KWARTALNE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE PRAGMA FAKTORING S.A.

Transkrypt

1 KWARTALNE SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE PRAGMA FAKTORING S.A. ZA OKRES

2 Szanowni Inwestorzy i Akcjonariusze Z przyjemnością oddajemy w Państwa ręce raport Pragma Faktoring S.A. za pierwszy kwartał 2014 r. Okres ten był dla Pragma Faktoring S.A. bardzo dobry. Dokonane w 2013 r. (i opisane w raporcie rocznym) zmiany w modelu biznesowym Spółki zaczęły owocować już nie tylko na poziomie bilansu (płynności i rotacji aktywów), ale i przyniosły zdecydowany wzrost przychodów (o 16 %) i wyników (wynik brutto o 116 %). Pragma Faktoring koncentruje się na budowie portfela transakcji faktoringowych, który charakteryzuje się wysokim bezpieczeństwem (płynność, rozproszenie), a jednocześnie będzie generować powtarzalne, regularne przepływy i przychody. Przychody faktoringowe rok do roku wzrosły o 30 %, a wartość aktywów faktoringowych o 54 %. Zdecydowanie też zwiększyła się dywersyfikacja portfela i wartość generowanych z niego wpłat. O niemal 40 % wzrosła kontraktacja, czyli wartość sfinansowanych w ramach usługi faktoringu faktur, a duża ilość nowo podpisanych umów (29 w pierwszym kwartale) pozytywnie rokuje na wzrost tego wskaźnika w przyszłości. Jesteśmy przekonani, że kolejne okresy będą dla Pragma Faktoring równie udane. Z poważaniem, Zarząd Pragma Faktoring S.A. Tomasz Boduszek - Prezes Zarządu Jakub Holewa - Wiceprezes Zarządu Agnieszka Kowalik - Członek Zarządu Grzegorz Pardela - Członek Zarządu Katowice, 14 maja 2014 roku

3 Spis treści 1. List do Inwestorów i Akcjonariuszy Wprowadzenie do skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Pragma Faktoring S.A Wybrane skonsolidowane dane finansowe Kwartalne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe Pragma Faktoring S.A Noty do kwartalnego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Wybrane jednostkowe dane finansowe Kwartalne skrócone jednostkowe sprawozdanie finansowe Pragma Faktoring S.A Sprawozdanie zarządu z działalności Grupy Kapitałowej Pragma Faktoring S.A Oświadczenie zarządu Pragma Faktoring S.A

4 Wprowadzenie do skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy Kapitałowej Pragma Faktoring S.A. za okres od 1 stycznia 2014 do 31 marca 2014 roku I. Podstawowe informacje o Grupie Kapitałowej i Jednostce Dominującej 1.Podstawowe informacje o Jednostce Dominującej Nazwa Jednostki Dominującej: Pragma Faktoring S.A. dawniej Grupa Finansowa Premium S.A. Siedziba: Katowice, ul. Brynowska 72 Telefon: Fax: Sąd rejestrowy: Sąd Rejonowy w Katowicach Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego REGON: NIP: KRS: Adres poczty elektronicznej: Adres strony internetowej: biuro@pragmafaktoring.pl Pragma Faktoring S.A. dawniej Grupa Finansowa Premium S.A. to pierwotnie spółka cywilna założona przez Michała Nawrota i Dariusza Piaseckiego. W 2001 roku wpisano Spółkę do rejestru handlowego w Sądzie Rejonowym w Katowicach, Wydział VIII Gospodarczy Rejestrowy pod nr RHB z siedzibą w Katowicach. Do dnia 16 listopada 2006 roku GF Premium Sp. z o.o. wpisana była do Krajowego Rejestru Sądowego prowadzonego przez Sąd Rejonowy w Katowicach pod numerem KRS W dniu 17 listopada 2006 roku Sąd Rejonowy w Katowicach Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego wydał postanowienie o przekształceniu Grupy Finansowej Premium Sp. z o.o. w Spółkę Akcyjną. Spółka Akcyjna została wpisana do Rejestru Przedsiębiorców KRS pod numerem Od dnia 14 czerwca 2007 roku akcje Spółki są notowane na rynku regulowanym Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie. 3

5 W dniu 14 grudnia 2010 roku Pragma Inkaso S.A. z siedzibą w Tarnowskich Górach ogłosiła wezwanie na zakup akcji uprawniających do wykonywania 66 % głosów. W wyniku wezwania w dniu 20 stycznia 2011 roku Pragma Inkaso S.A. nabyła akcje stanowiące 58,23 % kapitału zakładowego Spółki i dające prawo do wykonywania 63,75 % głosów. Uchwałą nr 3 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia z dnia 14 marca 2011 Grupa Finansowa Premium S.A. zmieniła nazwę na Pragma Faktoring S.A. W dniu 24 czerwca 2011 roku w wyniku kolejnego wezwania na zakup akcji Pragma Faktoring S.A. nabyła akcji własnych. W dniu 10 listopada 2011 roku sąd zarejestrował obniżenie kapitału zakładowego na skutek umorzenia akcji własnych Pragma Faktoring, w wyniku czego akcje posiadane przez Pragma Inkaso S.A. stanowią 79,43 % w kapitale zakładowym Spółki i dają prawo do wykonywania 83,85 % głosów. Obecnie Pragma Inkaso S.A. posiada akcje stanowiące 79,95% w kapitale zakładowym i dające prawo do wykonywania 84,24% głosów. Według Aktu Założycielskiego podstawowym przedmiotem działalności Spółki jest: 1. Pośrednictwo finansowe pozostałe, gdzie indziej niesklasyfikowane 2. Działalność pomocnicza finansowa, gdzie indziej niesklasyfikowana. Czas trwania działalności Spółki jest nieoznaczony. Spółka działa na podstawie Statutu oraz przepisów Kodeksu spółek handlowych. 2. Kapitał zakładowy Jednostki Dominującej Kapitał zakładowy Jednostki Dominującej na dzień 31 marca 2014 r. wynosił zł i dzielił się na sztuk akcji o wartości nominalnej 1 zł każda. 3. Zarząd i Rada Nadzorcza Jednostki Dominującej Skład Zarządu Spółki na dzień 31 marca 2014 roku był następujący: Prezes Zarządu Wiceprezes Zarządu Członek Zarządu Członek Zarządu - Tomasz Boduszek - Jakub Holewa - Agnieszka Kowalik - Grzegorz Pardela Do dnia sporządzenia sprawozdania skład Zarządu uległ zmianie. Skład Rady Nadzorczej na dzień 31 marca 2014 roku był następujący: Przewodniczący Rady Nadzorczej Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej Członek Rady Nadzorczej Członek Rady Nadzorczej Członek Rady Nadzorczej - Michał Kolmasiak - Jacek Obrocki - Rafał Witek - Ireneusz Rymaszewski - Marcin Nowak W dniu 17 lutego 2014 r. ze sprawowania funkcji Członka Rady Nadzorczej zrezygnował Pan Dariusz Piasecki. W dniu 19 marca 2014 r. Nadzwyczajne Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy powołało nowego Członka Rady Nadzorczej Pana Marcina Nowaka. 4

