitrocer z siedzibą w Warszawie, w jednoosobową spółkę Skarbu Państwa. W dniu 15 stycznia 1992 roku doszło do przekształcenia Przedsiębiorstwa Państwowego Zakłady Wyrobów Sanitarnych Krasnystaw w Cersanit Krasnystaw S.A. W 1996 roku rozpoczęto proces prywatyzacji przedsiębiorstwa. Zgodnie z postanowieniem Sądu Rejonowego w Chełmie V Wydział Gospodarczy z dnia 7 lipca 1997 roku Cersanit Krasnystaw Spółka Akcyjna mogła używać skrótu Cersanit S.A. W dniu 25 maja 1998 roku akcje Spółki zadebiutowały na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie. W dniu 24 października 2011 roku Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy Emitenta podjęło uchwałę o zmianie firmy Spółki z Cersanit Spółka Akcyjna na Rovese Spółka Akcyjna. Z dniem 4 stycznia 2012 r. Zarząd Spółki otrzymał postanowienie Sądu Rejonowego w Kielcach, X Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, zgodnie z którym zarejestrowana została powyższa zmiana firmy Spółki. Przedmiotem podstawowej działalności Grupy jest produkcja i dystrybucja produktów wykorzystywanych do wykańczania i wyposażenia łazienek i sanitariatów: wyrobów ceramiki sanitarnej, płytek ceramicznych, kabin prysznicowych, wanien i brodzików akrylowych, mebli łazienkowych oraz innych artykułów służących wyposażeniu łazienek, jak również płytek ceramicznych do zastosowania poza łazienką. 15 maja 2012 r. Strona 4

5 . I. SKRÓCONE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NA DZIEŃ 31 MARCA 2012 ROKU ORAZ ZA OKRES 3 MIESIĘCY ZAKOŃCZONYCH 31 MARCA 2012 ROKU SPORZĄDZONE WEDŁUG MIĘDZYNARODOWYCH STANDARDÓW SPRAWOZDAWCZOŚCI FINANSOWEJ W WERSJI ZATWIERDZONEJ PRZEZ UNIĘ EUROPEJSKĄ. Wybrane skonsolidowane dane finansowe Grupy Kapitałowej Rovese tys. PLN tys. EUR I kw 2012 od do rok 2011 od do I kw 2011 od do I kw 2012 od do rok 2011 od do I kw 2011 od do Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów Zysk (strata) z działalności operacyjnej Zysk (strata) brutto Zysk (strata) netto Przepływy środków pieniężnych netto z działalności operacyjnej Przepływy środków pieniężnych netto z działalności inwestycyjnej Przepływy środków pieniężnych netto z działalności finansowej (Zwiększenie)/Zmniejszenie netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów Aktywa, razem Zobowiązania długoterminowe Zobowiązania krótkoterminowe Kapitał własny Kapitał zakładowy Liczba akcji (w szt.) Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w PLN / EUR) Wartość księgowa na jedną akcję (w PLN / EUR) -0,10 0,40-0,03-0,02 0,10-0,01 5,88 7,36 6,06 1,41 1,67 1,51 15 maja 2012 r. Strona 5

6 . SKONSOLIDOWANY BILANS na dzień 31 marca 2012 roku, na dzień 31 grudnia 2011 roku i na dzień 31 marca 2011 roku (w tys. PLN) Stan na r. Stan na r. Stan na r. AKTYWA Aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe Wartości niematerialne, w tym: wartość firmy Nieruchomości inwestycyjne Długoterminowe aktywa finansowe Udziały lub akcje w jednostkach zależnych Udziały lub akcje w jednostkach pozostałych Udzielone pożyczki Aktywa z tytułu podatku odroczonego Należności długoterminowe Aktywa obrotowe Zapasy Należności krótkoterminowe Należności z tytułu dostaw i usług Należności z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych Pozostałe należności Krótkoterminowe aktywa finansowe Udzielone pożyczki Inne aktywa finansowe Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne Aktywa Razem maja 2012 r. Strona 6

7 . SKONSOLIDOWANY BILANS na dzień 31 marca 2012 roku, na dzień 31 grudnia 2011 roku i na dzień 31 marca 2011 roku (w tys. PLN) c.d. Stan na r. Stan na r. Stan na r. PASYWA Kapitał własny Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej Kapitał zakładowy Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej Kapitał zapasowy Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny Pozostałe kapitały rezerwowe Różnice kursowe z przeliczenia Zyski zatrzymane/straty poniesione Kapitał przypadający udziałom niedającym kontroli Zobowiązania Zobowiązania długoterminowe Rezerwa na podatek odroczony Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych Rezerwy pozostałe Oprocentowane kredyty Pozostałe zobowiązania Zobowiązania krótkoterminowe Bieżąca część oprocentowanych kredytów Zobowiązania z tytułu dostaw i usług Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych Rezerwy pozostałe Pozostałe zobowiązania Pasywa Razem maja 2012 r. Strona 7

8 . SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT za od 1 stycznia 2012 roku do 31 marca 2012 roku i za porównywalny od 1 stycznia 2011 roku do 31 marca 2011 roku (w tys. PLN) I kwartał 2012 od do I kwartał 2011 od do Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów Przychody ze sprzedaży produktów Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów Koszt wytworzenia sprzedanych produktów Wartość sprzedanych towarów i materiałów Zysk (strata) brutto ze sprzedaży Pozostałe przychody operacyjne Koszty sprzedaży Koszty ogólnego zarządu Pozostałe koszty operacyjne Zysk (strata) z działalności operacyjnej Przychody finansowe Koszty finansowe Zysk (strata) brutto Podatek dochodowy Zysk (strata) netto Przypadający(a) : - Akcjonariuszom jednostki dominującej - Udziałom niedającym kontroli maja 2012 r. Strona 8

9 . SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW za od 1 stycznia 2012 roku do 31 marca 2012 roku i za porównywalny od 1 stycznia 2011 roku do 31 marca 2011 roku (w tys. PLN) I kwartał 2012 od do I kwartał 2011 od do Zysk (strata) netto za Inne dochody całkowite: Różnice kursowe z przeliczenia Zmiany w nadwyżce z przeszacowania Niezrealizowane zyski na operacjach zabezpieczających przepływy pieniężne Łącznie inne całkowite dochody Wynik całościowy (zysk/strata +/- inne całkowite dochody) Przypadający(a) : - Akcjonariuszom jednostki dominującej Udziałom niedającym kontroli maja 2012 r. Strona 9

10 . ZESTAWIENIE ZMIAN W SKONSOLIDOWANYM KAPITALE WŁASNYM za od 1 stycznia 2012 roku do 31 marca 2012 roku i za porównywalny od 1 stycznia 2011 roku do 31 marca 2011 roku oraz za od 1 stycznia 2011 roku do 31 grudnia 2011 roku (w tys. PLN) Kapitał podstawowy Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej Kapitał przypadający akcjonariuszom Jednostki Dominującej Kapitał zapasowy Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny Pozostałe kapitały rezerwowe Różnice kursowe z przeliczenia Zyski zatrzymane /Straty poniesione Kapitał przypadający udziałom niedającym kontroli Na dzień 1 stycznia 2012 roku Korekty BO Na dzień 1 stycznia 2012 roku po korektach Ogółem Wynik całościowy roku obrotowego Na dzień 31 marca 2012 roku Razem kapitał własny 15 maja 2012 r. Strona 10

11 . ZESTAWIENIE ZMIAN W SKONSOLIDOWANYM KAPITALE WŁASNYM za od 1 stycznia 2012 roku do 31 marca 2012 roku i za porównywalny od 1 stycznia 2011 roku do 31 marca 2011 roku oraz za od 1 stycznia 2011 roku do 31 grudnia 2011 roku (w tys. PLN) c.d. Kapitał podstawowy Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej Kapitał przypadający akcjonariuszom Jednostki Dominującej Kapitał zapasowy Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny Pozostałe kapitały rezerwowe Różnice kursowe z przeliczenia Zyski zatrzymane /Straty poniesione Ogółem Kapitał przypadający udziałom niedającym kontroli Razem kapitał własny Na dzień 1 stycznia 2011 roku Korekty BO Na dzień 1 stycznia 2011 roku po korektach Emisja akcji Wynik całościowy roku obrotowego Przeniesienie wyniku 2010 roku Dopłaty do kapitału Zwrot dopłat do kapitału Sprzedaż udziałów w jednostce powiązanej Inne Na dzień 31 grudzień 2011 roku maja 2012 r. Strona 11

12 . ZESTAWIENIE ZMIAN W SKONSOLIDOWANYM KAPITALE WŁASNYM za od 1 stycznia 2012 roku do 31 marca 2012 roku i za porównywalny od 1 stycznia 2011 roku do 31 marca 2011 roku oraz za od 1 stycznia 2011 roku do 31 grudnia 2011 roku (w tys. PLN) c.d. Kapitał podstawowy Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej Kapitał przypadający akcjonariuszom Jednostki Dominującej Kapitał zapasowy Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny Pozostałe kapitały rezerwowe Różnice kursowe z przeliczenia Zyski zatrzymane /Straty poniesione Ogółem Kapitał przypadający udziałom niedającym kontroli Razem kapitał własny Na dzień 1 stycznia 2011 roku Korekty BO Na dzień 1 stycznia 2011 roku po korektach Wynik całościowy roku obrotowego Inne Na dzień 31 marca 2011 roku maja 2012 r. Strona 12

13 . SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH za od 1 stycznia 2012 roku do 31 marca 2012 roku i za porównywalny od 1 stycznia 2011 roku do 31 marca 2011 roku (w tys. PLN) Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej - metoda pośrednia I kwartał 2012 od do I kwartał 2011 od do Zysk (strata) brutto Korekty o pozycje: Amortyzacja Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych Odsetki i dywidendy, netto Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej (Zwiększenie)/ zmniejszenie stanu rezerw, z wyjątkiem rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego (Zwiększenie)/ zmniejszenie stanu zapasów (Zwiększenie)/ zmniejszenie stanu należności (Zwiększenie)/ zmniejszenie stanu zobowiązań z wyjątkiem kredytów i pożyczek Podatek dochodowy zapłacony Pozostałe Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej Sprzedaż rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych Nabycie rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych Dywidendy i odsetki otrzymane Spłata udzielonych pożyczek Udzielenie pożyczek Pozostałe Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej Wpływy z tytułu zaciągnięcia pożyczek/ kredytów Spłata pożyczek/ kredytów Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego 0 0 Odsetki zapłacone Pozostałe Środki pieniężne netto z działalności finansowej (Zwiększenie) / zmniejszenie netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek roku obrotowego Różnice kursowe netto Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec roku obrotowego, w tym: o ograniczonej możliwości dysponowania maja 2012 r. Strona 13

