4 Szczegóły dotyczące konstrukcji portfela aktywów przedstawiono w punkcie 4. 5 Por. Statman M., How Many Stocks Make a Diversified
|
|
- Joanna Bukowska
- 6 lat temu
- Przeglądów:
Transkrypt
1 1 (ang.) Modern Portfolio Theory (MPT) znana jest także pod terminami teoria średniej I wariancji portfela (Mean-Variance Portfolio Theory) czy portfelową teorią Markowitza (Markowitz Portfolio Theory). Teorię tą szeroko omawiają m.in.: Markowitz H.M., Portfolio selection. Efficient diversification of investments, Cowles Foundation for Research in Economics at Yale University, 1959; Elton E.J., Gruber M.J., Risk reduction and portfolio size: an analytical solution, Journal of Business 50, 1977; Elton E.J., Gruber M.J., Nowoczesna teoria portfelowa i analiza papierów wartościowych, WIG- Press, Warszawa 1998; a w odniesieniu do portfela nieruchomości m.in.: Geltner D. i in., Commercial Real estate Analysis and Investments, Thomson South Western, Mason OH, USA 2007.
2 2 Por. m.in.: Markowitz H.M., Portfolio selection. Efficient diversification of investments, Cowles Foundation for Research in Economics at Yale University, 1959; Blundell G.F., Ward C.W.R., Property port folio allocation: a multi factor model, Land Development Studies Vol. 4, No.2, 1987, s ; Elton E.J., Gruber M.J., Nowoczesna teoria portfelowa i analiza papierów wartościowych, WIG-Press, Warszawa 1998., Byrne P., Lee S., An Exploration of the Relationship between Size, Diversification and Risk in UK Real Estate Portfolio: , Journal of Property Research 20, 2003, s Por. Statman M., How Many Stocks Make a Diversified Analysis Vol. 22, No. 3 September 1987, s Szczegóły dotyczące konstrukcji portfela aktywów przedstawiono w punkcie 4. 5 Por. Statman M., How Many Stocks Make a Diversified Analysis Vol. 22, No. 3 September 1987, s , Elton E.J., Gruber M.J., Risk reduction and portfolio size: an analytical solution, Journal of Business 50, Por. Lee S.L., The Marginal Benefit of Diversification in Commercial Real Estate Portfolios, The University of Reading School of Business, s oraz Evans J.L., Archer S.H., Diversification and the reduction of dispersion: an empirical analysis, Journal of Finance 23, 1968, s Statman M., How Many Stocks Make a Diversified Analysis Vol. 22, No. 3 September 1987, s. 353, tłum. M. Mańkowski. 8 Byrne P., Lee S., Risk Reduction and Real Estate Portfolio Size, Managerial and Decision Economics, Oct/Nov 2001, 22.7, s Eichholtz P.M.A. i in., Real estate port folio diversification by property type and region, Journal of Property Finance 6.3, Giannotti C., Mattarocci G., Risk diversification in a real estate portfolio: evidence from the Italian market, Journal of European Real Estate Research Vol. 1, No. 3, 2008, s Tole T., You can t diversify without diversifying, Journal of Portfolio Management 8, 1982, s McDonald J.C., Investment objectives: diversification risk and exposure to surprise, Financial Analysts Journal 31, 1975, s
3 13 Por. Miles M., McCue T., Commercial Real Estate Returns, Journal of the American Real estate and Urban Economics Association 10:2, 1984, s ; Evans J.L., Archer S.H., Diversification and the reduction of dispersion: an empirical analysis, Journal of Finance 23, 1968, s ; Brown G.R., Reducing the dispersion of returns in UK real estate portfolios, Journal of Valuation 6, 1988, s ; Brown G.R., Property Investment and the Capital Markets, E.&F.N. Spon, London Byrne P., Lee S., Risk reduction in the United Kingdom property market, Journal of Property Research 17, 2000, s ; Byrne P., Lee S., Risk Reduction and Real Estate Portfolio Size, Managerial and Decision Economics, Oct/Nov 2001, 22.7, s Cullen I., Risk management in investment property portfolios, Referat przedstawiony na seminarium zorganizowanym przez Society of Property Researchers i RICS: Nieruchomość w kontekście portfela (Property in a portfolio context). ε 16 Por. Jajuga K., Cegielski P., Stopa dyskontowa w wycenie nieruchomości podejściem dochodowym, cz. 1. Stopa procentowa, stopa zwrotu, stopa dyskontowa. Podstawy teoretyczne, Nieruchomości CH Beck nr 9(61), wrzesień Por. Elton E.J., Gruber M.J., Nowoczesna teoria portfelowa i analiza papierów wartościowych, WIG- Press, Warszawa 1998., s. 57. σ ε 18 Ibidem, s Za portfel równoważony uznaje się tu portfel, w którym właściwości (wagi) każdej z nieruchomości (stopa zwrotu i ryzyko jej uzyskania) mają taki sam, identyczny wpływ na efektywność portfela złożonego z tych nieruchomości (przyp. MM). 20 Elton E.J., Gruber M.J., Risk reduction and portfolio size: an analytical solution, Journal of Business 50, 1977.
