GRUPA IMPEL. Prezentacja Zarządu Podsumowanie roku marca 2016r.

Transkrypt

1 GRUPA IMPEL Prezentacja Zarządu Podsumowanie roku marca 2016r.

2 KOMENTARZ DO WYNIKÓW Najważniejsze tendencje i wydarzenia dotyczące wyników 2015 roku utrzymany wzrost przychodów ze sprzedaży, 7,5% r/r wzrost przychodów ze sprzedaży w jednostce Bezpieczeństwo oraz stabilizacja sprzedaży w jednostce Facility Management, skutki procesów waloryzacji: 85% - poziom realizacji założeń planu waloryzacji cen rozumianego jako przeniesienie części kosztów wynikających z ozusowania umów cywilno-prawnych na odbiorców usług, Q zakończenie pierwszego kwartału realny termin oszacowania rzeczywistego wpływu wzrostu kosztów pracy na wyniki Grupy Impel w roku Podstawowe pozycje ze sprawozdania finansowego Grupy Impel 2014[mln zł] 2015[mln zł] Zmiana 2015 vs.2014 Przychody ze sprzedaży 1 684, ,6 7,5% Koszty działalności operacyjnej 1 672, ,7 7,7% Dotacje 36,1 40,7 12,8% EBIT 53,1 48,1-9,5% Marża EBIT 3,2% 2,7% -0,5pp EBIT znorm.** 46,6 45,3-2,8% Znorm. marża EBIT** 2,8% 2,5% EBITDA 102,0 100,6-1,4% Marża EBITDA 6,1% 5,6% -0,5pp EBITDA znorm.** 95,5 97,8 2,4% Znorm. marża EBITDA** 5,4% 5,4% Zysk netto 30,5 22,9-24,8% *przychody segmentu prezentowane wraz z przychodami spółek pozostałych(łączne przychody spółek pozostałych w ,0 mln zł) ** EBIT/EBITDA *przychodyznormalizowane segmentu prezentowane o zdarzenia wraz jednorazowe z przychodami w 2014(+6,5 spółek pozostałych mln zł) i w 2015(+2,8 mln zł) 2

3 WYNIKI 2015: PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY, EBIT, EBITDA I ZYSK NETTO Przychody ze sprzedaży 1110,6 1240, ,7 zmiana 2015/ ,5% 1 559, , , ,7 60,6 45,2 EBIT 41,7 zmiana 2015/2014-9,5% 53,1 46,6 48,1 45,3 EBIT znormalizowany 7% 6% 5% 4% 3% 2% 1% 0% -1% Przychody ze sprzedaży EBIT marża -2% EBITDA zmiana 2015/2014-1,4% Zysk netto* ,1 86,0 76,8 83,9 102,0 100,6 10% 8% 6% 4% 2% ,9 58,9 28,2 16,3 zmiana 2015/ ,8% 30,5 22,9 6% 5% 4% 3% 2% 1% % % EBITDA marża Zysk netto marża * zysk netto przypadający na akcjonariuszy podmiotu dominującego 3

4 CZYNNIKI WPŁYWAJĄCE NA WYNIKI 2015 ROKU. w mln zł Zmiana Przychody ze sprzedaży 1 684, ,6 7,5% Wzrost o126,6mlnzłr/r Dotacje 36,1 40,7 12,8% EBITDA 102,0 100,6-1,4% marża EBITDA 6,1% 5,6% EBIT 53,1 48,1-9,5% marża EBIT 3,2% 2,7% Amortyzacja (48,9) (52,5) 7,4% Wynik netto 30,5 22,9-24,8% Aktywa 836,3 894,8 7,0% Kapitały 309,3 314,7 1,7% Dług netto 189,6 192,0 1,3% EBIT 2014 zawiera zysk ze sprzedaży dwóch nieruchomości +4,6 mln zł oraz wynik na dekonsolidacji spółek arabskich +1,9 mln zł. EBIT 2015 zawiera zysk ze sprzedaży nieruchomości +2,8 mln zł Porównywalny EBIT po wyłączeniu zdarzeń jednorazowych: ,6 45,3-2,8% 4