14 II. SKRÓCONE JEDNOSTKOWE SPRAWOZDANIE FINANSOWE NA DZIEŃ 31 MARCA 2012 ROKU ORAZ ZA OKRES 3 MIESIĘCY ZAKOŃCZONYCH 31 MARCA 2012 ROKU SPORZĄDZONE WEDŁUG MIĘDZYNARODOWYCH STANDARDÓW SPRAWOZDAWCZOŚCI FINANSOWEJ W WERSJI ZATWIERDZONEJ PRZEZ UNIĘ EUROPEJSKĄ. Wybrane jednostkowe dane finansowe Rovese SA tys. PLN tys. EUR I kw 2012 od do rok 2011 od do I kw 2011 od do I kw 2012 od do rok 2011 od do I kw 2011 od do Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów Zysk (strata) z działalności operacyjnej Zysk (strata) brutto Zysk (strata) netto Przepływy środków pieniężnych netto z działalności operacyjnej Przepływy środków pieniężnych netto z działalności inwestycyjnej Przepływy środków pieniężnych netto z działalności finansowej (Zwiększenie)/zmniejszenie netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów Aktywa, razem Zobowiązania długoterminowe Zobowiązania krótkoterminowe Kapitał własny Kapitał zakładowy Liczba akcji (w szt.) Zysk (strata) na jedną akcję zwykłą (w PLN / EUR) Wartość księgowa na jedną akcję (w PLN / EUR) -0,07-0,08 0,02-0,02-0,02 0,00 2,73 3,47 2,72 0,66 0,79 0,68 15 maja 2012 r. Strona 14

15 BILANS na dzień 31 marca 2012 roku, na dzień 31 grudnia 2011 roku i na dzień 31 marca 2011 roku (w tys. PLN) Stan na r. Stan na r. Stan na r. Aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe Wartość firmy Pozostałe wartości niematerialne Nieruchomości Długoterminowe aktywa finansowe Udziały lub akcje w jednostkach zależnych Udziały lub akcje w jednostkach pozostałych Udzielone pożyczki Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Aktywa obrotowe Zapasy Należności krótkoterminowe Należności z tytułu dostaw i usług Należności z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych Pozostałe należności Krótkoterminowe aktywa finansowe Udzielone pożyczki Inne aktywa finansowe Środki pieniężne inne aktywa pieniężne Aktywa Razem maja 2012 r. Strona 15

16 BILANS na dzień 31 marca 2012 roku, na dzień 31 grudnia 2011 roku i na dzień 31 marca 2011 roku (w tys. PLN) c.d. Stan na r. Stan na r. Stan na r. Kapitał własny Kapitał zakładowy Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej Kapitał zapasowy Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny Różnice kursowe z przeliczenia Zyski zatrzymane/straty poniesione Zobowiązania Zobowiązania długoterminowe Rezerwy na podatek odroczony Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych Oprocentowane kredyty i pożyczki Zobowiązania finansowe Pozostałe zobowiązania Zobowiązania krótkoterminowe Bieżąca część oprocentowanych kredytów i pożyczek Wyemitowane obligacje Zobowiązania z tytułu dostaw i usług Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych Rezerwy pozostałe Zobowiązania finansowe Pozostałe zobowiązania Pasywa Razem maja 2012 r. Strona 16

17 RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT za od 1 stycznia 2012 roku do 31 marca 2012 roku i za porównywalny od 1 stycznia 2011 roku do 31 marca 2011 roku (w tys. PLN) I kwartał 2012 od do I kwartał 2011 od do Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów Przychody ze sprzedaży produktów Przychody ze sprzedaży towarów i materiałów Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów Koszt wytworzenia sprzedanych produktów Wartość sprzedanych towarów i materiałów Zysk (strata) brutto ze sprzedaży Pozostałe przychody operacyjne Koszty sprzedaży Koszty ogólnego zarządu Pozostałe koszty operacyjne Zysk (strata) z działalności operacyjnej Przychody finansowe Koszty finansowe Zysk (strata) brutto Podatek dochodowy Zysk (strata) netto maja 2012 r. Strona 17

18 SPRAWOZDANIE Z CAŁKOWITYCH DOCHODÓW za od 1 stycznia 2012 roku do 31 marca 2012 roku i za porównywalny od 1 stycznia 2011 roku do 31 marca 2011 roku (w tys. PLN) I kwartał 2012 od do I kwartał 2011 od do Zysk (strata) netto za Inne dochody całkowite: Różnice kursowe z przeliczenia -1-9 Niezrealizowane zyski na operacjach zabezpieczających przepływy pieniężne 0 0 Łącznie inne całkowite dochody -1-9 Wynik całościowy (zysk/strata +/- inne całkowite dochody) maja 2012 r. Strona 18

19 . ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM za od 1 stycznia 2012 roku do 31 marca 2012 roku i za porównywalny od 1 stycznia 2011 roku do 31 marca 2011 roku oraz za od 1 stycznia 2011 do 31 grudnia 2011 (w tys. PLN) Kapitał podstawowy Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej Kapitał zapasowy Pozostałe kapitały rezerwowe Różnice kursowe z przeliczenia Zyski zatrzymane /Straty poniesione Ogółem Na dzień 1 stycznia 2012 roku Podział wyniku za Wynik całościowy roku obrotowego Na dzień 31 marca 2012 roku Kapitał podstawowy Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej Kapitał zapasowy Pozostałe kapitały rezerwowe Różnice kursowe z przeliczenia Zyski zatrzymane /Straty poniesione Na dzień 1 stycznia 2011 roku Emisja akcji Podział wyniku za Wynik całościowy roku obrotowego Na dzień 31 grudnia 2011 roku Ogółem Kapitał podstawowy Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej Kapitał zapasowy Pozostałe kapitały rezerwowe Różnice kursowe z przeliczenia Zyski zatrzymane /Straty poniesione Na dzień 1 stycznia 2011 roku Podział wyniku za Wynik całościowy roku obrotowego Na dzień 31 marca 2011 roku Ogółem 15 maja 2012 r. Strona 19

20 . SPRAWOZDANIE Z PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH za od 1 stycznia 2012 roku do 31 marca 2012 roku i za porównywalny od 1 stycznia 2011 roku do 31 marca 2011 roku (w tys. PLN) I kwartał 2012 od do I kwartał 2011 od do Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej Zysk/(strata) brutto Korekty o pozycje: Amortyzacja (Zyski) straty z tytułu różnic kursowych Odsetki i dywidendy, netto (Zysk) strata na działalności inwestycyjnej (Zwiększenie)/ zmniejszenie stanu rezerw, z wyjątkiem rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego (Zwiększenie)/ zmniejszenie stanu zapasów (Zwiększenie)/ zmniejszenie stanu należności (Zwiększenie)/ zmniejszenie stanu zobowiązań z wyjątkiem kredytów i pożyczek Podatek dochodowy zapłacony 0-4 Pozostałe Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej Sprzedaż rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych Nabycie rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych Nabycie aktywów finansowych 0 0 Nabycie jednostki, po potrąceniu przejętych środków pieniężnych 0-44 Dywidendy i odsetki otrzymane 0 2 Spłata udzielonych pożyczek Udzielenie pożyczek Pozostałe 0 0 Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej Wpływy z tytułu emisji akcji 0 0 Wpływy z tytułu zaciągnięcia pożyczek/kredytów Spłata pożyczek/kredytów Emisja dłużnych papierów wartościowych Odsetki zapłacone Wykup dłużnych papierów wartościowych Pozostałe Środki pieniężne netto z działalności finansowej Zmniejszenie stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów Różnice kursowe netto Środki pieniężne na początek u Środki pieniężne na koniec u o ograniczonej możliwości dysponowania maja 2012 r. Strona 20

21 III. INFORMACJA DODATKOWA DO RAPORTU OKRESOWEGO (SA-QSR) GRUPY KAPITAŁOWEJ ROVESE ZA I KWARTAŁ 2012 ROKU 1. Informacja o zasadach przyjętych przy sporządzaniu raportu, w szczególności informacje o zmianach stosowanych zasad (polityki) rachunkowości, oraz informacje o istotnych zmianach wielkości szacunkowych, w tym o korektach z tytułu rezerw, rezerwie i aktywach z tytułu odroczonego podatku dochodowego, dokonanych odpisach aktualizujących wartości składników aktywów Zasady rachunkowości W kwartalnym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Grupa stosowała te same zasady (polityki) rachunkowości i metody obliczeniowe, co w ostatnim rocznym sprawozdaniu finansowym Rodzaj oraz kwoty zmian wartości szacunkowych W ie sprawozdawczym Grupa nie dokonywała zmian wartości szacunkowych Korekta prezentacji Jednostka dokonała weryfikacji metod prezentacji danych finansowych w skonsolidowanym i jednostkowym sprawozdaniu finansowym. W celu dostosowania metod prezentacji do charakteru działalności Jednostki i Grupy Kapitałowej, wprowadzono zmiany w prezentacji niektórych danych finansowych nie mające wpływu na wynik finansowy i kapitał własny Jednostki. Główne zmiany w sposobie prezentacji danych finansowych w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym dotyczą: przesunięcia nakładów na nabyte licencje z pozycji rzeczowe aktywa trwałe do pozycji wartości niematerialne; przesunięcia rezerw na koszty niezafakturowane z pozycji długoterminowe pozostałe zobowiązania do pozycji długoterminowe rezerwy pozostałe, krótkoterminowe pozostałe zobowiązania oraz zobowiązania z tytułu dostaw i usług do pozycji krótkoterminowe rezerwy pozostałe; zaprezentowania odsetek od obligacji w wartości netto odpowiednio w pozycji przychody lub koszty finansowe. zaprezentowania podatku odroczonego w wartości netto w ramach każdej jednostki wchodzącej w skład Grupy odpowiednio w pozycji aktywa z tytułu podatku odroczonego lub rezerwa na podatek odroczony. 15 maja 2012 r. Strona 21

22 Zmiany danych porównywalnych w skonsolidowanym Bilansie na dzień 31 marca 2011 roku przedstawia poniższa tabela (w tys. PLN): nakłady na wartości niematerialne rezerwy na koszty niezafakturowane odsetki od obligacji podatek odroczony Razem korekty prezentacyjne AKTYWA Aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe Wartości niematerialne, w tym: Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Aktywa Razem PASYWA Zobowiązania Zobowiązania długoterminowe Rezerwy na podatek odroczony Rezerwy pozostałe Pozostałe zobowiązania Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania z tytułu dostaw i usług Rezerwy pozostałe Pozostałe zobowiązania Pasywa Razem Zmiany danych porównywalnych w skonsolidowanym Rachunku zysków i strat za od 1 stycznia 2011 roku do 31 marca 2011 roku przedstawia poniższa tabela (w tys. PLN): nakłady na wartości niematerialne rezerwy na koszty niezafakturowane odsetki od obligacji podatek odroczony Razem korekty prezentacyjne Przychody finansowe Koszty finansowe Zysk (strata) netto maja 2012 r. Strona 22

