Bezpieczeństwo inwestorów na rynku Forex

Transkrypt

1 Bezpieczeństwo inwestorów na rynku Forex Na co zwracać uwagę wybierając brokera i decydując się na inwestowanie na rynku walutowym Warszawa, luty 2014 r.

2

3 Kluczowe aspekty bezpieczeństwa Licencja i gwarancja środków Rzetelna informacja Warunki umowy 3

4 Po pierwsze: sprawdźmy licencję Prowadzenie działalności maklerskiej jest zastrzeżone wyłącznie dla licencjonowanych firm inwestycyjnych 1. Licencję wydaje odpowiedni organ nadzoru w państwie macierzystym Dyrektywa MiFID Dyrektywa w sprawie rynków instrumentów finansowych (ang. Markets in Financial Instruments Directive, MiFID) reguluje rynki instrumentów finansowych dla świadczenia działalności i usług maklerskich w ramach Europejskiego Obszaru Gospodarczego. Europejski Obszar Gospodarczy obejmuje 27 państw członkowskich UE, a także Islandię, Liechtenstein i Norwegię. Dyrektywa została przyjęta przez Parlament i Radę Europejską weszła w życie 1 listopada 2007 r. Zasada jednolitego paszportu europejskiego Działalność domów maklerskich podejmowana jest w ramach unijnej zasady swobody przepływu usług i kapitału. Dom maklerski, który otrzymał zezwolenie na podjęcie i prowadzenie działalności w jednym z państw członkowskich UE, może prowadzić swoją działalność - bez konieczności uzyskiwania dodatkowych zezwoleń - na całym obszarze terytorialnym UE. Licencjonowana firma spełnia wszystkie ogólnoeuropejskie wymogi przejrzystości i dobrych praktyk 3 1. Art. 69 i nast. ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi (tekst jednolity: Dz. U z 2010 r., Nr 311, poz z późn. zm.; zwana dalej: u.o.i.f.) 2. Art. 6 Dyrektywy 2004/39/WE Parlamentu Europejskiego i Rady z dnia 21 kwietnia 2004 r. w sprawie rynków instrumentów finansowych zmieniającej dyrektywę Rady 85/611/EWG i 93/6/EWG i dyrektywę 2000/12/WE Parlamentu Europejskiego i Rady oraz uchylającą dyrektywę Rady 93/22/EWG (Dz. Urz. UE L 145 z dnia 30 kwietnia 2004 r., s. 1; zwana dalej: Dyrektywa 2004/39/WE) 3. Dyrektywa 2004/39/WE i u.o.i.f. (muszą spełniać wszystkie wymogi) 4

5 Po pierwsze: sprawdźmy licencję Firma inwestycyjna powinna figurować na obu listach (w państwie macierzystym oraz w państwie, gdzie prowadzi działalność na liście notyfikacyjnej). Jeśli nie figuruje na żadnej to znak, że firma nie posiada licencji i nie jest nadzorowana. 5

6 Rola organu nadzoru Europejski Urząd Nadzoru Giełd i Papierów Wartościowych (organ Unii Europejskiej) Zapewnienie właściwego wdrażania przepisów dotyczących sektora kapitałowego, w sposób umożliwiający zachowanie stabilności finansowej i zapewnienie zaufania do systemu finansowego jako całości oraz odpowiedniej ochrony klientów usług finansowych. Organ nadzoru w danym państwie członkowskim Zapewnienie prawidłowego funkcjonowania tego rynku, jego stabilności, bezpieczeństwa oraz przejrzystości, zaufania do rynku finansowego, a także zapewnienie ochrony interesów uczestników tego rynku. Główne elementy nadzoru: Udzielenie zezwolenia na podjęcie i prowadzenie działalności Bieżące raportowanie Stały nadzór nad prowadzoną działalnością (np. możliwość dokonywania kontroli) Możliwość władczego oddziaływania w przypadku stwierdzenia nieprawidłowości 6

7 Bezpieczeństwo środków Korzystanie z usług podmiotów nadzorowanych zapewnia także bezpieczeństwo środków zdeponowanych na rachunku. Gwarancję bezpieczeństwa zapewnia krajowy depozyt. Licencjonowana firma jest zobligowana deponować środki pozyskane od klientów na wyodrębnionym rachunku, które są wolne od zajęcia 4 Celem systemu jest zapewnienie inwestorom wypłat sŕodkoẃ pienie zṅych do okresĺonej wysokosći oraz zrekompensowanie wartosći utraconych instrumentoẃ finansowych, zgromadzonych przez nich w domach maklerskich w przypadku: ogłoszenia upadłosći domu maklerskiego prawomocnego oddalenia wniosku o ogłoszenie upadłosći ze wzgle du na to, zė maja tek tego domu maklerskiego nie wystarcza na zaspokojenie kosztoẃ poste powania stwierdzenia przez organ nadzoru, zė dom maklerski nie jest w stanie, z powodoẃ sćisĺe zwia zanych z sytuacja finansowa, wykonac cia zȧ cych na nim zobowia zan wynikaja cych z roszczen inwestoroẃ i nie jest moz liwe ich wykonanie w najblizṡzym czasie System rekompensat zabezpiecza w pełni wypłate sŕodkoẃ inwestoroẃ obje tych systemem rekompensat do kwoty wynosza cej roẃnowartosć w złotych 3 tys. euro oraz 90% nadwyz ki ponad te kwote, z zastrzezėniem, zė maksymalna wartosć sŕodkoẃ obje tych systemem rekompensat wynosi roẃnowartosć w złotych 22 tys. euro Art. 73 ust. 5a-5c u.o.i.f. 5. Art. 139 u.o.i.f. 7

