Tydzień na rynkach. Rynek polski. poniedziałek, 29 września Opracowanie: Piotr Neidek WIG20. Rysunek 1. WIG20 wykres dzienny świecowy

Transkrypt

1 poniedziałek, 29 września 2014 Tydzień na rynkach Opracowanie: Piotr Neidek Niniejsza publikacja jest publikacją handlową, prosimy o zapoznanie się z oświadczeniem umieszczonym na jej końcu. Rynek polski WIG20 Rysunek 1. WIG20 wykres dzienny świecowy Przełamanie denka tygodniowej białej świeczki jest tożsame z wygenerowaniem tygodniowego sygnału sprzedaży, który od strony timingowej może oznaczać, że rozpoczął się właściwy proces domykania luki hossy powstałej w ubiegłym miesiącu. Oporem na najbliższe dni jest sufit czarnej tygodniowej świeczki co oznacza, że do 2536 outlook na WIG20 jest spadkowy i trzeba liczyć się z dalszą deprecjacją celującą w okolice 2320 (luka). Lokalnie indeks zatrzymał się na bardzo ważnej strefie wsparcia wyznaczonej przez dzienne EMA, 38.2% oraz linię łączącą czerwcowo-sierpniowe maksima close zatem nie można wykluczyć, że piątkowe denko będzie bronione niemniej jednak zawinięcie się pod 2455 powinno skutkować nasileniem się deprecjacji pośród największych spółek z GPW.. 1

2 mwig40 Rysunek 2. mwig40 wykres dzienny świecowy 3548 nie zostało naruszone zatem nie pojawił się tygodniowy sygnał sprzedaży doprowadzający do aktywacji struktury INOUT z zasięgiem Niestety doszło do zatrzymania impetu wzrostowej fali (przełamana linia trendu oraz SELL by MACD) dlatego też konkluzja na najbliższe dni jest neutralna. Zagrożeniem dla kontynuacji wzrostów i ataku strefy 3961 (zasięg liczony wg szerokości wybitego kanału) będzie powrót cen close pod 3520 niemniej jednak do tej wysokości koncepcja wzrostów jest jeszcze do uratowania. WIG250 Rysunek 3. WIG250 wykres tygodniowy świecowy Dotarcie do strefy oporu wyznaczonej przez tygodniowe EMA oraz 38.2% zniesienia fali spadkowej zadziałało podażowo niemniej jednak nie doszło do zanegowania powstałej sekwencji tygodniowych okazałych białych świeczek zatem sygnału sprzedaży jak na razie nie ma. Wobec znoszących się nawzajem informacji płynących z wykresu outlook na indeks tym razem jest neutralny jednakże trzeba zauważyć, że trwające od sierpnia podbicie jest największe w całej dotychczasowej średnioterminowej spadkowej strukturze zatem postawienie tezy o nowej fali hossy nie powinno być błędem. 2

3 Rynki zagraniczne USA: S&P500 ` Rysunek 4. S&P500 wykres dzienny świecowy 1978 zostało przełamane zaś zamknięcie się tygodnia poniżej 1986 doprowadziło do wyrysowania się tygodniowego objęcia bessy co w połączeniu z negatywną tygodniową dywergencją RSI oraz cykliczną zmianą trendu po wygaśnięciu future sprawia, że outlook na Wall Street jest spadkowy. Oporem na najbliższe dni jest poziom 2009 i w przypadku jego wyłamania będzie można zastanowić się nad zmianą negatywnej koncepcji niemniej jednak obecny sygnał dla S&P500 to SELL. Niemcy: DAX Rysunek 5. DAX wykres tygodniowy świecowy 9588 zostało przełamane zatem sekwencja okazałych białych świeczek została zamknięta. Jednocześnie powstał sygnał sprzedaży z oporem 9812 zaś odpadnięcie ze strefy punktowej 9800 zrodziło ryzyko wykształcenia się średnioterminowej struktury G&R, co dodatkowo ciąży na Xetrze. Na rzecz spadków przemawiają także dzienne wskaźniki impetu zatem konkluzja jest negatywna. 3

4 EMERGING MARKETS: BUX, RTS, XU100, BOVESPA, PX Rysunek 6. BUX, RTS, XU100, BOVESPA, PX wykresy dzienne świecowe Jedynie Bovespa próbuje się jeszcze bronić jednakże odpadnięcie od linii bessy i powrót z północy do strefy wybitego już kanału aktywowało strukturę INOUT z zasięgiem 46k. Spadkowy tydzień widoczny na EM doprowadził do zbudowania okazałych czarnych świec, których maksima (poziomy widoczne na wykresach) stanowią kluczowe opory na ten tydzień, do wysokości których outlook jest spadkowy. Zatem na EM wciąż bez sygnałów kupna. 4