4 σ P2 σ i 2 ε i j ε 21 Statman M., How Many Stocks Make a Diversified Analysis Vol. 22, No. 3 September 1987, s Por. Elton E.J., Gruber M.J., Nowoczesna teoria portfelowa i analiza papierów wartościowych, WIG- Press, Warszawa 1998, s Więcej na temat obliczania kowariancji zob Elton E.J., Gruber M.J., Nowoczesna teoria portfelowa i analiza papierów wartościowych, WIG-Press, Warszawa 1998., s
5 fot. Fotolia.com
6 Liczba nieruchomości w portfelu Wartość σ2 LOS (losowy dobór próby) Stosunek wariancji portfela n-skł (n = 1,,20) do wariancji portfela 1- składnikowego (σ2 LOS) Wartość σ2 ŚR (dobór próby metodą uśredniania) Stosunek wariancji portfela n-skł (n = 1,,20) do wariancji portfela 1- składnikowego (σ2 ŚR) Wartość σ2 MAX (dobór próby metodą wyboru portfeli o najwyższej wariancji) Stosunek wariancji portfela n-skł (n = 1,,20) do wariancji portfela 1- składnikowego (σ2 MAX) , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , , ,17 Uniwersytet Ekonomiczny w Krakowie, doktorant na Wydziale Ekonomi i Stosunków Międzynarodowych Polska Akademia Nauk, Instytut Nauk Geologicznych, Ośrodek Badawczy w Krakowie
7 Blundell G.F., Ward C.W.R., Property port folio allocation: a multi factor model, Land Development Studies Vol. 4, No.2, 1987, s Brown G.R., Reducing the dispersion of returns in UK real estate portfolios, Journal of Valuation 6, 1988, s Brown G.R., Property Investment and the Capital Markets, E.&F.N. Spon, London Byrne P., Lee S., Risk reduction in the United Kingdom property market, Journal of Property Research 17, 2000, s Byrne P., Lee S., Risk Reduction and Real Estate Portfolio Size, Managerial and Decision Economics, Oct/ Nov 2001, 22.7, s Byrne P., Lee S., An Exploration of the Relationship between Size, Diversification and Risk in UK Real Estate Portfolio : , Journal of Property Research 20, 2003, s Cullen I., Risk management in investment property portfolios, Referat przedstawiony na seminarium zorganizowanym przez Society of Property Researchers i RICS: Nieruchomość w kontekście portfela (Property in a portfolio context). Eichholtz P.M.A. i in., Real estate port folio diversification by property type and region, Journal of Property Finance 6.3, Elton E.J., Gruber M.J., Risk reduction and portfolio size: an analytical solution, Journal of Business 50, Elton E.J., Gruber M.J., Nowoczesna teoria portfelowa i analiza papierów wartościowych, WIG-Press, Warszawa Evans J.L., Archer S.H., Diversification and the reduction of dispersion: an empirical analysis, Journal of Finance 23, 1968, s Geltner D. i in., Commercial Real estate Analysis and Investments, Thomson South Western, Mason OH, USA Giannotti C., Mattarocci G., Risk diversification in a real estate portfolio: evidence from the Italian market, Journal of European Real Estate Research Vol. 1, No. 3, 2008, s Jajuga K., Cegielski P., Stopa dyskontowa w wyce- nie nieruchomości podejściem dochodowym, cz. 1. Stopa procentowa, stopa zwrotu, stopa dyskontowa. Podstawy teoretyczne, Nieruchomości CH Beck nr 9(61), wrzesień Lee S.L., The Marginal Benefit of Diversification in Commercial Real Estate Portfolios, The University of Reading School of Business, s Markowitz H.M., Portfolio selection. Efficient diversification of investments, Cowles Foundation for Research in Economics at Yale University, McDonald J.C., Investment objectives: diversification risk and exposure to surprise, Financial Analysts Journal 31, 1975, s Miles M., McCue T., Commercial Real Estate Returns, Journal of the American Real estate and Urban Economics Association 10:2, 1984, s Statman M., How Many Stocks Make a Diversified Analysis Vol. 22, No. 3 September 1987, s Tole T., You can t diversify without diversifying, Journal of Portfolio Management 8, 1982, s (Streszczenie) (Summary)
Modele wyceny ryzykownych aktywów CAPM
Modele wyceny ryzykownych aktywów CAPM opracował: Grzegorz Szafrański (UŁ) 1 Literatura: Przygotowano na podstawie: K. Cuthbertson, D. Nitzsche, Quantitative Financial Economics, J. Wiley & Sons, 004.
Bardziej szczegółowoA C T A U N I V E R S I T A T I S L O D Z I E N S I S ROZKŁAD STÓ P ZW ROTU PORTFELI AKCJI ZBUDOWANYCH W OPARCIU O SEM IW ARIANCJĘ
A C T A U N I V E R S I T A T I S L O D Z I E N S I S FOLIA OECONOMICA 166, 2003 Anna Rutkowska-Ziarko* ROZKŁAD STÓ P ZW ROTU PORTFELI AKCJI ZBUDOWANYCH W OPARCIU O SEM IW ARIANCJĘ Streszczenie. Porównano
Bardziej szczegółowoZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO NR NNN FINANSE, RYNKI FINANSOWE, UBEZPIECZENIA NR FF 2013
ZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO NR NNN FINANSE, RYNKI FINANSOWE, UBEZPIECZENIA NR FF 2013 Paweł Śliwiński Wykorzystanie teorii portfelowej do zarządzania ryzykiem finansowym związanym z zaciąganiem
Bardziej szczegółowoWYDZIAŁ MATEMATYKI, FIZYKI I CHEMII EKONOFIZYKA PROJEKT NOBEL 14. Patrycjusz Maziarz
WYDZIAŁ MATEMATYKI, FIZYKI I CHEMII EKONOFIZYKA PROJEKT NOBEL 14 Patrycjusz Maziarz KATOWICE, GRUDZIEŃ 2014 PLAN PREZENTACJI: 1.Wprowadzenie 2.Sylwetka noblistów 3.Działalność naukowa 4.Krytyka 1. WPROWADZENIE
