PROSPEKT INFORMACYJNY. Millennium Fundusz Inwestycyjny Otwarty Pieniężny. (Millennium FIO Pieniężny) poprzednia nazwa

Transkrypt

1 PROSPEKT INFORMACYJNY Millennium Fundusz Inwestycyjny Otwarty Pieniężny (Millennium FIO Pieniężny) poprzednia nazwa Millennium Fundusz Inwestycyjny Otwarty Rynku Pieniężnego Organem Funduszu jest Millennium Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych Spółka Akcyjna z siedzibą w Warszawie, Al. Jerozolimskie 123a, Warszawa, Fundusz prowadzi działalność zgodnie z prawem wspólnotowym regulującym zasady zbiorowego inwestowania w papiery wartościowe. Prospekt został sporządzony na podstawie ustawy z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych (Dz.U. Nr 146, poz. 1546, z późn. zm.) oraz na podstawie rozporządzenia Rady Ministrów z dnia 13 września 2004 r. w sprawie prospektu informacyjnego funduszu inwestycyjnego otwartego oraz specjalistycznego funduszu inwestycyjnego otwartego, a także skrótu tego prospektu (Dz.U. Nr 205, poz. 2095, z późn. zm.). Prospekt został sporządzony dnia 25 stycznia 2002 r. w Warszawie. Kolejne aktualizacje Prospektu zostały sporządzone: 29 kwietnia 2004 r. 30 grudnia 2004 r. 1 lutego 2005 r. 16 maja 2005 r. 18 sierpnia 2005 r. 10 marca 2006 r. 15 maja 2006 r. 12 lipca 2006 r. 4 września 2006 r. 23 listopada 2006 r. 07 grudnia 2006 r. 04 stycznia 2007 r. 05 marca 2007 r. 11 kwietnia 2007 r. 15 maja 2007 r. 31 maja 2007 r. 31 sierpnia 2007 r. 8 października 2007 r.

2 ROZDZIAŁ 1. OSOBY ODPOWIEDZIALNE ZA INFORMACJE ZAWARTE W PROSPEKCIE Prospekt został sporządzony przez Towarzystwo. 1. FIRMA, SIEDZIBA I ADRES TOWARZYSTWA. Millennium Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych Spółka Akcyjna Siedziba: Warszawa, adres: Al. Jerozolimskie 123a, Warszawa 2. IMIONA, NAZWISKA I FUNKCJE OSÓB FIZYCZNYCH DZIAŁAJĄCYCH W IMIENIU TOWARZYSTWA. Robert Borecki Prezes Zarządu Towarzystwa Maciej Bombol Wiceprezes Zarządu Towarzystwa Katarzyna Kosior Członek Zarządu Towarzystwa 3. OŚWIADCZENIA O ODPOWIEDZIALNOŚCI OSÓB, O KTÓRYCH MOWA W PKT 2. Niniejszym stwierdzamy, że informacje zawarte w Prospekcie są prawdziwe i rzetelne oraz nie pomijają żadnych faktów ani okoliczności, których ujawnienie w Prospekcie jest wymagane przepisami Rozporządzenia, a także oświadczamy, że wedle najlepszej naszej wiedzy, nie istnieją, poza ujawnionymi w Prospekcie, okoliczności, które mogłyby wywrzeć znaczący wpływ na sytuację prawną, majątkową i finansową Funduszu. Robert Borecki Maciej Bombol Katarzyna Kosior Prezes Zarządu Wiceprezes Zarządu Członek Zarządu 4. PODMIOT ŚWIADCZĄCY NA RZECZ TOWARZYSTWA LUB FUNDUSZU USŁUGI W ZAKRESIE SPORZĄDZANIA PROSPEKTU. Nie dotyczy. Prospekt został sporządzony przez Towarzystwo. ROZDZIAŁ 2. DANE O TOWARZYSTWIE 1. FIRMA, KRAJ SIEDZIBY, SIEDZIBA I ADRES TOWARZYSTWA WRAZ Z NUMERAMI TELEKOMUNIKACYJNYMI, ADRESEM GŁÓWNEJ STRONY INTERNETOWEJ I ADRESEM POCZTY ELEKTRONICZNEJ. Millennium Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych Spółka Akcyjna (Millennium TFI S.A.) Kraj siedziby: Rzeczpospolita Polska Siedziba: Warszawa, adres: Al. Jerozolimskie 123a, Warszawa Numery telekomunikacyjne: tel. 0 (prefiks) , fax. 0 (prefiks) Adres głównej strony internetowej: Adres poczty elektronicznej: millenniumtfi@millenniumtfi.com.pl 2. DATA I NUMER DECYZJI KOMISJI PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH I GIEŁD O UDZIELENIU ZEZWOLENIA NA WYKONYWANIE DZIAŁALNOŚCI PRZEZ TOWARZYSTWO. Decyzja KPWiG z dnia 20 listopada 2001 r., nr DFN1-4050/22-24/01 oraz z dnia 9 listopada 2004 r., nr DFI/W/ /04 3. OZNACZENIE SĄDU REJESTROWEGO, NUMER, POD KTÓRYM TOWARZYSTWO JEST ZAREJESTROWANE ORAZ DATA WPISU DO REJESTRU. Towarzystwo zostało wpisane do rejestru przedsiębiorców przez Sąd Rejonowy dla m. st. Warszawy pod numerem KRS: , w dniu 11 września 2001 r. 4. WYSOKOŚĆ KAPITAŁU WŁASNEGO TOWARZYSTWA, W TYM WYSOKOŚĆ SKŁADNIKÓW KAPITAŁU WŁASNEGO NA OSTATNI DZIEŃ BILANSOWY. Na dzień 31 grudnia 2006 r. kapitały własne Towarzystwa wynoszą ,18 zł. Wysokość składników kapitału własnego na dzień 31 grudnia 2006 r.: - 2 -

3 a) Kapitał zakładowy ,00 zł b) Zysk netto roku obrotowego ,69 zł c) Strata z lat ubiegłych 0zł 5. SPOSÓB I TERMIN OPŁACENIA KAPITAŁU ZAKŁADOWEGO TOWARZYSTWA. Kapitał zakładowy Towarzystwa, został pokryty w następujący sposób: a) zł zostało pokryte wkładem pieniężnym przed zarejestrowaniem, b) zł zostało pokryte wkładem niepieniężnym przed zarejestrowaniem, c) zł zostało pokryte wkładem pieniężnym w dniu 17 lutego dnia 2006 r. 6. FIRMA ORAZ SIEDZIBA AKCJONARIUSZA TOWARZYSTWA, WRAZ Z PODANIEM LICZBY GŁOSÓW NA WALNYM ZGROMADZENIU AKCJONARIUSZY, JEŻELI AKCJONARIUSZ POSIADA CO NAJMNIEJ 5% OGÓLNEJ LICZBY GŁOSÓW NA WALNYM ZGROMADZENIU AKCJONARIUSZY. Akcjonariuszem Towarzystwa jest Millennium Dom Maklerski Spółka Akcyjna z siedzibą w Warszawie, Al. Jerozolimskie 123a, Warszawa, który posiada 100% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu akcjonariuszy. 7. FIRMA I SIEDZIBA PODMIOTU DOMINUJĄCEGO WOBEC TOWARZYSTWA, ZE WSKAZANIEM CECH TEJ DOMINACJI. Podmiotem dominującym wobec Towarzystwa jest Millennium Dom Maklerski Spółka Akcyjna z siedzibą w Warszawie, dysponujący bezpośrednio 100% głosów na walnym zgromadzeniu akcjonariuszy Towarzystwa. 8. FIRMA I SIEDZIBA PODMIOTU BEZPOŚREDNIO LUB POŚREDNIO DOMINUJĄCEGO W STOSUNKU DO PODMIOTU, O KTÓRYM MOWA W PKT 7, ZE WSKAZANIEM CECH TEJ DOMINACJI. Podmiotem bezpośrednio dominującym w stosunku do Millennium Domu Maklerskiego Spółki Akcyjnej jest Bank Millennium Spółka Akcyjna z siedzibą w Warszawie, który posiada 100% głosów na walnym zgromadzeniu Millennium Domu Maklerskiego Spółki Akcyjnej. 9. IMIONA I NAZWISKA: 1) CZŁONKÓW ZARZĄDU TOWARZYSTWA, ZE WSKAZANIEM PEŁNIONYCH FUNKCJI W ZARZĄDZIE: a) Robert Borecki Prezes Zarządu, b) Maciej Bombol Wiceprezes Zarządu, c) Katarzyna Kosior Członek Zarządu. 2) CZŁONKÓW RADY NADZORCZEJ TOWARZYSTWA, ZE WSKAZANIEM PRZEWODNICZĄCEGO: a) Mariusz Dąbkowski Przewodniczący Rady Nadzorczej, b) Dorota Kowalczewska Zastępca Przewodniczącego Rady Nadzorczej, c) Mariusz Rak Członek Rady Nadzorczej. 3) PROKURENTÓW TOWARZYSTWA: a) Krzysztof Andrzejczyk prokura łączna wraz z Członkiem Zarządu. 