23 Zmiany danych porównywalnych w skonsolidowanym sprawozdaniu z przepływów pieniężnych za od 1 stycznia 2011 roku do 31 marca 2011 roku przedstawia poniższa tabela (w tys. PLN): nakłady na wartości niematerialne rezerwy na koszty niezafakturowane odsetki od obligacji podatek odroczony Razem korekty prezentacyjne Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej - metoda pośrednia Zysk (strata) brutto Korekty o pozycje: Odsetki i dywidendy, netto (Zwiększenie)/ zmniejszenie stanu rezerw, z wyjątkiem rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego (Zwiększenie)/ zmniejszenie stanu zobowiązań z wyjątkiem kredytów i pożyczek Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej Dywidendy i odsetki otrzymane Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej Odsetki zapłacone Środki pieniężne netto z działalności finansowej (Zwiększenie) / zmniejszenie netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec roku obrotowego, w tym: W jednostkowym sprawozdaniu finansowym zmiany w sposobie prezentacji danych finansowych dotyczą: przesunięcia rezerw na koszty niezafakturowane z pozycji zobowiązania z tytułu dostaw i usług do krótkoterminowych rezerw pozostałych; przesunięcia rezerwy na wypłatę odszkodowań z pozycji pozostałe zobowiązania krótkoterminowe do krótkoterminowych rezerw pozostałych; przesunięcia zobowiązań z tytułu cash poolingu z pozycji pozostałe zobowiązania krótkoterminowe do krótkoterminowych zobowiązań finansowych; przesunięcia nakładów na nabycie licencji z pozycji rzeczowe aktywa trwałe do pozycji wartości niematerialne. Zmiany danych porównywalnych w jednostkowym sprawozdaniu finansowym za I kwartał 2011 roku dotyczą: zaprezentowania rezerw na koszty niezafakturowane w kwocie tys. PLN w pozycji krótkoterminowe rezerwy pozostałe; zaprezentowania rezerwy na wypłatę odszkodowań w kwocie 509 tys. PLN w pozycji krótkoterminowe rezerwy pozostałe; 15 maja 2012 r. Strona 23

24 zaprezentowania zobowiązań z tytułu cash poolingu w kwocie tys. PLN w pozycji krótkoterminowe zobowiązania finansowe; zaprezentowania nakładów na nabycie licencji w kwocie tys. PLN w pozycji wartości niematerialne Informacja o korektach z tytułu rezerw, rezerwie i aktywach z tytułu odroczonego podatku dochodowego, dokonanych odpisach aktualizujących wartości składników aktywów W I kwartale 2012 r. w Grupie Rovese: a) utworzono odpis aktualizujący należności na kwotę 463 tys. zł b) utworzono rezerwę z tytułu odroczonego podatku dochodowego na kwotę tys. zł c) rozwiązano rezerwę z tytułu odroczonego podatku dochodowego na kwotę 712 tys. zł d) utworzono aktywo z tytułu odroczonego podatku dochodowego na kwotę tys. zł e) rozwiązano aktywo z tytułu odroczonego podatku dochodowego na kwotę tys. zł f) utworzono rezerwę na przyszłe zobowiązania, dotyczącą kosztów u nie zafakturowanych, na kwotę tys. zł g) rozwiązano rezerwę na przyszłe zobowiązania, dotyczącą kosztów ów nie zafakturowanych, na kwotę tys. zł h) utworzono rezerwy na świadczenia pracownicze na kwotę 141 tys. zł i) rozwiązano rezerwę na świadczenia pracownicze na kwotę tys. zł j) nabycie rzeczowych aktywów trwałych (nakłady inwestycyjne) wyniosło tys. zł k) wartość zbytych rzeczowych aktywów trwałych: 1) przychód ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych wyniósł 236 tys. zł 2) wartość netto sprzedanych rzeczowych aktywów trwałych wyniosła 206 tys. zł l) zobowiązania z tytułu zakupu rzeczowych aktywów trwałych na r. wyniosły tys. zł 1.5. Korekty błędów z lat ubiegłych W sprawozdaniu finansowym za 3 miesięcy zakończony 31 marca 2012 roku Grupa dokonała korekty błędów dotyczących lat ubiegłych, które w celu porównywalności zostały ujęte retrospektywnie. Korekty dotyczyły: korekty wyceny kredytów i pożyczek w zamortyzowanym koszcie; korekty naliczenia amortyzacji od środków trwałych; korekty naliczenia rezerw na niewykorzystane urlopy; korekty kosztów emisji akcji serii G. konsolidacji spółki Opoczno Ukraina Sp. z o.o. 15 maja 2012 r. Strona 24

25 Zmiany danych porównywalnych w skonsolidowanym Bilansie na dzień 31 marca 2011 roku przedstawia poniższa tabela (w tys. PLN): wycena kredytów i pożyczek w zamortyzowa nym koszcie naliczenie amortyzacji od środków trwałych naliczenie rezerw na niewykorzysta ne urlopy koszty emisji akcji serii G Konsolidacja Opoczno Ukraina Sp. z o.o. Razem korekty błędów z lat ubiegłych AKTYWA Aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe Wartości niematerialne, w tym: 1 1 Długoterminowe aktywa finansowe Udziały lub akcje w jednostkach zależnych Udzielone pożyczki Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Aktywa obrotowe Należności krótkoterminowe Należności z tytułu dostaw i usług 1 1 Pozostałe należności Krótkoterminowe aktywa finansowe Udzielone pożyczki Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne Aktywa Razem PASYWA Kapitał własny Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej Nadwyżka ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej Różnice kursowe z przeliczenia Zyski zatrzymane/straty poniesione Zobowiązania Zobowiązania długoterminowe Rezerwy na podatek odroczony Oprocentowane kredyty Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania z tytułu dostaw i usług Rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych Pozostałe zobowiązania Pasywa Razem maja 2012 r. Strona 25

26 Zmiany danych porównywalnych w skonsolidowanym Rachunku zysków i strat za od 1 stycznia 2011 roku do 31 marca 2011 roku przedstawia poniższa tabela (w tys. PLN): wycena kredytów i pożyczek w zamortyzowa nym koszcie naliczenie amortyzacji od środków trwałych naliczenie rezerw na niewykorzysta ne urlopy koszty emisji akcji serii G Konsolidacja Opoczno Ukraina Sp. z o.o. Razem korekty błędów z lat ubiegłych Koszty sprzedaży Koszty ogólnego zarządu 9 9 Zysk (strata) z działalności operacyjnej Przychody finansowe Koszty finansowe Zysk (strata) brutto Podatek dochodowy Zysk (strata) netto Przypadający(a) : - Akcjonariuszom jednostki dominującej - Udziałom niedającym kontroli Zmiany danych porównywalnych w skonsolidowanym sprawozdaniu z całkowitych dochodów za od 1 stycznia 2011 roku do 31 marca 2011 roku przedstawia poniższa tabela (w tys. PLN): wycena kredytów i pożyczek w zamortyzowa nym koszcie naliczenie amortyzacji od środków trwałych naliczenie rezerw na niewykorzysta ne urlopy koszty emisji akcji serii G Konsolidacja Opoczno Ukraina Sp. z o.o. Razem korekty błędów z lat ubiegłych Zysk (strata) netto za Inne dochody całkowite: 0 Różnice kursowe z przeliczenia Łącznie inne całkowite dochody Wynik całościowy (zysk/strata +/- inne całkowite dochody) Przypadający(a) : - Akcjonariuszom jednostki dominującej - Udziałom niedającym kontroli maja 2012 r. Strona 26

27 Zmiany danych porównywalnych w skonsolidowanym sprawozdaniu z przepływów pieniężnych za od 1 stycznia 2011 roku do 31 marca 2011 roku przedstawia poniższa tabela (w tys. PLN): wycena kredytów i pożyczek w zamortyzowa nym koszcie naliczenie amortyzacji od środków trwałych naliczenie rezerw na niewykorzysta ne urlopy koszty emisji akcji serii G Konsolidacja Opoczno Ukraina Sp. z o.o. Razem korekty błędów z lat ubiegłych Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej - metoda pośrednia Zysk (strata) brutto Korekty o pozycje: Amortyzacja Zyski (straty) z tytułu różnic kursowych -9-9 Odsetki i dywidendy, netto (Zwiększenie)/ zmniejszenie stanu należności (Zwiększenie)/ zmniejszenie stanu zobowiązań z wyjątkiem kredytów i pożyczek -6-6 Pozostałe Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej Nabycie rzeczowych aktywów trwałych i wartości niematerialnych Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (Zwiększenie) / zmniejszenie netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na początek roku obrotowego Różnice kursowe netto -3-3 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty na koniec roku obrotowego, w tym: W skonsolidowanym zestawieniu zmian w kapitale własnym za od 1 stycznia 2011 roku do 31 marca 2011 roku uległy zwiększeniu korekty BO z tytułu różnic kursowych o kwotę 323 tys. PLN, oraz uległy zmniejszeniu korekty BO z tytułu zysków zatrzymanych/strat poniesionych o kwotę tys. PLN w związku z konsolidacją jednostki Opoczno Ukraina Sp. z o.o. 15 maja 2012 r. Strona 27

28 Zmiany danych porównywalnych w skonsolidowanym Bilansie na dzień 31 grudnia 2011 roku przedstawia poniższa tabela (w tys. PLN): Konsolidacja Opoczno Ukraina Sp. z o.o. AKTYWA Aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe 441 Wartości niematerialne, w tym: 1 Długoterminowe aktywa finansowe Udziały lub akcje w jednostkach zależnych -22 Udzielone pożyczki Aktywa obrotowe Należności krótkoterminowe 2 Należności z tytułu dostaw i usług 1 Pozostałe należności 1 Krótkoterminowe aktywa finansowe Udzielone pożyczki Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne 30 Aktywa Razem PASYWA Kapitał własny Kapitał własny przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej Różnice kursowe z przeliczenia -1 Zyski zatrzymane/straty poniesione Zobowiązania -311 Zobowiązania długoterminowe 16 Rezerwy na podatek odroczony 16 Zobowiązania krótkoterminowe -327 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług -328 Pozostałe zobowiązania 1 Pasywa Razem W skonsolidowanym zestawieniu zmian w kapitale własnym za od 1 stycznia 2011 roku do 31 marca 2011 roku uległy zwiększeniu korekty BO z tytułu różnic kursowych o kwotę 323 tys. PLN, oraz uległy zmniejszeniu korekty BO z tytułu zysków zatrzymanych/strat poniesionych o kwotę tys. PLN w związku z konsolidacją jednostki Opoczno Ukraina Sp. z o.o. W sprawozdaniu finansowym za 3 miesięcy zakończony 31 marca 2012 roku Jednostka dokonała korekty błędów dotyczących lat ubiegłych, które w celu porównywalności zostały ujęte retrospektywnie. Korekty dotyczyły: korekty wyceny kredytów i pożyczek w zamortyzowanym koszcie, korekty kosztów emisji akcji serii G. 15 maja 2012 r. Strona 28

