SERWIS PORANNY. Kluczowe informacje ze spółek. PCM niższa dywidenda od przyszłego roku. Informacje ze spółek. Kalendarium spółek giełdowych

Transkrypt

1 BIURO MAKLERSKIE ING 23 września 2016 Indeksy Kurs Zmiana % mwig swig WIG WIG DAX CAC SP NASDAQ Indeksy Branżowe Kurs Zmiana % Banki Surowce Chemia Budownictwo Deweloperzy Energetyka Spożywczy Informatyka Media Paliwowy Polskie Telekomunikacja Ukraińskie Waluty Kurs Zmiana USD/PLN EUR/PLN CHF/PLN EUR/USD SERWIS PORANNY Kluczowe informacje ze spółek Trakcja zwolnienia grupowe z powodu opóźnień w kontraktach PCM niższa dywidenda od przyszłego roku Informacje ze spółek Energetyka, Sektor bankowy, Asseco Poland, OEX, Dom Development, Izo-Blok, Unima2000, Kopex, Geotrans, Sonel, ialbatros Group, Rawlplug, Altus TFI, QubicGames, Grupa Qumak, Impexmetal, Alumetal Kalendarium spółek giełdowych 11:00 - SWISSMED - Zwyczajne walne zgromadzenie 16:00 - KOMPUTRON - Zwyczajne walne zgromadzenie Celon Pharma SA - Kalendarium emisji. Koniec przyjmowania zapisów i wpłat w transzy instytucjonalnej na akcję spółki Celon Pharma SA. Planowana emisja - 15 mln akcji serii B. DELKO - Dzień dywidendy. 0,29 PLN na akcję GEKOPLAST - Dzień wypłaty dywidendy. 0,25 PLN na akcję PANOVA - Dzień dywidendy. 0,75 PLN na akcję PGE - Dzień dywidendy. 0,25 PLN na akcję Najważniejsze wydarzenia makroekonomiczne 04:00 - Japonia - PMI w przemyśle wg Nikkei (szacunek) (9/2016) Aktualizacja notowań: :49 08:00 - Niemcy - Indeks zaufania Gfk (10/2016) 09:30 - Markit - Niemcy - PMI w przemyśle wg Markit (szacunek) (9/2016) 09:30 - Markit - Niemcy - PMI w usługach wg Markit (szacunek) (9/2016) 10:00 - GUS - Polska - Liczba bezrobotnych (8/2016) 10:00 - GUS - Polska - Stopa bezrobocia (8/2016) 10:00 - Markit - UE - PMI composite wg Markit (szacunek) (9/2016) Mariusz Puchałka Analityk inwestycyjny 10:00 - Markit - UE - PMI w przemyśle wg Markit (szacunek) (9/2016) 10:00 - Markit - UE - PMI w usługach wg Markit (szacunek) (9/2016) Nadzór nad Biurem Maklerskim ING Banku Śląskiego S.A., będącym wyodrębnioną organizacyjnie jednostką ING Banku Śląskiego S.A. z siedzibą w Katowicach przy ulicy Sokolskiej 34, sprawuje Komisja Nadzoru Finansowego. Niniejsza publikacja została przygotowana przez Biuro Maklerskie wyłącznie w celach informacyjnych i nie stanowi analizy inwestycyjnej ani analizy finansowej w rozumieniu Ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami finansowymi, ani też rekomendacji w rozumieniu przepisów rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, ich emitentów lub wystawców. Biuro Maklerskie dołożyło należytej staranności w celu zapewnienia, by zawarte informacje nie były błędne lub nieprawdziwe w dniu ich publikacji, jednak Biuro Maklerskie i jego pracownicy nie ponoszą odpowiedzialności za ich prawdziwość i kompletność, jak również za wszelkie szkody powstałe w wyniku wykorzystania niniejszej publikacji lub zawartych w niej informacji. Biuro Maklerskie udostępnia niniejszą publikację nieodpłatnie. Dokument ten jest chroniony zgodnie z Ustawą z dnia 4 lutego 1994 r. o prawie autorskim i prawach pokrewnych. Zabronione jest powielanie i rozpowszechnianie tego dokumentu bez zgody Biura Maklerskiego. Zespół Doradztwa i Analiz 1