6 4. Grupa Kapitałowa W skład Grupy Kapitałowej na 31 marca 2014 r. wchodzi: PRAGMA FAKTORING S.A jako Jednostka Dominująca Pragma Faktoring SPÓŁKA AKCYJNA S.K.A. z siedzibą w Katowicach jako Jednostka Zależna. Jednostka Dominująca posiadała na dzień 31 marca 2014 roku akcji o wartości nominalnej 1,00 zł każdy, co stanowi 99,88 % udziałów w Pragma Faktoring Spółka Akcyjna S.K.A. Komplementariuszem Spółki była Pragma Faktoring S.A., a wartość wkładu wynosiła 5.000,00 zł. II. Informacje o zasadach przyjętych przy sporządzaniu skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego na dzień 31 marca 2014 roku 1. Oświadczenie o zgodności Prezentowane skonsolidowane sprawozdanie finansowe odpowiada wszystkim wymaganiom MSSF przyjętym przez UE i przedstawia rzetelnie sytuację finansową i majątkową Grupy Kapitałowej na dzień 31 marca 2014 roku, wyniki jej działalności od 1 stycznia 2014 do 31 marca 2014 roku oraz przepływy pieniężne za okres od 1 stycznia 2014 do 31 marca 2014 roku oraz okres porównywalny. 2. Zasady prezentacji Począwszy od 1 stycznia 2008 roku Pragma Faktoring S.A., zgodnie z uchwałą nr 21 Nadzwyczajnego Walnego Zgromadzenia z dnia roku (podjętej na podstawie art. 45 ust. 1b,1 c Ustawy o rachunkowości ) sporządza sprawozdanie finansowe zgodnie z MSSF zatwierdzonymi przez Komisję Europejską. Grupa Kapitałowa zastosowała w niniejszym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Międzynarodowe Standardy Sprawozdawczości Finansowej, które zostały zatwierdzone przez Unię Europejską ( MSSF ) obowiązujące na dzień 31 marca 2014 roku. Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone przy założeniu kontynuowania działalności gospodarczej przez spółki Grupy Kapitałowej w dającej się przewidzieć przyszłości. Na dzień sporządzenia niniejszego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Zarząd nie stwierdza istnienia okoliczności wskazujących na zagrożenie kontynuowania działalności przez spółki Grupy Kapitałowej. 3. Waluta funkcjonalna i waluta prezentacji sprawozdań finansowych Walutą funkcjonalną Grupy Kapitałowej i walutą prezentacji niniejszego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego jest złoty polski. 4. Przyjęte metody konsolidacji Skonsolidowane skrócone sprawozdanie finansowe oraz sprawozdania finansowe podmiotów wchodzących w skład Grupy zostały sporządzone zgodnie z MSSF zatwierdzonymi przez Komisję Europejską. 5

7 Skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmuje sprawozdanie finansowe podmiotu dominującego Pragma Faktoring S.A. oraz podmiotu zależnego Pragma Faktoring Spółka Akcyjna SKA, skonsolidowane metodą pełną. 5. Przyjęte zasady rachunkowości W prezentowanym okresie Grupa Kapitałowa nie wprowadziła zmian w przyjętych zasadach rachunkowości w porównaniu do zasad przedstawionych w opublikowanym sprawozdaniu finansowym za rok Informacja dotycząca wypłaconej (lub zdeklarowanej) dywidendy Grupy Kapitałowej Grupa Kapitałowa w prezentowanym okresie nie wypłacała, ani nie deklarowała wypłaty z tytułu dywidendy. Z poważaniem, Zarząd Pragma Faktoring S.A. Tomasz Boduszek - Prezes Zarządu Jakub Holewa - Wiceprezes Zarządu Agnieszka Kowalik - Członek Zarządu Grzegorz Pardela - Członek Zarządu Katowice, 14 maja 2014 roku 6

8 Wybrane skonsolidowane dane finansowe WYBRANE SKONSOLIDOWANE DANE FINANSOWE w tys. zł 1 Q 2014 w tys. zł 1 Q 2013 w tys. zł 2013 w tys. EURO 1 Q 2014 w tys. EURO 1 Q 2013 w tys. EURO 2013 I. Przychody brutto ze sprzedaży usług II. Przychody netto ze sprzedaży usług III. Zysk (strata) z działalności operacyjnej IV. Zysk (strata) brutto V. Zysk (strata) netto przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej VI. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej VII. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (6 586) (8 972) (1 572) 537 (2 131) VIII. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (730) (3 305) (174) (792) IX. Przepływy pieniężne netto, razem (2 849) (915) (680) (219) 432 X. Aktywa, razem XI. Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania XII. Zobowiązania długoterminowe XIII. Zobowiązania krótkoterminowe XIV. Kapitał własny przypisany Akcjonariuszom Jednostki Dominującej XV. Kapitał zakładowy XVI. Liczba akcji na koniec roku (w szt.) XVII. Zysk (strata) na jedną średnioważoną akcję zwykłą (w zł/ EUR) 0,39 0,73 1,35 0,09 0,17 0,32 XVIII. Rozwodniony zysk (strata) na jedną średnioważoną akcję zwykłą (w zł/eur) 0,39 0,73 1,35 0,09 0,17 0,32 XIX. Wartość księgowa na jedną średnioważoną akcję (w zł/eur) 14,87 15,54 14,48 3,56 3,72 3,49 XX. Rozwodniona wartość księgowa na jedną średnioważoną akcję (w zł/eur) 14,87 15,54 14,48 3,56 3,72 3,49 XXI. Zadeklarowana lub wypłacona dywidenda na jedną akcję (w zł/eur) - - 1, ,40 XXII. Przychody netto faktoring XXIII. Przychody netto pożyczki XXIV. Saldo faktoring XXV. Wpłaty z faktoringu w okresie XXVI. Saldo pożyczki XXVII. Wpłaty z pożyczek w okresie