29 Korekta wyceny kredytów i pożyczek w zamortyzowanym koszcie w jednostkowym sprawozdaniu za I kwartał 2011 roku spowodowała następujące zmiany: 1) w rachunku zysków i strat: zwiększenie przychodów finansowych o kwotę 629 tys. PLN, zwiększenie podatku dochodowego o kwotę 120 tys. PLN oraz zwiększenie zysku netto o kwotę 509 tys. PLN, 2) w bilansie: zmniejszenie udzielonych pożyczek długoterminowych o kwotę 132 tys. PLN, zmniejszenie rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego o kwotę 219 tys. PLN, zmniejszenie zysków zatrzymanych/strat poniesionych o kwotę 933 tys. PLN, zwiększenie oprocentowanych kredytów długoterminowych o kwotę tys. PLN, 3) w sprawozdaniu z przepływów pieniężnych w działalności operacyjnej: zwiększenie zysku brutto o kwotę 629 tys. PLN oraz zmniejszenie pozostałych korekt o kwotę 629 tys. PLN. Korekta kosztów emisji akcji serii G w jednostkowym sprawozdaniu za I kwartał 2011 roku spowodowała następujące zmiany: 1) w bilansie: zmniejszenie pozostałych należności o kwotę 53 tys. PLN oraz zmniejszenie nadwyżki ze sprzedaży akcji powyżej ich wartości nominalnej o kwotę 53 tys. PLN. 2. Segmenty operacyjne Grupa wyodrębniła w swej działalności trzy sprawozdawcze segmenty operacyjne: płytka ceramiczna, ceramika sanitarna oraz pozostałe produkty. Podstawą podejmowania decyzji biznesowych dotyczących poszczególnych segmentów są przychody, zysk lub strata brutto ze sprzedaży oraz koszty sprzedaży i ogólnego zarządu osiągnięte w danym ie przez poszczególne segmenty operacyjne. Decyzje biznesowe dotyczące przychodów i kosztów z pozostałej działalności operacyjnej oraz działalności finansowej są podejmowane na poziomie Grupy, bez przypisywania ich do poszczególnych segmentów. Wyniki poszczególnych segmentów osiągnięte za od 1 stycznia 2012 do 31 marca 2012r. i za porównywalny od 1 stycznia 2011 do 31 marca 2011 r. (w tys. PLN) przedstawiają się następująco: I kwartał 2012 od do I kwartał 2011 od do Przychody Zysk w segmencie Przychody Zysk w segmencie Płytka ceramiczna Ceramika sanitarna Pozostałe Razem na działalności kontynuowanej Nieprzypisane koszty całej Grupy Pozostałe przychody operacyjne Pozostałe koszty operacyjne Wynik na działalności operacyjnej Przychody finansowe Koszty finansowe Wynik brutto Podatek dochodowy Wynik netto maja 2012 r. Strona 29

30 3. Opis czynników i zdarzeń, w szczególności o nietypowym charakterze, mających znaczący wpływ na osiągnięte wyniki finansowe. Zwięzły opis istotnych dokonań lub niepowodzeń Emitenta w ie, którego dotyczy raport, wraz z wykazem najważniejszych zdarzeń ich dotyczących. Czynniki mające wpływ na osiągnięty wynik finansowy W I kwartale 2012 roku Grupa zrealizowała przychody ze sprzedaży w kwocie tys. PLN oraz EBITDA (zysk operacyjny powiększony o amortyzację) w kwocie tys. PLN wobec tys. PLN przychodów ze sprzedaży oraz tys. PLN EBITDA w I kwartale 2011 r. Wynik finansowy netto Grupy w I kwartale 2012 r. wyniósł tys. PLN (w I kwartale 2011 r. wynik finansowy netto Grupy wyniósł tys. PLN). Na osiągnięty przez Grupę w I kwartale 2012 r. wynik finansowy netto istotny wpływ miały czynniki pozaoperacyjne, do których należą przede wszystkim różnice kursowe oraz odsetki związane z obsługą zadłużenia z tytułu kredytów. Ujemne różnice kursowe per saldo (nadwyżka ujemnych różnic kursowych nad dodatnimi) wyniosły w I kwartale 2012 r tys. PLN, natomiast wartość odsetek netto (odsetki przychodowe pomniejszone o odsetki kosztowe) wyniosła tys. PLN. Wynik na transakcjach pochodnych rozliczonych w I kwartale 2012 roku wpłynął na zysk netto Grupy w kwocie 7,5 tys. PLN. Wszystkie rozliczone w tym ie transakcje to transakcje typu forward. Łączna wycena otwartych (niezrealizowanych) transakcji pochodnych na dzień roku wynosiła minus 1 tys. PLN. Powyższa kwota wpływa ujemnie na zysk netto 2012 roku. Powyższe niezrealizowane transakcje zostaną rozliczone w II kwartale 2012 roku w oparciu o bieżące kursy rynkowe walut notowane w dniach wygaśnięcia poszczególnych kontraktów. Poniżej przedstawiona została struktura nierozliczonych transakcji walutowych na dzień roku. Nierozliczone transakcje walutowe typu forward wyceniane w wartości godziwej wg stanu na dzień roku Lp. Waluta Nominał transakcji (w tys.) Z tego przypadające do rozliczenia w 2012 r. Z tego przypadające do rozliczenia w 2013 r. Wycena transakcji na (tys. PLN) Z tego ujęte w kapitale Z tego odniesione na wynik finansowy (tys. PLN) 1. EUR/HUF ,6 0-0,6 2. EUR/HUF ,4 0-0,4 RAZEM x x x Grupa na dzień roku nie posiadała nierozliczonych opcji. Najważniejsze zdarzenia w I kwartale 2012 roku Informacja o rejestracji zmiany nazwy Emitenta W dniu 4 stycznia 2012 r. Zarząd Emitenta otrzymał postanowienie Sądu Rejonowego w Kielcach, X Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, zgodnie z którym zarejestrowana została zmiana firmy spółki z Cersanit Spółka Akcyjna na Rovese Spółka Akcyjna. Postanowienie Sądu jest konsekwencją uchwały nr 5 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy z dnia 24 października 2011 r. w sprawie zmiany statutu. 15 maja 2012 r. Strona 30

31 Informacja o zmianie nazw instrumentów finansowych notowanych na GPW W dniu 17 stycznia 2012 r. Zarząd Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A., postanowił, iż w związku ze zmianą firmy spółki CERSANIT S.A. na ROVESE S.A., począwszy od dnia 18 stycznia 2012 roku instrumenty finansowe Spółki notowane będą pod nazwami skróconymi: - akcje spółki pod nazwą skróconą ROVESE i oznaczeniem RSE (PLCRSNT00011) - prawa do akcji pod nazwą skróconą ROVESE-PDA i oznaczeniem RSEA (PLCRSNT00128) Informacja o powołaniu osób zarządzających Rada Nadzorcza Emitenta działając na podstawie 11 ust. 2 pkt a) Statutu Spółki oraz 30 pkt 13 Regulaminu Działalności Rady Nadzorczej podjęła w dniu 24 stycznia 2012 r. uchwały w sprawie powołania, na do końca wspólnej kadencji obecnego Zarządu, następujących osób zarządzających Emitenta: 1/ Pana Wojciecha Stankiewicza na członka Zarządu Spółki i powierzenia mu funkcji Prezesa Zarządu Spółki, 2/ Pana Michała Wólczyńskiego na członka Zarządu Spółki i powierzenia mu funkcji Wiceprezesa Zarządu Spółki d.s. marketingu, 3/ Pana Tomasza Rejmana na członka Zarządu Spółki i powierzenia mu funkcji Wiceprezesa Zarządu Spółki d.s. operacyjnych, 4/ Pana Michała Romańskiego na członka Zarządu Spółki. Poniżej Emitent przedstawia informacje o wykształceniu i życiorysach zawodowych powołanych osób zarządzających. 1/ Pan Wojciech Stankiewicz, urodzony w 1970 r., jest absolwentem Szkoły Głównej Handlowej w Warszawie. Tytuł magistra na Wydziale Handlu Zagranicznego SGH uzyskał z wyróżnieniem w 1993 roku. Jest również absolwentem programu MBA na INSEAD we Francji, który ukończył z wyróżnieniem w W latach od 1993 do w McKinsey & Company, od 2002 jako Partner. W ramach pracy w McKinsey doradzał klientom w Polsce i na świecie przede wszystkim w zakresie strategii, restrukturyzacji i organizacji. Był m.in. odpowiedzialny za sektory dóbr konsumpcyjnych i handlu detalicznego. Pracował rok w biurze McKinsey w Nowym Jorku, realizował również projekty w Europie Zachodniej, Rosji, Ukrainie i na Bliskim Wschodzie. Od roku 2008 prowadzi działalność doradczą i inwestycyjną głównie jako współzałożyciel i Członek Zarządu Metropolitan Capital Solutions Sp. z o.o. oraz Kapitał Ziemski Sp. z o.o. Pan Wojciech Stankiewicz jest członkiem Rady Nadzorczej spółek Barista S.A. i Sports Hospitality Sp. z o.o., dyrektorem w spółce prawa cypryjskiego Bronzvale Ltd. oraz członkiem Zarządu w spółkach Barista Holdings Sp. z o.o., Kapitał Ziemski Sp. z o.o., Metropolitan Capital Solutions Sp. z o.o. i Terra Sp. z o.o. Działalność w ww. spółkach nie jest konkurencyjna w stosunku do działalności Emitenta. Pan Wojciech Stankiewicz nie zajmował dotychczas żadnych funkcji w przedsiębiorstwie Emitenta. Pan Wojciech Stankiewicz nie wykonuje działalności poza przedsiębiorstwem spółki Rovese SA, która byłaby w stosunku do niej konkurencyjna. Nie jest wspólnikiem konkurencyjnej spółki cywilnej lub spółki osobowej ani członkiem organu spółki kapitałowej lub członkiem organu jakiejkolwiek innej konkurencyjnej osoby prawnej. Nie został wpisany do rejestru dłużników niewypłacalnych prowadzonego na podstawie ustawy o Krajowym Rejestrze Sądowym. 2/ Pan Michał Wólczyński, urodzony w 1977 r., jest absolwentem Uniwersytetu Warszawskiego, Wydziału Zarządzania Przebieg kariery zawodowej obejmuje pracę m.in. w firmie doradczej Kolaja & Partners ( ) oraz Laboratorium Kosmetycznym Dr Irena Eris ( ). W firmie Kolaja & Partners Pan Wólczyński uczestniczył i prowadził projekty w zakresie restrukturyzacji, strategii marketingu i 15 maja 2012 r. Strona 31