2 Kluczowe informacje ze spółek Trakcja zwolnienia grupowe z powodu opóźnień w kontraktach Trakcja PRKiI planuje optymalizację struktury organizacyjnej spółki i zwolnienia grupowe. Do końca czerwca 2017 roku pracę straci do 300 osób - podała spółka w Komentarz: Ze względu na opóźnienia perspektywy unijnej i rozpisania nowych kontraktów w latach w przetargach na rynku infrastrukturalnych, głównie kolejowym, zarząd spółki podjął decyzję zmierzającą do redukcji kosztów stałych. Na koniec I półrocza 2016 r. spółka zatrudniała 2095 pracowników wobec rok wcześniej. Po I półroczu 2016 r. Trakcja miała na poziomie skonsolidowanym 478,82 mln zł przychodów wobec 564,77 mln zł przed rokiem. Grupa zanotowała 18,66 mln zł zysku netto wobec 18,09 mln zł zysku rok wcześniej. PCM niższa dywidenda od przyszłego roku Prime Car Management zmienia politykę dywidendową i obecnie zakłada, że zarząd będzie rekomendował przeznaczanie na nią do 100 proc. skonsolidowanego zysku netto, przy uwzględnieniu odpowiedniego poziomu płynności oraz kapitału niezbędnego do rozwoju działalności - podała spółka w Komentarz: Nie jest to całkiem nowa informacja. Kilka miesięcy temu spółka informowała, iż zamierza zmienić politykę dywidendową i zachować część wypracowanych środków. Poprzednia polityka dywidendowa zakładała, że zarząd będzie rekomendował przeznaczanie na dywidendę co najmniej 100 proc. skonsolidowanego zysku netto grupy. Zarząd PCM ogłosił również strategię na lata , w której zakłada wzrost aktywów o min. 10 proc. rocznie oraz wskaźnika ROE o min. 3 pkt. proc. do końca 2019 r. Informacje ze spółek Energetyka. Podwyższenie wartości nominalnej akcji spółek Skarbu Państwa w ciągu kilku lat podniesie wartość nominalną spółek o 50 mld zł - powiedział w Sejmie Krzysztof Tchórzewski, minister energii. Sektor bankowy. Komisja Nadzoru Finansowego przedstawi swoją opinię o prezydenckim projekcie ustawy dotyczącej zwrotu spreadów wraz z oszacowaniem skutków jej wejścia w życie dla sektora bankowego najpóźniej w pierwszych dniach października - poinformowała Komisja w liście do Kancelarii Sejmu. Asseco Poland. Choć jedyną ofertę w przetargu na EPWD w ZUS złożyło konsorcjum Atos Polska, Bull i Betacomu, to Asseco Poland nie składa broni w walce o to zamówienie. Giełdowa firma walczy w sądzie okręgowym o zmianę warunków SIWZ - poinformowała PAP rzeczniczka Asseco Ewa Kryj. OEX. Cele finansowe grupy OEX zakładają wypracowanie mln zł EBITDA w 2018 r. i 70 mln zł w 2021 r. - wynika z prezentacji przedstawiającej kierunki rozwoju spółki w latach Dom Development szacuje potencjał sprzedaży w najbliższych latach na poziomie ponad 3 tys. lokali rocznie - poinformowała spółka w prezentacji. Izo-Blok, który ma 25-proc. udział w europejskim rynku przetwórstwa EPP na potrzeby przemysłu motoryzacyjnego, w perspektywie 3 lat chce wyjść poza Europę, do Azji i Ameryki. Wcześniej zamierza zrobić rozeznanie na tych rynkach. W międzyczasie zainwestuje w rozwój zakładów w Niemczech i w Polsce. Unima2000, która w pierwszym półroczu 2016 r. wypracowała 0,3 mln zł zysku operacyjnego i 16,6 mln zł przychodów, spodziewa się, że druga połowa roku będzie dużo lepsza - poinformował Krzysztof Kniszner, prezes spółki. Unima jest otwarta na inwestora strategicznego, ale póki co nie otrzymała żadnych poważnych ofert. Kopex zdecydował o utworzeniu dodatkowych odpisów aktualizujących wartość aktywów w jednostkowym sprawozdaniu finansowym za I półrocze 2016 roku. Tym samym łączna wartość odpisów w raporcie jednostkowym nie powinna przekroczyć 187 mln zł, przed uwzględnieniem efektu podatkowego - podała spółka w Geotrans prognozuje, że osiągnie w roku obrotowym ,6 mln zł skonsolidowanego zysku EBIT - podała spółka w Sonel założył w USA spółkę Sonel Test And Measurement, której głównym przedmiotem działalności będzie sprzedaż na rynku amerykańskim produktów firmy. ialbatros Group. W związku z ogłoszonym przez ialbatros Group wezwaniem do sprzedaży 11,87 proc. akcji własnych zawarto transakcje nabycia akcji - poinformował pośredniczący w wezwaniu Trigon DM. Rawlplug zawiesza działalność spółki zależnej Rawlplug Portugal z powodu niezadowalających wyników finansowych oraz braku realizacji założonych celów biznesowych - podał Rawlplug w Zespół Doradztwa i Analiz 2