4) OSÓB FIZYCZNYCH ZARZĄDZAJĄCYCH FUNDUSZAMI, ZE WSKAZANIEM FUNDUSZY, KTÓRYMI ZARZĄDZAJĄ, ORAZ DORADCÓW INWESTYCYJNYCH, ZE WSKAZANIEM PEŁNIONYCH W TOWARZYSTWIE FUNKCJI ORAZ NUMERÓW LICENCJI DORADCÓW INWESTYCYJNYCH: a) osoby zarządzające funduszami inwestycyjnymi: (i) Maciej Bombol zarządza: Millennium Funduszem Inwestycyjnym Otwartym Akcji, Millennium Funduszem Inwestycyjnym Otwartym Małych i Średnich Spółek, Millennium Funduszem Inwestycyjnym Otwartym Zrównoważonym, Millennium Funduszem Inwestycyjnym Otwartym Stabilnego Wzrostu. (ii) Mirosław Dziółko zarządza: Millennium Funduszem Inwestycyjnym Otwartym Akcji, Millennium Funduszem Inwestycyjnym Otwartym Zrównoważonym, Millennium Funduszem Inwestycyjnym Otwartym Stabilnego Wzrostu. (iii) Wojciech Górny zarządza: Millennium Funduszem Inwestycyjnym Otwartym Dolarowa Lokata, Millennium Specjalistycznym Funduszem Inwestycyjnym Otwartym Funduszy Zagranicznych, Millennium Funduszem Inwestycyjnym Otwartym Pieniężnym. (iv) Anna Otręba zarządza: Millennium Funduszem Inwestycyjnym Otwartym Małych i Średnich Spółek. (v) Janusz Szyszko zarządza: Millennium Funduszem Inwestycyjnym Otwartym Papierów Dłużnych.. b) doradcy inwestycyjni zatrudnieni w Towarzystwie: - 3 -

4 (i) Maciej Bombol doradca inwestycyjny (licencja nr 3), Kierujący Departamentem Zarządzania Aktywami. (ii) Mirosław Dziółko doradca inwestycyjny (licencja nr 144), zarządzający portfelami inwestycyjnymi klientów indywidualnych w ramach świadczonej przez Towarzystwo usługi zarządzania cudzym pakietem papierów wartościowych na zlecenie. 10. OPIS POSIADANYCH PRZEZ OSOBY WYMIENIONE W PKT 9 KWALIFIKACJI DO WYKONYWANIA FUNKCJI W TOWARZYSTWIE ORAZ INFORMACJE O PEŁNIONYCH PRZEZ TE OSOBY FUNKCJACH POZA TOWARZYSTWEM, JEŻELI TA OKOLICZNOŚĆ MOŻE MIEĆ ZNACZENIE DLA SYTUACJI UCZESTNIKÓW FUNDUSZY. ZARZĄD Robert Borecki prezes zarządu Towarzystwa Ukończył studia na Wydziale Finansów i Statystyki w Szkole Głównej Planowania i Statystyki w Warszawie (obecnie Szkoła Główna Handlowa). W latach zatrudniony w Polskim Górnictwie Naftowym i Gazownictwie. Od 1990 roku pracuje w instytucjach doradczych i finansowych. W okresie tym realizował lub bezpośrednio kierował realizacją licznych projektów restrukturyzacyjnych, prywatyzacyjnych, fuzji i przejęć jak również związanych z pozyskiwaniem kapitału na rynku publicznym i niepublicznym. W latach współpracował jako konsultant finansowy z polskimi firmami doradczymi (m.in. Towarzystwo Konsultantów i Doradców oraz PROFIT Sp. z o.o.). Od 1993 do 1995 pracował w Business Management & Finance S.A. jako Project Manager. Od 1995 związany z Grupą BIG Banku GDAŃSKIEGO. W latach pełnił funkcję Wiceprezesa BIG Finance Sp. z o.o., podmiotu specjalizującego się w świadczeniu usług corporate finance. Równolegle od 1997 r. do kwietnia 2002 r. był członkiem Zarządu Domu Maklerskiego BIG-BG S.A. początkowo odpowiedzialnym za planowanie i finanse, zaś od 2000 r. nadzorował świadczenie usług brokerskich i corporate finance dla klientów instytucjonalnych oraz zarządzania aktywami. Od sierpnia 2001 r. pełni funkcje prezesa zarządu Towarzystwa. Pan Robert Borecki nie pełni poza Towarzystwem żadnych funkcji. Maciej Bombol wiceprezes zarządu Towarzystwa Absolwent Wydziału Mechaniki Precyzyjnej Politechniki Warszawskiej. Ukończył również studia podyplomowe w Szkole Głównej Handlowej w Warszawie (kierunek bankowość). Posiada licencję doradcy inwestycyjnego (licencja nr 3 z roku 1994) oraz licencję maklera papierów wartościowych (licencja nr 94 z roku 1992). Od 2001 roku posiada również tytuł CFA, natomiast od 2004 roku jest członkiem zarządu CFA Poland Society. W latach był zatrudniony w Centrum Operacji Kapitałowych Banku Handlowego w Warszawie S.A. kolejno na stanowiskach specjalisty - maklera giełdowego, specjalisty ds. inwestycji własnych oraz naczelnika Wydziału Zarządzania Aktywami. Następnie w latach zatrudniony był w Banku Handlowym w Warszawie S.A. na stanowiskach zastępcy dyrektora biura, doradcy zarządu banku oraz dyrektora inwestycyjnego w Biurze Zarządzania Aktywami Centrum Operacji Kapitałowych. Od 1997 r. jest członkiem Komitetu Indeksów Giełdowych, działającego przy Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. W latach pełnił funkcję wiceprezesa zarządu spółki Handlowy Zarządzanie Aktywami S.A., odpowiedzialnego za nadzór nad procesem zarządzania aktywami oraz za bezpośrednie zarządzanie portfelami akcyjnymi i mieszanymi. Równolegle w latach pełnił funkcję członka rady nadzorczej Towarzystwa Funduszy Inwestycyjnych Banku Handlowego S.A., w latach zarządzającego funduszami inwestycyjnymi, a następnie w latach wiceprezesa zarządu Towarzystwa Funduszy Inwestycyjnych Banku Handlowego S.A., odpowiedzialnego za zarządzanie funduszami inwestycyjnymi. W latach pełnił równolegle funkcję zarządzającego portfelami w AIG Asset Management (Polska) S.A. oraz Amplico Life S.A., zaś dodatkowo w roku 2006 pełnił funkcję zarządzającego funduszami w AIG Towarzystwie Funduszy Inwestycyjnych S.A. Od listopada 2006 roku pełni funkcje wiceprezesa Towarzystwa. Funkcje pełnione przez Pana Macieja Bombola poza Towarzystwem nie są konkurencyjne w stosunku do działalności Towarzystwa i Funduszu. Katarzyna Kosior członek zarządu Towarzystwa Sprawuje jednocześnie funkcję Dyrektora ds. Finansowych i Operacyjnych. Posiada wykształcenie wyższe. Ukończyła studia podyplomowe MBA uzyskując dyplom Uniwersytetu Warszawskiego i University of Illinois. W latach zatrudniona w Korona Towarzystwie Funduszy Powierniczych S.A. kolejno na stanowiskach Specjalisty ds. rozliczeń i Głównego Księgowego Funduszu. W latach , jako Dyrektor Departamentu Operacyjnego Towarzystwa Funduszy Inwestycyjnych Banku Handlowego S.A., uczestniczyła w pracach związanych z utworzeniem i rejestracją towarzystwa oraz funduszy inwestycyjnych. Nadzorowała także pracę zespołu odpowiedzialnego za wycenę jednostek uczestnictwa. W latach zajmowała stanowisko Dyrektora Biura Księgowości Funduszy Inwestycyjnych i Emerytalnych w Obsłudze Funduszy Inwestycyjnych Sp. z o.o. Od lipca 2001 r. pełni funkcje członka zarządu Towarzystwa. Pani Katarzyna Kosior nie pełni poza Towarzystwem żadnych funkcji