32 sprzedaży. W Laboratorium Kosmetycznym Dr Irena Eris przez ostatnie lata pełnił funkcje członka Zarządu Dyrektora Marketingu i Sprzedaży. Pan Michał Wólczyński nie zajmował dotychczas żadnych funkcji w przedsiębiorstwie Emitenta. Pan Michał Wólczyński nie prowadzi działalności gospodarczej, nie jest wspólnikiem konkurencyjnej spółki cywilnej lub spółki osobowej ani członkiem organu spółki kapitałowej lub członkiem organu jakiejkolwiek innej spółki konkurencyjnej osoby prawnej. Nie został wpisany do rejestru dłużników niewypłacalnych prowadzonego na podstawie ustawy o Krajowym Rejestrze Sądowym. 3/ Pan Tomasz Rejman, urodzony w 1968 r., jest absolwentem Politechniki Wrocławskiej. Przebieg kariery zawodowej obejmuje pracę m.in. w Procter & Gamble Poland ( ), McKinsey & Company ( ) oraz PKN ORLEN/ UNIPETROL ( ). Pan Tomasz Rejman nie zajmował dotychczas żadnych funkcji w przedsiębiorstwie Emitenta. Pan Tomasz Rejman nie prowadzi działalności gospodarczej, nie jest wspólnikiem konkurencyjnej spółki cywilnej lub spółki osobowej ani członkiem organu spółki kapitałowej lub członkiem organu jakiejkolwiek innej spółki konkurencyjnej osoby prawnej. Nie został wpisany do rejestru dłużników niewypłacalnych prowadzonego na podstawie ustawy o Krajowym Rejestrze Sądowym. 4/ Pan Michał Romański, urodzony w 1974 r., jest absolwentem Akademii Ekonomicznej w Krakowie, Wydział Zarządzania, specjalności Funkcjonowanie i rozwój przedsiębiorstw oraz Rachunkowość (1998), studiów podyplomowych w Instytucie Zarządzania Uniwersytetu Jagiellońskiego w Krakowie, specjalność Zarządzanie zasobami ludzkimi (1999) oraz International MBA w St. Gallen Business School oraz Krakowskiej Szkole Biznesu (2009). Od 2003 roku posiada uprawnienia biegłego rewidenta. Przebieg kariery zawodowej obejmuje m.in. Deloitte Audyt Sp. z o.o. (ostatnie stanowisko - starszy menedżer audytu ( )). Od czerwca 2010 roku zajmuje stanowisko Dyrektora ds. Finansów w Cersanit S.A. (obecnie Rovese S.A.). Od listopada 2010 roku pełni funkcje zarządzające i nadzorujące w spółkach Grupy Kapitałowej Emitenta. Od sierpnia 2011 sprawował funkcję Prokurenta w Spółce. Pan Michał Romański nie wykonuje działalności poza przedsiębiorstwem spółki Rovese SA, która byłaby w stosunku do niej konkurencyjna. Nie jest wspólnikiem konkurencyjnej spółki cywilnej lub spółki osobowej ani członkiem organu spółki kapitałowej lub członkiem organu jakiejkolwiek innej konkurencyjnej osoby prawnej. Nie został wpisany do rejestru dłużników niewypłacalnych prowadzonego na podstawie ustawy o Krajowym Rejestrze Sądowym. Rada Nadzorcza Emitenta działając na podstawie 11 ust. 2 pkt a) Statutu Spółki oraz 30 pkt 13 Regulaminu Działalności Rady Nadzorczej podjęła w dniu 6 marca 2012 r. uchwałę w sprawie powołania, na do końca wspólnej kadencji obecnego Zarządu, Pana Jacka Kuźnieców na członka Zarządu Spółki. Pan Jacek Kuźnieców, urodzony w 1965 r., jest absolwentem: Szkoły Głównej Handlowej w Warszawie. (tytuł magistra ekonomii ze specjalizacją organizacja i funkcjonowanie spółek uzyskał w 1990 roku), Ecole Superieure de Commerce de Paris (E.S.C.P.) oraz Ecole de Commerce Solvay (BRUSSELS). Przebieg kariery zawodowej obejmuje m.in.: - od 2010 r. w Pareto Management Solutions Sp. z o.o. jako Senior Partner (spółka Pareto MS specjalizuje się w doradztwie zarządzania i optymalizacji procesów), - w latach w Canal + Cyfrowy Sp. z o.o. na stanowisku Członka Zarządu odpowiedzialnego za sprzedaż, logistykę i obsługę klienta, - w latach w Polkomtel S.A. na stanowisku Członka Zarządu odpowiedzialnego za sprzedaż i logistykę, - w latach w Germanos Group na stanowisku Dyrektora Generalnego odpowiedzialnego za tworzenie i realizację strategii długoterminowego rozwoju firmy na polskim rynku, 15 maja 2012 r. Strona 32

33 - w latach w Orange/PTK Centertel Sp. z o.o. przez ostatni na stanowisku Dyrektora Sprzedaży odpowiedzialnego za strategie, zarządzanie i organizacje sprzedaży. Pan Jacek Kuźnieców nie zajmował dotychczas żadnych funkcji w przedsiębiorstwie Emitenta. Pan Jacek Kuźnieców nie wykonuje działalności poza przedsiębiorstwem spółki Rovese SA, która byłaby w stosunku do niej konkurencyjna. Nie jest wspólnikiem konkurencyjnej spółki cywilnej lub spółki osobowej ani członkiem organu spółki kapitałowej lub członkiem organu jakiejkolwiek innej konkurencyjnej osoby prawnej. Nie został wpisany do rejestru dłużników niewypłacalnych prowadzonego na podstawie ustawy o Krajowym Rejestrze Sądowym. Podpisanie aneksów do znaczących umów z Raiffeisen Bank Polska S.A. W dniu 30 stycznia 2012 roku pomiędzy Emitentem a Raiffeisen Bank Polska S.A. (Bank) z siedzibą w Warszawie podpisany został aneks do umowy o limit wierzytelności z dnia 4 lutego 1998 r. (z późn. zm.), na kwotę 50 mln PLN, o której Emitent informował m.in. w raporcie bieżącym nr 4/2011 z dnia 28 stycznia 2011 roku. Zgodnie z podpisanym aneksem strony zdecydowały o przedłużeniu terminu udzielenia limitu do dnia 31 stycznia 2013 roku. Ponadto w dniu 30 stycznia 2012 roku pomiędzy Emitentem a Bankiem podpisana została umowa o limit wierzytelności na kwotę 50 mln PLN. Powyższy limit został udzielony do dnia 22 czerwca 2012 roku. Jednocześnie rozwiązaniu uległa umowa o limit wierzytelności z dnia 5 sierpnia 2008 roku na kwotę 50 mln PLN, o której Emitent informował m.in. w raporcie bieżącym nr 4/2011 z dnia 28 stycznia 2011 roku. Umowa o limit wierzytelności z dnia 30 stycznia 2012 roku jest kontynuacją finansowania udzielonego przez Bank na podstawie umowy o limit wierzytelności z dnia 5 sierpnia 2008 roku. Jednocześnie Zarząd Spółki informuje, że w dniu 30 stycznia 2012 roku podpisane zostały także aneksy do umów kredytowych pomiędzy Bankiem a podmiotami zależnymi Emitenta: - aneks z dnia 30 stycznia 2012 roku do umowy o limit wierzytelności z dnia 14 grudnia 2007 roku, na kwotę 20 mln PLN, zawartej pomiędzy Bankiem a spółką zależną Cersanit IV Sp. z o.o. Zgodnie z podpisanym aneksem strony zdecydowały o przedłużeniu terminu udzielenia limitu do dnia 31 stycznia 2013 roku z zastrzeżeniem spłaty kredytu do kwoty 10 mln PLN w terminie do 22 czerwca 2012 roku; - aneks z dnia 30 stycznia 2012 roku do umowy kredytowej z dnia 19 grudnia 2002 roku, na kwotę 5 mln PLN, zawartej pomiędzy Bankiem a spółką zależną Cersanit II S.A. Na podstawie zawartego aneksu termin spłaty kredytu przedłużono do dnia 31 stycznia 2013 roku; - aneks z dnia 30 stycznia 2012 roku do umowy kredytowej z dnia 3 sierpnia 2004 roku, na kwotę 5 mln PLN, zawartej pomiędzy Bankiem a spółką zależną Cersanit II S.A. Na podstawie zawartego aneksu termin spłaty kredytu przedłużono do dnia 22 czerwca 2012 roku. Rejestracja przez Sąd zmiany kapitału zakładowego i Statutu Emitenta W dniu 27 marca 2012 roku Sąd Rejonowy w Kielcach X Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego dokonał rejestracji podwyższenia kapitału zakładowego i zmiany Statutu Spółki. Kapitał zakładowy Emitenta został podwyższony z kwoty ,30 zł (słownie: dwadzieścia jeden milionów sześćset trzydzieści osiem tysięcy czterysta cztery złote trzydzieści groszy) do kwoty ,30 zł (słownie: dwadzieścia siedem milionów czterdzieści osiem tysięcy pięć złotych trzydzieści groszy). Podwyższenie kapitału, dokonane zostało w drodze oferty publicznej poprzez emisję (słownie: pięćdziesiąt cztery miliony dziewięćdziesiąt sześć tysięcy dziesięć) akcji zwykłych na okaziciela serii H, o wartości nominalnej 0,10 złotych (słownie: dziesięć groszy) każda. Ogólna liczba głosów wynikająca ze wszystkich dotychczas wyemitowanych akcji, po zarejestrowaniu podwyższenia kapitału o akcje serii H, wynosi (słownie: dwieście siedemdziesiąt milionów czterysta osiemdziesiąt tysięcy pięćdziesiąt trzy) głosy. Jednocześnie Zarząd Spółki informuje, że w związku z zarejestrowaniem podwyższenia kapitału zakładowego Spółki, zarejestrowana została zmiana Statutu Spółki w ten sposób, że 6 ust. 1 i 2 brzmi: 15 maja 2012 r. Strona 33

34 6.1. Kapitał zakładowy Spółki wynosi ,30 złotych i dzieli się na: a/ akcji serii A, b/ akcji serii B, c/ akcji serii C, d/ akcji serii D, e/ akcji serii F, f/ akcji serii G, g/ akcji serii H. o wartości nominalnej po 10 groszy każda akcja. 2. Akcje serii A, B, C, D, F, G i H są akcjami zwykłymi na okaziciela i nie są z nimi związane żadne szczególne uprawnienia i obowiązki, poza wynikającymi z przepisów kodeksu spółek handlowych. 4. Objaśnienia dotyczące sezonowości lub cykliczności działalności Grupy w prezentowanym ie. Poziom sprzedaży towarów Grupy, podobnie jak i większości materiałów budowlanych, podlega w ciągu roku wahaniom sezonowym. Największą intensywność sprzedaży branża reprezentowana przez Grupę odnotowuje w miesiącach od maja do października. Mniejsza intensywność sprzedaży charakteryzuje miesiące od listopada do kwietnia. 5. Informacje dotyczące emisji, wykupu i spłaty dłużnych i kapitałowych papierów wartościowych Rovese SA. W I kwartale 2012 roku Rovese SA pozyskiwała środki na finansowanie swojej działalności poprzez emisję obligacji krótkoterminowych. Nabywcami emitowanych obligacji były jednostki zależne Emitenta. Łączna wartość nominalna emisji obligacji przeprowadzonych w ww. ie wyniosła tys. PLN. Wszystkie obligacje przypadające do wykupu w I kwartale 2012 roku zostały wykupione w terminie. Na dzień r. wartość nominalna obligacji wynosiła tys. PLN. 6. Informacje dotyczące wypłaconej (lub zadeklarowanej) dywidendy, łącznie i w przeliczeniu na jedną akcję Rovese SA, z podziałem na akcje zwykłe i uprzywilejowane. Za sprawozdawczy nie były wypłacane ani deklarowane dywidendy. 15 maja 2012 r. Strona 34