Bardziej szczegółowoO PEWNEJ STRATEGII ZARZĄDZANIA PORTFELEM. TEORIA I PRZYKŁAD PORTFELA SPÓŁEK Z SEKTORA SPOŻYWCZEGO
METODY ILOŚCIOWE W BADANIACH EKONOMICZNYCH Tom XIII/, 0, str. 38 45 O PEWNEJ STRATEGII ZARZĄDZANIA PORTFELEM. TEORIA I PRZYKŁAD PORTFELA SPÓŁEK Z SEKTORA SPOŻYWCZEGO Marek Andrzej Kociński Katedra Zastosowań
Bardziej szczegółowoOptymalne portfele inwestycyjne
Dariusz Zawisza Instytut Matematyki UJ 10 maj 2012 Problem Rozwiązanie problemu Aktywa wolne od ryzyka Estymacja parametrów Pomiar ryzyka Oznaczenia (Ω, F, P) - przestrzeń probablistyczna, r i := S1 i
Bardziej szczegółowoMagdalena Frasyniuk-Pietrzyk Wyższa Szkoła Bankowa we Wrocławiu Radosław Pietrzyk Uniwersytet Ekonomiczny we Wrocławiu
Magdalena Frasyniuk-Pietrzyk Wyższa Szkoła Bankowa we Wrocławiu Radosław Pietrzyk Uniwersytet Ekonomiczny we Wrocławiu SELEKTYWNOŚĆ, DYWERSYFIKACJA I RYZYKO W OCENIE DZIAŁALNOŚCI FUNDUSZY INWESTYCYJNYCH
Bardziej szczegółowoWYKORZYSTANIE DOLNOSTRONNYCH WSPÓŁCZYNNIKÓW BETA W ANALIZIE RYZYKA SYSTEMATYCZNEGO NA GPW W WARSZAWIE W WARUNKACH ZMIENNEJ KONIUNKTURY GIEŁDOWEJ
ACTA UNIVERSITATIS NICOLAI COPERNICI EKONOMIA XLI NAUKI HUMANISTYCZNO-SPOŁECZNE ZESZYT 397 TORUŃ 2010 Uniwersytet Warmińsko-Mazurski w Olsztynie Katedra Metod Ilościowych Anna Rutkowska-Ziarko WYKORZYSTANIE
Bardziej szczegółowoZarządzanie portfelem inwestycyjnym
Zarządzanie portfelem inwestycyjnym Dr hab. Renata Karkowska Wykład 1 Renata Karkowska, Wydział Zarządzania 1 Plan wykładu 1. Ryzyko i rentowność instrumentów finansowych 2. Pojęcie ryzyka i oczekiwanej
Bardziej szczegółowoA C T A U N I V E R S I T A T I S L O D Z I E N S I S. M agdalena Załęczna*, Rafał Wolski **
A C T A U N I V E R S I T A T I S L O D Z I E N S I S FO LIA O E C O N O M IC A 226, 2009 M agdalena Załęczna*, Rafał Wolski ** RÓWNOWAGA WEDŁUG MODELU WYCENY AKTYWÓW KAPITAŁOWYCH A RYNEK NIERUCHOMOŚCI
Bardziej szczegółowoParadoks zamkniętych funduszy inwestycyjnych na przykładzie wybranych FIZ na polskim rynku kapitałowym
Finanse, Rynki Finansowe, Ubezpieczenia nr 2/2017 (86) DOI: 10.18276/frfu.2017.86-20 s. 241 249 Paradoks zamkniętych funduszy inwestycyjnych na przykładzie wybranych FIZ na polskim rynku kapitałowym Ilona
Bardziej szczegółowoZasady konstrukcji i wykorzystanie
Portfel GPW 2007 pasywny. NOWA JAKOŚĆ Zasady konstrukcji i wykorzystanie agenda teoria portfela wybrane zagadnienia model jednowskaźnikowy model CAPM indeksy giełdowe wprowadzenie ujęcie statystyczne klasyfikacja
Bardziej szczegółowoKarta przedmiotu. obowiązuje studentów rozpoczynających studia w roku akademickim 2012/2013
Państwowa Wyższa Szko la Zawodowa w Nowym Sa czu Karta przedmiotu Instytut Ekonomiczny obowiązuje studentów rozpoczynających studia w roku akademickim 2012/2013 Kierunek studiów: Ekonomia Forma studiów:
Bardziej szczegółowoZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO NR 761 FINANSE, RYNKI FINANSOWE, UBEZPIECZENIA NR
ZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO NR 761 FINANSE, RYNKI FINANSOWE, UBEZPIECZENIA NR 60 2013 Waldemar Tarczyński Ocena efektywności metod analizy portfelowej na Giełdzie Papierów Wartościowych
Bardziej szczegółowoDominacja stochastyczna w ocenie efektywności OFE
165 Zeszyty Naukowe Wyższej Szkoły Bankowej we Wrocławiu Nr 20/2011 Wyższa Szkoła Bankowa we Wrocławiu Dominacja stochastyczna w ocenie efektywności OFE Streszczenie. Ustawowa stopa zwrotu wykorzystywana
Bardziej szczegółowoZeszyty 8 (956) Michał Kasolik. Streszczenie. Uniwersytet Ekonomiczny w Krakowie Naukowe
Zeszyty Uniwersytet Ekonomiczny w Krakowie Naukowe 8 (956) ISSN 1898-6447 Zesz. Nauk. UEK, 2016; 8 (956): 23 34 DOI: 10.15678/ZNUEK.2016.0956.0802 Weryfikacja przydatności modelu CAPM do wyceny instrumentów
Bardziej szczegółowoPROWADZONE PRZEDMIOTY. I. Studia licencjackie: 1. Strategie inwestowania; studia stacjonarne, III rok, przedmiot specjalnościowy.
Krystian Pera 1. Strategie inwestowania; studia stacjonarne, III rok, przedmiot specjalnościowy. I IV. 1. Modele inwestycyjne, studia stacjonarne i niestacjonarne, I rok, przedmiot 2. Zarządzanie ryzykiem
Bardziej szczegółowoOpis efektów kształcenia dla modułu zajęć
Nazwa modułu: Instumenty rynków finansowych Rok akademicki: 2015/2016 Kod: ZZP-2-304-ZF-s Punkty ECTS: 4 Wydział: Zarządzania Kierunek: Zarządzanie Specjalność: Zarządzanie finansami Poziom studiów: Studia
Bardziej szczegółowoTeoria portfelowa H. Markowitza
Aleksandra Szymura szymura.aleksandra@yahoo.com Teoria portfelowa H. Markowitza Za datę powstania teorii portfelowej uznaje się rok 95. Wtedy to H. Markowitz opublikował artykuł zawierający szczegółowe
Bardziej szczegółowodr hab. Renata Karkowska 1
dr hab. Renata Karkowska 1 Miary zmienności: obrazują zmiany cen, stóp zwrotu instrumentów finansowych, opierają się na rozproszeniu ich rozkładu, tym samym uśredniają ryzyko: wariancja stopy zwrotu, odchylenie
Bardziej szczegółowoDom Development S.A., Pl. Piłsudskiego 3, 00-078 Warsaw
