TOYA S.A. PLANUJE PRZEPROWADZENIE OFERTY PUBLICZNEJ W III KWARTALE

Transkrypt

1 KOMUNIKAT PRASOWY Wrocław, 5 lipca 2011 TOYA S.A. PLANUJE PRZEPROWADZENIE OFERTY PUBLICZNEJ W III KWARTALE TOYA S.A., jedna z czołowych polskich spółek w branży artykułów przemysłowych i jeden z liderów polskiego rynku narzędzi ręcznych i elektronarzędzi, planuje przeprowadzenie oferty publicznej w trzecim kwartale 2011 roku. TOYA SA jest jedną z czołowych polskich spółek w branży artykułów przemysłowych. Należy do grupy liderów na polskim rynku narzędzi ręcznych i elektronarzędzi przeznaczonych zarówno dla profesjonalistów, jak i do domowego użytku. Działalność Grupy obejmuje projektowanie produktów, zlecanie i nadzór jakościowy nad ich produkcją oraz dystrybucję pod własnymi markami poprzez rozwiniętą sieć sprzedaży na rynku krajowym i zagranicznym: w krajach Europy Środkowej, Południowej i Wschodniej - Rosji, Rumunii, Ukrainie, Litwie, na Węgrzech, w Czechach, Niemczech, na Białorusi, w Słowacji i na Bałkanach oraz w krajach Azji Południowo-Wschodniej, Australii i Oceanii, Afryki oraz Ameryki Centralnej i Południowej. Grupa współpracuje przede wszystkim z producentami z Azji Południowo-Wschodniej, skąd importuje do swoich centrów logistycznych gotowe produkty i sprzedaje je poprzez szeroko rozwiniętą i wysoce efektywną sieć dystrybucji. W Chinach, dzięki wieloletniej obecności na tym rynku, postrzegana jest jako ważny i wiarygodny partner handlowy oraz posiada silną pozycję konkurencyjną. W 2008 roku Spółka rozpoczęła działalność handlową bezpośrednio na rynku chińskim poprzez spółkę Yato China Trading, którą współkontroluje. Obecnie w asortymencie Grupy znajduje się ponad 6 tysięcy artykułów sprzedawanych pod siedmioma markami własnymi (są to: YATO, VOREL, FLO, POWER UP, STOHR, LUND, FALA) 1

2 Akcjonariuszami TOYA S.A. są: Jan Szmidt (47,9%) i Tomasz Koprowski (24,9%) założyciele Spółki oraz Romuald Szałagan (18,6%) i Piotr Wojciechowski (8,6%). Grupa kapitałowa TOYA wypracowała w 2010 roku przychody w wysokości 189,1 mln zł wobec 167,2 mln zł w roku Zysk netto z działalności handlowej, wyniósł, odpowiednio, 21,3 mln zł oraz 12,5 mln zł. Na koniec kwietnia 2011 roku Grupa zatrudniała około 250 osób. Perspektywy wzrostu rynku narzędzi ręcznych i elektronarzędzi w najbliższych latach są bardzo obiecujące. Wykorzystując nasze wieloletnie doświadczenie przygotowaliśmy strategię rozwoju firmy TOYA tak, aby maksymalnie wykorzystać szanse na umacnianie pozycji na tym rynku zarówno w Polsce, jak i w skali międzynarodowej. Postawiliśmy na najbardziej dynamiczne segmenty rynku narzędziowego oraz na własne marki, dzięki którym możemy osiągać bardzo dobre marże. Ponadto mamy wieloletnie, bardzo dobre i sprawdzone relacje na rynku chińskim, gdzie zlecamy produkcję, co daje nam przewagę kosztową, a jednocześnie dostęp do najbardziej wzrostowego rynku na świecie. Dlatego mam nadzieję, że inwestorzy docenią potencjał rozwoju TOYA i będą chcieli uczestniczyć w budowie wartości naszej Grupy" - powiedział Grzegorz Pinkosz, Prezes Zarządu TOYA S.A. Dodatkowych informacji mediom udziela: Iwona Mojsiuszko M+G tel , iwona.mojsiuszko@mplusg.com.pl 2