35 7. Wskazanie zdarzeń, które wystąpiły po dniu, na który sporządzono sprawozdania finansowe, nieujętych w tych sprawozdaniach, a mogących w znaczący sposób wpłynąć na przyszłe wyniki finansowe Spółki i Grupy Kapitałowej Rovese. Dopuszczenie i wprowadzenie akcji serii H do obrotu giełdowego oraz wyznaczenie ostatniego dnia notowania praw do akcji serii H W dniu 19 kwietnia 2012 r. Emitent otrzymał: 1/ Uchwałę Nr 373/2012 Zarządu Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. z dnia 19 kwietnia 2012 r. w sprawie dopuszczenia i wprowadzenia do obrotu giełdowego na Głównym Rynku GPW akcji zwykłych na okaziciela serii H spółki ROVESE S.A.; Na podstawie 19 ust. 1 i 2 Regulaminu Giełdy, Zarząd Giełdy dopuścił do obrotu giełdowego na rynku podstawowym (pięćdziesiąt cztery miliony dziewięćdziesiąt sześć tysięcy dziesięć) akcji zwykłych na okaziciela serii H spółki ROVESE S.A. o wartości nominalnej 0,10 zł (dziesięć groszy) każda. Na podstawie 38 ust. 1 i 3 Regulaminu Giełdy, Zarząd Giełdy postanowił wprowadzić z dniem 23 kwietnia 2012 roku w trybie zwykłym do obrotu giełdowego na rynku podstawowym (pięćdziesiąt cztery miliony dziewięćdziesiąt sześć tysięcy dziesięć) akcji zwykłych na okaziciela serii H, pod warunkiem dokonania przez Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A. w dniu 23 kwietnia 2012 roku rejestracji tych akcji i oznaczenia ich kodem "PLCRSNT00011". 2/ Uchwałę Nr 372/2012 Zarządu Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. z dnia 19 kwietnia 2012 r. w sprawie wyznaczenia ostatniego dnia notowania na Głównym Rynku GPW praw do akcji zwykłych na okaziciela serii H spółki ROVESE S.A.; Na podstawie 44 Rozdziału I Szczegółowych Zasad Obrotu Giełdowego, Zarząd Giełdy wyznaczył dzień 20 kwietnia 2012 r. na dzień ostatniego notowania (pięćdziesięciu czterech milionów dziewięćdziesięciu sześciu tysięcy dziesięciu) praw do akcji zwykłych na okaziciela serii H spółki ROVESE S.A. o wartości nominalnej 0,10 zł (dziesięć groszy) każda, oznaczonych przez Krajowy Depozyt Papierów Wartościowych S.A. kodem PLCRSNT00128 Rejestracja akcji serii H w KDPW Zarząd spółki ROVESE (dalej: Emitent, Spółka) informuje, że zgodnie z Uchwałą Zarządu Krajowego Depozytu Papierów Wartościowych S.A. nr 294/10 z dnia 18 kwietnia 2012 roku, Zarząd Krajowego Depozytu postawił zarejestrować w Krajowym Depozycie Papierów Wartościowych (pięćdziesiąt cztery miliony dziewięćdziesiąt sześć tysięcy dziesięć) akcji zwykłych na okaziciela serii H spółki ROVESE S.A. o wartości nominalnej 0,10 zł (dziesięć groszy) każda oraz oznaczyć je kodem PLCRSNT00011, pod warunkiem podjęcia przez spółkę prowadzącą rynek regulowany decyzji o wprowadzeniu tych akcji do obrotu na tym samym rynku regulowanym, na który wprowadzone zostały inne akcje tej spółki oznaczone kodem PLCRSNT Zarejestrowanie akcji zwykłych na okaziciela serii H spółki ROVESE S.A. w Krajowym Depozycie Papierów Wartościowych nastąpi w związku z zamknięciem kont prowadzonych dla zbywalnych praw do akcji oznaczonych kodem PLCRSNT Aneksy do umów kredytowych W dniu 27 kwietnia 2012 r. podpisany został przez Spółkę z Bankiem Polska Kasa Opieki S.A. aneks do Umowy Kredytu o Linię Wielocelową Wielowalutową (RB nr 13/2011 z dnia 29 kwietnia 2011 r.). Na podstawie ww. aneksu strony umowy ustaliły, że udostępnienia kredytu, przyznanego ww. umową na kwotę PLN, zostaje przedłużony do dnia 30 kwietnia 2013 r. 15 maja 2012 r. Strona 35

36 Ponadto w dniu 27 kwietnia 2012 r. podpisany został przez spółkę Cersanit III S.A. z siedzibą w Wałbrzychu (podmiot zależny od Emitenta) z Bankiem Polska Kasa Opieki S.A. aneks do Umowy Kredytu o Linię Wielocelową Wielowalutową na kwotę PLN (RB nr 13/2011 z dnia 29 kwietnia 2011 r.). Na podstawie ww. aneksu strony umowy ustaliły, że udostępnienia kredytu, przyznanego ww. umową na kwotę PLN, zostaje przedłużony do dnia 30 kwietnia 2013 r. 8. Informacja dotycząca zmian zobowiązań warunkowych lub aktywów warunkowych, które nastąpiły od czasu zakończenia ostatniego roku obrotowego. W I kwartale 2012 r. zwiększeniu uległa kwota poręczeń za zobowiązania handlowe Cersanit Invest LLC, udzielonych przez Rovese S.A., z kwoty ,60 EUR na dzień r. do kwoty ,80 EUR na dzień r. Aktywa warunkowe nie uległy zmianie w porównaniu z ostatnim rocznym sprawozdaniem finansowym. 9. Opis organizacji Grupy, ze wskazaniem jednostek podlegających konsolidacji. Grupę Kapitałową Rovese stanowią Rovese Spółka Akcyjna jako jednostka dominująca oraz jej jednostki zależne. Rovese Spółka Akcyjna z siedzibą w Kielcach Al. Solidarności 36, jest zarejestrowana w Sądzie Rejonowym w Kielcach, X Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS Podstawowym przedmiotem działalności jednostki dominującej jest sprzedaż hurtowa wyrobów ceramicznych, porcelanowych, metalowych i szklanych do użytku domowego, tapet i środków czyszczących: PKD 5144 Z. Jednostce dominującej nadano: REGON: NIP: Jednostki zależne wchodzące w skład Grupy Kapitałowej na dzień r. przedstawiają poniższe tabele: Jednostki bezpośrednio zależne: Nazwa jednostki Siedziba Przedmiot działalności Bezpośredni udział w sprawowaniu kontroli UAB Cersanit Baltic Litwa- Wilno działalność usługowa 100% CRTV Limited Cypr - Nikozja działalność usługowa 100% Cersanit Luxembourg S.a r.l. Luxemburg -Luxemburg działalność holdingowa 100% LXIV S.a r.l. Luxemburg - Luxemburg działalność holdingowa 100% Cersanit West Gmbh Niemcy - Berlin działalność dystrybucyjna 100% Opoczno Trade Sp. z o.o. Polska - Kielce działalność dystrybucyjna 100% Cersanit I Sp. z o.o. Polska - Krasnystaw działalność holdingowa 100% Opoczno I Sp. z o.o. Polska - Opoczno produkcja płytek ceramicznych 100% 15 maja 2012 r. Strona 36

37 Nazwa jednostki Siedziba Przedmiot działalności Bezpośredni udział w sprawowaniu kontroli Cersanit II S.A. Polska - Starachowice produkcja mebli łazienkowych, kabin prysznicowych, wanien i brodzików akrylowych 99,99% Avtis LLC Rosja - Frianovo produkcja i sprzedaż płytek ceramicznych 100% Cersanit Rus LLC Rosja - Moskwa produkcja i sprzedaż płytek ceramicznych 100% Frianovo Ceramic Factory LLC Rosja - Frianovo produkcja i sprzedaż płytek ceramicznych 100% Tiles Trading LLC Rosja - Moskwa produkcja i sprzedaż płytek ceramicznych 100% Złoty Irys LLC Cersanit Trade LLC S.C. Cersanit Bacau S.R.L Rosja - Moskwa Rosja - Frianovo Rumunia - Bacau produkcja i sprzedaż płytek ceramicznych produkcja i sprzedaż płytek ceramicznych potencjalny producent wyrobów wyposażenia łazienek S.C. Cersanit Romania SA Rumunia - Roman produkcja ceramiki sanitarnej 99,36% Cersanit Trade Ukraina LLC Ukraina - Kijów działalność dystrybucyjna 100% 100% 100% 100% CERSANIT UK Limited Opoczno III Sp. z o.o. * Cersanit Trade Mark Sp. z o.o. Cersanit Trade S.R.L FTF Cersanit Tiles Factory S.R.L Wielka Brytania - Londyn Polska - Opoczno Polska - Kielce Rumunia - Roman Rumunia - Roman podmiot nie prowadzi działalności operacyjnej podmiot nie prowadzi działalności operacyjnej dzierżawa własności intelektualnej i podobnych produktów handel hurtowy materiałami budowlanymi i wyposażeniem sanitarnym potencjalny producent wyrobów wyposażenia łazienek 100% 0,5% 60,00% 99% 99,99% Opoczno Ukraina Sp. z o.o. Ukraina Kijów Działalność usługowa 100,00% Cersanit Cyprus Limited Cypr - Nikozja działalność holdingowa 0,06% *Jednostka dominująca sprawuje kontrolę nad jednostką tj. posiada zdolność kierowania polityką finansową i operacyjną jednostki na mocy umowy oraz posiada zdolność mianowania i odwołania większości członków zarządu. Jednostki pośrednio zależne: Nazwa jednostki Siedziba Przedmiot działalności Cersanit IV Sp. z o.o. Cersanit III S.A. CERSANIT INVEST LLC Cersanit Ukraina LLC Polska - Krasnystaw Polska -Wałbrzych Ukraina - Czyżiwka Ukraina - Czyżiwka produkcja ceramiki sanitarnej produkcja płytek ceramicznych produkcja wyrobów ceramicznych potencjalny producent wyrobów wyposażenia łazienek Pośredni udział w sprawowaniu kontroli 100% 100% 99,44% 99,43% Cersanit Cyprus Limited Cypr - Nikozja działalność holdingowa 99,94% Charakter powiązania jednostka zależna od Cersanit I Sp. z o.o. jednostka zależna od LXIV S.a.r.l jednostka zależna od Cersanit Cyprus Ltd. jednostka zależna od Cersanit Invest LLC jednostka zależna od Cersanit Luksembourg S.a r.l 15 maja 2012 r. Strona 37