Jarosław Szanajca President of the Management Board Age: 45 Higher, Master of Law, Department of Law and Administration, Warsaw University 1996 present Dom Development S.A. in Warsaw, President of the
Bardziej szczegółowoOpisy przedmiotów do wyboru
Opisy przedmiotów do wyboru moduły specjalistyczne oferowane na stacjonarnych studiach II stopnia (magisterskich) dla 1 roku matematyki semestr letni, rok akademicki 2018/2019 Spis treści 1. Analiza portfelowa
Bardziej szczegółowoANALIZA I ZARZADZANIE PORTFELEM. Specjalista ds. Analiz Giełdowych Łukasz Porębski
ANALIZA I ZARZADZANIE PORTFELEM Specjalista ds. Analiz Giełdowych Łukasz Porębski PLAN PREZENTACJI 1) Efektywnośd rynków finansowych 2) Teoria portfela Markowitza (Nobel w 1990 r.) 3) Dywersyfikacja 4)
Bardziej szczegółowoZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO NR 690 FINANSE, RYNKI FINANSOWE, UBEZPIECZENIA NR 51 2012
ZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO NR 690 FINANSE, RYNKI FINANSOWE, UBEZPIECZENIA NR 51 2012 ANETA MICHALAK OGRANICZENIA MODELU CAPM I ALTERNATYWNE PROPOZYCJE W ZAKRESIE WYCENY KOSZTU KAPITAŁU
Bardziej szczegółowo3. Optymalizacja portfela inwestycyjnego Model Markowitza Model jednowskaźnikowy Sharpe a Model wyceny aktywów kapitałowych CAPM
3. Optymalizacja portfela inwestycyjnego Model Markowitza Model jednowskaźnikowy Sharpe a Model wyceny aktywów kapitałowych CAPM Oczekiwana stopa zwrotu portfela dwóch akcji: E(r p ) = w 1 E(R 1 ) + w
Bardziej szczegółowoPodstawowe definicje dotyczące zarządzania portfelowego
Podstawowe definicje dotyczące zarządzania portfelowego Prof. SGH, dr hab. Andrzej Sobczak Kurs: Zarządzanie portfelem IT z wykorzystaniem modeli Zakres tematyczny kursu Podstawowe definicje dotyczące
Bardziej szczegółowoB. Gabinet M. Zawadzka Wroclaw University of Economic
B. Gabinet M. Zawadzka Wroclaw University of Economic Zarządzanie wartością przedsiębiorstwa na podstawie przedsiębiorstw z branży uprawy rolne, chów i hodowla zwierząt, łowiectwo Słowa kluczowe: zarządzanie
Bardziej szczegółowoO PEWNEJ WŁASNOŚCI ZBIORU MINIMALNEGO RYZYKA
STUDIA I PRACE WYDZIAŁU NAUK EKONOMICZNYCH I ZARZĄDZANIA NR 2 137 HENRYK KOWGIER Uniwersytet Szczeciński O PEWNEJ WŁASNOŚCI ZBIORU MINIMALNEGO RYZYKA Wprowadzenie W artykule zbadano własność zbioru minimalnego
Bardziej szczegółowoSpis treści. Wstęp... 9. Rozdział 1 Rynki i instrumenty finansowe
Spis treści Wstęp... 9 Rozdział 1 Rynki i instrumenty finansowe 1.1. Pojęcie i struktura rynku finansowego... 15 1.2. Ogólna charakterystyka i klasyfikacja instrumentów finansowych... 20 1.3. Dłużne instrumenty
Bardziej szczegółowoDYWERSYFIKACJA PORTFELI INWESTYCYJNYCH JAKO INSTRUMENT WYKORZYSTYWANY PRZEZ INWESTORÓW INSTYTUCJONALNYCH W PROCESIE ZARZĄDZANIA KAPITAŁEM
DYWERSYFIKACJA PORTFELI INWESTYCYJNYCH JAKO INSTRUMENT WYKORZYSTYWANY PRZEZ INWESTORÓW INSTYTUCJONALNYCH W PROCESIE ZARZĄDZANIA KAPITAŁEM Paweł Trippner 1 Streszczenie W artykule zaprezentowano istotę
Bardziej szczegółowoPremia za inwestowanie w spółki o podwyższonym ryzyku w czasie kryzysu
Magdalena Homa Uniwersytet Wrocławski Monika Mościbrodzka Uniwersytet Wrocławski Premia za inwestowanie w spółki o podwyższonym ryzyku w czasie kryzysu Streszczenie W klasycznym modelu wyceny aktywów CAPM
Bardziej szczegółowoRYZYKO INWESTYCJI W SPÓŁKI GIEŁDOWE SEKTORA ENERGETYCZNEGO
Alicja Ganczarek-Gamrot Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach RYZYKO INWESTYCJI W SPÓŁKI GIEŁDOWE SEKTORA ENERGETYCZNEGO Wprowadzenie Liberalizacja polskiego rynku energii elektrycznej wpłynęła na rozwój
Bardziej szczegółowoZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO NR 639 FINANSE, RYNKI FINANSOWE, UBEZPIECZENIA NR
ZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO NR 639 FINANSE, RYNKI FINANSOWE, UBEZPIECZENIA NR 37 2011 PAWEŁ SEKUŁA STOPY ZWROTU Z AKCJI A ROE EMPIRYCZNA WERYFIKACJA Wprowadzenie Efektywność wykorzystania
Bardziej szczegółowoPoziom przedmiotu: II stopnia. Liczba godzin/tydzień: 2W E, 2L PRZEWODNIK PO PRZEDMIOCIE
Nazwa przedmiotu: I KARTA PRZEDMIOTU CEL PRZEDMIOTU PRZEWODNIK PO PRZEDMIOCIE C1. Zapoznanie studentów z podstawowymi metodami i technikami analizy finansowej na podstawie nowoczesnych instrumentów finansowych
Bardziej szczegółowoEFEKTYWNOŚĆ SPOŁECZNIE ODPOWIEDZIALNYCH INWESTYCJI FINANSOWYCH EUROPEJSKIEGO SEKTORA ASSET MANAGEMENT
Marek Szturo Uniwersytet Warmińsko-Mazurski w Olsztynie EFEKTYWNOŚĆ SPOŁECZNIE ODPOWIEDZIALNYCH INWESTYCJI FINANSOWYCH EUROPEJSKIEGO SEKTORA ASSET MANAGEMENT Wprowadzenie W rozwiniętych gospodarkach rynkowych
Bardziej szczegółowoUchwała nr 1/I/2016 Rady Wydziału z dnia r. Obowiązuje od roku akademickiego 2016/17
I ROK Lp. Nazwa przedmiotu (modułu) 1 Fundamentals of Law and Government (Podstawy państwa i prawa) SEMESTR I (zimowy) SEMESTR II (letni) W Ćw suma godzin 0 1 E/Z 6 0 1 6 Punkty jednostka Katedra Teorii
Bardziej szczegółowoAnaliza zdarzeń Event studies
Analiza zdarzeń Event studies Dobromił Serwa akson.sgh.waw.pl/~dserwa/ef.htm Leratura Campbell J., Lo A., MacKinlay A.C.(997) he Econometrics of Financial Markets. Princeton Universy Press, Rozdział 4.
