GRUPA ROBYG. Prezentacja Inwestorska. Warszawa, 18 października 2013

Transkrypt

1 GRUPA ROBYG Prezentacja Inwestorska Warszawa, 18 października 2013

2 Agenda I. Podsumowanie II. Kontraktacja i przekazania III. Wyniki finansowe IV. Plany Grupy ROBYG V. Załączniki 2

3 Podsumowanie 1-3Q 2013 Liczba zakontraktowanych lokali: lokali w budowie oraz 535 lokali wprowadzonych do oferty, których budowa się jeszcze nie rozpoczęła (stan na: r.) Zakończenie budowy 9 etapów projektów mieszkaniowych oraz budynku komercyjnego (RBC) w 7 inwestycjach (1037 lokali) Rozpoczęcie budowy około 683 lokali (w tym około 121 lokali w 3Q 2013) Liczba zakontraktowanych lokali Q Q Q Q Q

4 Wyniki finansowe za 1-2Q 2013 Przychody wyniosły 278,34 mln zł (+34%)* Ekonomiczny zysk brutto ze sprzedaży 81,95 mln zł Zysk brutto ze sprzedaży na poziomie 47,71 mln zł, Ekonomiczny zysk netto 49,46 mln zł Zysk netto (skonsolidowany) 15,22 mln zł, Przepływy środków pieniężnych netto z działalności operacyjnej 110,46 mln zł Silna pozycja gotówkowa na koniec 2Q 2013 roku 225,20 mln zł * W porównaniu do 1-2Q

5 Inwestycje oraz działalność finansowa w (1) Styczeń 2013 emisja obligacji na okaziciela serii G i H o łącznej wartości nominalnej 50 mln zł. Luty 2013 wykup obligacji na okaziciela serii A o łącznej wartości nominalnej 60 mln zł. Styczeń 2013 podpisanie przez ROBYG S.A. umowy z Bank Millennium o kredyt odnawialny wwysokości 14,95 mln zł wcelu finansowania bieżącej działalności kredytobiorcy. Kwiecień 2013 podpisanie aneksu do umowy na mocy którego zostało zniesione zabezpieczenie, a limit kredytu zmieniono na 10 mln zł. Kwiecień 2013 sprzedaż 49% udziałów oraz podpisanie umowy JV z inwestorem finansowym w spółce ROBYG Osiedle Królewskie możliwość wybudowania ok. 700 lokali. 5

6 Inwestycje oraz działalność finansowa w (2) Kwiecień 2013 podpisanie przez ROBYG Young City umowy z GETIN Bank o kredyt budowlany z limitem w wysokości 26 mln zł z przeznaczeniem na realizację II etapu inwestycji Young City. Kwiecień 2013 nabycie za 3,5 mln zł netto działki w warszawskim Wilanowie z przeznaczeniem na rozbudowę Osiedla Królewskiego. Maj 2013 wypłata dywidendy z zysku za 2012 rok w wysokości ok. 21 mln zł. Akcjonariusze otrzymali po 8 gr. na akcję. Czerwiec 2013 podpisanie przez ROBYG Osiedle Królewskie umowy zbrebankokredytinwestycyjnywwysokości 15 mln zł oraz kredyt rewolwingowy z limitem w wysokości 15 mln zł. Czerwiec/Lipiec 2013 emisja obligacji na okaziciela serii I oraz I2 o łącznej wartości nominalnej 90 mln zł. Czerwiec 2013 ogłoszenie przedterminowego wykupu obligacji na okaziciela serii B i C o łącznej wartości nominalnej 42,75 mln zł. Październik 2013 ogłoszenie przedterminowego wykupu obligacji na okaziciela serii D (20 mln zł) oraz obligacji na okaziciela serii G (8 mln zł) 6

8 Grupa ROBYG liczba zakontraktowanych lokali Zakontraktowane lokale w 3Q 2013 (+60%)* Liczba zakontraktowanych lokali (kwartalnie) po uwzględnieniu rezygnacji Q Q Q Q Q Q Q Q Q * W porównaniu do 3Q 2012 Razem 1-3Q 2013: 1181 Liczba zakontraktowanych lokali (rocznie) po uwzględnieniu rezygnacji Plan 1Q-3Q Zakontraktowane lokale 8