9 Podstawowe pozycje bilansu, rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów pieniężnych ze sprawozdania finansowego przeliczono na EURO według kursów średnich ustalonych przez Narodowy Bank Polski zgodnie ze wskazaną, obowiązującą zasadą przeliczania: a) bilans według kursu obowiązującego na ostatni dzień odpowiedniego okresu; na dzień 31 marca 2014 średni kurs wynosił 4,1713; na dzień 31 grudnia 2013 średni kurs wynosił 4,1472; na dzień 31 marca 2013 średni kurs wynosił 4,1774; b) rachunek zysków i strat i rachunek przepływów pieniężnych według kursów średnich w odpowiednim okresie, obliczonych jako średnia arytmetyczna kursów obowiązujących na ostatni dzień każdego miesiąca w danym okresie: średnia arytmetyczna w okresie od 1 stycznia do 31 marca ,1894; średnia arytmetyczna na dzień 31 grudnia ,2110; średnia arytmetyczna w okresie od 1 stycznia do 31 marca ,1738; Przeliczenia dokonano poprzez podzielenie wartości wyrażonych w tysiącach złotych przez kurs wymiany. Z poważaniem, Zarząd Pragma Faktoring S.A. Tomasz Boduszek - Prezes Zarządu Jakub Holewa - Wiceprezes Zarządu Agnieszka Kowalik - Członek Zarządu Grzegorz Pardela - Członek Zarządu Katowice, 14 maja 2014 roku 8

10 Kwartalne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe Pragma Faktoring S.A. za okres od 1 stycznia 2014 do 31 marca 2014 roku Sporządzone zgodnie z międzynarodowymi standardami sprawozdawczości finansowej zatwierdzonymi przez Unię Europejską. Sprawozdanie skonsolidowane z sytuacji finansowej na dzień - Aktywa Wyszczególnienie Nota AKTYWA TRWAŁE , , ,10 Rzeczowe aktywa trwałe , , ,84 Wartości niematerialne , , ,53 Pozostałe aktywa długoterminowe , ,73 Inwestycje w nieruchomości , , ,00 Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego , , ,00 AKTYWA OBROTOWE , , ,82 Należności z tytułu dostaw i usług , , ,33 Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego , , ,00 Pozostałe aktywa obrotowe , , ,72 Wierzytelności nabyte Faktoring , , ,78 Pożyczki , , ,75 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty , , ,78 Rozliczenia międzyokresowe , , ,46 Aktywa razem: , , ,92 9

11 Sprawozdanie skonsolidowane z sytuacji finansowej na dzień - Pasywa Wyszczególnienie Nota KAPITAŁ WŁASNY , , ,82 Kapitał własny przypisany Akcjonariuszom Jednostki Dominującej , , ,82 Kapitał podstawowy , , ,00 Kapitał zapasowy z emisji , , ,73 Kapitał zapasowy z zysku zatrzymanego , , ,93 Niepodzielony wynik, w tym: , , ,16 Zysk (strata) netto okresu , , ,85 Udziały niedające kontroli , , ,00 ZOBOWIĄZANIA DŁUGOTERMINOWE , , ,94 Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego , , ,00 Rezerwy długoterminowe 5 322,39 292, ,40 Kredyty i pożyczki długoterminowe Zobowiązania z tytułu obligacji , ,50 Inne zobowiązania finansowe , , ,04 ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE , , ,16 Kredyty i pożyczki , , ,42 Zobowiązania z tytułu obligacji , , ,00 Inne zobowiązania finansowe , , ,11 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług , , ,49 Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego Pozostałe zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe bierne , , , ,69 Rezerwy krótkoterminowe , , ,67 Przychody przyszłych okresów , , ,78 Pasywa razem: , , ,92 10

12 Sprawozdanie skonsolidowane z zysków lub strat i całkowitych dochodów za okres Wyszczególnienie Nota Przychody ze sprzedaży brutto ogółem , ,95 Przychody z tytułu faktoringu , ,71 Koszty faktoringu ( ,68) ( ,69) Przychód z tytułu faktoringu netto , ,02 Przychody z tytułu pożyczek , ,12 Przychody ze sprzedaży pozostałych usług finansowych , ,46 Pozostałe przychody , ,66 Przychody ze sprzedaży netto ogółem , ,26 Koszty działalności operacyjnej 10 ( ,60) ( ,23) Amortyzacja (66 572,86) (60 769,39) Wynagrodzenia i świadczenia na rzecz pracowników ( ,01) ( ,65) Pozostałe koszty podstawowe ( ,73) ( ,19) ZYSK (STRATA) ZE SPRZEDAŻY , ,03 Pozostałe przychody operacyjne , ,02 Pozostałe koszty operacyjne (42 767,12) (49 201,97) ZYSK (STRATA) NA DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ , ,08 Przychody finansowe , ,70 Koszty finansowe 12 ( ,06) ( ,94) ZYSK (STRATA) PRZED OPODATKOWANIEM , ,84 Podatek dochodowy 13 ( ,00) ,00 ZYSK (STRATA) NETTO Z DZIAŁALNOŚCI KONTYNUOWANEJ , ,84 Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej - - Zysk (strata) netto z działalności sprzedanej - - ZYSK (STRATA) NETTO , ,84 Inne całkowite dochody - - CAŁKOWITY DOCHÓD ZA OKRES SPRAWOZDAWCZY , ,84 Udziały nie dające kontroli 344,35 36,99 Akcjonariuszy Jednostki Dominującej , ,85 11