5 PORÓWNANIE KWARTALNYCH WYNIKÓW OPERACYJNYCH w mln PLN Q1 Q2 Q3 Q4 Y Q1 Q2 Q3 Q4 Y Q1 Q2 Q3 Q4 Y Przychody ze sprzedaży 350,6 392,4 406,1 410, ,7 394,7 416,7 431,6 441, ,0 424,1 449,1 466,3 471, ,6 Dotacje 11,2 11,7 9,2 8,7 40,8 9,4 8,2 8,9 9,6 36,1 10,1 10,9 10,7 9,0 40,7 EBITDA 21,1 25,2 28,2 13,8 83,9 19,0 25,1 32,9 25,0 102,0 21,0 23,8 31,1 24,7 100,6 marża EBITDA 6,0% 6,4% 6,9% 3,4% 5,4% 4,8% 6,0% 7,6% 5,7% 6,1% 5,0% 5,3% 6,7% 5,3% 5,6% EBIT 10,9 10,3 17,4 3,1 41,7 8,1 14,2 21,7 9,1 53,1 9,3 11,8 19,0 8,0 48,1 marża EBIT 3,1% 3,8% 4,3% 0,7% 2,7% 2,1% 3,4% 5,1% 2,1% 3,1% 2,2% 2,6% 4,1% 1,7% 2,7% sprzedaż dwóch nieruchomości +4,6 mlnzł dekonsolidacji spółek arabskich +1,9 mln zł sprzedaż nieruchomości +2,8 mln zł 5

6 SKONSOLIDOWANE WYNIKI FINANSOWE GRUPY SEGMENTY. w mln zł Razem Facility Management*** Przychody ze sprzedaży* 1 684, , , ,2 Bezpieczeństwo zmiana zmiana [mln zł] [mln zł] 58,9 67,8 4,9% 482,6 550,4 14,0% Wynik segmentu 61,0 54,5 69,4 60,0-8,4-5,5 Rentowność EBIT segmentu** 3,6% 3,0% 5,8% 4,8% -1,7% - 1,0% dekonsolidacji spółek arabskich +1,9 mln zł sprzedaż dwóch nieruchomości +4,6 mlnzł sprzedaż nieruchomości +2,8 mln zł Facility Management: Stabilizacja sprzedaży segmentu. Obniżenie rentowności segmentu w wyniku gorszych wyników w spółce Climbex sp. z o.o. (sprzątanie przemysłowe) i Impel GriffinGroupsp. z o.o. na Ukrainie. Bezpieczeństwo: Wzrost sprzedaży segmentu nowa sprzedaż oraz odnowienie kontraktów dla Wojska Polskiego i branży budowlanej. Stopniowy wzrost cen nowej sprzedaży w produkcie fizyczna ochrona mienia(fom). *przychody ze sprzedaży na rzecz klientów zewnętrznych ** w stosunku do Przychodów ze sprzedaży, z uwzględnieniem kosztów zarządzania korporacyjnego i znaku towarowego ***przychody jednostki prezentowane wraz z przychodami spółek pozostałych(łączne przychody spółek pozostałych w 2015; 60,0 mln zł) 6

7 WYDARZENIA 2015/2016. Proces waloryzacji kontraktów W 2015 roku spółki Grupy Impel renegocjowały z klientami stawki za wykonywane na ich rzecz usługi w związku z nowymi przepisami Ustawy o systemie ubezpieczeń społecznych oraz wzrostem minimalnego wynagrodzenia za pracę. Zmiany wprowadzające nowe koszty pracy weszły w życie z dniem 1 stycznia 2016 roku i dotyczą kontraktów z sektora zamówień publicznych oraz rynku prywatnego. Szacuje się, iż zostało zwaloryzowanych 85% kontraktów. W I kwartale 2016 roku proces jest jeszcze kontynuowany u niektórych klientów, z którymi umowy wygasły na koniec roku 2015, a którzy nie zakończyli nowych procesów przetargowych. Do dnia rozstrzygnięcia przetargów Grupa świadczy dla nich usługi, na bazie zleceń jednorazowych. Zarząd ocenia, że pełne oszacowanie skutków ekonomicznych procesu i jego wpływu na wyniki Grupy w 2016 roku, będzie możliwe po I kwartale 2016 roku. System Dozoru Elektronicznego(SDE) Zmiana przepisów (lipiec 2015 roku) uniemożliwiła odbywanie kary w ramach dozoru elektronicznego poza zakładem karnym więźniom, którzy zostali skazani na karę pozbawienia wolności. W wyniku tej zmiany liczba więźniów objętych dozorem zaczęła spadać. Konsekwencją był spadek przychodów z kontraktu. Sejm uchwalił nowelizację KK i KKW (marzec 2016), która dotyczy przywrócenia stosowania dozoru stacjonarnego jako formy wykonywania kary pozbawienia wolności. Dywidenda 2015 Zarząd zarekomendował Radzie Nadzorczej i Zwyczajnemu Walnemu Zgromadzeniu Spółki pozostawienie całego zysku netto za 2015 rok w spółce, bez wypłaty dywidendy. 7