3 Altus TFI zmienił harmonogram oferty skupu do 5 mln akcji własnych, przedłużając termin zapisów do 3 października - podała spółka w QubicGames, spółka zajmująca się produkcją gier przeznaczonych na konsole oraz gier mobilnych, zadebiutuje 29 września na rynku NewConnect - podała giełda w Grupa Qumak szacuje, że w I półroczu zanotowała ok. 6,4 mln zł straty netto i ok. 1,1 mln zł straty brutto przy przychodach na poziomie ok. 176 mln zł - podała spółka w Impexmetal rozpocznie w piątek, 23 września, skup akcji własnych - poinformowała spółka w Alumetal rozpoczął produkcję wyrobów gotowych (stopów odlewniczych) na pierwszej linii odlewniczej w zakładzie w Komarom na Węgrzech - podała spółka w Zespół Doradztwa i Analiz 3

4 Makroekonomia Polska Odnosząc się do perspektyw kształtowania się stóp NBP w przyszłości część członków RPP we wrześniu wskazywała, że obniżenie stóp może być uzasadnione w najbliższych kwartałach. Inni wskazywali, że zasadne może być ich podwyższenie. Wskazywali jednocześnie, że najbardziej prawdopodobna jest stabilizacja stóp w przyszłości. Wskaźnik syntetyczny koniunktury gospodarczej (SI) kształtuje się we wrześniu w Polsce na poziomie wyższym od notowanego przed rokiem i przed miesiącem - podał GUS w We wrześniu ogólny klimat koniunktury w przemyśle kształtuje się na dodatnim poziomie 3,3 wobec 4,8 w sierpniu - podał w czwartek GUS. Poprawę koniunktury sygnalizuje 15,3 proc. badanych przedsiębiorstw, a pogorszenie 11,9 proc. Przed miesiącem było to odpowiednio15,9 proc. i 11,2 proc. We wrześniu sytuacja w polskim handlu detalicznym jest nieco lepsza niż w sierpniu, natomiast w handlu hurtowym jest niewiele gorsza niż w zeszłym miesiącu - podał Główny Urząd Statystyczny. Sektor budowniczy ocenia koniunkturę nieco bardziej pesymistycznie niż przed miesiącem i podobnie do sytuacji sprzed roku - wynika z badania GUS. Przedsiębiorcy z sekcji budownictwo zgłaszają we wrześniu wykorzystanie mocy produkcyjnych na poziomie 80,0 proc. wobec 79,5 proc. przed rokiem - wynika z danych GUS. W segmencie usług przedsiębiorstwa wskazują, że poprawa koniunktury nastąpiła tylko w sekcji informacja i komunikacja, a w pozostałych sekcjach miało miejsce pogorszenie koniunktury - wynika z wrześniowego badania GUS. Dynamika wzrostu polskiego eksportu może powrócić w 2017 roku do poziomu 8-10 proc. rdr - ocenił dla PAP Arkadiusz Zabłoński, wicedyrektor Departamentu Finansowania Strukturalnego w BGK. Dodał, że w 2017 r. nastąpi również znaczące przyspieszenie ekspansji polskich firm na rynki zewnętrzne. W ciągu kilku lat BGK ma zwiększyć zaangażowanie we wsparcie eksportu i ekspansji o 24,5 mld zł - poinformował PAP Arkadiusz Zabłoński, wicedyrektor Departamentu Finansowania Strukturalnego w BGK. Dodał, że ewentualne pogorszenie sytuacji na rynkach międzynarodowych lub obniżki ocen kredytowych Polski przez agencje ratingowe nie będą miały wpływu na skalę zaangażowania BGK. Makroekonomia Zagranica Wskaźnik zaufania przedsiębiorców we Francji wyniósł we wrześniu 102 pkt. wobec 101 pkt. w poprzednim miesiącu - poinformował w komunikacie urząd statystyczny INSEE. Bank centralny Turcji