5 RADA NADZORCZA Mariusz Dąbkowski przewodniczący rady nadzorczej Towarzystwa Ukończył studia w Akademii Medycznej w Gdańsku. Posiada licencję doradcy inwestycyjnego (nr 36) oraz maklera papierów wartościowych (nr 562). Od maja 1994 r. był zatrudniony w Biurze Maklerskim Banku Gdańskiego S.A., a następnie w Banku Gdańskim S.A. W latach był zatrudniony w Domu Maklerskim BIG-BG Spółka z o.o. na stanowisku Dyrektora Pionu Zarządzania Aktywami. Od 1999 r. do października 2002 r. był Członkiem Zarządu, a następnie Prezesem Zarządu PTE BIG-BG S.A. Od listopada 2002 r. do kwietnia 2003 r. kierował Departamentem Relacji z Inwestorami w Banku Millennium S.A. Od maja 2003 r. pełni funkcje Prezesa Zarządu Millennium Domu Maklerskiego S.A. Funkcje pełnione w Millennium Domu Maklerskim S.A. przez Pana Mariusza Dąbkowskiego nie są konkurencyjne w stosunku do działalności Towarzystwa i Funduszu. Dorota Kowalczewska zastępca przewodniczącego rady nadzorczej Towarzystwa Ukończyła studia w Szkole Głównej Handlowej w Warszawie. W latach zatrudniona w Biurze Projektowo Technologicznym UNITRA PEWA w Warszawie w Zespole Finansowo Ekonomicznym. Od 1990 r. do kwietnia 2003 r. pracowała w Banku Millennium S.A. w Departamencie Inwestycji Kapitałowych, ostatnio jako Dyrektor Departamentu. Od maja 2003 r. do chwili obecnej pełni funkcje członka zarządu w Millennium Dom Maklerski S.A. Funkcje pełnione w Millennium Domu Maklerskim S.A. przez Panią Dorotę Kowalczewską nie są konkurencyjne w stosunku do działalności Towarzystwa i Funduszu. Mariusz Rak członek rady nadzorczej Towarzystwa Ukończył studia na Wydziale Elektrycznym Politechniki Warszawskiej. Karierę zawodową rozpoczął w Głównym Urzędzie Ceł. Od 1994 roku związany jest z rynkiem kapitałowym. W latach był zatrudniony w Banku Inicjatyw Gospodarczych BIG S.A. w Departamencie Informatyki, od 1995 r. w Domu Maklerskim BIG (obecnie Millennium Dom Maklerski S.A.) na stanowisku Dyrektora Departamentu Informatyki. Obecnie kieruje Pionem Operacji i Rozwoju w Millennium Domu Maklerskim S.A. Funkcje pełnione w Millennium Domu Maklerskim S.A. przez Pana Mariusza Raka nie są konkurencyjne w stosunku do działalności Towarzystwa i Funduszu. PROKURENCI Krzysztof Andrzejczyk prokurent Jest absolwentem Instytutu Stosunków Międzynarodowych Uniwersytetu Warszawskiego oraz Podyplomowego Studium Inwestycji Kapitałowych i Projektów Rozwojowych Firm w Szkole Głównej Handlowej w Warszawie. Od 1995 roku jest związany z rynkiem finansowym, a od roku 1997 z rynkiem funduszy inwestycyjnych. Pracował w Korona Towarzystwie Funduszy Powierniczych S.A. ( ) a następnie w DWS Polska Towarzystwie Funduszy Inwestycyjnych S.A. ( ). Od 2001 r. zatrudniony w Towarzystwie. Od października 2003 r. pełni w Towarzystwie funkcje prokurenta. Pan Jacek Michalczyk nie pełni poza Towarzystwem żadnych funkcji. ZARZĄDZAJĄCY FUNDUSZAMI I DORADCY INWESTYCYJNI Maciej Bombol Opis kwalifikacji oraz informacja o funkcjach pełnionych przez Pana Macieja Bombol zostały podane wyżej, ust. 10 Zarząd. Mirosław Dziółko Absolwent Wydziału Budownictwa Lądowego Politechniki Świętokrzyskiej w Kielcach. W 1994 roku uzyskał licencję maklera papierów wartościowych, a w 1999 roku licencję doradcy inwestycyjnego (nr licencji 144). Od maja 1995 r. był zatrudniony w Biurze Maklerskim BGŻ S.A. na stanowiskach maklera papierów wartościowych, analityka oraz doradcy inwestycyjnego. Od 1997 r. zarządzał środkami własnymi Biura Maklerskiego, a od 1999 r. portfelami klientów w Wydziale Zarządzania Portfelem BM BGŻ SA., gdzie pełnił również funkcję naczelnika wydziału. Od listopada 2002 r. do grudnia 2004 r. zatrudniony był w Departamencie Zarządzania Aktywami Millennium Dom Maklerski S.A. Pan Mirosław Dziółko nie pełni poza Towarzystwem żadnych funkcji. Wojciech Górny Wykształcenie wyższe ekonomiczne. Ukończył Szkołę Główną Handlową w 2004 r., na kierunku Finanse i Bankowość, specjalizacja Bankowość Inwestycyjna. W 2003 roku uzyskał licencję maklera papierów wartościowych (nr licencji - 5 -

6 1914). Od czerwca 2003 roku pracował w Banku Millennium S.A. uczestnicząc w Programie Rozwoju Kompetencji Menedżerskich. Od czerwca 2005 pracuje w Departamencie Zarządzania Aktywami Millennium TFI S.A. Pan Wojciech Górny nie pełni poza Towarzystwem żadnych funkcji. Anna Otręba Absolwentka Szkoły Głównej Handlowej kierunków Finanse i Bankowość oraz Metody Ilościowe i Systemy Informacyjne. W roku 2007 uzyskała tytuł Chartered Financial Analyst. W okresie sierpień 2005 r. kwiecień 2007 r zatrudniona w Powszechnym Towarzystwie Emerytalnym Pekao Pioneer S.A. na stanowisku Analityka Akcji, w latach zatrudniona w Domu Maklerskim TMS Brokers S.A. Pani Anna Otręba nie pełni poza Towarzystwem żadnych funkcji. Janusz Szyszko Wykształcenie wyższe techniczne, licencja maklera papierów wartościowych, ukończone studium doradcy inwestycyjnego oraz kursy z zakresu zarządzania ryzykiem finansowym. Od czerwca 1995 r. do lipca 1996 r. makler w Biurze Maklerskim PBK. W okresie sierpień 1996 r. styczeń 2000 r. makler giełdowy w Biurze Maklerskim Banku Gdańskiego, a następnie Domu Maklerskiego BIG-BG S.A. Od lutego do sierpnia 2000 r. specjalista w Zespole Zarządzania Ryzykiem. Od sierpnia 2000 r. do grudnia 2004 r. zatrudniony w Departamencie Zarządzania Aktywami Millennium Domu Maklerskiego S.A. na stanowisku analityka inwestycyjnego. Pan Janusz Szyszko nie pełni poza Towarzystwem żadnych funkcji. 11. NAZWY I ZWIĘZŁE CHARAKTERYSTYKI INNYCH FUNDUSZY INWESTYCYJNYCH ZARZĄDZANYCH PRZEZ TOWARZYSTWO, NIEOBJĘTYCH PROSPEKTEM, ZE WSKAZANIEM CELU INWESTYCYJNEGO I GŁÓWNYCH ZASAD POLITYKI INWESTYCYJNEJ KAŻDEGO Z FUNDUSZY: 1) MILLENNIUM FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY MAŁYCH I ŚREDNICH SPÓŁEK Celem funduszu jest wzrost wartości aktywów funduszu w wyniku wzrostu wartości lokat. Fundusz dołoży wszelkich starań dla realizacji celu inwestycyjnego, ale nie gwarantuje jego osiągnięcia. Fundusz ani żaden inny podmiot nie udzielają gwarancji wypłaty określonej kwoty z tytułu umorzenia jednostek uczestnictwa. Millennium FIO Małych i Średnich Spółek lokuje Aktywa Funduszu do 100% w akcje małych i średnich spółek, przy czym udział tych akcji w portfelu Funduszu nie będzie niższy niż 66%, zaś pozostałe środki Fundusz może lokować w inne niż akcje małych i średnich spółek instrumenty finansowe, w szczególności akcje innych spółek oraz dłużne papiery wartościowe emitowane przez Skarb Państwa i innych emitentów o wysokiej wiarygodności kredytowej. Wybór akcji do portfela odbywa się na podstawie analizy fundamentalnej. Wartość jednostki uczestnictwa może podlegać znacznym wahaniom w zależności od koniunktury na rynku akcji. Działalność lokacyjna Funduszu jest prowadzona głównie na rynku polskim, w ograniczonym zakresie Fundusz może nabywać akcje spółek notowanych na giełdach zagranicznych. 