Raport za III kwartał 2011 Spółki Organic Farma Zdrowia S.A.

Transkrypt

1 Raport za III kwartał 2011 Spółki Organic Farma Zdrowia S.A. Warszawa 14 Listopad 2011 roku

2 Szanowni Akcjonariusze, Ponad 23 mln złotych sprzedaży na koniec trzeciego kwartału 2011 roku, to nowy rekord dla Spółki. Sprzedaż jest wyższa o 45% od sprzedaży po 3 kwartałach rok temu ale jest też wyższa od sprzedaży w całym 2010 roku, która wyniosła 22,645 mln złotych. Wynik ten został osiągnięty dzięki ciągłej poprawie oferty i zaopatrzenia w delikatesach a także pracy nad poprawą jakości obsługi klientów. Kolejnym znaczącym czynnikiem było otwarcie kilku nowych delikatesów a w szczególności największego sklepu specjalistycznego w Polsce jakim są Delikatesy w CH Arkadia. Efekt wszystkich tych działań był najbardziej widoczny w III kwartale gdzie sprzedaż była aż o 53% wyższa od sprzedaży w III kwartale 2010 roku mimo, że tradycyjnie kwartał ten jest najsłabszy ponieważ w sezonie letnim sprzedaż zawsze spada o 30-40%. Wynik EBITDA na koniec trzeciego kwartału wyniósł -576 tyś. zł. Wprawdzie strata ta jest o 50% mniejsza niż rok wcześniej to jednak jest o 2/3 większa od planowanej. Główny wpływ na wielkość tej straty miały przed wszystkim: Nadal funkcjonowanie kilku bardzo nierentownych sklepów; rezerwa w kwocie 131 tys. zł utworzona na koszty związane z likwidacją jednych trwale nierentownych delikatesów; znaczące osłabienie złotówki (o kilka procent w Sierpniu i kilkanaście we Wrześniu), które bezpośrednio wpłynęło na znaczący wzrost kosztów czynszów najmowanych lokali sklepowych oraz na spadek marży dla produktów importowanych, których ceny nie zostały podniesione; remont Dworca Centralnego w Warszawie, w związku z którym w połowie sierpnia zostało zamknięte przejście pomiędzy dworcem a CH Złote Tarasy co spowodowało 40% spadek sprzedaży w naszych delikatesach znajdujących się blisko tego przejścia (data otwarcia przejścia nie jest jeszcze znana); przebudowa Trasy Toruńskiej na Targówku w Warszawie (która dotarła latem w okolice CH Targówek), która bardzo utrudniła dojazd i wyjazd z tego CH - to spowodowało znaczące zmniejszenie ilości klientów w całym CH i spowodowało 30% spadek sprzedaży naszych delikatesów (prace budowlane mają zostać zakończone w najbliższych miesiącach). Ciągła i znacząca poprawa wyników Spółki realizowana konsekwentnie od dwóch lat została poprzez wyżej opisane (w sporej mierze całkowicie niezależne od Zarządu) czynniki, wyhamowana w ostatnim kwartale i oczekiwany dodatni wynik EBITDA w 2011 roku staje się mało realny. Planowane na kolejne kwartały zamknięcia nierentownych delikatesów oraz zakończenie prac remontowych i budowlanych Dworca Centralnego i Trasy Toruńskiej powiązane z ciągłym zwiększaniem sprzedaży istniejących delikatesów, pozwala planować dodatnie wyniki w 2012 roku. Najważniejszymi wydarzeniami 3-ego kwartału 2011 roku było: 1. W sierpniu nastąpiła rewitalizacja delikatesów Spółki w C.H. Poznań Plaza oraz delikatesów w Galerii Krakowskiej. Delikatesy zostały wykonane zgodnie z przyjętą jesienią 2010 roku nową koncepcja architektoniczno wizualno komunikacyjną i zostały bardzo dobrze przyjęte przez stałych i nowych klientów. 2. Dnia 2 września, w Galerii Handlowej Józefosław (Piaseczno ul. Geodetów 23) nastąpiło otwarcie 22-ch delikatesów Spółki. Na powierzchni 88m 2 sklep prezentuje przegląd większości oferty Spółki oraz nowość jaką są ryby z hodowli naturalnych. 3. W ciągu całego kwartału trwały prace przygotowawcze związane z projektem nowego podziału grup produktowych dla marek własnych oraz wprowadzenia nowoczesnego systemu etykietowania produktów, które będą systematycznie wprowadzane do sprzedaży na przełomie roku. W ciągu ponad 5 lat, Spółka Organic Farma Zdrowia S.A. stała się niepodważalnym liderem rynku z 22-oma delikatesami na terenie 9 miast Polski wraz z delikatesami internetowymi Od kilku lat jesteśmy najbardziej rozpoznawalną marką w Polsce a poprzez przejęcie udziałów w Eko-Wital Sp. z o.o. oraz alians strategiczny ze spółkami Green Way S.A. i Bio Planet Sp. z o.o., stworzyliśmy silną grupę liderów rynkowych na rynku zdrowych stylów życia. Nasza obecna oferta handlowa zawiera produktów od najlepszych producentów żywności ekologicznej i naturalnej w Polsce i Europie, w tym ponad 200 produktów pod markami własnymi. Dziękujemy naszym Akcjonariuszom, Inwestorom i Klientom Sławomir Chłoń i Przemysław Tomaszewski Prezes Zarządu Wiceprezes Zarządu