8 CZYNNIKI MAJĄCE WPŁYW NA WYNIKI GRUPY W KOLEJNYCH OKRESACH. skutki zmian przepisów dotyczących ubezpieczeń społecznych - w oszacowanie skutków ekonomicznych procesuijego wpływuna wynikigrupy w 2016 rokubędziemożliwepo I kwartale 2016 roku, projekt zmian w zakresie prawa pracy istotnie wpływający na rynek usług - nowelizacje ustawy o minimalnym wynagrodzeniu za pracę oraz ustawy o Państwowej Inspekcji Pracy, zakładające m.in. wprowadzenie minimalnej 12-złotowej stawki godzinowej, pozytywne efekty zmian wewnętrznych: łączenie struktur organizacyjnych Grupy - zapewnienie spójności działania całej Grupy jako jednolitego podmiotu na rynku usług na bazie jej nowej, optymalnej struktury organizacyjno - funkcjonalnej, synergia pakietów usług, wykorzystanie efektu synergii po połączeniu spółki Impel IT sp. z o.o. z SI - Consulting S.A., konsolidacja usług w obszarze BPO - stworzenie pakietu usług finansowo-księgowych i obsługi IT na bazie wyspecjalizowanych spółek Grupy, niezgodne z przyjętymi założeniami wykorzystanie Systemu Dozoru Elektronicznego istotne różnice w ilości osób objętych kontrolą Systemu wynikających z założeń specyfikacji istotnych warunków zamówienia, a rzeczywistym wykorzystaniem Systemu, które obecnie wynosi ok. 30% (wobec planowanych w warunkach zamówienia 10 tys. skazanych na koniec 2015 roku), wahania kursów walut UAH/PLN i PLN/EUR. 8

9 NAJISTOTNIEJSZE WYZWANIA Perspektywa zewnętrzna: zakończenie waloryzacji w związku z ozusowaniem umów cywilnoprawnych, rozstrzygnięcie uregulowań prawnych w kwestii związanej z projektem ustalenia minimalnej stawki godzinowej 12 PLN, wdrożenie nowatorskiego systemu realizacji pakietów usługowych w ramach szeroko pojętych usług FM (facility management). Perspektywa wewnętrzna: konsolidacja zarządcza/zmniejszenie kosztów ogólnych, zmiana operacyjnego modelu świadczenia usług: perspektywa: klient pakiet usług, maksymalizacja efektywności operacyjnej(marże) i kapitałowej(gotówka). 9

10 NOWE PODEJŚCIE DO RYNKU. Piony handlowe linii produktowych Obsługa Nieruchomości, Fizyczna Ochrona Mienia i Praca Czasowa kontynuowały w 2015 roku prace projektowe pod kierunkiem firmy konsultingowej SIMON-KUCHER& PARTNERS. Celem projektu jest wypracowanie rozwiązań prowadzących do wzrostu rentowności biznesu m.in. poprzez zmianę strategii marketingowej, modelu współpracy pionu handlowego i operacji oraz koncepcji obsługi klientów kluczowych. Cześć wypracowanych rozwiązań zostało wdrożonych w 2015 roku co skutkowała zwiększeniem rentowność nowo pozyskanych kontraktów oraz zwiększeniem ilości klientów posiadających produkty kilku liniach produktowych. Wdrożono nową filozofię społecznego postrzegania usług i pracowników liniowych Grupy Impel. 10

11 GRUPA IMPEL STRATEGIA, KIERUNKI ROZWOJU. Grupa Impel dokonała przeglądu celów strategicznych Grupy Impel. Kluczowe znaczenie dla dalszego rozwoju Grupy mają: wzrost rentowności biznesu poprzez wdrożenie nowej strategii sprzedaży i realizacji usług, wzmacnianie przewagi konkurencyjnej Grupy poprzez wdrażanie innowacyjnych produktów wspartych nowoczesną technologią, systematyczne zwiększanie synergii pomiędzy Jednostkami Biznesowymi Grupy. Podjęto decyzję o zmniejszeniu znaczenia rozwoju poza granicami kraju. Zwiększa się koncentrację usług BPO na średnich i dużych przedsiębiorstwach krajowych. Główne kierunki rozwoju: wzrost wartości spółek zależnych poprzez kontynuację generowania dodatniego EBIT przy niższym zaangażowaniu kapitału oraz przy zwiększających się przychodach ze sprzedaży, uproszczenie struktury kapitałowo-biznesowej Grupy Impel, sprawniejsze zarządzanie dzięki optymalizacji procesów, szerokie wykorzystanie wspólnej bazy informacyjnej. 11