2) MILLENNIUM FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY AKCJI. Celem funduszu jest wzrost wartości aktywów funduszu w wyniku wzrostu wartości lokat. Fundusz dołoży wszelkich starań dla realizacji celu inwestycyjnego, ale nie gwarantuje jego osiągnięcia. Millennium FIO Akcji lokuje aktywa do 100% w akcje, przy czym udział akcji w portfelu nie będzie niższy niż 66%, zaś pozostałe środki fundusz może lokować w inne niż akcje instrumenty finansowe, w szczególności dłużne papiery wartościowe emitowane przez Skarb Państwa oraz emitentów o wysokiej wiarygodności kredytowej. Wybór akcji do portfela odbywa się na podstawie analizy fundamentalnej i technicznej. Wartość jednostki uczestnictwa może podlegać znacznym wahaniom w zależności od koniunktury na rynku akcji. Działalność lokacyjna Funduszu jest prowadzona głównie na rynku polskim, w ograniczonym zakresie Fundusz może nabywać akcje spółek notowanych na giełdach zagranicznych. 3) MILLENNIUM FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY ZRÓWNOWAŻONY. Celem funduszu jest wzrost wartości aktywów funduszu w wyniku wzrostu wartości lokat. Ryzyko portfela aktywów jest ograniczane poprzez stałe utrzymywanie części aktywów w papierach dłużnych i instrumentach rynku pieniężnego. Fundusz dołoży wszelkich starań dla realizacji celu inwestycyjnego, ale nie gwarantuje jego osiągnięcia. Millennium FIO Zrównoważony jest funduszem typu zrównoważonego, w którym powierzone środki będą inwestowane w akcje, dłużne papiery wartościowe oraz inne instrumenty finansowe. Fundusz lokuje nie mniej niż 30% i nie więcej niż 70% w akcje, zaś pozostałe środki w inne niż akcje instrumenty finansowe, w szczególności dłużne papiery wartościowe emitowane przez Skarb Państwa oraz emitentów o wysokiej wiarygodności kredytowej. Fundusz - 6 -

7 wykorzystuje potencjał wzrostowy rynku akcji, przy jednoczesnym ograniczeniu ryzyka inwestycyjnego poprzez lokowanie części aktywów w dłużne papiery wartościowe. Wartość jednostki uczestnictwa może podlegać wahaniom w zależności od koniunktury na rynku akcji i papierów dłużnych. Działalność lokacyjna Funduszu jest prowadzona głównie na rynku polskim, w ograniczonym zakresie Fundusz może nabywać papiery wartościowe emitentów zagranicznych. 4) MILLENNIUM FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY STABILNEGO WZROSTU. Celem inwestycyjnym funduszu jest długoterminowy wzrost wartości aktywów funduszu w wyniku wzrostu wartości lokat. Fundusz dołoży wszelkich starań dla realizacji celu inwestycyjnego, ale nie gwarantuje jego osiągnięcia. Środki Millennium FIO Stabilnego Wzrostu są lokowane w akcje i dłużne papiery wartościowe oraz inne instrumenty finansowe. Ryzyko portfela aktywów jest ograniczane poprzez stałe utrzymywanie znacznej części aktywów funduszu w papierach dłużnych i instrumentach rynku pieniężnego. Nie mniej niż 55% aktywów funduszu lokowane jest w dłużne papiery wartościowe emitowane lub gwarantowane przez Skarb Państwa oraz emitentów o wysokiej wiarygodności kredytowej, zaś pozostałe środki w akcje, jednakże nie więcej niż 40% i nie mniej niż 10% aktywów. Wartość jednostki uczestnictwa może podlegać umiarkowanym wahaniom w zależności od koniunktury na rynku akcji i papierów dłużnych. Działalność lokacyjna Funduszu jest prowadzona głównie na rynku polskim, w ograniczonym zakresie Fundusz może nabywać papiery wartościowe emitentów zagranicznych. 5) MILLENNIUM FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY PAPIERÓW DŁUŻNYCH. Celem inwestycyjnym funduszu jest wzrost wartości aktywów w wyniku wzrostu wartości lokat. Fundusz dołoży wszelkich starań dla realizacji celu inwestycyjnego, ale nie gwarantuje jego osiągnięcia. Millennium FIO Papierów Dłużnych lokuje aktywa do 100% w instrumenty dłużne, w szczególności w obligacje o zmiennym oprocentowaniu, stałym oprocentowaniu i bezkuponowe, których okres do terminu wykupu jest dłuższy niż rok. W ograniczonym zakresie fundusz lokuje aktywa w instrumenty o krótszym niż rok okresie do wykupu. Dłużne papiery wartościowe będą stanowiły nie mniej niż 70% aktywów. Pomimo iż fundusz nie lokuje środków w akcje, to wartość jednostki może podlegać okresowym umiarkowanym wahaniom, w zależności od koniunktury na rynku obligacji. Działalność lokacyjna Funduszu jest prowadzona głównie na rynku polskim, w ograniczonym zakresie na rynkach zagranicznych. 6) MILLENNIUM FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY DOLAROWA LOKATA. Celem inwestycyjnym funduszu jest wzrost wartości aktywów w wyniku wzrostu wartości lokat. Fundusz dołoży wszelkich starań dla realizacji celu inwestycyjnego, ale nie gwarantuje jego osiągnięcia. Podstawową metodą realizacji celu inwestycyjnego funduszu, jest aktywne lokowanie powierzonych środków pieniężnych głównie w dłużne instrumenty finansowe, których wartość nominalna wyrażona jest w dolarach amerykańskich. Fundusz lokuje aktywa funduszu do 100% w ww. dłużne papiery wartościowe, przy czym udział tych papierów wartościowych nie będzie niższy niż 70%. Działalność lokacyjna funduszu koncentruje się głównie na inwestowaniu w obligacje emitentów amerykańskich. Dla zachowania płynności, pozostałe środki fundusz może lokować w inne instrumenty finansowe, w szczególności w krajowe dłużne papiery wartościowe. Ze względu na znaczną ilość lokat funduszu w instrumenty finansowe denominowane w USD, wartość jednostki uczestnictwa wyrażona w PLN może podlegać znacznym wahaniom, w zależności od zmiany kursu USD względem PLN. 7) MILLENNIUM SPECJALISTYCZNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY FUNDUSZY ZAGRANICZNYCH. W ramach funduszu wydzielone są subfundusze: Subfundusz Konserwatywny EUR, Subfundusz Stabilny EUR, Subfundusz Wzrostowy EUR, Subfundusz Dynamiczny EUR, Subfundusz Agresywny EUR, Subfundusz Konserwatywny USD, Subfundusz Stabilny USD, Subfundusz Wzrostowy USD, Subfundusz Dynamiczny USD, Subfundusz Agresywny USD. Subfundusz Konserwatywny EUR Celem inwestycyjnym subfunduszu jest ochrona realnej wartości aktywów subfunduszu. Fundusz dołoży wszelkich starań dla realizacji celu inwestycyjnego, ale nie gwarantuje jego osiągnięcia. Fundusz lokuje aktywa subfunduszu do 100% w tytuły uczestnictwa funduszy zagranicznych, przy czym udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych nie będzie niższy niż 70%. Pozostałe środki subfunduszu fundusz może lokować w depozyty w bankach krajowych i zagranicznych, w papiery wartościowe nabyte w ramach transakcji z przyrzeczeniem odkupu, oraz w instrumenty pochodne w celu ograniczenia ryzyka inwestycyjnego. Udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych inwestujących głównie w dłużne instrumenty finansowe zawiera się w przedziale od 45 do