13 Wyszczególnienie Sprawozdanie skonsolidowane z przepływów pieniężnych (metoda pośrednia) PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI OPERACYJNEJ RPP za okres: RPP za okres: Zysk (strata) brutto , ,84 Korekty razem ,53 ( ,44) Amortyzacja , ,39 Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy) , ,57 Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej 3 095,58 - Zmiana stanu rezerw ,28 (56 708,10) Zmiana stanu należności ,73 (33 786,03) Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z wyjątkiem zobowiązań finansowych ,79 ( ,18) Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych , ,91 Zapłacony podatek dochodowy (45 511,00) ( ,00) Inne korekty - - Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej , ,40 PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI INWESTYCYJNEJ Wydatki na nabycie wartości niematerialnych (21 912,50) (3 472,32) Wpływy ze sprzedaży wartości niematerialnych - - Wydatki na nabycie rzeczowych aktywów trwałych (31 524,65) - Wpływy ze sprzedaży rzeczowych aktywów trwałych i inne 261,30 - Wydatki na nabycie nieruchomości inwestycyjnych - - Wpływy ze sprzedaży nieruchomości inwestycyjnych - - Wydatki na nabycie aktywów z tytułu faktoringu ( ,71) ( ,67) Wpływy z tytuły faktoringu , ,03 Pożyczki udzielone ( ,30) ( ,48) Otrzymane spłaty pożyczek udzielonych , ,68 Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej ( ,85) ,24 PRZEPŁYWY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH Z DZIAŁALNOŚCI FINANSOWEJ Wpływy z tytułu zaciągnięcia kredytów i pożyczek ,08 - Spłaty kredytów i pożyczek - ( ,66) Wpływy z tytułu obligacji ,00 Spłaty z tytułu obligacji - ( ,00) Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego (28 335,46) (24 314,74) Dywidendy wypłacone - - Odsetki zapłacone od obligacji ( ,00) ( ,00) Odsetki zapłacone od kredytów i pożyczek ( ,55) (69 010,01) Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej ( ,93) ( ,41) PRZEPŁYWY PIENIĘŻNE NETTO RAZEM ( ,50) ( ,77) BILANSOWA ZMIANA STANU ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH, W TYM ( ,50) - - zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych - - ŚRODKI PIENIĘŻNE NA POCZĄTEK OKRESU , ,55 ŚRODKI PIENIĘŻNE NA KONIEC OKRESU (F +/- D), W TYM: , ,78 o ograniczonej możliwości dysponowania

14 Wyszczególnienie Sprawozdanie skonsolidowane ze zmian w kapitale własnym Kapitał podstawowy Kapitał zapasowy z emisji Kapitał zapasowy z zysku zatrzymanego Niepodzielony wynik Razem kapitał własny przypisany akcjonariuszom dominującym Udziały niedające kontroli Kapitał własny Zmiany w kapitale własnym od do r. Stan na r , , , , , , ,98 Całościowy wynik finansowy za okres od 1.01.do r , ,85 36, ,84 Emisja akcji jednostki zależnej- zmiana udziału w zysku , ,97 (1 843,97) - Stan na r , , , , , , ,82 Zmiany w kapitale własnym od do r. Stan na r , , , , , , ,98 Podział wyniku finansowego roku ,46 ( ,46) Wypłata dywidendy Pragma Faktoring S.A ( ,80) ( ,80) - ( ,80) Zmiana kontroli w spółce zależnej , ,64 (1 843,84) 2 342,80 Inne korekty konsolidacyjne Całościowy wynik finansowy za okres od 1.01.do r , , , ,31 Stan na r , , , , , , ,29 Zmiany w kapitale własnym od do r. Stan na r , , , , , , ,29 Całościowy wynik finansowy za okres od 1.01.do r , ,40 344, ,75 Stan na r , , , , , , ,03 13

15 Z poważaniem, Zarząd Pragma Faktoring S.A. Tomasz Boduszek - Prezes Zarządu Jakub Holewa - Wiceprezes Zarządu Agnieszka Kowalik - Członek Zarządu Grzegorz Pardela - Członek Zarządu Katowice, 14 maja 2014 roku 14

16 Noty do kwartalnego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Załączone noty stanowią integralną część niniejszego kwartalnego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego Nr noty Lista not 1 Inwestycje w nieruchomości 2 Należności 3 Krótkoterminowe aktywa finansowe 4 Kapitał własny 5 Rezerwy 6 Kredyty i pożyczki 7 Zobowiązania z tytułu obligacji i inne zobowiązania finansowe 8 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług i pozostałe zobowiązania krótkoterminowe 9 Przychody przyszłych okresów 10 Koszty według rodzaju 11 Pozostałe przychody operacyjne 12 Koszty finansowe 13 Podatek dochodowy 14 Transakcje i salda Grupy Kapitałowej z podmiotami powiązanymi 15 Gwarancje i poręczenia i zobowiązania warunkowe 16 Przeciętne zatrudnienie w etatach w Grupie Kapitałowej 17 Stan posiadania akcji Spółki przez osoby zarządzające i kontrolujące Spółkę 18 Sezonowość lub cykliczność działalności Spółek Grupy Kapitałowej 19 Segmenty operacyjne 20 Instrumenty finansowe 1. Inwestycje w nieruchomości Inwestycje w nieruchomości Nieruchomość inwestycyjna 1 (przyjęta w ramach zobowiązań dłużnika Spółki) , , ,00 Nieruchomość inwestycyjna 2 (przyjęta w ramach zobowiązań dłużnika Spółki) , , ,00 Nieruchomość inwestycyjna 3 (przyjęta w ramach zobowiązań dłużnika Spółki) , ,63 - INWESTYCJE W NIERUCHOMOŚCI RAZEM: , , ,00 15

17 1.2 - Inwestycje w nieruchomości - zmiana stanu w okresie Inwestycje w nieruchomości na początek okresu , ,00 Zwiększenia w okresie: w tym z tytułu nabycia w tym z tytułu poniesionych kosztów na realizację inwestycji w budynek biurowy przez spółkę zależną w tym z tytułu przeklasyfikowania z aktywów trwałych przeznaczonych do zbycia w tym z tytułu przejęcia od dłużników w tym z tytułu wyceny do wartości godziwej - - Zmniejszenia w okresie w tym z tytułu wyceny do wartości godziwej - - INWESTYCJE W NIERUCHOMOŚCI NA KONIEC OKRESU: , ,00 Spółka wycenia nieruchomości z dyskontem w stosunku do wartości określonej przez rzeczoznawców w operatach szacunkowych, wg których wartość nieruchomości wynosi ok tys. zł. Przyjęta po dyskoncie wartość odpowiada wartości godziwej, po której możliwa jest tzw. szybka sprzedaż, bez ujemnego wyniku na transakcji. Przejęte nieruchomości są zabezpieczeniem kredytów w rachunku bieżącym w wysokości 22 mln. zł., dzięki temu zabezpieczeniu Spółka notuje znacząco niższe koszty finansowe niż w przypadku alternatywnego finansowania obligacjami ponieważ po pierwsze uzyskuje niższą marżę w oprocentowaniu, a po drugie formuła kredytu w rachunku powoduje, że płaci się jedynie za kapitał wykorzystany. 16