Bardziej szczegółowoEKSPERYMENTALNA OCENA EFEKTYWNOŚCI PORTFELA FUNDAMENTALNEGO DLA SPÓŁEK Z INDEKSU WIG20 ZA LATA
METODY ILOŚCIOWE W BADANIACH EKONOMICZNYCH Tom XVIII/4, 2017, s. 672 678 EKSPERYMENTALNA OCENA EFEKTYWNOŚCI PORTFELA FUNDAMENTALNEGO DLA SPÓŁEK Z INDEKSU WIG20 ZA LATA 2004 2016 Michał Staszak Wydział
Bardziej szczegółowoWIELOKRYTERIALNOŚĆ W PROCESIE DECYZYJNYM W ASPEKCIE PSYCHOLOGICZNYM
STUDIA I PRACE WYDZIAŁU NAUK EKONOMICZNYCH I ZARZĄDZANIA NR 26 Sebastian Majewski Uniwersytet Szczeciński WIELOKRYTERIALNOŚĆ W PROCESIE DECYZYJNYM W ASPEKCIE PSYCHOLOGICZNYM STRESZCZENIE Praca dotyczy
Bardziej szczegółowoEMPIRYCZNA WERYFIKACJA MODELI EKONOMICZNO-FINANSOWYCH ZASTOSOWANYCH DO SZACOWANIA WARTOŚCI GODZIWEJ AKCJI SPÓŁEK GIEŁDOWYCH
Studia Ekonomiczne. Zeszyty Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego w Katowicach ISSN 2083-8611 Nr 333 2017 Uniwersytet Ekonomiczny w Krakowie Wydział Zarządzania Katedra Rachunkowości pawel.bielawski@uek.krakow.pl
Bardziej szczegółowoPropozycje przedmiotów do wyboru. oferowane na stacjonarnych studiach I stopnia (dla 2 roku) w roku akademickim 2013/2014
Propozycje przedmiotów do wyboru oferowane na stacjonarnych studiach I stopnia (dla 2 roku) w roku akademickim 2013/2014 Spis treści 1. ANALIZA PORTFELOWA I RYNKI KAPITAŁOWE................... 3 2. ELEMENTY
Bardziej szczegółowoBudownictwo zrównoważone zmiana wartości budynku w czasie i opłacalnośd
Budownictwo zrównoważone zmiana wartości budynku w czasie i opłacalnośd Jean Carassus Professor Ecole Nationale des Ponts et Chaussées Paris Institute of Technology 1/ Globalny kontekst 2/ Niedoskonałośd
Bardziej szczegółowoRYNKI INSTRUMENTY I INSTYTUCJE FINANSOWE RED. JAN CZEKAJ
RYNKI INSTRUMENTY I INSTYTUCJE FINANSOWE RED. JAN CZEKAJ Wstęp Część I. Ogólna charakterystyka rynków finansowych 1. Istota i funkcje rynków finansowych 1.1. Pojęcie oraz podstawowe rodzaje rynków 1.1.1.
Bardziej szczegółowoćwiczenia 30 zaliczenie z oceną
Wydział: Zarządzanie i Finanse Nazwa kierunku kształcenia: Finanse i Rachunkowość Rodzaj przedmiotu: podstawowy Opiekun: dr Rafał Kusy Poziom studiów (I lub II stopnia): II stopnia Tryb studiów: Stacjonarne
Bardziej szczegółowoOpisy przedmiotów do wyboru
Opisy przedmiotów do wyboru moduły specjalistyczne oferowane na stacjonarnych studiach II stopnia (magisterskich) dla 1 roku matematyki semestr letni, rok akademicki 2017/2018 Spis treści 1. Algebra i
Bardziej szczegółowoCZY ANALIZA SPRAWNOŚCI ZARZĄDZANIA JEST WYSTARCZAJĄCA W KONTEKŚCIE DOBORU DO PORTFELA SPÓŁEK SPOZA SEKTORA FINANSOWEGO? ANALIZA W LATACH 2001-2011
Tomasz Węgrzyn Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach CZY ANALIZA SPRAWNOŚCI ZARZĄDZANIA JEST WYSTARCZAJĄCA W KONTEKŚCIE DOBORU DO PORTFELA SPÓŁEK SPOZA SEKTORA FINANSOWEGO? ANALIZA W LATACH 2001-2011 Wprowadzenie
Bardziej szczegółowoMetody wspierające decyzje inwestycyjne na rynku akcji w świetle teorii efektywności
Krzysztof Kowalke Uniwersytet Gdański Metody wspierające decyzje inwestycyjne na rynku akcji w świetle teorii efektywności rynku i teorii behawioralnej Wprowadzenie Inwestorzy alokujący środki na rynkach
Bardziej szczegółowoSIGMA KWADRAT CZWARTY LUBELSKI KONKURS STATYSTYCZNO-DEMOGRAFICZNY
SIGMA KWADRAT CZWARTY LUBELSKI KONKURS STATYSTYCZNO-DEMOGRAFICZNY Statytyka w analizie portfelowej Harrego Markowitza dr Mieczyław Kowerki PROJEKT DOFINANSOWANY ZE ŚRODKÓW NARODOWEGO BANKU POLSKIEGO URZĄD
Bardziej szczegółowoZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO NR 639 FINANSE, RYNKI FINANSOWE, UBEZPIECZENIA NR 37 2011
ZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO NR 639 FINANSE, RYNKI FINANSOWE, UBEZPIECZENIA NR 37 2011 ADAM ZAREMBA INDEKSOWE KONTRAKTY FUTURES: CZY OFERUJĄ PREMIĘ ZA RYZYKO? Wprowadzenie Literatura poświęcona
Bardziej szczegółowoDobija M., Smaga E.; Podstawy matematyki finansowej i ubezpieczeniowej, PWN Warszawa- -Kraków 1995.
Bibliografia Dobija M., Smaga E.; Podstawy matematyki finansowej i ubezpieczeniowej, PWN Warszawa- -Kraków 1995. Elton E.J., Gruber M.J., Nowoczesna teoria portfelowa i analiza papierów wartościowych,
Bardziej szczegółowoprof. dr hab. Jacek Szlachta
Rada Naukowa - Mazowsze Studia Regionalne prof. dr hab. Jacek Szlachta Szkoła Główna Handlowa w Warszawie, Kolegium Ekonomiczno-społeczne Przewodniczący Rady prof. dr hab. Krzysztof Opolski Uniwersytet
Bardziej szczegółowoEfektywność źródłem bogactwa. Tomasz Słoński Piechowice, r.
Efektywność źródłem bogactwa inwestorów Tomasz Słoński Piechowice, 24.01.2012 r. Plan wystąpienia Teoretyczne podstawy pomiaru efektywności rynku kapitałowego Metodologia badań nad efektywnością rynku
Bardziej szczegółowoWILLIAM F. SHARPE - JEDEN Z TWÓRCÓW NOWOCZESNEJ TEORII FINANSÓW
STUDIA EKONOMICZNE PRAWNE i ADMINISTRACYJNE Nr 1/2015 Agnieszka Kwiatkowska * WILLIAM F. SHARPE - JEDEN Z TWÓRCÓW NOWOCZESNEJ TEORII FINANSÓW Streszczenie Celem artykułu jest przedstawienie Williama F.