9 Grupa ROBYG lokale w ofercie W sumie liczba lokali w ofercie 9

10 Grupa ROBYG przekazania 1-2Q 2013 Liczba lokali rozpoznanych w przychodach (kwartalnie) * 274* 208* Q Q Q Q Q Q Q Q Q Razem 2011: 310 Razem 2012: 986 Razem 1-2Q 2013: 696 *Liczba zawiera lokale rozpoznane w przychodach ze sprzedaży lokali w ramach inwestycji Osiedle Kameralne. Grupa rozpoznaje 50% przychodów ze sprzedaży lokali z tej inwestycji, zgodnie z zasadami konsolidacji wyników w Grupie ROBYG. Potencjał rozpoznania lokali w przychodach Lokale zakontraktowane nierozpoznane: 1161 Lokale niezakontraktowane i nierozpoznane: 915 Ukończone: 103 W budowie: 1043 Których budowa nie rozpoczęła się, ale biorą udział w sprzedaży przedwstępnej: 15 Ukończone: 103 W budowie: 594 Których budowa nie rozpoczęła się, ale biorą udział w sprzedaży przedwstępnej:

11 Liczba jednostek, które mają być ukończone w latach (a także zakontraktowane) stan na łączna liczba mieszkań planowanych do oddania w latach liczba zakontraktowanych mieszkań, które mają zostać zakończone w latach () w nawiasach podano liczbę lokali zakontraktowanych Osiedle Zdrowa (Warszawa) Nowa Rezydencja Królowej Marysieńki (Warszawa) City Apartments (Warszawa) (188) 174 (171) 217 (216) 127 (125) 221 (200) 108 (39) Lawendowe Wzgórza (Gdańsk) 178 (167) 233 (79) Słoneczna Morena (Gdańsk) 297 (228) 138 (6) Albatross Towers (Gdańsk) 154 (144) 174 (86) Osiedle Kameralne (Warszawa) 108 (84) Young City (Warszawa) 148 (138) 163 (138) 154 (4) Osiedle Królewskie (Warszawa) 117 (97) 135 (86) 1362 (1252) 1107 (729) 571 (215) * Lokale ukończone i nierozpoznane do końca 2012 roku 160 (133)* ** 1522 (1385) 1107 (729) 1972 (215) 11 ** Dodatkowo w latach 2013 i 2014 Grupa planuje rozpoczęcie budowy kolejnych etapów inwestycji, z których zakończenie 1401 lokali planowane jest na 2015rok

13 Wyniki finansowe Sprawozdanie z Całkowitych Dochodów (tys. zł) 1-2Q Q Q 2012 Przychody Koszty własne sprzedaży ( ) (98 802) ( ) ( ) Zysk brutto ze sprzedaży Ekonomiczny zysk brutto na sprzedaży Koszty marketingu i sprzedaży (6 469) (3 763) (12 240) (4 994) Koszty ogólnego zarządu (9 778) (4 971) (19 587) (9 416) EBIT Przychody finansowe Koszty finansowe (10 221) (4 481) (18 998) (8 780) Zysk brutto Podatek dochodowy (13 157) (5 093) (18 718) (11 190) Zysk netto Ekonomiczny zysk netto Marża ekonomicznego zysku brutto na sprzedaży 29,4% 30,3% 34,6% 34,7% Marża zysku brutto na sprzedaży 17,1% 17,1% 24,2% 25,3% Marża ekonomicznego zysku netto 17,8% 16,5% 16,6% 19,4% Marża zysku netto 5,5% 3,3% 6,2% 10,0% 13

14 Przychody w podziale na projekty i działalność w 1-2Q 2013 roku Działalność Przychody ogółem (tys. zł) Projekty Przychody ze sprzedaży w ramach danego projektu (tys. zł) Zysku brutto ze sprzedaży Marża (%) Ekonomiczne go zysku brutto na sprzedaży Nowa Rezydencja Królowej Marysieńki ,3% 21,3% Działalność deweloperska (Warszawa, Gdańsk) Osiedle Zdrowa ,0% 30,0% City Apartments ,2% 37,6% Lawendowe Wzgórza ,4% 27,7% Słoneczna Morena ,8% 26,3% Albatross Towers ,6% 18,6% Suma RAZEM projekty deweloperskie ,3% 30,3% Pozostałe przychody Pozostałe przychody* SUMA ,1% 29,4% * W tym przychody z działalności budowlanej, usługowego prowadzenia ksiąg, działalności zarządczej, sprzedażowej, wynajmu itp. 14

15 Sytuacja finansowa spółki Sprawozdanie z Sytuacji Finansowej (tys. zł) Aktywa ogółem 2Q Q Aktywa trwałe, w tym: Nieruchomości inwestycyjne i nieruchomości inwestycyjne w budowie Grunty przeznaczone pod zabudowę Zapasy Należności z tytułu dostaw i usług oraz inne należności Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Kapitał własny Zobowiązania ogółem, w tym: Długoterminowe zobowiązania odsetkowe Krótkoterminowe zobowiązania odsetkowe Zaliczki otrzymane od klientów Wskaźnik zadłużenia netto* 0,26 0,28 0,43 * Wskaźnik zadłużenia netto = zadłużenie netto**/ kapitał własny ** Zadłużenie netto = oprocentowane zobowiązania pożyczki od podmiotów powiązanych środki pieniężne i ich ekwiwalenty 15