18 2.1 - Należności 2. Należności Wartość Odpisy aktualizujące Wartość bilansowa Wartość Odpisy aktualizujące Wartość bilansowa Wartość Odpisy aktualizujące Wartość bilansowa Należności z tytułu dostaw i usług ,33 (87 035,69) , ,41 (87 035,69) , ,02 (89 609,69) ,33 Należności z tytułu bieżącego podatku dochodowego , , , , , ,00 Należności z tytułu pozostałych podatków, ceł i ubezpieczeń społecznych Pozostałe należności , , , , , ,72 RAZEM NALEŻNOŚCI: ,19 (87 035,69) , ,94 (87 035,69) , ,74 (89 609,69) , Odpisy aktualizujące należności - zmiany stanu w okresie Odpisy na początek okresu , ,89 Utworzenie - - Rozwiązanie - (848,20) Wykorzystanie - - ODPISY NA KONIEC OKRESU: , ,69 17

19 3. Krótkoterminowe aktywa finansowe Pozostałe krótkoterminowe aktywa finansowe Specyfikacja Wartość Wycena wg wartości godziwej Odpisy aktualizujące Wartość bilansowa Wartość Wycena wg wartości godziwej Odpisy aktualizujące Wartość bilansowa Wartość Wycena wg wartości godziwej Odpisy aktualizujące Wartość bilansowa Pożyczki udzielone ,68 - ( ,88) , ,07 - ( ,88) , ,78 - ( ,03) ,75 Aktywa dostępne do sprzedaży w tym: ,07 - ( ,58) , ,07 - ( ,51) , ,36 - ( ,58) ,78 Wierzytelności nabyte ,29 - (39 670,29) ,08 - (49 029,08) ,87 - (58 387,87) - Faktoring ,78 - ( ,29) , ,99 - ( ,43) , ,49 - ( ,71) ,78 Aktywa wyceniane w wartości godziwej przez wynik, w tym: Wierzytelności nabyte RAZEM POZOSTAŁE KRÓTKOTERMINOWE AKTYWA FINANSOWE: ,75 - ( ,46) , ,14 - ( ,39) , ,14 - ( ,61) ,53 18

20 3.2 - Odpisy aktualizujące pozostałe krótkoterminowe aktywa finansowe - zmiany stanu w okresie Odpisy na początek okresu , ,61 Utworzenie ,86 - Rozwiązanie (9 858,79) - Wykorzystanie - - ODPISY NA KONIEC OKRESU: , , Rotacja kluczowych aktywów w okresie: Wartość aktywów na początek okresu, w tym: , ,10 a. pożyczki , ,96 b. faktoringi i umowy kupna-sprzedaży wierzytelności łącznie , ,14 Wartość aktywów na koniec okresu, w tym: , ,53 a. pożyczki , ,75 b. faktoringi i umowy kupna-sprzedaży wierzytelności łącznie , ,78 Wpływy z aktywów w okresie, w tym: , ,71 a. pożyczki , ,68 b. faktoringi i umowy kupna - sprzedaży wierzytelności łącznie , ,03 Wskaźnik % rotacji w okresie, w tym: 120,43% 103,54% a. pożyczki 69,08% 29,83% b. faktoringi i umowy kupna-sprzedaży wierzytelności łącznie 161,16% 184,36% Wskaźnik rotacji obliczany jest jako iloraz wpływów z danego aktywa, do średniej arytmetycznej z początku i końca okresu dla danego aktywa. 4. Kapitał własny Kapitał podstawowy Spółki Ilość akcji na dzień Ilość akcji na dzień Ilość akcji na dzień akcje seria A akcje seria B akcje seria C RAZEM: Najwięksi akcjonariusze Spółki na dzień Liczba akcji Liczba głosów Wartość nominalna akcji Wartość posiadanych akcji Udział w kapitale podstawowym Udział głosów w ogólnej liczbie Pragma Inkaso S.A , ,67% 84,04% Pozostali ,33% 15,96% RAZEM: % 100% Zysk na akcję i rozwodniony zysk na akcję przypadający akcjonariuszom Spółki Całkowity dochód , , ,85 Średnia ważona liczba akcji Całkowity dochód na jedną akcję 0,39 1,34 0,73 Rozwodniony zysk na jedną akcję 0,39 1,34 0,73 19

21 4.4 - Wartość księgowa na akcję i rozwodniona wartość księgowa na akcję przypadająca akcjonariuszom Spółki Wartość księgowa , , ,82 Średnia ważona liczba akcji Wartość księgowa na jedna akcję 14,87 14,48 15,54 Rozwodniona wartość księgowa na jedną akcję 14,87 14,48 15, Udziały niedające kontroli Udział w aktywach 4 849, , ,01 Całkowity dochód za okres sprawozdawczy przypadający na udziały 344, ,56 36,99 niedające kontroli RAZEM UDZIAŁY NIEDAJĄCE KONTROLI 5 194, , ,00 5. Rezerwy Rezerwy długoterminowe i krótkoterminowe Długoterminowe Rezerwy na odprawy emerytalne i inne świadczenia pracownicze 322,39 292, ,40 Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego , , ,00 RAZEM REZERWY DŁUGOTERMINOWE: , , ,40 Krótkoterminowe Rezerwy na wynagrodzenia , , ,16 Rezerwy na odprawy emerytalne i inne świadczenia pracownicze , , ,93 Rezerwy na premie Zarządu , ,23 Pozostałe rezerwy , ,35 RAZEM REZERWY KRÓTKOTERMINOWE , , ,67 REZERWY RAZEM: , , , Rezerwy - zmiany stanu w okresie Wartość rezerwy na początek okresu sprawozdawczego , ,17 Utworzenie , ,46 Wykorzystanie ( ,05) ( ,54) Rozwiązanie (33 613,75) (26 251,02) Wartość rezerwy na koniec okresu sprawozdawczego , ,07 20