Bardziej szczegółowoZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO NR 761 FINANSE, RYNKI FINANSOWE, UBEZPIECZENIA NR
ZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO NR 761 FINANSE, RYNKI FINANSOWE, UBEZPIECZENIA NR 60 2013 WALDEMAR TARCZYŃSKI OCENA EFEKTYWNOŚCI METOD ANALIZY PORTFELOWEJ NA GIEŁDZIE PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH
Bardziej szczegółowoAdam Kozierkiewicz JASPERS
Adam Kozierkiewicz JASPERS Europa 2020 Flagship initiatives Priorities Targets Digital agenda for Europe Innovation Union Youth on the move Resource efficient Europe An industrial policy for the globalisation
Bardziej szczegółowoEfekt wartości księgowej do rynkowej na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie
dr Mieczysław Kowerski Katedra Informatyki i Inżynierii Wiedzy Wyższa Szkoła Zarządzania i Administracji w Zamościu Efekt wartości na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie Wprowadzenie Zgodnie z
Bardziej szczegółowoZarządzanie ryzykiem w tworzeniu wartości na przykładzie przedsiębiorstwa z branży upraw rolnych
I.Koncur Wroclaw Univeristy of Economics Zarządzanie ryzykiem w tworzeniu wartości na przykładzie przedsiębiorstwa z branży upraw rolnych JEL Classification: Q00 Słowa kluczowe: Zarządzanie wartością i
Bardziej szczegółowoEfektywność wprowadzenia do portfela wybranych certyfikatów strukturyzowanych typu tracker
435 Zeszyty Naukowe Wyższej Szkoły Bankowej we Wrocławiu Nr 2(34)/2013 Magdalena Walczak Wyższa Szkoła Bankowa we Wrocławiu Efektywność wprowadzenia do portfela wybranych certyfikatów strukturyzowanych
Bardziej szczegółowoWprowadzenie. Wydawnictwo naukowe PWN, Warszawa 2006, str
Dr hab. prof. SGH Krzysztof Borowski Katedra Bankowości SGH Analiza wybranych efektów sezonowości stóp zwrotu na przykładzie indeksu WIG w okresie 16.04.1991 30.06.2012 Wprowadzenie Problemem efektywności
Bardziej szczegółowoU C H W A Ł A Nr 196. Rady Wydziału Geodezji i Gospodarki Przestrzennej Uniwersytetu Warmińsko-Mazurskiego w Olsztynie z dnia 15 marca 2011 roku
U C H W A Ł A Nr 196 w sprawie: zatwierdzenia planów studiów i programów nauczania stacjonarnych studiów drugiego stopnia na kierunku geodezja i kartografia oraz gospodarka przestrzenna Na podstawie art.
Bardziej szczegółowoMagdalena Frasyniuk-Pietrzyk Wyższa Szkoła Bankowa we Wrocławiu Radosław Pietrzyk Uniwersytet Ekonomiczny we Wrocławiu
Magdalena Frasyniuk-Pietrzyk Wyższa Szkoła Bankowa we Wrocławiu Radosław Pietrzyk Uniwersytet Ekonomiczny we Wrocławiu RENTOWNOŚĆ INWESTYCJI NA RYNKU REGULOWANYM I W ALTERNATYWNYM SYSTEMIE OBROTU W POLSCE
Bardziej szczegółowoZASTOSOWANIE MODELU BLACKA-LITTERMANA DO WYBORU PORTFELA INWESTYCYJNEGO
Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach ZASTOSOWANIE MODELU ACKA-LITTERMANA DO WYBORU PORTFELA INWESTYCYJNEGO Wprowadzenie Statystyczne metody i narzędzia nowoczesnej teorii portfela, podlegającej ciągłemu
Bardziej szczegółowoPORÓWNANIE RYZYKA WYBRANYCH RYNKÓW KAPITAŁOWYCH W OKRESIE ŚWIATOWYCH ZMIAN KONIUNKTURALNYCH
Donata Kopańska-Bródka Agata Gluzicka Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach PORÓWNANIE RYZYKA WYBRANYCH RYNKÓW KAPITAŁOWYCH W OKRESIE ŚWIATOWYCH ZMIAN KONIUNKTURALNYCH Wprowadzenie Powszechnie wiadomo,
Bardziej szczegółowoM. Dąbrowska. K. Grabowska. Wroclaw University of Economics
M. Dąbrowska K. Grabowska Wroclaw University of Economics Zarządzanie wartością przedsiębiorstwa na przykładzie przedsiębiorstw z branży produkującej napoje JEL Classification: A 10 Słowa kluczowe: Zarządzanie
Bardziej szczegółowoZnaczenie zysków księgowych dla bieżącej wyceny akcji spółek giełdowych w Polsce
Znaczenie zysków księgowych dla bieżącej wyceny akcji spółek giełdowych w Polsce 1. Wprowadzenie Karol Marek Klimczak * Badania nad znaczeniem zysków księgowych dla wyceny akcji mają długą historię. Już
Bardziej szczegółowoRÓWNOWAGA RYNKU KAPITAŁOWEGO PÓŁ WIEKU HISTORII RODZINY CAPM
ZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO NR 768 FINANSE, RYNKI FINANSOWE, UBEZPIECZENIA NR 63 2013 KRZYSZTOF JAJUGA Uniwersytet Ekonomiczny we Wrocławiu RÓWNOWAGA RYNKU KAPITAŁOWEGO PÓŁ WIEKU HISTORII
Bardziej szczegółowoZarządzanie portfelem inwestycyjnym
Zarządzanie portfelem inwestycyjnym Dr hab. Renata Karkowska Wykład 3, 4 Renata Karkowska, Wydział Zarządzania 1 Wykład 3 - cel 3. Konstrukcja i zarządzanie portfelem inwestycyjnym 1. Cele i ograniczenia
Bardziej szczegółowoModelowanie rynków finansowych
Modelowanie rynków finansowych Jerzy Mycielski WNE UW 5 października 2017 Jerzy Mycielski (WNE UW) Modelowanie rynków finansowych 5 października 2017 1 / 12 Podstawowe elementy teorii 1 racjonalne oczekiwania
Bardziej szczegółowoZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO NR 690 FINANSE, RYNKI FINANSOWE, UBEZPIECZENIA NR EFEKT KAPITALIZACJI W POLSCE
ZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO NR 690 FINANSE, RYNKI FINANSOWE, UBEZPIECZENIA NR 5 202 JANUSZ ŻARNOWSKI EFEKT KAPITALIZACJI W POLSCE Wprowadzenie Efekt kapitalizacji, zwany też od kierunku,