3 Pozycje III kwartał 2011 III kwartał 2010 III kwartał 2011 III kwartał 2010 Przychody netto ze sprzedaży Zysk (strata) ze sprzedaży Zysk (strata) na działalności operacyjnej [EBIT] EBITDA Zysk (strata) brutto Zysk (strata) netto Amortyzacja Kapitał (fundusz) własny Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania długoterminowe Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne Należności krótkoterminowe Należności długoterminowe Pozycje Przychody netto ze sprzedaży Zysk (strata) ze sprzedaży Zysk (strata) na działalności operacyjnej [EBIT] EBITDA Zysk (strata) brutto Zysk (strata) netto Amortyzacja Kapitał (fundusz) własny Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania długoterminowe Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne Należności krótkoterminowe Należności długoterminowe Zastosowane kursy euro: Rachunek zysków i strat narastająco /II kwartał: 4,0413 4,1894 Bilans : 4,4112 Rachunek zysków i strat narastająco /III kwartał: 4,0027 3,9996 Bilans : 3,9870 Kursy użyte do przeliczenia złotych na euro: pozycje bilansowe według średnich kursów NBP na 30 Września 2010 i 2011 roku, pozycje rachunku zysków i strat według kursu stanowiącego średnią arytmetyczną kursów NBP na koniec poszczególnych miesięcy prezentowanych okresów.