16 Przepływy pieniężne w 1-2Q 2013 roku Przepływy środków pieniężnych (w tys. zł) 1-2Q Q 2012 Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej Środki pieniężne netto z działalności inwestycyjnej 66 (5 725) Środki pieniężne netto z działalności finansowej, w tym (8 619) (52 641) Wpłaty z tytułu emisji obligacji Wykup obligacji Wpływy z tytułu zaciągnięcia kredytów i pożyczek (60 000) Spłaty kredytów i pożyczek ( ) ( ) Wypłacone dywidendy (20 678) (30 952) Zapłacone odsetki i prowizje (12 441) (14 449) Zmiana netto stanu środków pieniężnych i ich ekwiwalentów

17 Finansowanie dłużne (nominalna wartość i zapadalność kredytów bankowych i obligacji) na dzień ,2 mln zł łączna wartość finansowania: 127,9 mln zł ma zapadalność od roku do dwóch 141,0 mln zł ma zapadalność ponad dwuletnią <1 rok 1-2 lata 2-3 lata 3-4 lata Suma KREDYTY BANKOWE 48,57 mln 57,90 mln 19,23 mln 31,74 mln 157,44 mln OBLIGACJE 42,75 mln 70,00 mln 90,00 mln - 202,75 mln ŁĄCZNIE 91,32 mln 127,90 mln 109,23 mln 31,74 mln 360,19 mln 17

19 Plany na 2013 rok Rozpoczęcie budowy około 1400 nowych lokali 2013 (z tego około 560 rozpoczętych) Zwiększenie ilości gruntów inwestycyjnych (atrakcyjne lokalizacje, które zostaną zakupione w dobrej cenie) Kontraktacja w każdym kwartale na poziomie 20-25% oferty Kontraktacji na poziomie ponad 1500 lokali w

21 Warszawa opis inwestycji (1) WILANÓW Osiedle Królewskie Zespół niewielkich kilkupiętrowych kamienic powstający w centrum Wilanowa. Na ponad 5 hektarowej działce w kilku etapach powstanie łącznie około 700 mieszkań. BEMOWO Young City Osiedle złożone z kilku etapów, będzie się składać z ok lokali. Nowoczesna forma architektoniczna, niska, czteropiętrowa zabudowa oraz otaczająca budynki zieleń spodobają się zarówno młodym duchem, jak i osobom lubiącym spokój oraz ceniącym sobie dobrą komunikację z centrum miasta. BEMOWO Osiedle Kameralne Projekt mieszkań o podwyższonym standardzie położony w dzielnicy Bemowo- Jelonki pozwalający na wybudowanie ok. 600 lokali. ROBYG zakończył realizację I etapu inwestycji i planuje uruchomienie kolejnych etapów. II etap inwestycji został uruchomiony. BEMOWO Osiedle Kameralne II Grupa nabyła nieruchomości o powierzchni 2,35 ha położone w Warszawie w dzielnicy Bemowo w sąsiedztwie projektu Osiedle Kameralne, na których powstanie inwestycja z lokalami o podwyższonym standardzie. 21

22 Warszawa opis inwestycji (2) WILANÓW Nowa Rezydencja Królowej Marysieńki Projekt apartamentowy realizowany przez Grupę od 2002 roku Zlokalizowany w warszawskim Wilanowie, w tzw. Miasteczku Wilanów niedaleko Pałacu Wilanowskiego. Projekt zakłada wybudowanie ok lokali w 9 etapach. Ostatni etap inwestycji został uruchomiony. WILANÓW Osiedle Zdrowa Projekt zlokalizowany w Miasteczku Wilanów. Inwestycja mieszkaniowa o podwyższonym standardzie. Projekt zakłada wybudowanie łącznie ok. 860 lokali w 5 etapach. Inwestycja została w całości zrealizowana. ŻOLIBORZ City Apartments Inwestycja apartamentowa zlokalizowana na Żoliborzu Południowym. Projekt zakłada wybudowanie łącznie ok lokali mieszkalnych i usługowych w 6 etapach. 22

23 Warszawa opis inwestycji (3) Zakontraktowani Najemcy: Zakontraktowanie ok m2 tj. ok. 40% Anchor Tenant: Alma Market SA: niemal cały parter inwestycji (ok m2) Projekt biurowohandlowo-usługowy składający się z kilku etapów o łącznej powierzchni użytkowej sięgającej 35 tys. m2. Powierzchnia użytkowa I Etapu wynosi ok. 9 tys. m2 przeznaczonych na: część handlowo usługową oraz biura. Terminy: Zakończenie budowy I Etapu 2 kwartał WILANÓW ROBYG Business Center. 23

