GRUPA KĘTY S.A. RAPORT UZUPEŁNIAJĄCY OPINIĘ Z BADANIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ZA ROK OBROTOWY KOŃCZĄCY SIĘ 31 GRUDNIA 2004 R.

Transkrypt

1 GRUPA KĘTY S.A. RAPORT UZUPEŁNIAJĄCY OPINIĘ Z BADANIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ZA ROK OBROTOWY KOŃCZĄCY SIĘ 31 GRUDNIA 2004 R.

2 Spis treści 1 Część ogólna raportu Dane identyfikujące Spółkę Dane identyfikujące biegłego rewidenta Podstawy prawne Informacje o sprawozdaniu finansowym za poprzedni rok obrotowy Zakres prac i odpowiedzialności biegłego rewidenta 5 2 Analiza finansowa Spółki Ogólna analiza sprawozdania finansowego Wybrane wskaźniki finansowe Interpretacja wskaźników 9 3 Część szczegółowa raportu Księgi rachunkowe i ochrona danych Kontrola wewnętrzna Inwentaryzacja składników majątkowych Spółki Wprowadzenie do sprawozdania finansowego Dodatkowe informacje i objaśnienia Sprawozdanie z działalności Spółki Informacja o opinii niezależnego biegłego rewidenta 11 2

3 1 Część ogólna raportu 1.1 Dane identyfikujące Spółkę Nazwa Spółki Siedziba Spółki ul. Kościuszki Kęty Rejestracja w Krajowym Rejestrze Sądowym Siedziba sądu: Sąd Rejonowy dla Krakowa-Śródmieścia w Krakowie, XII Wydział Gospodarczy KRS Data: 9 lipca 2002 r. Numer rejestru: KRS Rejestracja w Urzędzie Skarbowym i Wojewódzkim Urzędzie Statystycznym NIP: REGON: Dane identyfikujące biegłego rewidenta KPMG Audyt Sp. z o.o. ul. Chłodna 51, Warszawa KPMG Audyt Sp. z o.o. (do dnia 9 maja 2004 r. zarejestrowana pod firmą KPMG Polska Audyt Sp. z o.o.) jest podmiotem uprawnionym do badania sprawozdań finansowych wpisanym na listę pod numerem Podstawy prawne Kapitał zakładowy oraz kapitał własny Spółka została utworzona na czas nieokreślony w dniu 3 marca 1992 r. w wyniku przekształcenia przedsiębiorstwa państwowego pod nazwą Zakłady Metali Lekkich Kęty z siedzibą w Kętach w jednoosobową Spółkę Skarbu Państwa, zgodnie ze statutem Spółki. Kapitał zakładowy Spółki na dzień 31 grudnia 2004 r. wynosił złotych i dzielił się na akcji o wartości nominalnej 2,50 złotych każda. 3

4 Według stanu na dzień 31 grudnia 2004 r. w Spółce istniała następująca struktura własnościowa: Nazwa akcjonariusza Ilość akcji Ilość głosów (w %) Wartość nominalna akcji zł'000 Udział w kapitale zakładowym (w %) ING Nationale-Nederlanden Polska OFE ,0% 2 227,7 8,5% PZU OFE Złota Jesień ,9% 2 215,6 8,4% Commercial Union OFE BPH CU WBK ,3% 2 072,1 7,9% Pioneer Pekao Investment Management ,1% 1 357,3 5,2% Skarb Państwa ,7% 1 042,7 4,0% Akcje w posiadaniu Spółki ,0% 3 937,8 15,0% Pozostali < 5% ,0% ,8 51,0% ,0% ,0 100,0% Jednostki powiązane z badaną Spółką Spółka jest jednostką dominującą grupy kapitałowej Grupa Kapitałowa oraz sporządza skonsolidowane sprawozdanie finansowe Grupy Kapitałowej Kierownik jednostki Funkcje kierownika jednostki sprawuje Zarząd. W skład Zarządu Spółki na dzień 31 grudnia 2004 r. wchodzili: Jan Kryjak Dariusz Mańko Michał Malina Prezes Zarządu, Członek Zarządu, Członek Zarządu Przedmiot działalności Przedmiotem działalności Spółki zgodnie ze statutem jest w szczególności: produkcja papieru i tektury falistej oraz produkcja opakowań z papieru i tektury; produkcja opakowań z tworzyw sztucznych; produkcja aluminium; odlewnictwo metali lekkich; kucie, prasowanie, wytłaczanie i walcowanie metali; metalurgia proszków; obróbka metali i nakładanie powłok na metale; obróbka mechaniczna elementów metalowych; produkcja opakowań z metali lekkich. 4