pozostawił bez zmian benchmarkową stopę na poziomie 7,5 proc. - poinformował bank w Liczba osób ubiegających się po raz pierwszy o zasiłek dla bezrobotnych w ubiegłym tygodniu w USA spadła do 252 tys. z 2 tys. tydzień wcześniej - poinformował Departament Pracy USA. Amerykański indeks wyprzedzający koniunktury spadł w sierpniu o 0,2 proc. - podała Conference Board. Sprzedaż domów na rynku wtórnym w USA w sierpniu spadła do 5,33 mln w ujęciu rocznym - podało w raporcie Krajowe Stowarzyszenie Pośredników w Handlu Nieruchomościami (National Association of Realtors). Zespół Doradztwa i Analiz 4

5 WIG20 - wykres dzienny świecowy Analiza indeksu WIG20 Rozpędzony rynek małych i średnich spółek Warszawska giełda w ślad za innymi europejskimi parkietami, optymistycznie zareagowała na gołębi wydźwięk środowego komunikatu amerykańskiej Rezerwy Federalnej. Indeks WIG20 wrócił ponad poziom pkt., jednak bohaterem sesji był indeks mwig, który zyskał najwięcej, bo 1,49% ustanawiając nowe maksima cenowe. Relative Strength Index ( ) Volume (59,119,256), MACD ( ) December 2016 February March April May June July August September Oct x1000 Zwyżka indeksu WIG20 nie była jednak łatwa. Sporym obciążeniem dla barometru blue chips była wczoraj energetyka. Ponownie karty rozgrywała polityka, a konkretnie zapowiedź podwyższenia wartości nominalnych we wszystkich spółkach energetycznych (łącznie z PGNiG). Oficjalnym celem jest wzmocnienie aktywów, jednak Skarb Państwa chce w ten sposób zrealizować swój cel w postaci zasilenia kasy państwa kwotą podatku od tej transakcji (zamiast dywidendy dla wszystkich akcjonariuszy). Niemniej jednak indeksowi WIG20 udało się wrócić ponad poziom pkt. i przetestować spadkową linię trendu (1.770 pkt.). mwig - dzienny świecowy Analiza indeksu mwig Nowe maksima indeksu średnich spółek Relative Strength Index ( ) Volume (9,737,417), MACD (67.24) x Feb Mar Apr May Jun Jul Aug Sep Oct Nov Dec 2016 Mar Apr May Jun Jul Aug Sep Oct Kolejny cios w sektor energetyczny i ponowny wzrost ryzyka inwestycyjnego wśród spółek kontrolowanych przez Skarb Państwa osłabia rynkowy sentyment wobec walorów z indeksu WIG20 i kieruje wolny kapitał szczególnie w stronę segmentu średnich spółek. W konsekwencji indeks mwig wyznaczył wczoraj nowe maksima hossy dochodząc do poziomu pkt. Mimo praktycznie pionowej aprecjacji z ostatniego okresu 2,5 miesiąca, wciąż trudno dostrzec sygnały zapowiadające większe skorygowanie rynku. Ostatnia stosunkowo krótka korekta spadkowa miała miejsce na początku września br. i tylko na chwilę sprowadziła indeks mwig poniżej poziomu poprzedniego maksimum z maja 2015 r. (3.950 pkt.). Szybko jednak rynek zakończył tą fazę, wracając na ścieżkę wzrostu. S&P500 (2,170.94, 2,179.99, 2,170.94, 2,177.18, ) S&P500 - wykres dzienny świecowy Relative Strength Index ( ) MACD ( ) September November 2016 February March April May June July August September Analiza indeksu S&P Indeks S&P500 wraca w okolice maksimów Na rynku amerykańskim nie cichną echa komunikatu po posiedzeniu zarządu Rezerwy Federalnej. Inwestorów szczególnie ucieszyły informacje, iż FED nie będzie się śpieszył z podwyżkami, czekając na kolejne dowody dalszej poprawy wskaźników gospodarczych. Wskazano na poprawę na rynku pracy. Jednocześnie uaktualniono prognozy makroekonomiczne banku centralnego, z których wynika, że większość członków FED opowiada się za jedną podwyżką stóp w 2016 r., oraz dwoma w 2017 r. W czerwcu większość członków FED opowiadała się za odpowiednio dwoma i trzema podwyżkami. Zespół Doradztwa i Analiz 5