5 Pozostałe rynki US BOND FUTURE Kontrakt terminowy na amerykańskie obligacje Rysunek 7. BOND FUTURE wykres dzienny świecowy Odbicie się od strefy średnioterminowego wsparcia, wyrysowanie kolejnej białej tygodniowej świeczki oraz wygenerowanie dziennych sygnałów kupna przez MACD sprawia, że outlook na Bondy staje się wzrostowy. Wsparciem na ten tydzień jest i do tej wysokości obowiązuje sygnał kupna, który dodatkowo obciąża i tak już spadkowy outlook na S&P500. EURPLN Rysunek 8. EURPLN wykres tygodniowy świecowy Utrzymanie wsparć jak i niewybicie oporów sprawia, że obecny outlook na eurpln jest neutralny. Wymowna staje się formacja zbudowana na przestrzeni ostatnich dwóch miesięcy zaś odpadnięcie od górnego ograniczenia kanału spadkowego sprawia, że można oczekiwać aprecjacji PLN jednakże aby postawić spadkową konkluzję dla eurpln to cross ten musiałby najpierw przełamać wsparcie do tej wysokości konkluzja pozostaje jak na razie neutralna. 5

6 COPPER FUTURE Kontrakt terminowy na miedź Rysunek 9. COPPER FUTURE wykres tygodniowy świecowy Oporem na ten tydzień jest poziom wyznaczony przez maksimum czarnej świeczki co oznacza, że do outlook na miedź pozostaje spadkowy. Przełamanie trójki bessy oraz rozwijająca się sekwencja okazałych czarnych tygodniowych świeczek sprawia, że jak na razie sygnałów kupna nie widać a jedynie co może pozytywnie wpływać na zachowanie się kursu w najbliższym czasie to fakt dotarcia do dolnego ograniczenia kanału spadkowego Źródło danych: 6

7 Biuro Aktywnej Sprzedaży ul. Wspólna 47/49, Warszawa Jarosław Banasiak dyrektor tel fax /4923 Zespół Prywatnego Maklera Joanna Gębal tel Iwona Strzałkowska-Kominiak tel Marcin Bieguński tel Przemysław Miedziocha tel Paweł Rudowski tel Zespół Wsparcia Sprzedaży Daniel Cegiełka infoserwis tel Piotr Neidek analiza techniczna tel Remigiusz Lemke analiza techniczna tel Niniejsza publikacja przygotowana przez Dom Maklerski mbanku S.A. z siedzibą w Warszawie, przy ul. Wspólnej 47/49, jest publikacją handlową, została przygotowana wyłącznie w celach informacyjnych, nie stanowi rekomendacji w rozumieniu przepisów Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19 października 2005 r. w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych lub ich emitentów lub wystawców (Dz. U. nr 206 z 2005 r.), nie stanowi porady inwestycyjnej, nie stanowi oferty zbycia lub nabycia wymienionych w niej instrumentów finansowych, nie stanowi podstawy do zawarcia jakiejkolwiek umowy lub powstania jakiegokolwiek zobowiązania. Informacje zawarte w niniejszej publikacji oparte są na danych uzyskanych ze źródeł, które Dom Maklerski mbanku S.A., działając w dobrej wierze, uważa za wiarygodne. Dom Maklerski mbanku S.A. nie gwarantuje jednak dokładności, kompletności ani trafności tych informacji. Dom Maklerski mbanku S.A., jego organy zarządcze, organy nadzorcze, ani pracownicy nie ponoszą odpowiedzialności za wszelkie skutki finansowe i niefinansowe powstałe w wyniku wykorzystania niniejszej publikacji lub zawartych w niej informacji. Wszelkie opinie, prognozy, kalkulacje i szacunki zawarte w niniejszej publikacji stanowią jedynie wyraz subiektywnej oceny autora na moment jej wydania i mogą być zmieniane bez uprzedzenia. Opinie wyrażone w niniejszej publikacji nie pozostają w jakiejkolwiek zależności od rekomendacji przygotowywanych przez Dom Maklerski mbanku S.A.. Dom Maklerski mbanku S.A. nie jest zobowiązany do aktualizowania ani modyfikowania niniejszej publikacji, ani do informowania jej odbiorców w przypadku, gdy jakakolwiek poruszona w niej kwestia lub zawarta w niej opinia, prognoza, kalkulacja lub szacunek ulegnie zmianie lub stanie się nieaktualne. Dom Maklerski mbanku S.A. udostępnia niniejszą publikację nieodpłatnie. Zabronione jest powielanie i rozpowszechnianie niniejszej publikacji bez pisemnej zgody Domu Maklerskiego mbanku S.A. 7