5 1.4 Informacje o sprawozdaniu finansowym za poprzedni rok obrotowy Sprawozdanie finansowe za rok obrotowy kończący się 31 grudnia 2003 r. zostało zbadane przez PricewaterhouseCoopers Sp. z o.o. i uzyskało opinię biegłego rewidenta bez zastrzeżeń. Sprawozdanie finansowe zostało zatwierdzone przez Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy w dniu 14 maja 2004 r., które postanowiło, że zysk za ubiegły rok obrotowy w kwocie ,92 złotych będzie podzielony następująco: ,00 na wypłatę dywidendy, ,00 na obsługę wypłaty dywidendy przez KPWiG, ,92 na kapitał zapasowy. Bilans zamknięcia na dzień 31 grudnia 2003 r. został prawidłowo wprowadzony do ksiąg jako bilans otwarcia roku badanego. Sprawozdanie finansowe zostało złożone w Sądzie Rejestrowym w dniu 26 maja 2004 r. oraz ogłoszone w Monitorze Polskim B nr 1122 z 19 października 2004 r. 1.5 Zakres prac i odpowiedzialności biegłego rewidenta Niniejszy raport został przygotowany dla Walnego Zgromadzenia Akcjonariuszy Grupy Kęty S.A., z siedzibą w Kętach, ul. Kościuszki 111, i dotyczy sprawozdania finansowego, na które składa się wprowadzenie do sprawozdania finansowego, bilans sporządzony na dzień 31 grudnia 2004 r., który po stronie aktywów i pasywów wykazuje sumę tys. złotych, rachunek zysków i strat za rok obrotowy kończący się tego dnia wykazujący zysk netto w kwocie tys. złotych, zestawienie zmian w kapitale własnym za rok obrotowy kończący się tego dnia wykazujące zwiększenie kapitału własnego o kwotę tys. złotych, rachunek przepływów pieniężnych za rok obrotowy kończący się tego dnia wykazujący zwiększenie stanu środków pieniężnych netto o kwotę 177 tys. złotych oraz dodatkowe informacje i objaśnienia. Badania sprawozdania finansowego dokonano na podstawie decyzji Rady Nadzorczej z dnia 4 czerwca 2004 r. odnośnie wyboru podmiotu uprawnionego do badania sprawozdania finansowego. Badanie sprawozdania finansowego przeprowadziliśmy zgodnie z umową z dnia 25 czerwca 2004 r. Badanie sprawozdania finansowego przeprowadziliśmy stosownie do postanowień Międzynarodowych Standardów Rewizji Sprawozdań Finansowych wydanych przez Międzynarodową Federację Księgowych, rozdziału 7 ustawy z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości (Dz. U. z 2002 r. nr 76, poz. 694 z późniejszymi zmianami), oraz norm wykonywania zawodu biegłego rewidenta, wydanych przez Krajową Radę Biegłych Rewidentów w Polsce. Badanie sprawozdania finansowego zostało przeprowadzone w siedzibie Spółki w okresie od 29 listopada 2004 r. do 1 grudnia 2004 r., od 21 lutego 2005 r. do 25 lutego 2005 r. oraz od 15 marca 2005 r. do 16 marca 2005 r. Celem niezależnego badania sprawozdania finansowego jest przedstawienie Walnemu Zgromadzeniu Akcjonariuszy pisemnej opinii niezależnego biegłego rewidenta wraz z uzupełniającym ją raportem na temat zbadanego sprawozdania finansowego. 5

6 Zarząd Spółki złożył w dniu 12 kwietnia 2005 r. oświadczenie o kompletności, rzetelności, jasności oraz prawidłowości sprawozdania finansowego przedstawionego do badania oraz niezaistnieniu do dnia zakończenia badania zdarzeń wpływających w sposób znaczący na wielkość danych wykazywanych w sprawozdaniu finansowym za rok badany. W trakcie badania sprawozdania finansowego Zarząd Spółki udostępnił nam wszelkie dokumenty i informacje niezbędne do wydania opinii i przygotowania raportu. KPMG Audyt Sp. z o.o., członkowie jej Zarządu i organów nadzorczych oraz inne osoby uczestniczące w badaniu sprawozdania finansowego Spółki spełniają wymóg niezależności od badanej Spółki. Zakres planowanej i wykonanej pracy nie został w żaden sposób ograniczony. Zakres i sposób przeprowadzonego badania wynika ze sporządzonej przez nas dokumentacji roboczej, znajdującej się w siedzibie KPMG Audyt Sp. z o.o. 6