Bardziej szczegółowoProcedury kwalifikacyjne w kontekście dywersyfikacji ryzyka
ZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO nr 855 Finanse, Rynki Finansowe, Ubezpieczenia nr 74, t. 1 (2015) DOI: 10.18276/frfu.2015.74/1-52 s. 597 605 Procedury kwalifikacyjne w kontekście dywersyfikacji
Bardziej szczegółowoRYZYKO MODELU A MIARY RYZYKA
Krzysztof Jajuga Uniwersytet Ekonomiczny we Wrocławiu RYZYKO MODELU A MIARY RYZYKA. modelu i miary ryzyka wprowadzenie Nie ulega wątpliwości, iż modele matematyczne są często przydatne w analizie zjawisk
Bardziej szczegółowoPlan studiów_ekonomia II_Stacjonarne_ Ekonomia_II_Stacjonarne 1
Nazwa podstawowej jednostki organizacyjnej prowadzącej kierunek studiów: Wydział Nauk Ekonomicznych i Prawnych Uniwersytet Technologiczno - Humanistyczny im. Kazimierza Pułaskiego w Radomiu PLAN STUDIÓW
Bardziej szczegółowoPlan studiów_ekonomia II_Niestacjonarne_ Ekonomia_II_Niestacjonarne 1
Nazwa podstawowej jednostki organizacyjnej prowadzącej kierunek studiów: Wydział Nauk Ekonomicznych i Prawnych Obszar (obszary) kształcenia: Nauk społecznych KIERUNEK: EKONOMIA Plan studiów został: Dziedzina
Bardziej szczegółowoRozdziaª 10: Portfel inwestycyjny
Rozdziaª 10: Portfel inwestycyjny MODELOWANIE POLSKIEJ GOSPODARKI z R MPGzR (rozdz. 10) Portfel inwestycyjny 1 / 31 Wprowadzenie Wkªad Markowitza, laureata nagrody Nobla z ekonomii w 1990 r., do teorii
Bardziej szczegółowoANALIZA EFEKTYWNOŚCI PORTFELA PROJEKTÓW
ZESZYTY NAUKOWE POLITECHNIKI POZNAŃSKIEJ Nr 77 Organizacja i Zarządzanie 2018 Paweł CABAŁA * ANALIZA EFEKTYWNOŚCI PORTFELA PROJEKTÓW DOI: 10.21008/j.0239-9415.2018.077.02 Celem artykułu jest przedstawienie
Bardziej szczegółowoSławomir Antkiewicz Kryteria o podłożu behawioralnym a klasyczna teoria Markowitza
Sławomir Antkiewicz Kryteria o podłożu behawioralnym a klasyczna teoria Markowitza Studia i Prace Wydziału Nauk Ekonomicznych i Zarządzania 9, 362-377 2008 Studia i prace wydziału nauk ekonomicznych i
Bardziej szczegółowoEfektywność inwestycji funduszy emerytalnych w Polsce - wybrane problemy. 1. Wstęp
Magdalena Frasyniuk-Pietrzyk Wyższa Szkoła Bankowa we Wrocławiu e-mail: magdalena.frasyniuk-pietrzyk@wsb.wroclaw.pl Radosław Pietrzyk Uniwersytet Ekonomiczny we Wrocławiu e-mail: radoslaw.pietrzyk@ue.wroc.pl
Bardziej szczegółowostudia i prace wydziału nauk ekonomicznych i zarządzania nr 41, t. 3
studia i prace wydziału nauk ekonomicznych i zarządzania nr 41, t. 3 Łukasz Dopierała * Uniwersytet Gdański Liwiusz Wojciechowski ** Uniwersytet Ekonomiczny w Krakowie Efektywność inwestycji ubezpieczeniowych
Bardziej szczegółowoKOMUNIKAT Nr 6/2010 KOMISJI EGZAMINACYJNEJ DLA MAKLERÓW PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH. z dnia 9 grudnia 2010 r.
40 KOMUNIKAT Nr 6/2010 KOMISJI EGZAMINACYJNEJ DLA MAKLERÓW PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH z dnia 9 grudnia 2010 r. w sprawie ustalenia zakresu tematycznego egzaminu na maklera papierów wartościowych i egzaminu
Bardziej szczegółowoKOMUNIKAT Nr 6/2010 KOMISJI EGZAMINACYJNEJ DLA MAKLERÓW PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH. z dnia 9 grudnia 2010 r.
Komisji Nadzoru Finansowego Nr 9 139 Poz. 40 40 KOMUNIKAT Nr 6/2010 KOMISJI EGZAMINACYJNEJ DLA MAKLERÓW PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH z dnia 9 grudnia 2010 r. w sprawie ustalenia zakresu tematycznego egzaminu
Bardziej szczegółowoArtur Paździor Dylematy szacowania kosztu kapitału własnego w niewielkich przedsiębiorstwach. Ekonomiczne Problemy Usług nr 62,
Artur Paździor Dylematy szacowania kosztu kapitału własnego w niewielkich przedsiębiorstwach Ekonomiczne Problemy Usług nr 62, 121-127 2011 ZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO NR 637 EKONOMICZNE
Bardziej szczegółowoM. Wojtyła Uniwersytet Ekonomiczny we Wrocławiu
M. Wojtyła Uniwersytet Ekonomiczny we Wrocławiu Zarządzanie ryzykiem w tworzeniu wartości na przykładzie przedsiębiorstwa z branży 35: Wytwarzanie i zaopatrywanie w energię elektryczną, gaz, parę wodną
Bardziej szczegółowoZjawisko momentum a efekty kalendarzowe
AGH Managerial Economics 2012, nr 11, s. 115 125 http://dx.doi.org/10.7494/manage.2012.11.115 Tomasz Wójtowicz * Zjawisko momentum a efekty kalendarzowe 1. Wstęp Liczne prace empiryczne (m.in. [5], [7],
Bardziej szczegółowoZASTOSOWANIE PODEJŚCIA MIN-MAX DO WYBORU WIELOOKRESOWEGO PORTFELA INWESTYCYJNEGO
Agata Gluzicka Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach Wydział Informatyki i Komunikacji Katedra Badań Operacyjnych agata.gluzicka@ue.katowice.pl ZASTOSOWANIE PODEJŚCIA MIN-MAX DO WYBORU WIELOOKRESOWEGO PORTFELA
Bardziej szczegółowoInwestycje finansowe. Wycena obligacji. Stopa zwrotu z akcji. Ryzyko.
Inwestycje finansowe Wycena obligacji. Stopa zwrotu z akcji. yzyko. Inwestycje finansowe Instrumenty rynku pieniężnego (np. bony skarbowe). Instrumenty rynku walutowego. Obligacje. Akcje. Instrumenty pochodne.