3 WIĘCEJ INFORMACJI O GRUPIE STRUKTURA SPRZEDAŻY GRUPY Grupa sprzedaje swoje produkty w Polsce poprzez rozwiniętą i bardzo efektywną sieć sprzedaży: hurtownie (dystrybutorzy, hurtownie, sklepy patronackie), sieci handlowe oraz własny sklep internetowy Największa część sprzedaży jest realizowana poprzez hurtowy kanał dystrybucji w kraju (48% udział w przychodach ze sprzedaży w 2010 r.). Jednocześnie kanał ten jest najbardziej rentowny Drugim kanałem dystrybucji Grupy, pod względem udziału w sprzedaży, jest dystrybucja przez sieci handlowe na rynku krajowym. Udział w sprzedaży tym kanałem w 2010 r. wyniósł 28%. Najmniejszy, choć istotny udział, realizowany jest przez sprzedaż eksportową - w 2010 r. wyniósł on 24%. Za granicą Grupa sprzedaje swoje produkty poprzez spółkę zależną Toya Romania S.A., spółkę współkontrolowaną Yato China Trading oraz autoryzowanych dystrybutorów i przedstawicieli. Tak zróżnicowana sieć sprzedaży zapewnia możliwość dotarcia do szerokiego rynku, profesjonalną obsługę oraz optymalizację dostępności całej gamy produktów sprzedawanych przez Grupę. OFERTA TOYA Obecnie w asortymencie znajduje się ponad 6 tys. artykułów sprzedawanych pod siedmioma markami własnymi. Najbardziej rozpoznawalną i wiodącą marką Grupy, generującą także najwyższy wzrost sprzedaży jest YATO. Składa się na nią szeroka gama profesjonalnych narzędzi ręcznych i pneumatycznych, przeznaczonych do pracy w warunkach przemysłowych i serwisowych. Pod marką YATO sprzedawane są przede wszystkim narzędzia warsztatowe, budowlane i ogrodowe. Marka YATO jest dobrze postrzegana na rynku zarówno pod względem jakości, jak i ceny oferowanych produktów. Przekłada się to na ponad 2% udział marki YATO w rynku narzędzi ręcznych w Polsce (dane Spółki). 3

4 VOREL to marka, która posiada największy udział w sprzedaży produktów Grupy. Asortyment tej marki obejmuje narzędzia ręczne warsztatowe i budowlane, które przeznaczone są głównie dla majsterkowiczów DIY oraz gospodarstw domowych. FLO to marka obejmująca bogaty asortyment narzędzi ręcznych, spalinowych oraz elektronarzędzi ogrodniczych. Produkty oferowane pod tą marką to niemal wszystkie narzędzia potrzebne do pracy w ogrodzie. POWER UP jest marką, która obejmuje asortyment z zakresu elektronarzędzi. Produkty tej marki przeznaczone są do prac warsztatowych oraz dla wymagających majsterkowiczów. Pod marką STHOR Spółka sprzedaje nowoczesne elektronarzędzia powszechnego użytku. Oferta tej marki skierowana jest do majsterkowiczów i gospodarstw domowych, którzy nie wykorzystują narzędzi w celach zarobkowych. Narzędzia STHOR plasują się w średniej klasie jakości. Najmłodszą marką, powstałą w połowie 2010 r., pod którą Spółka sprzedaje elektronarzędzia, jest marka LUND. Obejmuje ona swoją ofertą szeroki zakres elektronarzędzi pomocnych przy podstawowych pracach remontowych, wykończeniowych i dekoracyjnych. Marka LUND dedykowana jest majsterkowiczom do użytku w domu i przydomowym warsztacie. Grupa, pod marką FALA, sprzedaje elementy wyposażenia łazienek. 4

5 Udział produktów Grupy w przychodach ogółem w 2010 roku PRZEWAGI KONKURENCYJNE Przewagi konkurencyjne TOYA S.A.: Atrakcyjne rynki Znacznie niższe średnie wydatki na narzędzia i elektronarzędzia w Polsce w porównaniu z pozostałymi europejskimi krajami rozwiniętymi świadczą o dużym potencjale polskiego rynku Wysoce rozdrobniony polski rynek umożliwiający pozyskanie klientów niezwiązanych lojalnie z żadną marką Rozpowszechniająca się moda na majsterkowanie/hobby-diy wpływająca na wzrost popytu na sprzęt do użytku domowego Potencjał wzrostowy w szczególności chińskiego rynku, na którym marka YATO odnosi pierwsze sukcesy potwierdzone nagrodami Silna pozycja rynkowa oraz 20-letnie doświadczenie Jedna z wiodących spółek handlowych na rynku narzędzi i elektronarzędzi w Polsce Skala działalności umożliwiająca optymalizację kosztów, logistyki oraz konkurencję cenową Kontakty biznesowe wynikające z wieloletniej współpracy z liczną grupą producentów, dostawców, partnerów oraz klientów 5

6 Wysoka rentowność i stabilna sytuacja finansowa Przychody w 2010 wzrosły o 13% w porównaniu z rokiem 2009 (Spółka została w znacznie mniejszym stopniu dotknięta kryzysem niż konkurencja z branży) Wyższe niż w branży, stabilne marże: na poziomie EBITDA 16,4%, na poziomie zysku netto 11,1% w 2010 roku Bezpieczny poziom zadłużenia wskaźnik długu netto do EBITDA na poziomie 1,9x Skuteczne zarządzanie markami Obszerny portfel dobrze rozpoznawalnych własnych marek umożliwiający Spółce ekspansję w różnych segmentach rynku narzędzi i elektronarzędzi Pozycjonowanie produktów głównie na średniej i wyższej półce Konsekwentna polityka cenowa i korzystny, doceniany przez klientów stosunek ceny do jakości Sprawny system kontroli jakości oraz posprzedażowa obsługa klienta Wzmocnienie i dalszy rozwój Centrum Rozwoju Produktów umożliwiającego tworzenie nowych rozwiązań w zakresie wzornictwa przemysłowego i jakości produktu nowatorskie i unikalne projekty oparte na światowych trendach oraz sprawdzony, wieloetapowy system kontroli jakości Efektywne zarządzanie logistyką, importem i dystrybucją Wieloletnia współpraca z dużą grupą azjatyckich partnerów oraz wynikająca z tego znajomość azjatyckiej kultury biznesowej Stosunkowa niska siła przetargowa dostawców wynikająca ze współpracy z wieloma producentami narzędzi i elektronarzędzi możliwość elastycznej zmiany dostawcy bez negatywnego wpływu na ciągłość działalności Spółki oraz korzystne warunki Wydajne tradycyjne i nowoczesne kanały dystrybucji Obecność Spółki we wszystkich kanałach dystrybucji umożliwiających zakup narzędzi i elektronarzędzi Rozwój wysokomarżowych sklepów patronackich Podążanie za światowymi trendami rozwój firmowego sklepu internetowego 6