22 6. Kredyty i pożyczki Kredyty i pożyczki na koniec okresu sprawozdawczego Długoterminowe kredyty bankowe Długoterminowe pożyczki RAZEM KREDYTY I POŻYCZKI DŁUGOTERMINOWE Krótkoterminowe kredyty bankowe , , ,42 Krótkoterminowe pożyczki , , ,00 RAZEM KREDYTY I POŻYCZKI KRÓTKOTERMINOWE , , ,42 21

23 6.2 - Kredyty i pożyczki na koniec okresu stan na Wartość kredytu Saldo Wymagalne do 1 roku Wymagalne powyżej 1 roku Waluta Stopa procentowa Data spłaty Zabezpieczenia Długoterminowe Razem kredyty i pożyczki długoterminowe Krótkoterminowe kredyt obrotowy, kredyt w rachunku stawka odniesienia WIBOR zabezpieczenie rzeczowe , , ,06 - PLN ostateczny termin bieżącym O/N plus marża banku (hipoteka), weksel in blanco spłaty r. kredyt w rachunku bieżącym kredyt w rachunku bieżącym kredyt w rachunku bieżącym , , ,27 - PLN , , ,52 - PLN , , ,00 - PLN oprocentowanie w stosunku rocznym według stopy procentowej równej wysokości stawki referencyjnej, powiększonej o marżę banku oprocentowanie w stosunku rocznym według stopy procentowej równej wysokości stawki referencyjnej, powiększonej o marżę banku oprocentowanie w stosunku rocznym według stopy procentowej równej wysokości stawki referencyjnej, powiększonej o marżę banku kredyt w formie limitu kredytowego wielocelowego, ostateczny termin spłaty r. kredyt w rachunku bieżącym do dnia r. kredyt w rachunku bieżącym do dnia r. pożyczki od osoby fizycznej , , ,83 - PLN 9% w stosunku rocznym r. Razem kredyty i pożyczki krótkoterminowe zabezpieczenie rzeczowe (hipoteka), weksel in blanco, poręczenie osoby prawnej weksel in blanco zabezpieczenie rzeczowe (hipoteka), weksel in blanco weksel własny in blanco, poręczenie osoby prawnej , , ,

24 6.3 - Kredyty i pożyczki - dodatkowe informacje Dodatkowy limit kredytowy dostępny dla Spółki na podstawie zawartych umów ,15 7. Zobowiązania z tytułu obligacji i inne zobowiązania finansowe Zobowiązania z tytułu obligacji Wyszczególnienie wartość nominalna wartość wg zamortyzowanego kosztu odsetki od obligacji data wykupu Zobowiązania z tytułu obligacji: , , ,36 - Seria B , , , Seria C , , , Seria D , , , Zobowiązania z tytułu obligacji długoterminowe Seria B Seria C Seria D Zobowiązania z tytułu obligacji krótkoterminowe , , ,36 - Seria B , , ,00 - Seria C , , ,00 - Seria D , , , Zobowiązania z tytułu obligacji Wyszczególnienie wartość nominalna wartość wg zamortyzowanego kosztu odsetki od obligacji data wykupu Zobowiązania z tytułu obligacji: , , ,00 - Seria B , , , Seria C , , , Seria D , , , Zobowiązania z tytułu obligacji długoterminowe , , Seria B Seria C , , Seria D , , Zobowiązania z tytułu obligacji krótkoterminowe , , ,00 - Seria B , , ,00 - Seria C , ,00 - Seria D , ,00-23

25 7.3 - Zobowiązania z tytułu obligacji Wyszczególnienie wartość nominalna wartość wg zamortyzowanego kosztu odsetki od obligacji data wykupu Zobowiązania z tytułu obligacji: , , ,00 - Seria B , , , Seria C , , , Seria D , , , Zobowiązania z tytułu obligacji długoterminowe , , Seria B , , Seria C , , Seria D , , Zobowiązania z tytułu obligacji krótkoterminowe , ,00 - Seria B , ,00 - Seria C , ,00 - Seria D , , Inne zobowiązania finansowe Długoterminowe , , ,04 Zobowiązania z tytułu umów leasingu operacyjnego , , ,04 Krótkoterminowe , , ,11 Zobowiązania z tytułu umów leasingu operacyjnego , , , Przyszłe minimalne opłaty leasingowe z tytułu leasingu finansowego Za okres zakończony Za okres zakończony Do 1 roku , ,11 Od roku do 5 lat , ,04 Powyżej 5 lat - - RAZEM MINIMALNE OPŁATY LEASINGOWE , ,15 24

26 8. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług i pozostałe zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania z tytułu dostaw i usług i pozostałe zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania z tytułu dostaw i usług , , ,49 w tym zobowiązania z tytułu dostaw niefinansowego majątku trwałego Zobowiązania z tytułu bieżącego podatku dochodowego , Zobowiązania z tytułu wynagrodzeń Zobowiązania z tytułu pozostałych podatków, ceł i ubezpieczeń społecznych , , ,90 Zobowiązania z tytułu kaucji na poczet opłat sądowych i komorniczych* Zobowiązania z tytułu umów kupna - sprzedaży wierzytelności Kwoty do zwrotu* , , ,39 Rozliczenia międzyokresowe oraz pozostałe zobowiązania 303,51 550, ,40 Zobowiązania wobec akcjonariuszy ZOBOWIĄZANIA KRÓTKOTERMINOWE RAZEM: , , ,18 * otrzymane wpłaty z tytułu cesji na zabezpieczenie transakcji pożyczkowych (cesje tych należności ujmowane są pozabilansowo), rozliczane na bieżąco z pożyczkobiorcami/pierwotnymi wierzycielami. 9. Przychody przyszłych okresów Przychody przyszłych okresów Przychody z tytułu pożyczek , , ,10 Przychody z umów faktoringu , , ,42 Pozostałe przychody , , ,26 PRZYCHODY PRZYSZŁYCH OKRESÓW RAZEM: , , , Koszty według rodzaju Koszty według rodzaju Za okres zakończony Za okres zakończony Amortyzacja , ,39 Zużycie materiałów i energii , ,88 Usługi obce , ,19 Podatki i opłaty , ,01 Wynagrodzenia , ,63 Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia , ,02 Pozostałe koszty rodzajowe , ,11 RAZEM KOSZTY WEDŁUG RODZAJU , ,23 25