Bardziej szczegółowoPOWOŁANIE ZAKŁADU POMIARU WARTOŚCI PRZEDSIĘBIORSTWA W INSTYTUCIE ZARZĄDZANIA WARTOŚCIĄ KOLEGIUM NAUK O PRZEDSIĘBIORSTWIE
Warszawa, 29 stycznia 2013 r. POWOŁANIE ZAKŁADU POMIARU WARTOŚCI PRZEDSIĘBIORSTWA W INSTYTUCIE ZARZĄDZANIA WARTOŚCIĄ KOLEGIUM NAUK O PRZEDSIĘBIORSTWIE Dyscyplina: ekonomia, finanse przedsiębiorstwa Obszary
Bardziej szczegółowoNieruchomość jako składnik portfela inwestycyjnego funduszu emerytalnego
Studia Prawno-Ekonomiczne, t. LXXIX, 2009 PL ISSN 0081-6841 s. 225 239 Rafał Wolski * Magdalena Załęczna ** Nieruchomość jako składnik portfela inwestycyjnego funduszu emerytalnego 1. Wstęp Liczba osób
Bardziej szczegółowoKonkurs Wiedzy Maklerskiej Lato 2011
Konkurs Wiedzy Maklerskiej Lato 2011 Warszawa, 1 sierpnia 2011 Strona 2 Konkurs Wiedzy Maklerskiej Lato 2011 Regulamin tekst ujednolicony, obowiązujący od dn. 1.08.2011 [Postanowienia ogólne] 1. Konkurs
Bardziej szczegółowoInwestycje w surowce w połączeniu z polskim rynkiem kapitałowym. Analiza ryzyka i efektywności
dr inż. Marcin Potrykus Politechnika Gdańska Inwestycje w surowce w połączeniu z polskim rynkiem kapitałowym. Analiza ryzyka i efektywności Wprowadzenie Inwestorzy w czasie silnych zawirowań na rynku finansowym,
Bardziej szczegółowoA C T A U N I V E R S I T A T I S L O D Z I E N S I S. R afał W olski\ M onika Rychter*
A C T A U N I V E R S I T A T I S L O D Z I E N S I S FO LIA O E C O N O M IC A 2 2 6, 2009 R afał W olski\ M onika Rychter* EFEKT KAPITALIZACJI NA GIEŁDZIE PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH W WARSZAWIE 1. WPROWADZENIE
Bardziej szczegółowoPRACE NAUKOWE Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
PRACE NAUKOWE Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu RESEARCH PAPERS of Wrocław University of Economics Nr 37 Inwestycje finansowe i ubezpieczenia tendencje światowe a rynek polski Redaktorzy naukowi
Bardziej szczegółowoNorweski Rządowy Fundusz Emerytalny
Norweski Rządowy Fundusz Emerytalny Dorota Okseniuk Departament Systemu Finansowego Narodowy Bank Polski Warszawa, styczeń 2012 r. 1 Agenda Struktura funduszu Governmet Pension Fund Global wielkość aktywów
Bardziej szczegółowoZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO NR 690 FINANSE, RYNKI FINANSOWE, UBEZPIECZENIA NR
ZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO NR 690 FINANSE, RYNKI FINANSOWE, UBEZPIECZENIA NR 51 2012 PAWEŁ JAMRÓZ WYNIKI FUNDUSZY INWESTYCYJNYCH A EFEKTYWNOŚĆ INFORMACYJNA RYNKU Wprowadzenie Inwestowanie
Bardziej szczegółowoPORTFEL DWUSKŁADNIKOWY PRZYPADEK WARTOŚCI BIEŻĄCEJ DANEJ JAKO TRÓJKĄTNA LICZBA ROZMYTA
Studia Ekonomiczne. Zeszyty Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego w Katowicach ISSN 2083-8611 Nr 241 2015 Informatyka i Ekonometria 3 Uniwersytet Ekonomiczny w Poznaniu Wydział Informatyki i Gospodarki Elektronicznej
Bardziej szczegółowoJako Współpracownicy jesteśmy odpowiedzialni za siebie i firmę. Jako firma jesteśmy odpowiedzialni za naszych Klientów.
Jesteśmy butikiem inwestycyjnym oraz niezależną polską firmą doradztwa finansowego dla sektora małych i średnich przedsiębiorstw. Naszym celem jest wspieranie Klientów w podejmowaniu kluczowych decyzji,
Bardziej szczegółowoINWESTYCJE Instrumenty finansowe, ryzyko SPIS TREŚCI
INWESTYCJE Instrumenty finansowe, ryzyko Jajuga Krzysztof, Jajuga Teresa SPIS TREŚCI Przedmowa Wprowadzenie - badania w zakresie inwestycji i finansów Literatura Rozdział 1. Rynki i instrumenty finansowe
Bardziej szczegółowoLiczba godzin w semestrze w podziale na formy zajęć I ROK. I semestr. inne godz. ZBN ECTS W Ć LAB K S konta ZBN ECTS W Ć LAB K S
WYDZIAŁ: Ekonomiczny Plan studiów prowadzonych w systemie stacjonarnym Kierunek: Ekonomia Poziom kształcenia: studia drugiego stopnia Profil kształcenia: ogólnoakademicki Efekty kształcenia dla obszaru:
Bardziej szczegółowoKierunek Ekonomia studia stacjonarne I stopnia. Kierunek Finanse i rachunkowość studia stacjonarne I stopnia
Lista przedmiotów obowiązkowych do realizacji studiów w uczelniach partnerskich dla studentek i studentów rozpoczynających kształcenie od roku akad. 2018/2019 1. Ekonometria (5 pkt. ECTS), 30/15, E 2.
Bardziej szczegółowoZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO NR NNN FINANSE, RYNKI FINANSOWE, UBEZPIECZENIA NR FF 2013
ZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO NR NNN FINANSE, RYNKI FINANSOWE, UBEZPIECZENIA NR FF 2013 Aleksandra Pieloch Wpływ struktury kapitałowej przedsiębiorstw na kształtowanie się kursu giełdowego
Bardziej szczegółowoKLASYCZNE A INNOWACYJNE METODY SZACOWANIA KOSZTU KAPITAŁU WŁASNEGO PRZEDSIĘBIORSTWA
Aneta Michalak Politechnika Śląska w Gliwicach KLASYCZNE A INNOWACYJNE METODY SZACOWANIA KOSZTU KAPITAŁU WŁASNEGO PRZEDSIĘBIORSTWA Wprowadzenie Szacowanie kosztu kapitału jest nieodłącznym elementem działalności
Bardziej szczegółowo