7 2 Analiza finansowa Spółki 2.1 Ogólna analiza sprawozdania finansowego Bilans AKTYWA % sumy % sumy zł '000 bilansowej zł '000 bilansowej Aktywa trwałe Wartości niematerialne i prawne , ,4 Rzeczowe aktywa trwałe , ,0 Inwestycje długoterminowe , ,8 Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe , , , ,5 Aktywa obrotowe Zapasy , ,8 Należności krótkoterminowe , ,9 Inwestycje krótkoterminowe , ,4 Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 599 0, , , ,5 SUMA AKTYWÓW , ,0 PASYWA % sumy % sumy zł'000 bilansowej zł'000 bilansowej Kapitał własny Kapitał zakładowy , ,5 Akcje własne (71.108) 13,7 (71.108) 14,8 Kapitał zapasowy , ,3 Kapitał z aktualizacji wyceny , ,1 Pozostałe kapitały rezerwowe 750 0,2 - - Zysk netto , , , ,0 Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania Rezerwy na zobowiązania , ,3 Zobowiązania długoterminowe , ,3 Zobowiązania krótkoterminowe , ,1 Rozliczenia międzyokresowe , , , ,0 SUMA PASYWÓW , ,0 7

8 2.1.2 Rachunek zysków i strat zł'000 % przychodów ze sprzedaży zł'000 % przychodów ze sprzedaży Przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów Przychody netto ze sprzedaży produktów , ,4 Przychody neto ze sprzedaży towarów i materiałów , , , ,0 Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów Koszt wytworzenia sprzedanych produktów ( ) 76,7 ( ) 76,0 Wartość sprzedanych towarów i materiałów (34.018) 5,9 (31.525) 6,1 ( ) 82,6 ( ) 82,1 Zysk brutto ze sprzedaży , ,9 Koszty sprzedaży (11.137) 1,9 (11.290) 2,2 Koszty ogólnego zarządu (31.647) 5,4 (38.059) 7,4 Zysk ze sprzedaży , ,3 Pozostałe przychody operacyjne Dotacje Inne przychody operacyjne , , , ,4 Pozostałe koszty operacyjne Strata ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych (43) - (103) - Aktualizacja wartości aktywów niefinansowych (2.252) 0,4 (20.692) 4,1 Inne koszty operacyjne (2.267) 0,4 (4.709) 0,9 (4.562) 0,8 (25.504) 5,0 Zysk z działalności operacyjnej , ,7 Przychody finansowe Dywidendy i udziały w zyskach , ,9 Odsetki , ,9 Zysk ze zbycia inwestycji , ,3 Aktualizacja wartości inwestycji Inne 819 0, , , ,2 Koszty finansowe Odsetki (5.116) 0,9 (6.141) 1,2 Aktualizacja wartości inwestycji (2.195) 0,4 (1.707) 0,3 Inne (1.336) 0,2 (1.575) 0,3 (8.647) 1,5 (9.423) 1,8 Zysk z działalności gospodarczej , ,1 Wynik zdarzeń nadzwyczajnych Zyski nadzwyczajne Straty nadzwyczajne - - (2) - Zysk brutto , ,1 Podatek dochodowy (11.464) 2,0 (3.882) 0,8 Zysk netto , ,3 8

9 2.2 Wybrane wskaźniki finansowe Rentowność sprzedaży netto zysk netto x 100% 14,0% 7,3% 4,6% przychody netto 2. Szybkość obrotu należności średni stan należności z tytułu dostaw i usług brutto x 365 dni 69 dni 81 dni 109 dni przychody netto 3. Stopa zadłużenia zobowiązania i rezerwy na zobowiązania x 100% 32,4% 38,0% 45,7% suma pasywów 4. Wskaźnik płynności aktywa obrotowe 1,3 1,1 1,2 zobowiązania krótkoterminowe 5. Rentowność kapitału własnego zysk netto x 100% 29,9% 14,5% 8,1% kapitał własny - zysk netto Aktywa obrotowe nie zawierają należności o okresie spłaty powyżej 12 miesięcy. Zobowiązania krótkoterminowe obejmują krótkoterminowe rezerwy na zobowiązania, zobowiązania krótkoterminowe z wyłączeniem zobowiązań o okresie wymagalności powyżej 12 miesięcy oraz inne krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe. Przychody netto obejmują przychody netto ze sprzedaży produktów, towarów i materiałów. 2.3 Interpretacja wskaźników Wzrost wskaźnika rentowności sprzedaży netto oraz rentowności kapitału własnego wynika głównie z faktu, iż w 2004 roku Spółka wypracowała wyższy zysk netto niż w latach poprzednich. Było to spowodowane głównie wzrostem przychodów finansowych z tytułu dywidend od jednostek powiązanych, a także zwiększeniem skali działalności, pozwalającym na osiągnięcie wyższego zysku z działalności operacyjnej. Wskaźnik obrotu należności uległ poprawie w porównaniu z latami ubiegłymi. Zmiana ta wynika głównie z poprawy ściągalności należności od dotychczasowych klientów. Spadek stopy zadłużenia wynika głównie ze wzrostu wartości kapitałów własnych wskutek rosnącego w kolejnych latach zysku netto oraz spadku poziomu zobowiązań w porównaniu do roku ubiegłego. Spadek ten był związany ze spłatą znacznej części zobowiązań wynikających z intensyfikacji zakupów przed końcem 2003 r. na skutek wzrostu popytu związanego z wejściem Polski do struktur Unii Europejskiej. Wskaźnik płynności utrzymuje się w kolejnych okresach na zbliżonym poziomie. Poprawa wskaźnika w stosunku do roku ubiegłego wynika głównie ze wzrostu wartości aktywów obrotowych w wyniku zwiększenia skali działalności Spółki przy porównywalnym poziomie zobowiązań krótkoterminowych. 9