24 Gdańsk opis inwestycji JASIEŃ Lawendowe Wzgórza Inwestycja położona na południu Gdańska zakłada wybudowanie ponad 2700 lokali składających się z mieszkań popularnych oraz jednostek mieszkalnych w domach jedno- i wielorodzinnych oraz kilkunastu lokali usługowych. Łączna powierzchnia działki przekracza 41 ha.; ponad 15 ha działki to nieruchomość inwestycyjna z możliwością dodatkowej zabudowy MORENA Słoneczna Morena Projekt zlokalizowany w dzielnicy Piecki-Migowo składający się z domów w zabudowie bliźniaczej, apartamentowych willi miejskich, budynków wielorodzinnych. Inwestycja zakłada wybudowanie ok lokali PRZYMORZE Albatross Towers W ramach projektu ROBYG planuje wybudować 5 nowoczesnych budynków 18- kondygnacyjnych. Powstanie około 800 mieszkań o podwyższonym standardzie oraz lokali użytkowych 24

25 Inwestycje w budowie: Warszawa (1) Liczba lokali w budowie (Warszawa): 884 w 6 etapach W tym zakontraktowane na dzień : 782 Nowa Rezydencja Królowej Marysieńki Etap: lokali Planowana data zakończenia: 1Q 2014 Łączna powierzchnia: m2 Lokalizacja: Wilanów Kontraktacja: 125 Osiedle Kameralne Etap: lokali Planowana data zakończenia: 2Q 2014 Łączna powierzchnia: m2 Lokalizacja: Bemowo City Apartments Etap: lokali Planowana data zakończenia: 1Q 2014 Łączna powierzchnia: m2 Lokalizacja: Żoliborz Kontraktacja: 84 Kontraktacja:

26 Inwestycje w budowie: Warszawa (2) Liczba lokali w budowie (Warszawa): 884 w 6 etapach W tym zakontraktowane na dzień : 782 Young City Etap: 1,2 311 lokali Planowana data zakończenia: 4Q 2013 i 2Q 2014 Łączna powierzchnia: m2 Lokalizacja: Bemowo Osiedle Królewskie Etap: lokale Planowana data zakończenia: 4Q 2014 Łączna powierzchnia: m2 Lokalizacja: Wilanów Kontraktacja: 276 Kontraktacja: 97 26

27 Inwestycje w budowie: Gdańsk Liczba lokali w budowie (Gdańsk): 584 w 5 etapach W tym zakontraktowane na dzień : 296 Lawendowe Wzgórza Etap: 7, 8, lokale Planowana data zakończenia: 4Q 2013, 2Q 2014, 4Q 2014 Łączna powierzchnia: m2 Lokalizacja: Jasień Słoneczna Morena Etap: 7 95 lokale Planowana data zakończenia: 4Q 2013 Łączna powierzchnia: m2 Lokalizacja: Piecki-Migowo Kontraktacja: 157 Kontraktacja:53 Albatross Towers Etap: lokali Planowana data zakończenia: 1Q 2015 Łączna powierzchnia: m2 Lokalizacja: Przymorze Kontraktacja: 86 27

28 Inwestycje planowane na 4Q 2013 rok: Warszawa Liczba planowanych lokali (Warszawa): 397 w 3 etapach Osiedle Królewskie Etap: lokale Planowana data rozpoczęcia: 4Q 2013 Łączna powierzchnia: m2 Lokalizacja: Wilanów Kontraktacja: 86 Young City Etap: lokale Planowana data rozpoczęcia: 4Q 2013 Łączna powierzchnia: m2 Lokalizacja: Bemowo Kontraktacja: 4 City Apartments Etap:5 108 lokali Planowana data rozpoczęcia: 4Q 2013 Łączna powierzchnia: m2 Lokalizacja: Żoliborz Kontraktacja: 39 28

29 Inwestycje planowane na 4Q 2013: Gdańsk Liczba planowanych lokali (Gdańsk): 138 w 1 etapie Słoneczna Morena Etap: lokali Planowana data rozpoczęcia: 4Q 2013 Łączna powierzchnia: m2 Lokalizacja: Piecki-Migowo Kontraktacja: 6 29

30 PODSUMOWANIE Liczba zakontraktowanych lokali po 3 kwartałach: 1181 Przepływy środków pieniężnych netto z działalności operacyjnej 110,46 mln zł Silna pozycja gotówkowa na koniec 2Q 2013 roku 225,20 mln zł Przychody wyniosły 278,34 mln zł Zapraszamy do kontaktu: Relacje inwestorskie ROBYG SA ri@robyg.com.pl tel. (22)