8 %. Fundusz może lokować aktywa subfunduszu do 25 % w tytuły uczestnictwa innych funduszy zagranicznych. Środki subfunduszu są lokowane co najmniej w 50% w instrumenty finansowe wskazane w statucie denominowane w EUR. Subfundusz Stabilny EUR Celem inwestycyjnym Subfunduszu jest osiąganie przychodów z lokat netto Subfunduszu. Fundusz dołoży wszelkich starań dla realizacji celu inwestycyjnego, ale nie gwarantuje jego osiągnięcia. Fundusz lokuje aktywa subfunduszu do 100% w tytuły uczestnictwa funduszy zagranicznych, przy czym udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych nie będzie niższy niż 70%. Pozostałe środki subfunduszu fundusz może lokować w depozyty w bankach krajowych i zagranicznych, w papiery wartościowe nabyte w ramach transakcji z przyrzeczeniem odkupu, oraz w instrumenty pochodne w celu ograniczenia ryzyka inwestycyjnego. Maksymalny udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych inwestujących głównie w dłużne instrumenty finansowe wynosi 100 % aktywów subfunduszu. Maksymalny udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych inwestujących głównie w akcje wynosi 30% aktywów subfunduszu. Fundusz może lokować aktywa subfunduszu do 25 % w tytuły uczestnictwa innych funduszy zagranicznych. Środki subfunduszu są lokowane co najmniej w 50% w instrumenty finansowe wskazane w statucie denominowane w EUR. Subfundusz Wzrostowy EUR Celem inwestycyjnym Subfunduszu jest osiąganie przychodów z lokat netto Subfunduszu. Fundusz dołoży wszelkich starań dla realizacji celu inwestycyjnego, ale nie gwarantuje jego osiągnięcia. Fundusz lokuje aktywa subfunduszu do 100% w tytuły uczestnictwa funduszy zagranicznych, przy czym udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych nie będzie niższy niż 70%. Pozostałe środki subfunduszu fundusz może lokować w depozyty w bankach krajowych i zagranicznych, w papiery wartościowe nabyte w ramach transakcji z przyrzeczeniem odkupu, oraz w instrumenty pochodne w celu ograniczenia ryzyka inwestycyjnego. Maksymalny udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych inwestujących głównie w dłużne instrumenty finansowe wynosi 85 % aktywów subfunduszu. Udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych inwestujących głównie w akcje, zawiera się w przedziale od 15% do 45% aktywów subfunduszu. Fundusz może lokować aktywa subfunduszu do 25 % w tytuły uczestnictwa innych funduszy zagranicznych. Środki subfunduszu są lokowane co najmniej w 50% w instrumenty finansowe wskazane w statucie denominowane w EUR. Subfundusz Dynamiczny EUR Celem inwestycyjnym Subfunduszu jest wzrost wartości Aktywów Subfunduszu w wyniku wzrostu wartości lokat. Fundusz dołoży wszelkich starań dla realizacji celu inwestycyjnego, ale nie gwarantuje jego osiągnięcia. Fundusz lokuje aktywa subfunduszu do 100% w tytuły uczestnictwa funduszy zagranicznych, przy czym udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych nie będzie niższy niż 70%. Pozostałe środki subfunduszu fundusz może lokować w depozyty w bankach krajowych i zagranicznych, w papiery wartościowe nabyte w ramach transakcji z przyrzeczeniem odkupu, oraz w instrumenty pochodne w celu ograniczenia ryzyka inwestycyjnego. Maksymalny udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych inwestujących głównie w dłużne instrumenty finansowe wynosi 70% aktywów subfunduszu. Udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych inwestujących głównie w akcje zawiera się w przedziale od 30% do 65% aktywów subfunduszu. Fundusz może lokować aktywa subfunduszu do 25 % w tytuły uczestnictwa innych funduszy zagranicznych. Środki subfunduszu są lokowane co najmniej w 50% w instrumenty finansowe wskazane w statucie denominowane w EUR. Subfundusz Agresywny EUR Celem inwestycyjnym Subfunduszu jest wzrost wartości Aktywów Subfunduszu w wyniku wzrostu wartości lokat. Fundusz dołoży wszelkich starań dla realizacji celu inwestycyjnego, ale nie gwarantuje jego osiągnięcia. Fundusz lokuje aktywa subfunduszu do 100% w tytuły uczestnictwa funduszy zagranicznych, przy czym udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych nie będzie niższy niż 70%. Pozostałe środki subfunduszu fundusz może lokować w depozyty w bankach krajowych i zagranicznych, w papiery wartościowe nabyte w ramach transakcji z przyrzeczeniem odkupu, oraz w instrumenty pochodne w celu ograniczenia ryzyka inwestycyjnego. Maksymalny udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych inwestujących głównie w dłużne instrumenty finansowe wynosi 60 % aktywów subfunduszu. Udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych inwestujących głównie w akcje zawiera się w przedziale od 40% do 90% aktywów subfunduszu. Fundusz może lokować aktywa subfunduszu do 25 % w tytuły uczestnictwa innych funduszy zagranicznych. Środki subfunduszu są lokowane co najmniej w 50% w instrumenty finansowe wskazane w statucie denominowane w EUR. Subfundusz Konserwatywny USD Celem inwestycyjnym subfunduszu jest ochrona realnej wartości aktywów subfunduszu. Fundusz dołoży wszelkich starań dla realizacji celu inwestycyjnego, ale nie gwarantuje jego osiągnięcia

9 Fundusz lokuje aktywa subfunduszu do 100% w tytuły uczestnictwa funduszy zagranicznych, przy czym udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych nie będzie niższy niż 70%. Pozostałe środki subfunduszu fundusz może lokować w depozyty w bankach krajowych i zagranicznych, w papiery wartościowe nabyte w ramach transakcji z przyrzeczeniem odkupu, oraz w instrumenty pochodne w celu ograniczenia ryzyka inwestycyjnego. Udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych inwestujących głównie w dłużne instrumenty finansowe zawiera się w przedziale od 45 do 100 %. Fundusz może lokować aktywa subfunduszu do 25 % w tytuły uczestnictwa innych funduszy zagranicznych. Środki subfunduszu są lokowane co najmniej w 50% w instrumenty finansowe wskazane w statucie denominowane w USD. Subfundusz Stabilny USD Celem inwestycyjnym subfunduszu jest osiąganie przychodów z lokat netto subfunduszu. Fundusz dołoży wszelkich starań dla realizacji celu inwestycyjnego, ale nie gwarantuje jego osiągnięcia. Fundusz