38 Nazwa jednostki Siedziba Przedmiot działalności Bułakovo-2 LLC Cersanit Trade Mark Sp. z o.o. Cersanit Trade S.R.L FTF Cersanit Tiles Factory S.R.L Rosja - Frianovo Polska - Kielce Rumunia - Roman Rumunia - Roman wydobycie kopalin ze złóż, wykorzystywanych przez Frianovo Ceramic Factory LLC przy produkcji płytek ceramicznych dzierżawa własności intelektualnej i podobnych produktów handel hurtowy materiałami budowlanymi i wyposażeniem sanitarnym potencjalny producent wyrobów wyposażenia łazienek Pośredni udział w sprawowaniu kontroli 100 % 40,00% 0,99% 0,01% Charakter powiązania jednostka zależna od Avtis LLC; 51% udziałów posiada Avtis LLC a 49% udziałów posiada Frianovo Ceramic Factory LLC jednostka zależna od Cersanit S.A.; 40% udziałów posiada Opoczno I Sp. z o.o. jednostka zależna od Cersanit S.A.; 0,99% udziałów posiada S.C. Cersanit Romania SA jednostka zależna od Cersanit S.A.; 0,01% udziałów posiada S.C. Cersanit Bacau SRL Jednostki nie objęte konsolidacją: Nazwa jednostki Siedziba Przedmiot działalności Udział w sprawowaniu kontroli OMD Sp. z o.o. w likwidacji Polska - Opoczno nie prowadzi działalności 60,00% Kopalnia Piasku Kwarcowego Polska - Częstochowa nie prowadzi działalności 31,00% Ze względu na zaprzestanie prowadzenia działalności oraz trwające procesy likwidacji jednostki zależnej OMD Sp. z o.o. w likwidacji z siedzibą w Opocznie oraz spółki stowarzyszonej Kopalnia Piasku Kwarcowego POLKWARC Sp. z o.o. w likwidacji z siedzibą w Częstochowie, jednostki te nie są ujmowane w ww. konsolidacji sprawozdań finansowych. Rovese SA posiada przedstawicielstwa w Moskwie i Kijowie. 10. Wskazanie skutków zmian w strukturze jednostki gospodarczej, w tym w wyniku połączenia jednostek gospodarczych, przejęcia lub sprzedaży jednostek Grupy, inwestycji długoterminowych, podziału, restrukturyzacji i zaniechania działalności. W I kwartale 2012 r. nie wystąpiły zmiany w strukturze jednostki gospodarczej, w tym w wyniku połączenia jednostek gospodarczych, przejęcia lub sprzedaży jednostek Grupy, inwestycji długoterminowych, podziału, restrukturyzacji i zaniechania działalności. 11. Stanowisko Zarządu Spółki odnośnie możliwości zrealizowania wcześniej publikowanych prognoz wyników za dany rok, w świetle wyników zaprezentowanych w raporcie kwartalnym w stosunku do wyników prognozowanych. Rovese SA nie publikowała prognoz na 2012 r. 15 maja 2012 r. Strona 38

39 12. Wskazanie akcjonariuszy posiadających bezpośrednio lub pośrednio przez podmioty zależne co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Emitenta na dzień przekazania raportu kwartalnego ze wskazaniem liczby posiadanych przez te podmioty akcji, ich procentowego udziału w kapitale zakładowym, liczby głosów z nich wynikających i ich procentowego udziału w ogólnej liczbie głosów na walnym zgromadzeniu oraz wskazanie zmian w strukturze własności znacznych pakietów akcji Emitenta w ie od przekazania poprzedniego raportu. Akcjonariuszami posiadający, bezpośrednio lub pośrednio poprzez podmioty zależne, co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu Rovese SA, na dzień przekazania raportu byli: Akcjonariusz Liczba akcji % kapitału zakładowego Liczba głosów % w ogólnej liczbie głosów na WZA Michał Sołowow, w tym: ,71% ,71% bezpośrednio ,85% ,85% pośrednio, w tym: ,86% ,86% FTF Galleon S.A ,15% ,15% Calgeron Investment Limited Barcocapital Investment Limited ,8% ,8% ,91% ,91% ING OFE ,67% ,67% AVIVA OFE AVIVA BZ WBK ,57% ,57% Pozostali akcjonariusze ,05% ,05% Od przekazania ostatniego raportu finansowego tj. 20 marca 2012 r. Emitent otrzymał poniższe zawiadomienia odnośnie zmian w strukturze własności znacznych pakietów akcji: W dniu 25 kwietnia 2012 r. Spółka otrzymała zawiadomienie o następującej treści: Działając na podstawie art. 69 ust. 1 pkt 1 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych (Dz. U. nr 185, poz. 1439) zawiadamiam, że w dniu 23 kwietnia 2012 r. w wyniku rejestracji przez Krajowy Depozyt na rachunku papierów wartościowych akcji serii H, spółka Barcocapital Investment Limited z siedzibą przy ul. Agiou Pavlou 15, Ledra House, Agios Andreas, 1105 Nikozja, Republika Cypru, zarejestrowana w Wydziale Rejestru Spółek oraz Syndyka Republiki Cypru (Rejestr Spółek) pod nr HE , podmiot zależny od Pana Michała Sołowowa, przekroczyła próg 5% głosów na zgromadzeniu akcjonariuszy Rovese S.A. (dalej: Emitent, Spółka). Na dzień sporządzenia niniejszego zawiadomienia, spółka Barcocapital Investment Limited posiada (dwadzieścia jeden milionów dwadzieścia dziewięć tysięcy dziewięćdziesiąt sześć) akcji Spółki, stanowiące 7,77% kapitału zakładowego i jest uprawniona do (dwudziestu jeden milionów dwudziestu dziewięciu tysięcy dziewięćdziesięciu sześciu) głosów na walnym zgromadzeniu akcjonariuszy Spółki, co stanowi 7,77% ogólnej liczby głosów. Przed ww. zdarzeniem spółka Barcocapital Investment Limited posiadała (trzy miniony dziewięćset trzydzieści sześć tysięcy pięćset jeden) akcji i (siedemnaście milionów dziewięćdziesiąt dwa tysiące pięćset dziewięćdziesiąt pięć) praw do akcji serii H Spółki. Posiadane akcje stanowiły 1,46% kapitału zakładowego i uprawniały do (trzech milionów dziewięćset trzydziestu sześciu tysięcy pięćset jeden) głosów na walnym zgromadzeniu akcjonariuszy Spółki, co stanowiło 1,46% ogólnej liczby głosów. 15 maja 2012 r. Strona 39

40 Brak podmiotów zależnych od akcjonariusza dokonującego zawiadomienia, posiadających akcje spółki. Brak osób, o których mowa w art. 87 ust 1 pkt 3 lit c. ustawy z dnia 29 lipca 2005 roku o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych (Dz. U. Nr 184, poz. 1539). W dniu 4 maja 2012 r. Spółka otrzymała od Pana Michała Sołowowa, głównego akcjonariusza, zawiadomienie o treści jak poniżej: Działając na podstawie art. 69 ust. 2 pkt 2 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych (Dz. U. nr 185, poz z późn. zm.) zawiadamiam, że w wyniku nabycia akcji spółki Rovese S.A. (dalej: Emitent, Spółka) w transakcjach na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie, rozliczonych w dniu 2 maja 2012 r., mój udział w ogólnej liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy Emitenta zwiększył się o co najmniej 1%. Na dzień sporządzenia niniejszego zawiadomienia posiadam łącznie, bezpośrednio i pośrednio (sto trzydzieści cztery miliony czterysta czterdzieści siedem tysięcy osiemset sześćdziesiąt cztery) akcje spółki Rovese S.A., co stanowi 49,71% w kapitale zakładowym oraz uprawnia do (stu trzydziestu czterech milionów czterystu czterdziestu siedmiu tysięcy osiemset sześćdziesięciu czterech) głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy Rovese S.A., co stanowi 49,71% w ogólnej liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy Rovese S.A. Szczegółowy stan posiadania przeze mnie akcji Rovese S.A. na dzień sporządzenia zawiadomienia przedstawia poniższa tabela: Liczba akcji [szt.] % kapitału zakładowego Liczba głosów na WZA % ogólnej liczby głosów na WZA Razem, bezpośrednio i pośrednio: ,71% ,71% - bezpośrednio: ,85% ,85% - pośrednio w tym: ,86% ,86% FTF Galleon S.A ,15% ,15% Barcocapital Investment Limited ,91% ,91% Calgeron Investment Limited ,8% ,8% Przed nabyciem posiadałem łącznie, bezpośrednio i pośrednio akcji Emitenta, które stanowiły 49,57% kapitału zakładowego i dawały uprawnienia do głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy Spółki, co stanowiło 49,57% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy Spółki. Brak osób, o których mowa w art. 87 ust 1 pkt 3 lit c. ustawy z dnia 29 lipca 2005 roku o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych (Dz. U. Nr 184, poz. 1539) 15 maja 2012 r. Strona 40

41 13. Zestawienie stanu posiadania akcji Spółki lub uprawnień do nich przez osoby zarządzające i nadzorujące Spółki na dzień przekazania raportu kwartalnego, wraz ze wskazaniem zmian w stanie posiadania w ie od przekazania poprzedniego raportu kwartalnego, odrębnie dla każdej z osób. Zgodnie z posiadanymi przez Spółkę informacjami stan posiadania akcji Rovese S.A. przez osoby zarządzające, przedstawia poniższa tabela: Osoba zarządzająca Stan akcji na [szt.] Stan akcji na [szt.] Wojciech Stankiewicz Prezes Zarządu nie posiadał akcji nie posiadał akcji Michał Wólczyński Wiceprezes Zarządu nie posiadał akcji nie posiadał akcji Tomasz Rejman Wiceprezes Zarządu nie posiadał akcji nie posiadał akcji Jacek Kuźnieców Członek Zarządu nie posiadał akcji nie posiadał akcji Piotr Mrowiec Członek Zarządu akcji akcji Ireneusz Kazimierski Członek Zarządu nie posiadał akcji nie posiadał akcji Michał Romański Członek Zarządu nie posiadał akcji nie posiadał akcji Od przekazania ostatniego raportu finansowego tj. 20 marca 2012 roku nie nastąpiły zmiany w stanie posiadania akcji Rovese S.A. przez osoby zarządzające Spółką. Członkowie Zarządu i Rady Nadzorczej Emitenta nie posiadają uprawnień do akcji Spółki (opcji). Zgodnie z posiadanymi przez Spółkę informacjami stan posiadania akcji Rovese S.A. przez osoby nadzorujące, przedstawia poniższa tabela: Osoba nadzorująca Stan akcji na [szt.] Stan akcji na [szt.] Artur Kłoczko Przewodniczący Rady Nadzorczej (bezpośrednio i pośrednio) akcji akcji* Grzegorz Miroński - Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej nie posiadał akcji nie posiadał akcji Mariusz Waniołka Członek Rady Nadzorczej nie posiadał akcji nie posiadał akcji Robert Oskard Członek Rady Nadzorczej nie posiadał akcji nie posiadał akcji Jacek Tucharz Członek Rady Nadzorczej nie posiadał akcji nie posiadał akcji * zmiana wskutek zarejestrowania w dniu 23 kwietnia 2012 r. akcji zwykłych na okaziciela serii H spółki Rovese S.A. w Krajowym Depozycie Papierów Wartościowych. Zawiadomienie o nabyciu praw do akcji zwykłych serii H przez Członka Rady Nadzorczej Emitent otrzymał w dniu 4 stycznia 2012 r. (patrz RB Nr 1/2012). 14. Wskazanie postępowań toczących się przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej. W ie od 1 stycznia do 31 marca 2012 roku nie prowadzono postępowań przed sądem, organem właściwym dla postępowania arbitrażowego lub organem administracji publicznej, dotyczących zobowiązań lub wierzytelności Rovese SA i jednostek od niej zależnych, których łączna wartość stanowi co najmniej 10% kapitałów własnych Rovese SA. 15 maja 2012 r. Strona 41