12 CORE BUSINESS: UDZIAŁ W RYNKU 2015*. UPC TON BEZP Impel 18,2% SPIE 2,6% Solid 16,9% ISS Facility 3,7% Gegenbauer 2,2% Konsalnet** 9,8% Grupa Ever 2,1% Impel 7,6% Clar System 2,0% Impel 1,9% Securitas 3,2% Dozorbud 1,5% Cofely 1,3% Juwentus 2,8% UPC usługi porządkowo czystościowe; TON usługi technicznej obsługa i nieruchomości; BEZP usługi fizycznej i technicznej ochrony mienia BUSINESS PROCESS OUTSOURCING. * Wg danych MarketCoSp. z o.o.. ** Przychody Konsalnet po konsolidacji z G4S 13% 3% 4% 10% 33% Usługi IT Finanse i Księgowość Obsługa Klienta Wartość rynku BPO (Business Process Outsourcing) w UE wyniosła 109 mld USD w 2015 roku, prognozowany średnioroczny CAGR w okresie %. Polski rynek BPO nie jest dokładnie opisany i zwymiarowany, lecz Polska jest od lat uznawana za atrakcyjną lokalizację dla globalnych SSE. Wśród podmiotów działających na polskim rynku BPO wyróżnić można: firmy globalne (PWC, E&Y) firmy lokalne (Arteria, OEX, TAXCare) centra usług wspólnych polskich firm (Tauron, PZU, Poczta Polska). 15% 22% Bankowość, Ubezpieczenia HR Grupa Impel, w odpowiedzi na ten trend, buduje spójną ofertę w obszarze BPO. Łączne przychody spółek GI w 2015 z usług BPO wyniosły 204,13 mln PLN***. Struktura zatrudnienia centrów usług w Polsce w podziale na obsługiwane kategorie procesów**** *** Przychody zewnętrzne spółek Impel Business Solutionssp. z o.o., SI-Consulting sp. z o.o., SanproJob Service BPO sp. z o.o. S.K., Sanpro PTS BPO sp. z o.o. S.K., SynergyPlatform sp. z o.o. ****Źródło: Sektor nowoczesnych Usług biznesowych w Polsce 2015; raport ABSL 12

13 GRUPA IMPEL STRUKTURA, POTENCJAŁ. Struktura Grupy Impel Impel Facility Management Bezpieczeństwo Spółki pozostałe 37 spółek 12 spółek 13 spółek Potencjał w Facility Management utrzymanie w czystości ponad 17 mln m2 sprzątanie obiektów realizacja usług dla wszystkich branż rynku usługi technicznego utrzymania nieruchomości 24 h na dobę obsługa ponad 2300 placówek bankomatowych usługi dla 200 placówek służby zdrowia Potencjał w Bezpieczeństwie obsługa 73% banków* komercyjnych w Polsce korzystających z obsługi gotówki obsługa co 5 bankomatu w Polskce Alarmowe Centrum Odbiorcze obsługuje miesięcznie 3 mln sygnałów pracowników ochrony reakcji Grup Interwencyjnych w ciągu miesiąca Potencjał w zapewnieniu dostaw dostawa sztuk odzieży w ciągu miesiąca sprzedaż i dowóz produktów do ponad obiektów miesięcznie w całej Polsce centrum logistyczne to m2 powierzchni magazynowej przygotowywanie ponad posiłków dziennie pranie ponad ton bielizny miesięcznie dostarczanie pracowników, będąc 7. pod względem wielkości agencją pracy, wśród firm konkurencyjnych Potencjał w obsłudze procesów biznesowych obsługa blisko osób w ramach kadr i płac miesięcznie ponad dokumentów księgowych, rocznie rozliczanych blisko delegacji 350 osobowy zespół specjalistów z zakresu rachunkowości, HR i podatków w sieci 15 oddziałów firmy obsługujemy miesięcznie zgłoszeń serwisowych w IT *ranking miesięcznika Bank lista 24 największych banków 13

14 GRUPA IMPEL ZARZĄD, AKCJONARIAT. Skład Zarządu Impel S.A. GRZEGORZ DZIK Prezes Zarządu MONIKA CHUDOBSKA Członek Zarządu BOGDAN DZIK Członek Zarządu JAKUB DZIK Członek Zarządu WOJCIECH REMBIKOWSKI Członek Zarządu Priorytetem dla nowego Zarządu jest zapewnienie spójnościdziałania całej Grupy, jako jednolitego, silnego i konkurencyjnego podmiotu na rynku usług. Akcjonariat 11,71% 22,95% 26,56% 38,78% Nutit a.s.* + Grzegorz Dzik Trade Bridge Czechy a.s.** + Józef Biegaj OFE PZU Złota Jesień Pozostali akcjonariusze * Grzegorz Dzik jest osobą dominującą wobec Nutit a.s. ** Józef Biegaj jest osobą dominującą wobec Trade Bridge Czechy a.s. 14

15 dziękujemy