27 11. Pozostałe przychody operacyjne Pozostałe przychody operacyjne Za okres zakończony Za okres zakończony Zysk ze sprzedaży środków trwałych - - Odwrócenie odpisów aktualizujących ,55 848,20 Pozostałe , ,82 RAZEM POZOSTAŁE PRZYCHODY OPERACYJNE , , Koszty finansowe Koszty finansowe Za okres zakończony Za okres zakończony Odsetki , ,79 Strata ze zbycia akcji, udziałów i innych papierów wartościowych - - Pozostałe koszty finansowe , ,15 RAZEM KOSZTY FINANSOWE , , Podatek dochodowy Podatek dochodowy Za okres zakończony Za okres zakończony Bieżący podatek dochodowy ,00 - Odroczony podatek dochodowy , ,00 RAZEM PODATEK DOCHODOWY , ,00 26

28 14. Transakcje i salda Grupy Kapitałowej z podmiotami powiązanymi Transakcje i salda Grupy Kapitałowej z podmiotami powiązanymi na Invico S.A. ASEO Paper Sp. z o. o. Inpol Papier Sp. z o.o. Beskidzki Dom Maklerski S.A. i podmioty powiązane DFI Sp. z o.o. Przychody finansowe z tyt. odsetek od umów pożyczki , Przychody netto z tyt. usług kupna wierzytelności i faktoringu , Koszty z tytułu usług 750, , ,00 Koszty z tytułu odsetek Pozostałe poniesione koszty , Pożyczki udzielone , , Saldo na koniec okresu z tytułu udzielonych pożyczek przez Grupę , , Należności z tytułu obrotu wierzytelnościami , , Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu dostaw i usług , ,00 27

29 Transakcje i salda Grupy Kapitałowej Pragma Faktoring z podmiotami powiązanymi wchodzącymi w skład Grupy Kapitałowej Pragma Inkaso S.A. na Pragma Inkaso S.A. Pragma Collect Sp. z o.o. Pragma Collect Sp. z o.o. SKA Pragma Faktoring S.A. SKA Jednostka Zależna Pragma Inwestycje Sp. z o.o. Brynowska 72 Sp. z o.o. Przychody finansowe z tytułu odsetek od umów pożyczki , , , ,54 - Przychody netto z tytułu usług pośrednictwa handlowego i innych usług , , ,97 - Koszty pośrednictwa , Koszty usług windykacyjnych , Koszty z tytułu poręczenia , Pozostałe poniesione koszty , , ,62 Pożyczki udzielone , , , ,00 - Saldo na koniec okresu z tytułu udzielonych pożyczek przez Spółkę , , , ,46 - Należności z tytułu obrotu wierzytelnościami , Zobowiązania z tytułu obrotu wierzytelnościami Należności krótkoterminowe 6 197, ,98 - Zobowiązania krótkoterminowe z tytułu dostaw i usług , , , ,07 udziały , Spółki stanowiące Grupę Kapitałową Pragma Inkaso na dzień 31 marca 2014 roku: Pragma Inkaso S.A. Pragma Faktoring S.A. Pragma Faktoring S.A. SKA Pragma Inwestycje Sp. z o.o. Pragma Collect Sp. z o.o. Pragma Collect Sp. z o.o. SKA Brynowska 72 Sp. z o.o. Pragma 1 FIZ NFS 28

30 Pozostałe Spółki będące podmiotami powiązanymi to: Pragma Finanse Sp. z o.o. Invico S.A. ASEO Paper Sp. z o.o. Inpol Papier Sp. z o.o. Beskidzki Dom Maklerski S.A. i podmioty powiązane Profi-Link Sp. z o.o. DFI Sp. z o.o. 29

31 15. Gwarancje i poręczenia i zobowiązania warunkowe Gwarancje i poręczenia otrzymane Od jednostek powiązanych , , ,00 Poręczenie spłaty pożyczek od Pragma Inkaso S.A , , ,00 Poręczenie spłaty kredytu od Pragma Inkaso S.A , , ,00 Poręczenie dot. emisji obligacji od Pragma Inkaso S.A , , ,00 Udzielenie zabezpieczenia spłaty kredytu przez Pragma Inkaso S.A , ,00 - Od pozostałych jednostek Gwarancje i poręczenia spłat kredytów i pożyczek RAZEM GWARANCJE I PORĘCZENIA OTRZYMANE , , , Gwarancje i poręczenia udzielone Dla jednostek powiązanych , , ,00 Poręczenie spłaty pożyczki dla Pragma Inkaso S.A , , ,00 Poręczenie spłaty kredytu dla Pragma Inkaso S.A , , ,00 Dla pozostałych jednostek Gwarancje i poręczenia spłat kredytów i pożyczek RAZEM GWARANCJE I PORĘCZENIA UDZIELONE , , , Zobowiązania warunkowe Dla jednostek powiązanych Dla pozostałych jednostek , ,00 - Pozostałe zobowiązania warunkowe* , ,00 - RAZEM ZOBOWIĄZANIA WARUNKOWE , ,00 - *Przed Sądem Okręgowym w Katowicach toczy się sprawa z powództwa Atradius Cerdit Insurance N.V. (dalej Atradius) przeciwko Pragma Faktoring S.A. o zapłatę kwoty 300 tys. zł. z tytułu składki dodatkowej za rok ubezpieczeniowy 2011 r. ( r r.). W tym okresie Atradius na podstawie ugody sądowej zawartej w postępowaniu o zapłatę z powództwa Pragma Faktoring wypłacił odszkodowanie w kwocie , 00 zł za ubezpieczoną a nieściągalną należność sfinansowaną przez Spółkę w 2008 roku. Wypłacenie tego odszkodowania wg Atradius spowodowało przekroczenie przez Spółkę określonego w umowie progu szkodowości w wysokości 200% i spowodowało obowiązek zapłaty na rzecz Atradius w/w kwoty składki dodatkowej. W ocenie zarządu Pragma Faktoring w świetle okoliczności faktycznych i prawnych sprawy roszczenie to jest w całości bezzasadne m.in. na nieuprawnione zaliczenie odszkodowania dotyczącego zdarzenia ubezpieczeniowego zaistniałego w 2009 roku do rozliczenia szkodowości za rok ubezpieczeniowy 2011, a także na objęcie tego roszczenia powagą rzeczy ugodzonej w związku z zawarciem w/w ugody, w której strony zrzekły się dalej idących roszczeń związanych ze sprawą. Zarząd Spółki spodziewa się pozytywnego rozstrzygnięcia sprawy w postępowaniu sądowym. Ponadto Pragma Faktoring odzyskała istotną część wierzytelności objętych wypłatą odszkodowania i zwróciła stosowną część odszkodowania do Atradius. 30