lokuje aktywa subfunduszu do 100% w tytuły uczestnictwa funduszy zagranicznych, przy czym udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych nie będzie niższy niż 70%. Pozostałe środki subfunduszu fundusz może lokować w depozyty w bankach krajowych i zagranicznych, w papiery wartościowe nabyte w ramach transakcji z przyrzeczeniem odkupu, oraz w instrumenty pochodne w celu ograniczenia ryzyka inwestycyjnego. Maksymalny udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych inwestujących głównie w dłużne instrumenty finansowe wynosi 100% aktywów subfunduszu. Maksymalny udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych inwestujących głównie w akcje wynosi 30% aktywów subfunduszu. Fundusz może lokować aktywa subfunduszu do 25 % w tytuły uczestnictwa innych funduszy zagranicznych. Środki subfunduszu są lokowane co najmniej w 50% w instrumenty finansowe wskazane w statucie denominowane w USD. Subfundusz Wzrostowy USD Celem inwestycyjnym Subfunduszu jest osiąganie przychodów z lokat netto Subfunduszu. Fundusz dołoży wszelkich starań dla realizacji celu inwestycyjnego, ale nie gwarantuje jego osiągnięcia. Fundusz lokuje aktywa subfunduszu do 100% w tytuły uczestnictwa funduszy zagranicznych, przy czym udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych nie będzie niższy niż 70%. Pozostałe środki subfunduszu fundusz może lokować w depozyty w bankach krajowych i zagranicznych, w papiery wartościowe nabyte w ramach transakcji z przyrzeczeniem odkupu, oraz w instrumenty pochodne w celu ograniczenia ryzyka inwestycyjnego. Maksymalny udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych inwestujących głównie w dłużne instrumenty finansowe wynosi 85 % Aktywów subfunduszu. Udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych inwestujących głównie w akcje, zawiera się w przedziale od 15% do 45% aktywów subfunduszu. Fundusz może lokować aktywa subfunduszu do 25 % w tytuły uczestnictwa innych funduszy zagranicznych. Środki subfunduszu są lokowane co najmniej w 50% w instrumenty finansowe wskazane w statucie denominowane w USD. Subfundusz Dynamiczny USD Celem inwestycyjnym Subfunduszu jest wzrost wartości Aktywów Subfunduszu w wyniku wzrostu wartości lokat. Fundusz dołoży wszelkich starań dla realizacji celu inwestycyjnego, ale nie gwarantuje jego osiągnięcia. Fundusz lokuje aktywa subfunduszu do 100% w tytuły uczestnictwa funduszy zagranicznych, przy czym udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych nie będzie niższy niż 70%. Pozostałe środki subfunduszu fundusz może lokować w depozyty w bankach krajowych i zagranicznych, w papiery wartościowe nabyte w ramach transakcji z przyrzeczeniem odkupu, oraz w instrumenty pochodne w celu ograniczenia ryzyka inwestycyjnego. Maksymalny udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych inwestujących głównie w dłużne instrumenty finansowe wynosi 70 % aktywów subfunduszu. Udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych inwestujących głównie w akcje zawiera się w przedziale od 30% do 65% aktywów subfunduszu. Fundusz może lokować aktywa subfunduszu do 25 % w tytuły uczestnictwa innych funduszy zagranicznych. Środki subfunduszu są lokowane co najmniej w 50% w instrumenty finansowe wskazane w statucie denominowane w USD. Subfundusz Agresywny USD Celem inwestycyjnym Subfunduszu jest wzrost wartości Aktywów Subfunduszu w wyniku wzrostu wartości lokat. Fundusz dołoży wszelkich starań dla realizacji celu inwestycyjnego, ale nie gwarantuje jego osiągnięcia. Fundusz lokuje aktywa subfunduszu do 100% w tytuły uczestnictwa funduszy zagranicznych, przy czym udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych nie będzie niższy niż 70%. Pozostałe środki subfunduszu fundusz może lokować w depozyty w bankach krajowych i zagranicznych, w papiery wartościowe nabyte w ramach transakcji z przyrzeczeniem odkupu, oraz w instrumenty pochodne w celu ograniczenia ryzyka inwestycyjnego. Maksymalny udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych inwestujących głównie w dłużne instrumenty finansowe wynosi 60 % aktywów subfunduszu. Udział tytułów uczestnictwa funduszy zagranicznych inwestujących głównie w akcje zawiera się w przedziale od 40% do 90% aktywów subfunduszu. Fundusz może lokować aktywa subfunduszu do 25 % w tytuły - 9 -

10 uczestnictwa innych funduszy zagranicznych. Środki subfunduszu są lokowane co najmniej w 50% w instrumenty finansowe wskazane w statucie denominowane w USD. 12. OKREŚLENIE RODZAJÓW DZIAŁALNOŚCI, NA KTÓRYCH WYKONYWANIE TOWARZYSTWO POSIADA ZEZWOLENIE LUB KTÓRE WYKONUJE NA PODSTAWIE ART. 45 UST. 2A USTAWY. Na dzień aktualizacji Prospektu, Towarzystwo posiada zezwolenie na wykonywanie działalności polegającej na: 1) tworzeniu funduszy inwestycyjnych i zarządzaniu nimi, reprezentowaniu ich wobec osób trzecich oraz zarządzaniu zbiorczym portfelem papierów wartościowych, 2) zarządzaniu cudzym pakietem papierów wartościowych na zlecenie. Na dzień aktualizacji Prospektu, Towarzystwo nie prowadzi działalności, o której mowa w art. 45 ust. 2a Ustawy. 13. WSKAZANIE OBOWIĄZKÓW TOWARZYSTWA, KTÓRYCH WYKONYWANIE MOŻE BYĆ POWIERZONE INNYM PODMIOTOM. Towarzystwo może powierzyć następujące obowiązki innym podmiotom: 1) zarządzanie częścią lub całością portfela inwestycyjnego Funduszu, 2) prowadzenie ksiąg rachunkowych Funduszu, w tym wycena Aktywów Funduszu, ustalanie Wartości Aktywów Netto Funduszu oraz Wartości Aktywów Netto Funduszu na Jednostkę Uczestnictwa, 3) ogłaszanie i publikowanie informacji dotyczących Funduszu, 4) pośredniczenie w zbywaniu i odkupywaniu Jednostek Uczestnictwa, 5) prowadzenie rejestru Uczestników Funduszu, 6) przechowywanie i archiwizowanie dokumentów oraz innych nośników informacji, o których mowa w art. 69 ust. 1 Ustawy. 14. UTWORZONE ODDZIAŁY ORAZ ZAKRES WYKONYWANEJ DZIAŁALNOŚCI PRZEZ TOWARZYSTWO NA TERYTORIUM PAŃSTW CZŁONKOWSKICH. Nie dotyczy, Towarzystwo nie prowadzi działalności na terytorium państw członkowskich