8 Ryzyko współpracy z firmą nielicencjonowaną Brak nadzoru = brak gwarancji bezpieczeństwa (nikt nie nadzoruje kondycji finansowej i nie kontroluje podmiotu) Mniejsza przejrzystość działalności podmiotu Brak bezpieczeństwa środków - firmy te nie uczestniczą w systemie gwarantowania depozytów Nie ma gwarancji, iż prezentowane przez firmę informacje i wyniki są prawdziwe Tylko w Polsce na liście ostrzeżeń prowadzonej przez Komisję Nadzoru Finansowego znajduje się 18 podmiotów prowadzących działalność maklerską bez zezwolenia KNF 7 Zgodnie z prawem, prowadzenie działalności maklerskiej bez licencji jest przestępstwem 6 6. Art. 178 u.o.i.f

9 Po drugie: nie dajmy się zwieść nierzetelnym informacjom Zarzuty zawarte w piśmie Stanowisko w sprawie postępowania firm inwestycyjnych na rynku Forex : nierzetelna informacja w zakresie prowadzenia obrotu zorganizowanego, świadczenia usługi wykonywania zleceń informowanie o możliwych do uzyskania korzyściach z inwestycji z jednoczesnym pominięciem informacji o możliwych stratach nieprawidłowe przekazywanie informacji o wynikach osiąganych w przeszłości (niestosowanie się do warunków prezentacji tych wyników + źródło) uwypuklenie roli rachunków demonstracyjnych 9

10 Po trzecie: uważnie czytajmy warunki umowy c Na co zwracać uwagę przy podpisywaniu umowy? Na stronę umowy - podmiot powinien posiadać licencję i działać zgodnie z prawem Na postanowienia umowy dotyczące kwestii kwotowania - podmiot powinien na bieżąco podawać poprawne ceny sprzedaży i kupna inestrumentów Na podanie źródła kwotowań - w ocenie KNF nie jest dopuszczalne ograniczenie odpowiedzialności firmy inwestycyjnej za nienależyte wykonanie zlecenia, z powołaniem się na błędy podmiotów zewnętrznych w sytuacji, gdy firma inwestycyjna nie zapewnia klientowi możliwości pełnej weryfikacji wystąpienia ww. błędów Pamiętajmy, że nie ma obowia zku podpisywania umowy od re ki. Warto wziąć projekt umowy do domu i zastanowic sie lub poradzić osoby z większą wiedzą. 10

11 Kiedy powinna zapalić się czerwona lampka? Gdy firma nie znajduje się na liście podmiotów posiadających licencję wydaną przez właściwy krajowy organ nadzoru Gdy oferujący usługę nie potrafi lub nie chce wyjaśnić mechanizmu generującego zyski Gdy oferta kierowana jest do wąskiego grona odbiorców i podkreślany jest jej elitarny charakter Gdy pojawia się obietnica wysokich zysków bez ryzyka Gdy jesteśmy proszeni o dyskrecję 11

12 Podstawowe zasady bezpieczeństwa - oficjalny dokument KNF 1. Sprawdz, czy podmiot posiada zezwolenie na prowadzenie działalnosći na rynku finansowym. 2. Zadawaj pytania i upewnij sie zė uzyskałes na nie odpowiedzi. Pamiętaj nie ma niemądrych pytan. 3. Poznaj osobe, ktoŕa oferuje Ci produkt, i podmiot, w imieniu ktoŕego działa. 4. Sprawdz jak długo podmiot działa na rynku finansowym. 5. Ostrozṅie odnos sie do nalegania na szybkie wpłacenie sŕodkoẃ. 6. Żądaj dokumentoẃ lub informacji pisemnej, nie poprzestawaj na informacji ustnej. 7. Przeczytaj umowe przed jej podpisaniem oraz inne ewentualne dokumenty (np. regulaminy, warunki sẃiadczenia usług). 8. Skonfrontuj pozyskane informacje z inną zaufaną osobą. 9. Nie zakładaj bezkrytycznie, zė osoba, z ktoŕą rozmawiasz, jest ekspertem i wszystko co moẃi jest pewne. 10. Zapytaj, w jaki sposo b mają byc wypracowywane zyski, ktoŕe mają stac sie Twoim udziałem. 11. Nie daj sie omamic profesjonalnie wyglądającej stronie internetowej, adresowi firmy w reprezentacyjnej lokalizacji, elegancko urządzonemu biuru, wyglądowi zewne trznemu osoby, z ktoŕą rozmawiasz, czy rzekomej elitarnosći grupy oso b, do ktoŕych kierowana jest oferta. 12. Odpowiedz sobie na pytanie dlaczego akurat Tobie składana jest rzekomo pewna oferta, dlaczego sam oferujący nie korzysta w pełni z tak sẃietnej inwestycji? 13. Pamie taj o ryzyku na rynku finansowym nie wierz w zapewnienia pewnych i szybkich zyskoẃ bez ryzyka. Źródło: Komisja Nadzoru Finansowego ( 12