10 3 Część szczegółowa raportu 3.1 Księgi rachunkowe i ochrona danych Spółka posiada aktualną dokumentację opisującą przyjęte przez nią zasady rachunkowości, zatwierdzone przez Zarząd Spółki. Przyjęte zasady (polityka) rachunkowości zostały przedstawione we wprowadzeniu do sprawozdania finansowego, w zakresie wymaganym przepisami ustawy o rachunkowości. Sprawozdanie finansowe Spółki przygotowane zostało w oparciu o księgi rachunkowe, prowadzone zgodnie z wymogami Rozdziału 2 Prowadzenie ksiąg rachunkowych oraz Rozdziału 8 Ochrona danych ustawy z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości. 3.2 Kontrola wewnętrzna System kontroli wewnętrznej obejmuje kontrolę funkcjonalną ze strony członków Zarządu. Podczas badania sprawozdania finansowego przeprowadziliśmy ocenę stosowanego systemu księgowości i działania systemu kontroli wewnętrznej w zakresie niezbędnym do wydania przez nas opinii odnośnie zbadanego sprawozdania finansowego Spółki. Badanie to nie miało na celu ujawnienia wszystkich nieprawidłowości lub istotnych słabości tego systemu. Zastosowane przez nas procedury nie wykazały istotnych nieprawidłowości w funkcjonowaniu systemu księgowości i systemu kontroli wewnętrznej. 3.3 Inwentaryzacja składników majątkowych Spółki Spółka przeprowadziła inwentaryzację składników majątkowych w terminach określonych w art. 26 ustawy o rachunkowości. Inwentaryzacją objęto następujące składniki aktywów: zapasy, należności, środki pieniężne. Różnice inwentaryzacyjne rozliczono w księgach okresu objętego sprawozdaniem finansowym. 3.4 Wprowadzenie do sprawozdania finansowego Dane zawarte we wprowadzeniu do sprawozdania finansowego zostały przedstawione przez Spółkę kompletnie i prawidłowo. Wprowadzenie do sprawozdania finansowego stanowi integralną część sprawozdania finansowego. 3.5 Dodatkowe informacje i objaśnienia Dane zawarte w dodatkowych informacjach i objaśnieniach do sprawozdania finansowego zostały przedstawione przez Spółkę kompletnie i prawidłowo. Dodatkowe informacje i objaśnienia stanowią integralną część sprawozdania finansowego. 10

11 3.6 Sprawozdanie z działalności Spółki Sprawozdanie z działalności Spółki uwzględnia informacje, o których mowa w art. 49 ust. 2 oraz 3 ustawy z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości oraz wymogi Rozporządzenia Rady Ministrów z dnia 16 października 2001 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych (Dz. U. z 2001 r., nr 139, poz z późniejszymi zmianami) i są one zgodne z informacjami zawartymi w sprawozdaniu finansowym. 3.7 Informacja o opinii niezależnego biegłego rewidenta W oparciu o przeprowadzone badanie sprawozdania finansowego Spółki sporządzonego na dzień 31 grudnia 2004 r. wydaliśmy opinię niezależnego biegłego rewidenta bez zastrzeżeń Biegły rewident nr 9451/7175 Za KPMG Audyt Sp. z o.o. Leszek Dubicki, Członek Zarządu ul. Chłodna 51, Warszawa Biegły rewident nr 9451/7175, Leszek Dubicki, Członek Zarządu Warszawa, 12 kwietnia 2005 r. 11