42 15. Informacje o zawarciu przez Spółkę lub jednostkę od niej zależną jednej lub wielu transakcji z podmiotami powiązanymi, jeżeli pojedynczo lub łącznie są one istotne i zostały zawarte na innych warunkach niż rynkowe, wraz ze wskazaniem ich wartości. Rovese SA oraz jednostki od niej zależne nie zawierały w I kwartale 2012 roku umów z podmiotami powiązanymi na warunkach innych niż rynkowe. 16. Informacje o udzieleniu przez Spółkę lub przez jednostkę od niej zależną poręczeń kredytu lub pożyczki lub udzieleniu gwarancji łącznie jednemu podmiotowi lub jednostce zależnej od tego podmiotu, jeżeli łączna wartość istniejących poręczeń lub gwarancji stanowi równowartość co najmniej 10% kapitałów własnych Spółki. Rovese SA oraz jednostki od niej zależne nie udzieliły w I kwartale 2012 roku poręczeń kredytu lub pożyczki, a także nie udzieliły gwarancji łącznie jednemu podmiotowi lub jednostce zależnej od tego podmiotu, o równowartości co najmniej 10% kapitałów własnych Spółki. 17. Inne informacje, które zdaniem Spółki są istotne dla oceny jej sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej, wyniku finansowego i ich zmian, oraz informacje, które są istotne dla oceny możliwości realizacji zobowiązań przez Spółkę. Zawarcie umów pomiędzy Emitentem a podmiotami zależnym Emitenta Umowy pożyczki: Rovese SA działająca jako pożyczkobiorca oraz LXIV S.a.r.l. (spółka zależna od Rovese SA), działająca jako pożyczkodawca, do dnia 31 marca 2012 r. zawarły umowy pożyczek na łączną kwotę ,00 EUR (co stanowi równowartość PLN ,00 wg kursu średniego NBP opublikowanego w dniu 30 marca 2012 roku, tj. 1 EUR = 4,1616 PLN). Na dzień 31 marca 2012 r. saldo wykorzystania ww. pożyczek wynosiło ,36 EUR (co stanowi równowartość PLN ,55 wg kursu średniego NBP opublikowanego w dniu 30 marca 2012 roku, tj. 1 EUR = 4,1616 PLN). Rovese S.A. posiada bezpośrednio 100% udziałów w kapitale zakładowym LXIV S.a.r.l. Pożyczki będą spłacane przez pożyczkobiorcę do 31 stycznia 2013 r. Oprocentowanie pożyczek zostało ustalone w zmiennej wysokości, na podstawie stawki EURIBOR powiększonej o marżę. Rovese SA działająca jako pożyczkodawca oraz Cersanit Cyprus Limited (spółka zależna od Rovese SA), działająca jako pożyczkobiorca, do dnia 31 marca 2012 r. zawarły umowy pożyczek na łączną kwotę ,97 EUR (co stanowi równowartość PLN ,78 wg kursu średniego NBP opublikowanego w dniu 30 marca 2012 roku, tj. 1 EUR = 4,1616 PLN). Na dzień 31 marca 2012 r. saldo wykorzystania ww. pożyczek wynosiło ,04 EUR (co stanowi równowartość PLN ,69 wg kursu średniego NBP opublikowanego w dniu 30 marca 2012 roku, tj. 1 EUR = 4,1616 PLN). Pożyczki będą spłacane przez pożyczkobiorcę do 31 grudnia 2012 r. Pożyczkodawca ma prawo do jednostronnego przedłużenia terminu spłaty pożyczki o kolejne 12 miesięcy, na podstawie oświadczenia o przedłużeniu u trwania umowy pożyczki, doręczonego pożyczkobiorcy na co najmniej jeden miesiąc przed terminem spłaty pożyczki. Przedłużenie terminu spłaty pożyczki w trybie, o którym mowa w zdaniu poprzedzającym, może nastąpić nie więcej niż siedem razy. Oprocentowanie pożyczek zostało ustalone w zmiennej wysokości, na podstawie stawki LIBOR powiększonej o marżę. 15 maja 2012 r. Strona 42

43 Rovese SA działająca jako pożyczkodawca oraz S.C. Cersanit Romania S.A. (spółka zależna od Rovese SA), działająca jako pożyczkobiorca, do dnia 31 marca 2012 r. zawarły umowy pożyczek na łączną kwotę ,00 EUR (co stanowi równowartość PLN ,00 wg kursu średniego NBP opublikowanego w dniu 30 marca 2012 roku, tj. 1 EUR = 4,1616 PLN). Na dzień 31 marca 2012 r. saldo wykorzystania ww. pożyczek wynosiło ,60EUR (co stanowi równowartość PLN ,39 wg kursu średniego NBP opublikowanego w dniu 30 marca 2012 roku, tj. 1 EUR = 4,1616 PLN). Pożyczki będą spłacane przez pożyczkobiorcę do 30 czerwca 2016 r. Pożyczkodawca ma prawo do jednostronnego przedłużenia terminu spłaty pożyczki o kolejne 12 miesięcy, na podstawie oświadczenia o przedłużeniu u trwania umowy pożyczki, doręczonego pożyczkobiorcy na co najmniej jeden miesiąc przed terminem spłaty pożyczki. Przedłużenie terminu spłaty pożyczki w trybie, o którym mowa w zdaniu poprzedzającym, może nastąpić nie więcej niż siedem razy. Oprocentowanie pożyczek zostało ustalone w zmiennej wysokości, na podstawie stawki EURIBOR powiększonej o marżę. Zawarcie umów pomiędzy podmiotami zależnym Emitenta Umowy pożyczki: Cersanit Cyprus Limited (spółka zależna od Rovese SA) działająca jako pożyczkodawca oraz Cersanit Invest LLC (spółka zależna od Rovese SA), działająca jako pożyczkobiorca, do dnia 31 marca 2012 r. zawarły umowy pożyczek na łączną kwotę ,00 EUR (co stanowi równowartość PLN ,00 wg kursu średniego NBP opublikowanego w dniu 30 marca 2012 roku, tj. 1 EUR = 4,1616 PLN). Na dzień 31 marca 2012 r. saldo wykorzystania ww. pożyczek wynosiło ,00EUR (co stanowi równowartość PLN ,00 wg kursu średniego NBP opublikowanego w dniu 30 marca 2012 roku, tj. 1 EUR = 4,1616 PLN). Pożyczki będą spłacane przez pożyczkobiorcę do 31 marca 2018 r. Oprocentowanie pożyczek zostało ustalone w zmiennej wysokości, na podstawie stawki LIBOR powiększonej o marżę. 18. Wskazanie czynników, które w ocenie Zarządu Spółki będą miały wpływ na osiągnięte przez niego wyniki w perspektywie co najmniej kolejnego kwartału. Czynniki, które będą miały wpływ na osiągnięte przez Emitenta wyniki w perspektywie co najmniej kolejnego kwartału: - zmiany kursu złotego oraz hrywny ukraińskiej w stosunku do walut obcych, głównie do euro, - koniunktura na rynku budowlano-montażowym oraz potrzeby remontowe, - poziom popytu na produkty oferowane przez Grupę na rynku krajowym i zagranicznym, - produkcja i sprzedaż produktów marki Cersanit i Opoczno na poszczególnych rynkach zbytu, - rozwój sieci dystrybucji, - sytuacja na rynku finansowym oraz ogólna koniunktura gospodarcza w Polsce i w krajach, gdzie Grupa prowadzi działalność, - rozwój asortymentu oferowanych produktów, - realizacja strategii rozwoju działalności Grupy na nowych rynkach, - wycena aktywów finansowych. 19. Kursy EUR użyte do przeliczenia Wybranych danych finansowych. Wybrane skonsolidowane i jednostkowe dane finansowe przeliczono na EUR według następujących zasad: 1. poszczególne pozycje aktywów i pasywów skonsolidowanego i jednostkowego bilansu przeliczono na EUR według średniego kursu ustalonego przez NBP na dzień r., r. oraz r. 15 maja 2012 r. Strona 43

44 2. poszczególne pozycje skonsolidowanego i jednostkowego rachunku zysków i strat oraz skonsolidowanego i jednostkowego rachunku przepływów pieniężnych przeliczono według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną średnich kursów ustalonych przez NBP na ostatni dzień każdego miesiąca 2012 r., roku 2011 oraz na ostatni dzień każdego miesiąca 2011 r. Zestawienie kursów EUR użytych do przeliczania Wybranych skonsolidowanych i jednostkowych danych finansowych Miesiąc Kurs średni wg tabeli NBP na ostatni dzień miesiąca 2012 r. Kurs średni wg tabeli NBP na ostatni dzień miesiąca 2011 r. Styczeń 4,2270 3,9345 Luty 4,1365 3,9763 Marzec 4,1616 4,0119 Kurs średni od początku 2012 r. (I kwartały 2012r.) - 4,1750 Kurs średni od początku 2011 r. (I kwartał 2011r.) - 3,9742 Kurs średni od początku 2011 r. (rok 2011r.) - 4,1401 Kurs średni na dzień r. - 4,4168 Podpisy osób reprezentujących Rovese SA Wojciech Stankiewicz Prezes Zarządu Podpis osoby odpowiedzialnej za prowadzenie rachunkowości Rovese SA. Iwona Kiciak Kierownik Działu Księgowości Kielce, dnia 15 maja 2012 r. 15 maja 2012 r. Strona 44

45 Rovese S.A. Al. Solidarności Kielce 15 maja 2012 r. Strona 45