11 ROZDZIAŁ 3. DANE O FUNDUSZU 1. DATA I NUMER DECYZJI KPWIG O UDZIELENIU ZEZWOLENIA NA UTWORZENIE FUNDUSZU. Dnia 20 listopada 2001 r. KPWiG wydała decyzję nr DFN1-4050/22-25/01 zezwalającą na utworzenie Funduszu. 2. DATA I NUMER WPISU FUNDUSZU DO REJESTRU FUNDUSZY INWESTYCYJNYCH. Dnia 13 grudnia 2001 r. pod numerem RFj 107 Fundusz został zarejestrowany w rejestrze funduszy inwestycyjnych. 3. DATA ROZPOCZĘCIA DZIAŁALNOŚCI PRZEZ FUNDUSZ POWIERNICZY W PRZYPADKU FUNDUSZU POWSTAŁEGO Z PRZEKSZTAŁCENIA FUNDUSZU POWIERNICZEGO W FUNDUSZ INWESTYCYJNY OTWARTY. Nie ma zastosowania. Fundusz jest nowo utworzonym funduszem inwestycyjnym. 4. INFORMACJA, ŻE FUNDUSZ POSIADA OSOBOWOŚĆ PRAWNĄ, A W PRZYPADKU FUNDUSZU Z WYDZIELONYMI SUBFUNDUSZAMI WSKAZANIE, ŻE SUBFUNDUSZE NIE POSIADAJĄ OSOBOWOŚCI PRAWNEJ. Fundusz posiada osobowość prawną. Fundusz działa jako otwarty fundusz inwestycyjny bez wydzielonych subfunduszy. 5. ZWIĘZŁA CHARAKTERYSTYKA KONSTRUKCJI FUNDUSZU - W PRZYPADKU FUNDUSZU Z WYDZIELONYMI SUBFUNDUSZAMI, FUNDUSZU POWIĄZANEGO LUB FUNDUSZU Z RÓŻNYMI KATEGORIAMI JEDNOSTEK UCZESTNICTWA. Fundusz działa jako otwarty fundusz inwestycyjny bez wydzielonych subfunduszy oraz jako fundusz niepowiązany. Fundusz może oferować Jednostki Uczestnictwa kategorii A, B i C, przy czym w danej chwili może być oferowany jeden lub więcej kategorii Jednostek Uczestnictwa. Aktualnie oferowane kategorie Jednostek Uczestnictwa są wskazane w tabeli opłat. Jednostki kategorii A, B i C różnią się sposobem pobierania opłaty manipulacyjnej. Opłata manipulacyjna pobierana jest: w przypadku Jednostek Uczestnictwa kategorii A - wyłącznie przy ich nabywaniu; w przypadku Jednostek Uczestnictwa kategorii B - przy ich nabywaniu i odkupywaniu; w przypadku Jednostek Uczestnictwa kategorii C - wyłącznie przy ich odkupywaniu. Wysokość pobieranych opłat manipulacyjnych przy odkupywaniu Jednostek Uczestnictwa kategorii B i C może być uzależniona od długości inwestycji. Szczegółowe informacje dotyczące wysokości pobieranych opłat manipulacyjnych uzależnionych od długości okresu inwestycji będą przedstawione w tabeli opłat, po zaoferowaniu przez Fundusz Jednostek Uczestnictwa kategorii B i C. 6. CHARAKTERYSTYKA JEDNOSTEK UCZESTNICTWA ZBYWANYCH PRZEZ FUNDUSZ. 1) Charakterystyka Jednostek Uczestnictwa różnych kategorii. Fundusz może oferować Jednostki Uczestnictwa kategorii A, B i C, przy czym w danej chwili może być oferowany jeden lub więcej kategorii Jednostek Uczestnictwa. Aktualnie oferowane kategorie Jednostek Uczestnictwa są wskazane w tabeli opłat. Jednostki kategorii A, B i C różnią się sposobem pobierania opłaty manipulacyjnej. Opłata manipulacyjna pobierana jest: w przypadku Jednostek Uczestnictwa kategorii A - wyłącznie przy ich nabywaniu; w przypadku Jednostek Uczestnictwa kategorii B - przy ich nabywaniu i odkupywaniu; w przypadku Jednostek Uczestnictwa kategorii C - wyłącznie przy ich odkupywaniu. Wysokość pobieranych opłat manipulacyjnych przy odkupywaniu Jednostek Uczestnictwa kategorii B i C może być uzależniona od długości inwestycji. Szczegółowe informacje dotyczące wysokości pobieranych opłat manipulacyjnych uzależnionych od długości okresu inwestycji będą przedstawione w tabeli opłat, po zaoferowaniu przez Fundusz Jednostek Uczestnictwa kategorii B i C. Jednostki Uczestnictwa mogą być zamieniane na Jednostki Uczestnictwa innego funduszu inwestycyjnego zarządzanego przez Towarzystwo w ramach tej samej waluty. 2) Jednostki Uczestnictwa: a) nie mogą być zbywane przez Uczestnika na rzecz osób trzecich. b) podlegają dziedziczeniu. c) mogą być przedmiotem zastawu. 7. ZWIĘZŁE OKREŚLENIE PRAW UCZESTNIKÓW FUNDUSZU. Uczestnik Funduszu ma prawo w szczególności do: 1) nabywania Jednostek Uczestnictwa, 2) żądania odkupienia Jednostek Uczestnictwa przez Fundusz, 3) otrzymania potwierdzenia dokonanego przez Fundusz zbycia lub odkupienia Jednostek Uczestnictwa, 4) uzyskania środków pieniężnych należnych z tytułu odkupienia Jednostek Uczestnictwa przez Fundusz, 5) otrzymania środków ze zbycia aktywów Funduszu w przypadku jego likwidacji, 6) ustanowienia zastawu na Jednostkach Uczestnictwa,

12 7) ustanowienia pełnomocnika, 8) ustanowienia blokady, 9) żądania doręczenia prospektu informacyjnego oraz rocznego i półrocznego sprawozdania finansowego Funduszu, 10) otrzymania dodatkowego świadczenia od Funduszu na zasadach określonych w Statucie, 11) wskazania osób uposażonych, zgodnie z zasadami określonymi w Statucie. 8. ZASADY PRZEPROWADZANIA ZAPISÓW NA JEDNOSTKI UCZESTNICTWA. 1) zasady, miejsca i terminy: a) składania zapisów na jednostki uczestnictwa. Osobami uprawnionymi do zapisu na Jednostki Uczestnictwa są osoby fizyczne, osoby prawne i jednostki organizacyjne nieposiadające osobowości prawnej. Zapisy mogą być dokonywane osobiście przez osoby wskazane powyżej albo przez pełnomocnika (postanowienia 18 Statutu stosuje się odpowiednio). Zapisy na Jednostki Uczestnictwa będą przyjmowane w siedzibie Towarzystwa po uzyskaniu zgody KPWiG. Osoba zapisująca się na Jednostki Uczestnictwa składa wypełniony w dwóch egzemplarzach formularz zapisu na Jednostki Uczestnictwa. Wszelkie konsekwencje wynikające z niewłaściwego wypełnienia formularza zapisu na Jednostki Uczestnictwa ponosi osoba dokonująca zapisów na Jednostki Uczestnictwa. Zapis na Jednostki Uczestnictwa jest bezwarunkowy i nieodwołalny. Przyjmowanie zapisów na Jednostki Uczestnictwa rozpocznie się w dniu następnym po dniu doręczenia zezwolenia KPWiG na utworzenie Funduszu i będzie trwało 2 miesiące. Łączna wysokość wpłat do Funduszu zebranych w drodze zapisów na Jednostki Uczestnictwa nie może być niższa niż złotych. Cena Jednostki Uczestnictwa objętej zapisami wynosi 100 złotych. Towarzystwo nie pobiera opłaty manipulacyjnej od wpłat dokonanych w ramach zapisów na Jednostki Uczestnictwa. b) dokonywania wpłat w ramach zapisów. Wpłaty w ramach zapisów na Jednostki Uczestnictwa dokonywane są gotówką, przelewem na wydzielony rachunek bankowy Towarzystwa prowadzonych przez Depozytariusza. Za termin dokonania wpłaty uznaje się datę uznania rachunku bankowego Towarzystwa. 2) termin przydziału jednostek uczestnictwa. W terminie 14 dni od dnia zakończenia przyjmowania zapisów, Towarzystwo przydziela Jednostki Uczestnictwa. Przydział Jednostek Uczestnictwa następuje poprzez wpisanie do Rejestru liczby Jednostek Uczestnictwa przypadających na dokonaną przez zapisującego się wpłatę, powiększoną o wartość odsetek naliczonych przez Depozytariusza za okres od dnia wpłaty na rachunek Towarzystwa do dnia przydziału. Wpis do Rejestru liczby nabytych Jednostek Uczestnictwa wywołuje skutki prawne z chwilą wpisania Funduszu do rejestru funduszy inwestycyjnych. 