13 Bezpieczeństwo w Admiral Markets AS Paneuropejska licencja Estonian Financial Supervision Authority uprawnia do wykonywania usług inwestycyjnych oraz brokerskich w Polsce Poprzez współpracę z najbezpieczniejszymi i najwyżej ocenianymi pod względem ratingów bankami na świecie (SEB, Swedbank, BES, OTP Bank, Santander, Raiffeisen Bank i inne) Admiral Markets Group zapewnia kompleksowe bezpieczeństwo depozytów klienta Spełniamy wymagania prawa UE oraz dyrektywy w sprawie rynków instrumentów finansowych (MiFID) Jesteśmy członkiem Estońskiego Funduszu Gwarancyjnego (Tagatisfond) Działamy sprawnie i elastycznie z naciskiem na zarządzanie ryzykiem. Utrzymujemy partnerskie relacje z klientem. Best of the Best 2012 Best Forex Broker in the Baltic Region

14 Edukacja i szkolenia w Admiral Markets Gramy fair Informujemy o ryzyku Wspieramy Edukujemy i szkolimy 1. Dział Analiz Ryzyko jest nieodzowną częścią inwestowania, sztuką jest nim odpowiednio zarządzać - wybór brokera to dopiero początek Andrzej Tomczyk, Dyrektor Zarządzający w polskim oddziale Admiral Markets AS Szkolenia Forex Mentoring 14

15 Dział Analiz Tomasz Wiśniewski Marcin Kiepas Krzysztof Koza Analityk Rynek walutowy Dyrektor Biura Analiz Makroekonomia Analityk Rynek towarowy i kapitałowy Zaspół analityków Codziennie przygotowuje komentarze rynkowe Komentuje w mediach wydarzenia makro i sytuację na rynku Prowadzi sesje Live Trading Prowadzi bloga (admiralmarkets.blox.pl) i tweetuje (@AnalitycyFx) 15

16 Szkolenia 17 szkoleń na różnym poziomie Regularne sesje Live Trading Szkolenia Wprowadzające Rynek Forex Platforma MT4 I MT5 Admiral.Pro ECN Admiral.Autochartist ABC Analizy Rynków Analiza Fundamentalna Marcin Kiepas o rynku Style i strategie inwestowania AT Wprowadzenie AT Formacje cenowe AT Świece japońskie AT Wskaźniki i oscylatory Price Action Liczby Fibonacciego Szkolenia Zaawansowane Teoria Fal Elliotta Geometria rynku Psychologia Inwestowania Zarządzanie Kapitałem i Ryzykiem 153 szkolenia przeprowadzone w 2013 r. blisko przeszkolonych osób Trading na rachunku realym Transakcje zawierane w czasie rzeczywistym Omówienie bieżącej sytuacji technicznej i fundamentalnej na rynkach Przedstawienie historycznych transakcji Komentarz do bieżących decyzji inwestycyjnych Możliwość interakcji z prowadzącymi poprzez czat Sesja Data Stan rachunku LT1 Introduction $ LT2 Introduction II $ LT3 Price Action $ LT4 Pivot Points $ LT5 Wsparcia i opory $ LT6 Formacje techniczne $ LT7 Formacje świecowe $ LT8 Fibonacci

17 Forex Mentoring 10 tygodni zmagań 10 najlepszych kandydatów 2 Mentorów PLN Forex Mentoring to kolejna inicjatywa edukacyjna Admiral Markets. To unikalny, trzymiesięczny program szkoleniowy dla każdego, kto chciałby zostać profesjonalnym traderem. W trakcie trwania Projektu jego uczestnicy będą mieli okazję zdobycia obszernej wiedzy, a następnie wykorzystania nabytych umiejętności w praktyce. O zakwalifikowaniu do Projektu zadecydują Mentorzy na podstawie wypełnianych przez inwestorów ankiet. Ze 100 uczestników, w finałowej rozgrywce wyłonionych zostanie 10 osób, które będą miały możliwość tradowania na realnym rachunku o wartości 10 tys. zł udostępnionym przez Admiral Markets AS. 17

18 Kontakt dla mediów Marcin Kiepas Dyrektor Biura Analiz Admiral Markets Joanna Siedlaczek Biuro Prasowe Admiral Markets

19

20 Admiral Markets AS Oddział w Polsce