4 Czynniki i zdarzenia, które miały wpływ na osiągnięte wyniki w III kwartale 2011r.: Można wyróżnić 8 podstawowych czynników, które miały wpływ na wyniki trzeciego kwartału 2011 roku: Wpływ dodatni: 1. Stosunkowo dobra sprzedaż kwartału, głównie dzięki kilku nowym delikatesom, szczególne największym delikatesom w sieci jakimi jest Sklep w CH Arkadia (największy Sklep specjalistyczny w Polsce), który miały największy wpływ na nową sprzedaż kwartału. 2. Otwarcie 2 września nowych, 22 delikatesów w CH Józefosław. Wpływ ujemny: 1. Nadal funkcjonowanie kilku bardzo nierentownych obiektów. 2. Wyniki trzeciego kwartału zawierają rezerwę w kwocie 131 tys. zł utworzoną na koszty związane z likwidacją jednych trwale nierentownych delikatesów. Decyzje zapadły we Wrześniu, natomiast obiekt zakończył sprzedaż w Październiku. 3. Bardzo duży wzrost kursu Euro (o kilka procent w Sierpniu i kilkanaście we Wrześniu), który bezpośrednio wpłynął na znaczący wzrost kosztów czynszów najmowanych lokali sklepowych oraz na spadek marży dla produktów importowanych, których ceny dla klientów nie zostały podniesione. 4. W związku z remontem Dworca Centralnego w Warszawie, w połowie sierpnia zostało zamknięte przejście pomiędzy dworcem a CH Złote Tarasy co spowodowało 40% spadek sprzedaży w naszych delikatesach znajdujących się blisko tego przejścia. Data otwarcia przejścia nie jest jeszcze znana. 5. Przebudowa Trasy Toruńskiej na Targówku w Warszawie dotarła latem w okolice CH Targówek przez co bardzo został utrudniony dojazd i wyjazd z tego CH. To spowodowało znaczące zmniejszenie ilości klientów w całym CH i spowodowało 30% spadek sprzedaży naszych delikatesów. Prace budowlane mają zostać zakończone w najbliższych miesiącach. 6. III kwartał zwyczajowo jest najgorszym kwartałem w ciągu roku finansowego ze względu na sezonowość sprzedaży, która latem dla produktów spożywczych jest zawsze najsłabsza i spada nawet o 30-40% w przypadku delikatesów istniejących już kilka lat. Działania spółki w zakresie rozwoju prowadzonej działalności oraz wprowadzania rozwiązań innowacyjnych: 1. Głównym wydarzeniem rozwojowym dla Spółki w III kwartale było otwarcie 22-ch delikatesów, które nastąpiło 2 września, w Galerii Handlowej Józefosław (Piaseczno ul. Geodetów 23). Na powierzchni 88m2 sklep prezentuje przegląd większości oferty Spółki oraz nowość jaką są ryby z hodowli naturalnych. 2. Na początku kwartału został powołany kilkuosobowy, wewnątrz firmowy zespół do opracowania i stworzenia nowej strony internetowej spółki. Strona, wykonanej przy użyciu najnowszych technologii informatycznych, została uruchomiona na początku listopada i zastąpiła dotychczasową, stworzoną w na początku 2008 roku. Strona oprócz podstawowych informacji o Spółce i jej ofercie oraz spełnieniu wymogów dla spółek publicznych (dotyczących relacji inwestorskich), pełni rolę edukacyjną w zakresie rolnictwa ekologicznego i produktów ekologicznych. Posiada bardzo bogatą część poradniczą i dietetyczną stworzoną przez uprawnionego, profesjonalnego eksperta dietetycznego Spółki. Adres strony: 3. Pod koniec kwartału został wydany kolejny, 9 numer firmowego kwartalnika Go Organic, rozdawany darmowo w delikatesach sieci oraz poprzez partnerów Spółki. To wydanie Go Organic jest o tyle ważne i szczególne, że została zmieniona jego szata graficzna oraz zawartość, która zawiera bardzo ważne, nowe rozdziały edukacyjne na temat rolnictwa i produktów ekologicznych a

5 także prawdziwe historie producentów ekologicznych dostawców naszej sieci opisujące ich życie, fascynacje ekologią, metody produkcji i produkty przez nich hodowane/wytwarzane. 4. W sierpniu kontynuowany był proces rewitalizacji delikatesów - bardzo ważny projekt związany z rozwojem i zwiększeniem potencjału sprzedażowego Spółki. Tym razem miało to miejsce w delikatesach zlokalizowanych, w C.H. Poznań Plaza oraz w Galerii Krakowskiej. Delikatesy zostały wykonane zgodnie z przyjętą jesienią 2010 roku nową koncepcja architektoniczno wizualno komunikacyjną i zostały bardzo dobrze ocenione przez stałych i nowych klientów. Oświadczenie Zarządu w sprawie rzetelności sprawozdania finansowego: Zarząd Organic Farma Zdrowia S.A. oświadcza, że wedle jego najlepszej wiedzy informacje finansowe publikowane w niniejszym raporcie sporządzone zostały zgodnie z zasadami rachunkowości obowiązującymi w Polsce oraz odzwierciedlają w sposób prawdziwy, rzetelny i jasny sytuację majątkową oraz wynik finansowy spółki. Sławomir Chłoń Przemysław Tomaszewski Prezes Zarządu Wiceprezes Zarządu