3) wskazanie przypadków, w których Towarzystwo jest obowiązane niezwłocznie zwrócić wpłaty do Funduszu, wraz z odsetkami od wpłat naliczonymi przez Depozytariusza. Towarzystwo zwraca wpłaty do Funduszu wraz zwartością otrzymanych pożytków i odsetkami naliczonymi przez Depozytariusza za okres od dnia wpłaty na rachunek Towarzystwa prowadzony przez Depozytariusza do dnia wystąpienia jednej z poniżej wskazanych przesłanek, w terminie 14 dni od dnia: a) w którym postanowienie sądu o odmowie wpisu Funduszu do rejestru stało się prawomocne, lub b) w którym decyzja KPWiG o cofnięciu zezwolenia na utworzenie Funduszu stała się ostateczna, lub c) w którym upłynął termin: zebrania przez Towarzystwo wpłat w wysokości złotych albo 6 miesięcy od dnia doręczenia zezwolenia na utworzenie Funduszu, Towarzystwo nie złożyło wniosku o wpisanie Funduszu do rejestru funduszy inwestycyjnych. W związku z zarejestrowaniem Funduszu, obowiązek zwrotu wpłat nie powstanie. 4) określenie minimalnej kwoty wpłat do nowego subfunduszu, niezbędnej do jego utworzenia. Nie stosuje się. Fundusz nie jest funduszem z wydzielonymi subfunduszami. 5) zasady postępowania w przypadku, gdy w ramach zapisów na jednostki uczestnictwa, które mają być związane z nowym Funduszem, nie zostanie zebrana kwota, o której mowa w pkt 4. Nie stosuje się. Fundusz nie jest funduszem z wydzielonymi subfunduszami. 9. SPOSÓB I SZCZEGÓŁOWE WARUNKI:

13 A. ZBYWANIA JEDNOSTEK UCZESTNICTWA 1) Nabycie Jednostek Uczestnictwa następuje po złożeniu zlecenia nabycia (pierwszego albo kolejnego) poprzez dystrybutora i dokonaniu wpłaty środków pieniężnych tytułem nabycia Jednostek Uczestnictwa albo poprzez dokonanie wpłaty na rachunek bankowy Funduszu (wpłata bezpośrednia), w sposób określony w pkt 5. W przypadku pierwszego nabycia Jednostek Uczestnictwa w danym funduszu inwestycyjnym zarządzanym przez Towarzystwo, poprzez dokonanie wpłaty środków pieniężnych na rachunek Funduszu (wpłata bezpośrednia), wpłata ta może być dokonana tylko przelewem bankowym z rachunku bankowego nabywcy, pod warunkiem że nabywca jest Uczestnikiem innego funduszu inwestycyjnego zarządzanego przez Towarzystwo. 2) Nabycie Jednostek Uczestnictwa następuje w momencie wpisu do Rejestru przez Agenta Transferowego liczby nabytych Jednostek Uczestnictwa za dokonaną wpłatę, na podstawie złożonego przez Uczestnika i otrzymanego przez Agenta Transferowego zlecenia nabycia oraz informacji od Depozytariusza o wpłynięciu na rachunek Funduszu środków pieniężnych na nabycie Jednostek Uczestnictwa. Nabycie następuje nie później niż w terminie 7 dni od dnia dokonania wpłaty, chyba że opóźnienie jest następstwem zdarzeń, za które Fundusz nie ponosi odpowiedzialności, w szczególności związanych z brakami w otrzymanym zleceniu. Realizację oświadczenia woli Fundusz może uzależnić od przedstawienia dodatkowych informacji w sposób wskazany przez Fundusz, które są wymagane przepisami prawa, w szczególności przepisami ustawy z dnia 16 listopada 2000 r. o przeciwdziałaniu wprowadzaniu do obrotu finansowego wartości majątkowych pochodzących z nielegalnych lub nieujawnionych źródeł oraz o przeciwdziałaniu finansowaniu terroryzmu. Fundusz może wstrzymać realizację oświadczenia woli do czasu uzupełnienia brakujących informacji, a w przypadku nie otrzymania uzupełnionego oświadczenia woli, może je odrzucić. 3) Jeżeli Agent Transferowy otrzyma zlecenie nabycia Jednostek Uczestnictwa oraz informację od Depozytariusza o wpłynięciu na rachunek Funduszu środków pieniężnych na nabycie Jednostek Uczestnictwa w Dniu Wyceny, nabycie Jednostek Uczestnictwa następuje po cenie z następnego Dnia Wyceny. 4) W przypadku nabywania Jednostek Uczestnictwa poprzez dystrybutora, na zleceniu nabycia Jednostek Uczestnictwa w szczególności podawane są następujące informacje: a) w przypadku osób fizycznych: imię i nazwisko oraz adres, numer PESEL, a w przypadku jego braku data urodzenia, b) w przypadku osób prawnych lub jednostek organizacyjnych nieposiadających osobowości prawnej: nazwa/firma oraz siedziba, numer REGON. 5) Nabycie Jednostek Uczestnictwa wpłatą bezpośrednią dokonywane jest poprzez wpłatę środków pieniężnych na rachunek bankowy Funduszu prowadzony przez Depozytariusza. Wpływ środków pieniężnych na rachunek bankowy Funduszu równoznaczny jest ze złożeniem zlecenia nabycia. Warunkiem uznania wpłaty jest podanie na dokumencie wpłaty numeru rachunku bankowego Funduszu związanego z Funduszem, tytułu wpłaty i informacji wystarczających do identyfikacji Uczestnika: a) w przypadku osób fizycznych: imienia i nazwiska Uczestnika oraz jego adresu, numeru Rejestru lub numeru PESEL, a w przypadku jego braku daty urodzenia, b) w przypadku osób prawnych lub jednostek organizacyjnych nieposiadających osobowości prawnej: nazwy/firmy Uczestnika oraz jego siedziby, numeru Rejestru albo REGON. 6) Uczestnik otrzymuje liczbę Jednostek Uczestnictwa wynikającą z podzielenia kwoty środków pieniężnych przeznaczonych na nabycie, pomniejszonych o opłatę manipulacyjną, przez wartość aktywów netto na Jednostkę Uczestnictwa Funduszu. 7) Liczba zbywanych Jednostek Uczestnictwa ustalana jest z dokładnością do trzech miejsc po przecinku. 8) Fundusz zbywa Jednostki Uczestnictwa bez ograniczeń w każdym Dniu Wyceny, przy czym Fundusz może zawiesić zbywanie Jednostek Uczestnictwa w określonych w Prospekcie sytuacjach. 9) Uczestnik może nabyć Jednostki Uczestnictwa w ramach reinwestycji. Reinwestycja jest to ponowne nabycie Jednostek Uczestnictwa do wysokości kwoty odkupień dokonanych w terminie 60 dni od dnia złożenia zlecenia nabycia w ramach reinwestycji, od którego nie jest pobierana opłata manipulacyjna. 10) Jeżeli zlecenie nabycia w ramach reinwestycji opiewa na kwotę wyższą od kwoty odkupień dokonanych w terminie 60 dni od złożenia zlecenia nabycia w ramach reinwestycji, zostanie pobrana opłata manipulacyjna od kwoty przewyższającej kwotę odkupień. 11) Zwolnienie z opłaty manipulacyjnej przy nabywaniu Jednostek Uczestnictwa w ramach reinwestycji przysługuje jeden raz w roku kalendarzowym. 12) Minimalna kwota pierwszej i kolejnej wpłaty na nabycie Jednostek Uczestnictwa wynosi 500 zł. 13) W indywidualnych planach oszczędnościowych minimalna kwota wpłaty zostanie określona w warunkach planu oszczędnościowego. W pracowniczych programach emerytalnych i grupowych planach oszczędnościowych wysokość wpłaty minimalnej ustalana jest przez Fundusz we współpracy z podmiotem organizującym grupową formę oszczędzania. W przypadku nabywania Jednostek Uczestnictwa w ramach IKE, wysokość minimalnej wpłaty