32 16. Przeciętne zatrudnienie w etatach w Grupie Kapitałowej Przeciętne zatrudnienie w etatach w Grupie kapitałowej Za okres zakończony Za okres zakończony Pracownicy fizyczni - - Pracownicy umysłowi RAZEM PRZECIĘTNA LICZBA ETATÓW Stan posiadania akcji Spółki Dominującej przez osoby zarządzające i kontrolujące Spółkę Akcje Spółki w posiadaniu Członków Zarządu bezpośrednio Imię i nazwisko Funkcja Ilość posiadanych akcji Udział w kapitale zakładowym Udział w ogólnej liczbie głosów na WZA Tomasz Boduszek Prezes Zarządu ,47% 0,37% Agnieszka Kowalik Członek Zarządu ,17% 0,14% Członkowie Zarządu nie posiadają opcji na akcje Spółki Akcje Spółki w posiadaniu Członków Zarządu pośrednio Imię i nazwisko Funkcja Ilość posiadanych akcji Michał Kolmasiak Przewodniczący Rady Nadzorczej Udział w kapitale zakładowym Udział w ogólnej liczbie głosów na WZA ,19% 0,15% Członkowie Rady Nadzorczej Spółki nie posiadają bezpośrednio opcji na akcje Spółki. Stan posiadania akcji przez członków Zarządu i Rady Nadzorczej nie zmienił się od r. 18. Sezonowość lub cykliczność działalności Spółek Grupy Kapitałowej Działalność Spółki nie charakteryzuje istotna sezonowość lub cykliczność. 19. Segmenty operacyjne Segmenty operacyjne według przychodów brutto wartość udział wartość udział Kraj ,14 100,00% ,95 100,00% Zagranica - 0,00% - 0,00% RAZEM ,93 100,00% ,95 100,00% według przychodów netto 31

33 wartość udział wartość udział Kraj ,46 100,00% ,26 100,00% Zagranica - 0,00% - 0,00% RAZEM ,46 100,00% ,26 100,00% Grupa Kapitałowa prowadzi jednorodną działalność operacyjną i nie rozróżnia segmentów operacyjnych z tytułu rodzaju działalności. Podział przychodów klasyfikowany jest według kryterium obszaru geograficznego, w którym klienci Grupy Kapitałowej prowadza działalność. Z uwagi na bardzo niski udział klientów zagranicznych w sprzedaży ogółem, Grupa Kapitałowa klasyfikuje przychody z działalności na krajowe i zagraniczne, bez wyodrębniania poszczególnych krajów. Grupa Kapitałowa nie posiada żadnych aktywów za granica, w miejscach prowadzenia działalności przez klientów zagranicznych, w związku z tym nie wyodrębnia aktywów i zobowiązań związanych z działalnością zagraniczną. 20. Instrumenty finansowe Instrumenty finansowe według kategorii na dzień na dzień na dzień Aktywa finansowe , , ,09 Aktywa wyceniane w wartości godziwej przez rachunek zysków i strat Pożyczki i należności własne wyceniane w zamortyzowanym koszcie , , ,48 Należności własne wyceniane w nominale , , ,33 Pozostałe aktywa obrotowe wyceniane w nominale , , ,72 Aktywa utrzymywane do terminu wymagalności Aktywa dostępne do sprzedaży , , ,78 Środki pieniężne - wyceniane w wartości godziwej przez wynik finansowy , , ,78 Zobowiązania finansowe , , ,25 Zobowiązania wyceniane w zamortyzowanym koszcie , , ,07 Zobowiązania handlowe wyceniane w nominale , , ,49 Pozostałe zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe bierne wyceniane w nominale , , ,69 32

34 Instrumenty finansowe - ryzyko stopy procentowej na dzień Specyfikacja Wymagalne Wymagalne od Wymagalne Wymagalne Wymagalne od Wymagalne Wymagalne Wymagalne od Wymagalne do 1 roku roku do 5 lat powyżej 5 lat do 1 roku roku do 5 lat powyżej 5 lat do 1 roku roku do 5 lat powyżej 5 lat Oprocentowanie stałe: , , , , ,73 - Pożyczki udzielone , , , , ,73 - Faktoring , , , Kredyty i pożyczki otrzymane , , , Zobowiązania z tytułu leasingów Oprocentowanie zmienne: , , , , , ,54 - Pożyczki udzielone , , , Faktoring Kredyty i pożyczki otrzymane , , , Obligacje , , , , ,50 - Zobowiązania z tytułu leasingów , , , , , ,04 - Zobowiązania z tytułu faktoringu Instrumenty finansowe - ryzyko zmiany stopy procentowej Grupa jest narażona na ryzyko stóp procentowych, ponieważ pożycza środki oprocentowane zarówno według stóp stałych, jak i zmiennych. Podobne z udzielanymi przez Grupa pożyczkami. Analiza wrażliwości przeprowadzona poniżej pokazuje wpływ zmian stopy oprocentowania o 50 punktów procentowych w górę lub w dół w stosunku rocznym na wynik finansowy Grupy. Zaprezentowane wyliczenie poniżej zastosowano do instrumentów finansowych o zmiennej stopie oprocentowania. Wpływ zmian stopy procentowej, przy udzielonych pożyczkach, jest równy czterokrotności zmiany z uwagi na konstrukcje obliczania oprocentowania udzielanych pożyczek. 33