7 Pierwsza spółka z branży narzędziowej, która będzie notowana na GPW Brak spółki o zbliżonym profilu na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie wpływający na zwiększone zainteresowanie inwestorów Możliwość dodatkowej dywersyfikacji portfela inwestycyjnego Doświadczona kadra zarządzająca oraz Rada Nadzorcza Członkowie Zarządu z wieloletnim doświadczeniem oraz znajomością branży Doświadczona Rada Nadzorcza wspierająca Zarząd w prowadzeniu Spółki, z doświadczeniem zdobytym w branży oraz w zarządach i radach nadzorczych spółek publicznych Aktywne zaangażowanie pomysłodawcy, współzałożyciela oraz głównego akcjonariusza Spółki Jana Szmidta w rozwój Spółki zarówno w Polsce, jak i zagranicą RYNKI DZIAŁALNOŚCI Światowy rynek narzędzi i elektronarzędzi w roku 2008 wart było ok. 24 mld dolarów. Prognozy analityków Grupy Freedonia wskazują, że popyt na narzędzia i elektronarzędzia na świecie będzie rósł do 2013 roku średnio o 3,7% rocznie i do 2013 roku ma zwiększyć swoją wartość o 5 mld dolarów. Obecnie największe zapotrzebowanie na narzędzia i elektronarzędzia notowane jest w Ameryce Północnej (35%) oraz Europie Zachodniej (31%). W Azji i regionie Pacyfiku realizowana jest ponad jedna piąta światowej sprzedaży (21%). Na pozostałe regiony w tym także na naszą część Europy przypada 13% światowego zapotrzebowania. Całkowity udział narzędzi i elektronarzędzi wytwarzanych poza Polską w sprzedaży krajowej wynosił w 2009 roku 98%, natomiast do końca 3 kwartału 2010 r. udział ten wzrósł do 99%. Wartość polskiego rynku narzędzi i elektronarzędzi do 3 kwartału 2010 r. wyniosła ok.1,2 mld zł. Szacowany wynik za cały 2010 rok to 1,58 mld zł. 7

8 Wartość rynku narzędzi i elektronarzędzi w Polsce w latach wraz z prognozami wzrostu (mld zł) Źródło: Opracowanie KerallaResearch na podstawie danych GUS Rok 2010 cechował się znacznym wzrostem sprzedaży w tym segmencie w porównaniu do okresu globalnego kryzysu, a prognozy dla branż ściśle powiązanych z kondycją rynku narzędzi i elektronarzędzi, takich jak budownictwo, mieszkalnictwo, infrastruktura drogowa i przemysł, pozwalają sądzić, że najbliższe lata będą charakteryzować się stopniowym wzrostem popytu na narzędzia i elektronarzędzia w Polsce. Prognozowany przez Instytut Keralla Research wzrost rynku to średnio 6% rocznie. Przy założeniu utrzymywania się obecnych pozytywnych trendów, rynek narzędzi i elektronarzędzi do 2013 roku zwiększy swą wartość do ok. 2 mld zł i będzie się nadal rozwijał w tempie właściwym dla reszty świata, czyli na poziomie ok.4-5% rocznie. WYNIKI FINANSOWE Wybrane dane finansowe i informacje pro forma Grupy TOYA przedstawia poniższa tabela: w tys. PLN Zmiana Przychody ze sprzedaży ,14% EBITDA ,38% Zysk na działalności operacyjnej ,91% Zysk netto ,98% 8

9 Niniejszy dokument ma charakter wyłącznie promocyjny i nie może stanowić podstawy podjęcia decyzji o dokonaniu inwestycji w papiery wartościowe spółki Toya S.A. ( Spółka ). Prospekt emisyjny akcji Spółki ( Prospekt ) zostanie opublikowany na stronie internetowej Spółki po jego zatwierdzeniu przez Komisję Nadzoru Finansowego. Prospekt stanowić będzie jedyny prawnie wiążący dokument zawierający informacje na temat Spółki, jej akcji i oferty publicznej i jakakolwiek inwestycja w akcje powinna być dokonywana wyłącznie na podstawie informacji zawartych w Prospekcie oraz wszelkich aneksach oraz komunikatach aktualizujących do Prospektu. 9